مع انتهاء وقف إطلاق النار بين الولايات المتحدة وإيران، وهدوء الأسواق بشكل عام رغم تصاعد المخاطر الجيوسياسية، يواجه المستثمرون مزيجًا من المخاطر والفرص المحتملة. وتتأثر شركات الدفاع والمقاولات العسكرية المدرجة في قائمتنا العالمية لشركات الدفاع والمقاولات العسكرية بهذا الوضع، حيث تعيد الحكومات تقييم أولوياتها الأمنية وميزانياتها. تتناول هذه المقالة ثلاثة أسهم تبدو متأثرة إيجابًا بالأحداث الجارية، وتشرح ما قد يعنيه ذلك لمحفظتك الاستثمارية.

الأسهم الثلاثة المذكورة أدناه هي مجرد عينة أولية من فكرة الاستثمار في قطاع الدفاع والمقاولات العسكرية العالمية، وقد كشفت عملية البحث الكاملة عن 17 شركة أخرى ذات قصص جذابة بنفس القدر، لم يتم التطرق إليها هنا. إذا كنت ترغب في التعمق أكثر من مجرد الأخبار الرئيسية، فانتقل مباشرةً إلى أداة البحث الخاصة بقطاع الدفاع والمقاولات العسكرية العالمية لتحديد ومقارنة وتحليل أفضل الفرص الاستثمارية لإضافتها إلى قائمة مراقبتك.

نبذة عامة: مجموعة رينك هي شركة هندسية ألمانية تُزوّد أنظمة القيادة وناقلات الحركة المُخصصة للمركبات العسكرية والمنصات البحرية وغيرها من المعدات الدفاعية، بالإضافة إلى التطبيقات الصناعية ذات الصلة وخدمات ما بعد البيع. وهذا يمنح مجموعة رينك حضورًا مباشرًا في مجال المشتريات الدفاعية مع الاستمرار في خدمة قطاعات أوسع مثل الصناعات البحرية والطاقة والصناعات الثقيلة.

العمليات: تحقق مجموعة RENK معظم إيراداتها من حلول التنقل بالمركبات بحوالي 901.9 مليون يورو، تليها الصناعات البحرية بحوالي 369.8 مليون يورو ومحامل الانزلاق بحوالي 125.1 مليون يورو، مع انتشار المبيعات في جميع أنحاء ألمانيا ودول أوروبية أخرى وآسيا وأمريكا.

القيمة السوقية: 5.2 مليار يورو

قد تجذب مجموعة RENK المستثمرين الراغبين في الاستثمار الموجه في قطاع الدفاع دون شراء أسهم شركة متخصصة في تصنيع الأسلحة. يتمثل دورها الأساسي في توريد أنظمة الدفع للمركبات المدرعة والمنصات البحرية، وهو ما يرتبط ارتباطًا وثيقًا ببرامج التوريد والتحديث. ويمكن أن تساهم حصة متنامية من أعمال ما بعد البيع والخدمات في تحقيق إيرادات أكثر استقرارًا وتكرارًا. وقد عززت عملية إعادة التمويل الأخيرة، من خلال حزمة قروض كبيرة غير مضمونة، من مرونتها المالية، إلا أن الشركة لا تزال مثقلة بديون كبيرة وتعتمد بشكل كبير على العقود الحكومية، لذا فإن أي تأخير أو تغييرات في السياسات قد تُغير الأوضاع بسرعة. بالنسبة للمستثمرين الذين يتقبلون هذه المقايضة، فإن مزيج حجم الطلبات، والطلب الدولي على الدفاع، وإمكانات الأرباح، يجعل من أسهم مجموعة RENK خيارًا جديرًا بالمتابعة الدقيقة.

يشير مزيج عقود الدفاع طويلة الأجل وأعمال الخدمات المتنامية لدى مجموعة رينك إلى مستوى أرباح قد يقلل العديد من المستثمرين من شأنه. قبل المضي قدمًا في هذا التقرير، استعرض أهم 4 مزايا وعلامة تحذيرية هامة.

