سياق الأداء الأخير لسهم بيركشاير هاثاواي

شهدت شركة بيركشاير هاثاواي (BRK.B) تحركات سعرية هادئة نسبياً في الآونة الأخيرة، مع مكاسب بلغت حوالي 0.7٪ خلال اليوم الماضي، وارتفاع طفيف خلال الأسبوع الماضي، وتحولات منخفضة برقم واحد خلال الشهر الماضي والأشهر الثلاثة الماضية.

بالنظر إلى الصورة الأوسع، انخفض سعر سهم بيركشاير هاثاواي قليلاً منذ بداية العام، لكن إجمالي عوائد المساهمين على مدى 3 سنوات و 5 سنوات بنسبة 44.62٪ و 78.53٪ تظهر صورة أقوى على المدى الطويل مما تشير إليه التداولات الأخيرة.

إذا كنت تقارن بيركشاير بفرص أخرى، فهذه لحظة مناسبة لتوسيع نطاق بحثك والاطلاع على أفضل 20 شركة يقودها مؤسسوها.

مع استقرار سعر سهم بيركشاير نسبياً خلال العام الماضي، وحصوله على درجة قيمة 5 وخصم جوهري يقدر بنسبة 37٪، هل ترى فرصة شراء حقيقية هنا أم أن السوق قد بدأ بالفعل في تسعير النمو المستقبلي؟

الرواية الأكثر شيوعًا: 99.9% أقل من قيمتها الحقيقية

وفقًا للرواية الأكثر متابعة، فإن القيمة العادلة لشركة بيركشاير هاثاواي البالغة 669,764.35 دولارًا تتجاوز بكثير سعر الإغلاق الأخير البالغ 489.25 دولارًا، مما يخلق فجوة تقييم واسعة يجب على المستثمرين التفكير فيها.

أدفع حاليًا 6% كرسوم هامش. أستخدم الهامش، بشكل معتدل، لشراء المزيد من أسهم الشركات المذكورة أعلاه عندما تنخفض أسعارها، كما حدث مؤخرًا مع شركة ميتا. عندما بدأ سعرها بالانخفاض، اشتريت عند 625 دولارًا حتى وصل إلى 525 دولارًا. لا يمكنني التنبؤ أبدًا بالسعر الأدنى. كما قمت بإعادة شراء أسهم أمازون، وتسلا، ونيفيديا. باختصار، هذه شركات ممتازة أعتزم الاحتفاظ بأسهمها للأبد، وقد فعلت ذلك لمدة سبع سنوات حتى الآن.

هل تتساءل ما الذي يبرر هذا الخصم الكبير على القيمة العادلة؟ يعتمد السرد على التوسع المطرد في الإيرادات، والهوامش الثابتة، ومضاعف الربح الذي عادة ما يكون مخصصًا للشركات الرائدة في السوق.

النتيجة: القيمة العادلة 669,764.35 دولارًا (أقل من القيمة الحقيقية)

ومع ذلك، ينبغي عليك أيضًا أن تأخذ في الاعتبار تباطؤ نمو صافي الدخل إلى جانب أي تغيير في نتائج التأمين أو عوائد الاستثمار لشركة بيركشاير والذي قد يتحدى هذه القصة المقومة بأقل من قيمتها الحقيقية.

تتنافس وول ستريت على صاروخ واحد. فبينما تعدّ شركة سبيس إكس العد التنازلي لطرح أسهمها للاكتتاب العام، دخلت شركات أخرى مرتبطة بسباق الفضاء الجديد المدار بالفعل. ← قائمة مراقبة تضم 20 شركة فضائية واعدة · أداة فحص أفكار الاستثمار في سباق الفضاء العالمي · استعرض القطاع حسب التقييم على صفحة تقييم روكيت لاب .

الخطوات التالية

مع انقسام المشاعر بين الفرصة والحذر، فهذه لحظة جيدة للتحرك بسرعة، ومراجعة الصورة الكاملة، وموازنة كل من المكافأتين الرئيسيتين وعلامة التحذير المهمة .

هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار؟

إذا لفتت بيركشاير انتباهك، فلا تتوقف عند هذا الحد. وسّع قائمة استثماراتك الآن حتى لا تعتمد على فرصة واحدة فقط.

• استهدف احتمالية وجود أخطاء في التسعير من خلال فحص 44 سهماً عالي الجودة مقوم بأقل من قيمته الحقيقية، والتي تجمع بين أساسيات أعمال قوية وأسعار قد لا تعكس بشكل كامل نقاط قوتها الأساسية.
• عزز تركيزك على الدخل من خلال مراجعة 8 شركات رائدة في توزيع الأرباح تقدم عوائد أعلى مع الحفاظ على جودة الميزانية العمومية في المقدمة.
• ارفع مستوى الجودة لديك من خلال البحث عن أدوات فحص الأسهم ذات الميزانية العمومية القوية والأساسيات المتينة (48 نتيجة) حتى تتمكن من التركيز على الشركات ذات الأسس المالية الأكثر مرونة.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.