أكملت شركة بيكر هيوز (BKR) استحواذها على شركة تشارت إندستريز وأنشأت قطاعاً مخصصاً لشركة تشارت بقيادة المدير التنفيذي المخضرم جيم أبوستوليدس، وهي خطوة تعيد تشكيل البصمة الصناعية والتكنولوجية للشركة في مجال الطاقة.

تراجعت أسهم شركة بيكر هيوز في الأسابيع الأخيرة، حيث انخفض سعر السهم خلال الشهر والربع الماضيين. ومع ذلك، يشير عائد سعر السهم منذ بداية العام بنسبة 16.99%، وعائد المساهمين الإجمالي خلال عام واحد بنسبة 40.78%، إلى أن الزخم قد خفّ بدلاً من أن ينعكس.

إذا دفعك هذا الاستحواذ إلى التفكير في مصادر الفرص المستقبلية المحتملة في مجال البنية التحتية للطاقة والكهرباء، فقد يكون من المفيد الاطلاع على 33 سهماً في شركات تكنولوجيا شبكات الطاقة والبنية التحتية.

بعد إتمام صفقة Chart، يتم تداول أسهم Baker Hughes بخصم ملحوظ على ما يبدو مقارنةً بتوقعات المحللين وبعض التقديرات الجوهرية. وهذا يثير التساؤل حول ما إذا كان السوق محقًا في حذره من مخاطر الدمج أم أنه يُقيّم مزيج الأرباح الجديد بشكل خاطئ.

الرواية الأكثر شيوعًا: 22.6% أقل من قيمتها الحقيقية

تُشير الرواية الأكثر تداولاً حول شركة بيكر هيوز إلى أن قيمتها العادلة تبلغ حوالي 71.24 دولارًا أمريكيًا، مقارنةً بسعر الإغلاق الأخير البالغ 55.15 دولارًا أمريكيًا. وتضع هذه الرواية استحواذ الشركة على شركة تشارت ضمن سياق أوسع يشمل الأرباح وتكنولوجيا الطاقة، ويتجاوز بكثير مجرد صفقة واحدة.

إن الزخم القوي للشركة في تأمين عقود خدمات واسعة النطاق، واتفاقيات إطارية، وطلبات مدفوعة بالتكنولوجيا (مثل مراكز البيانات، والغاز الطبيعي المسال، واحتجاز الكربون وتخزينه، وخدمات تكنولوجيا الغاز المتكررة) يدفع إلى تحقيق أعلى مستوى على الإطلاق من تراكم الطلبات في مجال تكنولوجيا المعلومات والاتصالات، مما يبني رؤية قوية للإيرادات المستقبلية ويدعم استدامة الأرباح.

هل تتساءل عن سبب فجوة القيمة العادلة لشركة بيكر هيوز؟ يركز التحليل على النمو المطرد في الإيرادات، وهوامش الربح القوية، ومزيج أكثر ثراءً من أرباح تكنولوجيا الطاقة. السؤال المحوري هو: ما المبلغ الذي قد يدفعه المستثمرون مقابل هذه الأرباح المستقبلية مقارنةً بالمضاعفات الحالية؟ يقدم التحليل المفصل شرحًا وافيًا للافتراضات بندًا بندًا لتتمكن من اختبار مدى صحة هذا التحليل.

النتيجة: القيمة العادلة 71.24 دولارًا (أقل من القيمة الحقيقية)

ومع ذلك، فإن قصة القيمة العادلة لشركة بيكر هيوز قد تنحرف عن مسارها إذا زادت التعريفات التجارية من الضغط على تكاليف المعدات أو إذا تراجع الإنفاق على النفط والغاز أكثر من المتوقع.

الخطوات التالية

إذا كانت قصة بيكر هيوز هذه قد شجعتك ولكنك لا تزال غير متأكد، فبادر بالتحرك وراجع البيانات بنفسك لتتمكن من اختبار كل فرضية وتقييم المكافآت الخمس الرئيسية بعناية.

هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار على غرار شركة بيكر هيوز؟

لا تتوقف عند شركة بيكر هيوز؛ استخدم هذا الزخم لمسح الفرص الأخرى على أداة الفرز الخاصة بـ Simply Wall Street حتى لا تفوتك الفرص المتميزة المحتملة في جميع أنحاء السوق.

• استهدف فرص القيمة المحتملة من خلال فحص الشركات التي يتم تصنيفها حاليًا على أنها 45 سهمًا عالي الجودة ومقوم بأقل من قيمته الحقيقية .
• عزز تركيزك على الدخل من خلال مراجعة الأسهم المميزة باعتبارها 9 حصون توزيعات أرباح .
• قلل من مفاجآت المحفظة الاستثمارية من خلال البحث عن 80 سهماً مرناً ذات درجات مخاطر منخفضة .

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.