قم ببناء قائمة مختصرة خاصة بك لأرباحك في مجال الدفاع والخدمة

جاءت أسهم مجموعة RENK والسهمين الآخرين المذكورين في هذه المقالة من خلال عملية تصفية واحدة على منصة Simply Wall St، لكن القيمة الحقيقية تكمن في إنشاء فلاتر تتناسب مع أسلوب استثمارك. استخدم أداة التصفية المرنة لدينا لدمج معايير التقييم وجودة الأرباح والميزانية العمومية وفحوصات المخاطر، أو انتقل مباشرةً إلى أفكارنا الاستثمارية المختارة للحصول على قوائم مختصرة جاهزة.

نبذة عامة: إيرباص هي مجموعة عالمية رائدة في مجال صناعة الطيران والفضاء، تُصمّم وتُصنّع الطائرات التجارية والعسكرية والمروحيات وأنظمة الدفاع والفضاء، ما يضعها في قلب القوة الجوية الأوروبية وقدراتها الأمنية. بالنسبة للمستثمرين المهتمين بقطاع الدفاع والمقاولات العسكرية العالمية، تُقدّم إيرباص مزيجًا من حجم قطاع الطيران المدني وفرصًا استثمارية قيّمة في مجال الطائرات العسكرية والمروحيات والاتصالات الآمنة والبنية التحتية الفضائية.

العمليات: تُحقق شركة إيرباص معظم إيراداتها من قطاع إيرباص نفسه، والتي تبلغ حوالي 55.6 مليار يورو، بينما يُساهم قطاع الدفاع والفضاء التابع لها بحوالي 13.9 مليار يورو، وقطاع طائرات الهليكوبتر بحوالي 9 مليارات يورو. وتُعلن الشركة عن مبيعاتها في جميع أنحاء أوروبا والشرق الأوسط وآسيا والمحيط الهادئ وأمريكا الشمالية واللاتينية ومناطق أخرى.

القيمة السوقية: 169.6 مليار يورو

تُتيح شركة إيرباص فرصةً واسعةً للاستثمار في قطاع الدفاع الأوروبي من خلال طائراتها العسكرية ومروحياتها وأنظمتها الفضائية، بينما يُضيف تراكم طلبات طائراتها التجارية وضوحًا للإيرادات على مدى سنوات عديدة، وهو ما تفتقر إليه العديد من أسهم شركات الدفاع المتخصصة. في الوقت نفسه، تعتمد إيرباص كليًا على التمويل الخارجي بدلًا من ودائع العملاء، لذا قد يرغب المستثمرون في مراقبة مدى استقرار مزيج التمويل هذا في حال تأخرت جداول البرامج أو ارتفعت تكاليف التمويل. مع تصاعد المخاطر الجيوسياسية، وتعزيز العقود الأخيرة لدورها في الردع الأوروبي، تبرز أهمية دراسة كيفية إدارة إيرباص للتوازن بين الفرص ومخاطر التمويل من الآن فصاعدًا.

تجمع شركة إيرباص بين برامج تجارية ضخمة واستثمارات في قطاعي الدفاع والفضاء، لكنّ السؤال الأهم قد يكون: كيف سيصمد هيكل التمويل هذا مع تغير الجداول الزمنية؟ للحصول على الصورة الكاملة، يُرجى الاطلاع على تقرير الصحة المالية لشركة إيرباص.

نبذة عامة: بوينغ شركة أمريكية رائدة في مجال صناعة الطيران والدفاع، تُصنّع طائرات الركاب التجارية إلى جانب الطائرات العسكرية وأنظمة الدفاع الصاروخي والأقمار الصناعية والمنصات الفضائية، ولديها ذراع خدمات متنامية تدعم الأساطيل المدنية والعسكرية في جميع أنحاء العالم. في سياق موضوع شركات الدفاع والمقاولات العسكرية العالمية، تتيح لك بوينغ فرصة الاطلاع المباشر على برامج القوة الجوية والصواريخ والفضاء الأمريكية، مع الحفاظ على ارتباطها بالطلب العالمي على السفر الجوي.

