عادت شركة Analog Devices (ADI) إلى دائرة الضوء بعد أن تجاوز أحدث تقرير للأرباح توقعات وول ستريت للإيرادات وصافي الربح، مدعومة بالذكاء الاصطناعي ومراكز البيانات والطلب الصناعي، بالإضافة إلى استحواذها على شركة Empower Semiconductor.

شهد سعر سهم شركة Analog Devices ارتفاعاً ملحوظاً، حيث بلغ عائد السهم خلال يوم واحد 4.83%، وخلال 90 يوماً 35.00%. وقد ساهم ذلك في تحقيق عائد إجمالي للمساهمين بنسبة 90.62% خلال عام واحد، وعائد إجمالي للمساهمين بنسبة 177.22% خلال خمس سنوات.

إذا كانت مواضيع الذكاء الاصطناعي القوي ومراكز البيانات تثير اهتمامك، فقد يكون من المفيد توسيع نطاق بحثك والاطلاع على 49 سهمًا في مجال البنية التحتية للذكاء الاصطناعي.

مع تداول أسهم شركة Analog Devices بالقرب من 434 دولارًا أمريكيًا، وبنسبة 4% فقط أقل من متوسط السعر المستهدف للمحللين البالغ حوالي 451 دولارًا أمريكيًا، فإن السؤال الرئيسي بسيط: هل لا تزال هناك قيمة متاحة هنا أم أن السوق قد بدأ بالفعل في تسعير النمو المستقبلي؟

الرواية الأكثر شيوعًا: 4% أقل من قيمتها الحقيقية

أغلقت أسهم شركة Analog Devices مؤخرًا عند حوالي 434 دولارًا، وهو أقل بقليل من القيمة العادلة الأكثر شيوعًا والتي تبلغ حوالي 451 دولارًا، والتي تستند إلى افتراضات مفصلة حول الأرباح والهوامش والنمو.

من المتوقع أن يؤدي التبني المتسارع للروبوتات المتقدمة والأتمتة في القطاعات الصناعية والتصنيعية، بما في ذلك أنظمة الروبوتات البشرية والروبوتات البارعة من الجيل التالي، إلى توسيع السوق المستهدف لشركة ADI بشكل كبير وزيادة المحتوى لكل جهاز، مما يدعم نمو الإيرادات على المدى الطويل وارتفاع متوسط أسعار البيع.

هل تريد أن ترى ما يعنيه موضوع الروبوتات والأتمتة حقًا لشركة Analog Devices؟ يربط هذا السرد بين الإيرادات والأرباح والتقييم المستقبلي في مخطط مالي دقيق لا يتضح من الأرقام الرئيسية.

النتيجة: القيمة العادلة 451.03 دولارًا (أقل من القيمة الحقيقية)

ومع ذلك، بالنسبة لشركة Analog Devices، يمكن اختبار هذه الرواية إذا قام المنافسون بتخفيض الأسعار في الأسواق الرئيسية، أو إذا أدى ارتفاع الإنفاق الرأسمالي والبحث والتطوير إلى تضييق هوامش الربح.

وجهة نظر أخرى: تشير SWS DCF إلى قيمة عادلة مختلفة تمامًا

بينما تشير التوقعات السائدة إلى أن القيمة العادلة لشركة Analog Devices تقارب 451 دولارًا، فإن نموذج التدفقات النقدية المخصومة لدينا يُظهر صورة مختلفة، حيث تبلغ قيمة التدفقات النقدية المستقبلية حوالي 183.60 دولارًا للسهم، وهو أقل بكثير من السعر الحالي البالغ 434.46 دولارًا. هذا الفارق يطرح سؤالًا بسيطًا: أي مجموعة من الافتراضات تثق بها أكثر؟

للقراء الذين يرغبون في معرفة كيفية ترجمة افتراضات التدفق النقدي هذه إلى قيمة حالية خطوة بخطوة، انظروا كيف يصل نموذج التدفق النقدي المخصوم SWS إلى قيمته العادلة.

يقوم موقع Simply Wall St بتحليل التدفقات النقدية المخصومة (DCF) لجميع الأسهم في العالم يوميًا ( راجع شركة Analog Devices كمثال ). نعرض لك كامل عملية الحساب. يمكنك متابعة النتائج في قائمة مراقبتك أو محفظتك الاستثمارية ، وتلقي تنبيهات عند حدوث أي تغيير، أو استخدام أداة فحص الأسهم لدينا لاكتشاف 45 سهمًا عالي الجودة مقومًا بأقل من قيمته الحقيقية . عند حفظ أداة الفحص، نرسل إليك تنبيهات عند إضافة شركات جديدة مطابقة، حتى لا تفوتك أي فرصة استثمارية.

الخطوات التالية

مع ارتفاع مستوى التفاؤل بشأن شركة Analog Devices، فهذه لحظة مناسبة للنظر إلى ما هو أبعد من العناوين الرئيسية، والتحرك بسرعة، وتكوين وجهة نظرك الخاصة من خلال الموازنة بين المخاطر والمكافآت الرئيسية الثلاث.

هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار خارج نطاق شركة Analog Devices؟

قد تكون شركة Analog Devices جزءًا من محفظتك الاستثمارية، لكن الميزة الحقيقية غالبًا ما تأتي من تجميع عدد قليل من الأفكار القوية قبل أن يراها الجمهور.

• استهدف حالات التسعير الخاطئ المحتملة من خلال فحص 45 سهمًا عالي الجودة مقومًا بأقل من قيمته الحقيقية وقارن كيف تتنافس الأسهم الأخرى مع شركة Analog Devices من حيث الجودة والسعر.
• عزز تدفق دخلك من خلال مراجعة 8 شركات رائدة في توزيع الأرباح وشركات متخصصة تقدم عوائد قد تكمل شركة Analog Devices في محفظة متنوعة.
• قلل من ضغوط محفظتك الاستثمارية من خلال التحقق من 66 سهمًا مرنًا بدرجات مخاطر منخفضة، واطلع على الأسهم التي توفر تقلبات سعرية أكثر هدوءًا إلى جانب مركزك في شركة Analog Devices.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.