لماذا أصبحت شركة Recursion Pharmaceuticals محط أنظار المستثمرين اليوم؟

لفتت شركة Recursion Pharmaceuticals (RXRX) الانتباه بعد فترة من الأداء المختلط للسهم، حيث تناقضت المكاسب التي حققتها خلال الشهر الماضي مع العوائد الأضعف خلال الأشهر الثلاثة الماضية وحتى الآن من العام.

بسعر سهم يبلغ 3.30 دولار أمريكي، فإن عائد سعر سهم شركة Recursion الأخير بنسبة 7.5٪ خلال شهر واحد يأتي في ظل خلفية أضعف، مع انخفاض سعر السهم بنسبة 21.4٪ منذ بداية العام وخسارة إجمالية في عائد المساهمين بنسبة 40٪ خلال عام واحد مما يشير إلى أن الزخم قد بدأ يتلاشى.

إذا كنت تفكر في طرق أخرى لإدراج موضوع التكنولوجيا الحيوية المدعومة بالذكاء الاصطناعي في محفظتك الاستثمارية، فهذه لحظة مناسبة لاستعراض 32 سهماً في مجال الرعاية الصحية والذكاء الاصطناعي.

مع تداول أسهم شركة Recursion بسعر 3.30 دولار أمريكي، وقيمة تقييم تبلغ 2، وخصم جوهري بنسبة 62.22%، وتوقعات المحللين التي تشير إلى فجوة كبيرة، فإن السؤال الرئيسي هو ما إذا كان هذا يعكس تسعيرًا خاطئًا أم أن الأسواق تراهن بالفعل على النمو المستقبلي.

الرواية الأكثر شيوعًا: 67.5% مبالغ في تقديرها

في مقابل سعر الإغلاق الأخير عند 3.30 دولار، تشير القيمة العادلة السردية البالغة 1.97 دولار إلى علاوة مرتفعة وتضع نظرة متشككة للغاية تجاه RXRX.

شركة RXRX شركة تقنية حيوية فاشلة، والسبب الوحيد هو أن المساهمين الرئيسيين أنفسهم لا يؤمنون بها! كل ما يفعلونه هو استغلال هذا السهم المحكوم عليه بالفشل إلى أقصى حد! لم أرَ شركةً من قبل حيث كل ما يفعله المساهمون الرئيسيون هو بيع أسهمها! يستمر سعر السهم في الانخفاض شهريًا! قال الرئيس التنفيذي في عام 2014 إنه خلال 10 سنوات سيكون هناك 100 دواء جديد! بعد 12 عامًا، لم يُنتجوا أي دواء على الإطلاق! انخفض سعر السهم من أكثر من 40 دولارًا إلى أقل من 4 دولارات! الضجة الإعلامية لا تُصدق! أسوأ شركة تقنية حيوية على الإطلاق! لا مزيد من الكلام.

يعتمد تقييم القيمة العادلة على افتراضات جريئة بشأن هوامش الربح المستقبلية، ونمو الإيرادات، ومضاعف الربحية الذي قد يحققه سهم RXRX في حال تحقيق هذه الأهداف. أتساءل عن العوامل الأكثر أهمية وكيفية ارتباطها برقم 1.97 دولار.

النتيجة: القيمة العادلة 1.97 دولار (مبالغ في تقييمها)

ومع ذلك، فإن وجود خصم جوهري كبير وفجوة في السعر المستهدف من قبل المحللين، إلى جانب تغييرات القيادة وبرامج سريرية متعددة، قد يتحدى بسرعة مثل هذه النظرة التشاؤمية للقيمة العادلة.

وجهة نظر أخرى: وزارة شؤون الأطفال والأسر تشير إلى الاتجاه الآخر

يتناقض هذا السعر العادل المنخفض البالغ 1.97 دولارًا تناقضًا حادًا مع نموذج التدفقات النقدية المخصومة لدينا، الذي يُقدّر قيمة التدفقات النقدية المستقبلية لشركة Recursion بـ 8.74 دولارًا. عند سعر سهم يبلغ 3.30 دولارًا، فهذا يعني أن السهم يُتداول بأقل بكثير من هذا التقدير، ويُقدّم صورة مختلفة تمامًا للمستثمرين على المدى الطويل. أيّ منظور تجده أكثر إقناعًا؟

يقوم موقع Simply Wall St بتحليل التدفقات النقدية المخصومة (DCF) لجميع الأسهم في العالم يوميًا ( على سبيل المثال، انظر إلى شركة Recursion Pharmaceuticals ). نعرض لك كامل عملية الحساب. يمكنك متابعة النتائج في قائمة مراقبتك أو محفظتك الاستثمارية ، وتلقي تنبيهات عند حدوث أي تغيير، أو استخدام أداة فحص الأسهم لدينا لاكتشاف 53 سهمًا عالي الجودة مقومًا بأقل من قيمته الحقيقية . عند حفظ أداة الفحص، نرسل إليك تنبيهات عند إضافة شركات جديدة مطابقة، حتى لا تفوتك أي فرصة استثمارية.

الخطوات التالية

مع انقسام الآراء بوضوح بين التوقعات المتشائمة والنظرة المتفائلة بشأن التدفقات النقدية، من المنطقي مراجعة البيانات بنفسك والتحرك بسرعة قبل استقرار الآراء؛ ومن المفيد البدء بتقييم المكافأتين الرئيسيتين وثلاث علامات تحذيرية مهمة.

هل تريد المزيد من الأفكار قبل اتخاذ أي خطوة؟

إذا اقتصرت على سهم واحد فقط، فقد تفوتك فرص تناسب أهدافك بشكل أفضل، لذا استخدم هذه القوائم المركزة لتوسيع خياراتك بسرعة.

• استهدف إمكانات دخل أعلى من خلال مراجعة الشركات في حصون توزيعات الأرباح الـ 12 المصممة للمستثمرين الذين يعطون الأولوية للعوائد النقدية الثابتة.
• ركز على الجودة عند نقطة دخول معقولة من خلال التحقق من 53 سهماً عالي الجودة مقوم بأقل من قيمته الحقيقية، والتي تجمع بين أساسيات قوية وتقييمات جذابة.
• قلل من ضغوط المحفظة الاستثمارية من خلال فحص 73 سهماً مرناً ذات درجات مخاطر منخفضة والتي تقوم بفحص الشركات ذات الملفات الشخصية الأكثر مرونة.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.