العمليات: تحقق بوينغ معظم إيراداتها من الطائرات التجارية بحوالي 43.4 مليار دولار أمريكي، تليها الدفاع والفضاء والأمن بحوالي 29.4 مليار دولار أمريكي والخدمات العالمية بحوالي 21.3 مليار دولار أمريكي، مع وجود انكشاف كبير على الولايات المتحدة بحوالي 47.8 مليار دولار أمريكي ومبيعات مهمة في جميع أنحاء آسيا وأوروبا.

القيمة السوقية: 183.1 مليار دولار أمريكي

بالنسبة للمستثمرين الذين يركزون على شركات المقاولات الدفاعية الكبرى، تجمع بوينغ بين واحدة من أكبر طلبات الطائرات التجارية المتراكمة في السوق، وتعرض كبير لبرامج الطائرات العسكرية الأمريكية، والدفاع الصاروخي، والفضاء. وقد تزداد أهمية هذه البرامج مع تصاعد المخاطر الجيوسياسية. تعمل الشركة على معالجة مشكلات الإنتاج، والديون المرتفعة، والحاجة إلى إعادة بناء الثقة في معايير السلامة والجودة، ومع ذلك، لا يزال المحللون يرون مجالاً لأرباح أعلى، مدعومة بنمو الخدمات العالمية وبرامج الدفاع المرتبطة بالمراقبة ومخزونات الصواريخ. بفضل الصفقات الأخيرة في المنصات ذاتية التشغيل والمدعومة بالذكاء الاصطناعي، وقائمة طويلة من الطلبات الدفاعية والتجارية، تقدم بوينغ مزيجًا من الفرص ومخاطر التنفيذ، ما يستحق دراسة متأنية لمن يبحث عن سهم واحد يجمع بين السفر الجوي، وميزانيات الدفاع، والفضاء في مكان واحد.

يشير مزيج بوينغ من الانتعاش التجاري وبرامج الدفاع ونمو الخدمات إلى قصة قد لا يدركها المستثمرون بالكامل. السؤال الحقيقي هو ما تكشفه المكافآت الأربع الرئيسية وعلامتا التحذير المهمتان (إحداهما بالغة الأهمية!) حول نقطة التقاء مخاطر التنفيذ مع إمكانات النمو.

هل أنت فضولي لمعرفة ما قد يفوتك؟

قد تتحول الفرص الجديدة من كونها غير معروفة إلى فرص استثمارية واعدة قبل أن يلتفت إليها معظم المستثمرين. استخدم هذه القوائم المختصرة المصنفة حسب الموضوع بينما لا تزال المعلومات مهمة، واستكشف الأفكار المحتملة مبكراً.

• ابحث عن الإمكانات سريعة النمو في شركات التعدين التي تم تجاهلها من خلال مسح أفضل 28 سهمًا من أسهم المعادن الأرضية النادرة قبل أن يركز رأس المال على نفس المجموعة المحدودة وتصبح بعض نقاط الدخول أقل سهولة.
• راقب أين يمكن أن يتقاطع الدخل الموثوق والزخم الثابت باستخدام حصون توزيعات الأرباح 431 بينما تظل العوائد جذابة وتحظى مولدات النقد هذه باهتمام محدود نسبيًا.
• استكشف نمو الأصول الرقمية دون امتلاك الرموز بشكل مباشر من خلال مراجعة 19 سهمًا في مجال العملات المشفرة وتقنية البلوك تشين قبل أن تركز المزيد من الأموال المؤسسية على نفس مجموعة الفرص.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.