قامت شركة Applied Digital Corp (NASDAQ: APLD ) بتعديل وإعادة هيكلة اتفاقيات تأجير مراكز البيانات الخاصة بها مع شركة CoreWeave, Inc (NASDAQ: CRWV ) مع إضافة آليات دعم ائتماني جديدة مرتبطة بالترتيبات.

ELN-02 تعديل عقد الإيجار والاتفاقية الجديدة

أفادت الشركة سابقًا أن شركتها التابعة، Applied Digital ELN-02 LLC، دخلت في عقد إيجار مركز بيانات مع CoreWeave في 28 مايو 2025. وفي 30 مارس 2026، عدّلت الشركة وCoreWeave عقد الإيجار هذا لتعليق مدة اثنين من قاعات البيانات الأربعة .

في الوقت نفسه، أبرمت الشركة عقد إيجار جديد لمركز البيانات مع شركة CoreWeave Compute Acquisition Co. VIII, LLC، وهي شركة تابعة مملوكة بالكامل لشركة CoreWeave Parent، ويشمل هذا العقد قاعتي البيانات المذكورتين بشروط مماثلة إلى حد كبير. يسري عقد الإيجار الجديد بالتزامن مع مدة عقد الإيجار الأصلي. وبمجرد انتهاء مدة العقد الجديد أو فسخه، يُستأنف العمل بالجزء المُعلق من عقد الإيجار الأصلي، وتخضع قاعات البيانات الأربع جميعها للاتفاقية الأصلية مرة أخرى.

دعم الضمان وخطاب الاعتماد

في 30 مارس 2026، قدمت شركة CoreWeave ضمانًا غير مشروط لشركة Applied Digital ELN-02 LLC لدعم التزاماتها بموجب عقد الإيجار الجديد. كما وافقت على تقديم خطاب اعتماد بقيمة 50 مليون دولار أمريكي خلال 30 يومًا لضمان الالتزامات بموجب عقد الإيجار الأصلي لشركة ELN-02.

ELN-03 التنازل عن عقد الإيجار والضمان الائتماني

كما أفادت الشركة سابقًا أن شركتها التابعة، Applied Digital ELN-03 LLC، قد أبرمت عقد إيجار لمركز بيانات مع CoreWeave في 28 مايو 2025. وفي 30 مارس 2026، تنازلت CoreWeave عن جميع الحقوق والالتزامات بموجب عقد الإيجار هذا إلى CoreWeave Compute Acquisition Co. VIII, LLC من خلال اتفاقية التنازل والافتراض والموافقة، مما أدى إلى إعفاء نفسها من عقد الإيجار.

كما قدمت شركة CoreWeave ضمانًا غير مشروط لدعم الالتزامات بموجب عقد الإيجار ELN-03، على غرار ضمان ELN-02.

وقالت الشركة إنها ترى هذه المعاملات مواتية لحاملي سنداتها بنسبة 9.250% المستحقة في عام 2030، مشيرة إلى تحسن التصنيفات الائتمانية لديون CoreWeave المعاد تمويلها والدعم الائتماني الإضافي.

التحليل الفني

يتداول سهم شركة أبلايد ديجيتال حاليًا بانخفاض قدره 7.1% عن متوسطه المتحرك البسيط لـ 20 يومًا، و16.6% عن متوسطه المتحرك البسيط لـ 100 يوم، مما يشير إلى أن السهم لا يزال يمر بمرحلة تصحيح متوسطة الأجل، حتى مع ثباته عند أدنى مستوى له على المدى الطويل. وقد ارتفع السهم بنسبة 289.82% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية، وهو أقرب إلى أعلى مستوياته خلال 52 أسبوعًا منه إلى أدنى مستوياته، على الرغم من أنه لا يزال بعيدًا عن ذروته البالغة 42.27 دولارًا.

يبلغ مؤشر القوة النسبية 41.03، وهو مستوى محايد ولكنه يميل نحو انخفاض الزخم بدلاً من التراكم القوي. أما مؤشر الماكد فيبلغ -1.7341، وهو أدنى من خط الإشارة عند -1.4547، مما يُبقي الضغط الهبوطي قائماً، حيث يبقى الرسم البياني سالباً عند -0.2794.

يشير الجمع بين مؤشر القوة النسبية في نطاق 30-50 (41.03) ومؤشر MACD الهبوطي إلى زخم مختلط.

• مستوى المقاومة الرئيسي : 29.50 دولارًا
• الدعم الأساسي : 24 دولارًا

توقعات الأرباح والمحللين

بدأ العد التنازلي: من المقرر أن تعلن شركة Applied Digital عن أرباحها في 8 أبريل (مؤكد).

• تقدير ربحية السهم : خسارة قدرها 17 سنتًا (انخفاضًا من خسارة قدرها 8 سنتات على أساس سنوي)
• تقدير الإيرادات : 77.11 مليون دولار (ارتفاعاً من 52.92 مليون دولار على أساس سنوي)
• التقييم : لم يتم تقديم نسبة السعر إلى الأرباح (قد تكون الربحية/قاعدة الأرباح عاملاً محدداً لإطار نسبة السعر إلى الأرباح التقليدي)

إجماع المحللين والإجراءات الأخيرة: يُوصى بشراء السهم مع متوسط سعر مستهدف يبلغ 30.80 دولارًا. تشمل تحركات المحللين الأخيرة ما يلي:

• شركة بي رايلي للأوراق المالية : شراء (رفع السعر المستهدف إلى 53 دولارًا في 9 يناير)
• روث كابيتال : شراء (رفع السعر المستهدف إلى 58 دولارًا في 8 يناير)
• نيدهام : شراء (أبقى سعر سهم تارجت عند 41 دولارًا في 8 يناير)

أفضل صناديق الاستثمار المتداولة

• صندوق Global X Data Center & Digital Infrastructure ETF (ناسداك: DTCR ): وزن 3.95%
• صندوق Bitwise Crypto Industry Innovators ETF (بورصة نيويورك: BITQ ): وزن 5.90%
• صندوق VanEck Digital Transformation ETF (ناسداك: DAPP ): وزن 4.71%

الأهمية: نظرًا لأن شركة Applied Digital تحمل وزنًا كبيرًا في هذه الصناديق، فمن المرجح أن تؤدي أي تدفقات كبيرة داخلة أو خارجة إلى عمليات شراء أو بيع تلقائية للسهم.

حركة السعر

نشاط سعر سهم APLD: ارتفعت أسهم شركة Applied Digital بنسبة 5.86% لتصل إلى 25.13 دولارًا عند النشر يوم الأربعاء، وفقًا لبيانات Benzinga Pro .

صورة من موقع Shutterstock