ناقشت شركة بور دريلينغ (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: BORR ) يوم الخميس نتائجها المالية للربع الأول خلال مكالمة الأرباح. النص الكامل للمكالمة مُدرج أدناه.

توفر واجهات برمجة تطبيقات Benzinga إمكانية الوصول الفوري إلى نصوص مكالمات الأرباح والبيانات المالية. تفضل بزيارة https://www.benzinga.com/apis/ لمعرفة المزيد.

يمكنكم الاطلاع على التقرير الكامل للإعلان عن الأرباح على الرابط التالي: https://edge.media-server.com/mmc/p/inc8qdus

ملخص

أعلنت شركة Borr Drilling عن إيرادات تشغيلية للربع الرابع بلغت 259.4 مليون دولار وأرباح معدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك بلغت 105.4 مليون دولار، وهو ما يتماشى مع التوقعات ويرفع إجمالي الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك للعام بأكمله إلى 470.1 مليون دولار.

حققت الشركة إنجازات هامة في مجال السلامة مع العديد من منصات الحفر، وسلطت الضوء على جائزة من قسم أرامكو البحري لمنصة الحفر العربية 3.

تحسنت رؤية عقود الأسطول مع الجوائز والتمديدات الأخيرة التي زادت من تغطية عام 2026 إلى 80٪ للنصف الأول و 48٪ للنصف الثاني.

حصلت شركة Borr Drilling على التزامات جديدة لسبع منصات حفر، مع توقعات بتحقيق المزيد من المكاسب في التغطية، واستحوذت على خمس منصات حفر مميزة من شركة Noble، مما عزز أسطولها.

من المتوقع أن تتحسن ديناميكيات السوق في النصف الثاني من عام 2026، مع انتعاش أسعار الفائدة اليومية ووضوح الأرباح حتى عام 2027.

أعربت الإدارة عن ثقتها في تعافي سوق منصات الحفر البحرية ذاتية الرفع، لا سيما في الشرق الأوسط، مع وجود مناقصات متعددة السنوات قيد التنفيذ.

بلغت سيولة الشركة 613.7 مليون دولار، بما في ذلك النقد والتسهيلات الائتمانية غير المسحوبة، بعد أنشطة توليد التدفقات النقدية والتمويل الكبيرة.

تشمل أبرز الإنجازات التشغيلية معدل استخدام تقني بنسبة 98.8% ومعدل استخدام اقتصادي بنسبة 97.8% خلال الربع.

أشارت الإدارة إلى تحسن شروط الدفع مع شركة بيمكس في المكسيك وتوقعات إيجابية لمنح المزيد من العقود في مناطق مختلفة.

النص الكامل

برونو موران

صباح الخير، وشكراً لكم على مشاركتكم في مكالمة أرباح الربع الرابع لشركة بور دريلينغ. معكم برونو موران، ويرافقني اليوم في دبي ماغنوس فالور، المدير المالي للشركة. بدايةً، أودّ التنويه إلى بعض الأمور التي يجب توضيحها، وأودّ تذكير جميع المشاركين بأن بعض البيانات الواردة هنا هي بيانات استشرافية. تنطوي هذه البيانات على مخاطر وشكوك قد تؤدي إلى اختلاف النتائج الفعلية اختلافاً جوهرياً عن تلك المتوقعة. لذا، أحيلكم إلى أحدث إفصاحاتنا العامة. سأبدأ مكالمة اليوم باستعراض نتائج الربع الرابع، مع تسليط الضوء على أهم التطورات منذ نهاية الربع. بعد ذلك، سيستعرض ماغنوس نتائجنا المالية للربع الرابع والسنة المالية كاملة. ثم سأتناول بالتفصيل الأداء التجاري، وسنختتم ببعض التعليقات حول توقعات أعمالنا. فلنبدأ. قبل التطرق إلى النتائج، أودّ أن أُشيد بفرقنا حول العالم. خلال الربع الرابع، حققت العديد من منصات الحفر التابعة لنا إنجازات ملحوظة في مجال السلامة. يشمل ذلك وصول منصتي الحفر "عيد" و"جريد" إلى ست وثلاث سنوات على التوالي دون وقوع حوادث عمل، ووصول منصتي الحفر "جونلود" و"جريد" إلى عام كامل دون أي حوادث. إضافةً إلى ذلك، نفخر بتسليط الضوء على حصول منصة الحفر "أرابيا 3" على جائزة من قسم العمليات البحرية في أرامكو لأفضل منصة حفر من حيث السلامة لعام 2024. تؤكد هذه الإنجازات التزام الفريق بالسلامة، وأود أن أغتنم هذه الفرصة لأشكر كل فرد من عائلة "بور دريلينج" على جهودهم. أما الآن، فلننتقل إلى النتائج. كان أداؤنا التشغيلي في الربع الرابع قويًا، حيث بلغ معدل الاستخدام التقني 98.8% ومعدل الاستخدام الاقتصادي 97.8%. وبلغ إجمالي الإيرادات التشغيلية للربع الرابع 259.4 مليون دولار أمريكي. وجاءت الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) البالغة 105.4 مليون دولار أمريكي متوافقة مع توقعاتنا، ليصل إجمالي الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك للعام بأكمله إلى 470.1 مليون دولار أمريكي، وهو الحد الأعلى للنطاق المتوقع. أكد هذا الأداء على مرونة مؤسستنا التي تجاوزت العديد من التحديات في عام 2024 مع تحقيق أداء تشغيلي ومالي قوي. وتستمر رؤية عقود أسطولنا في التحسن مع تقليص الأيام المتبقية غير المبرمة. وقد ساهمت العقود الممنوحة والتمديدات الأخيرة في زيادة تغطية عام 2026 إلى 80% في النصف الأول و48% في النصف الثاني، بما في ذلك منصات الحفر التي تم الاستحواذ عليها مؤخرًا. ومنذ تقريرنا الفصلي الأخير، حصلنا على التزامات جديدة لسبع منصات حفر، ونتوقع مزيدًا من المكاسب في التغطية خلال الأشهر المقبلة مع تقدم المفاوضات بشأن عقود متعددة. نعتقد أن أدنى مستوى وصل إليه سوق منصات الحفر البحرية قد تم تجاوزه، ونرى أن العوامل الأساسية تتعافى تدريجيًا مع زيادة الطلب، لا سيما في الشرق الأوسط. وتجري حاليًا مناقصات متعددة السنوات لما يقدر بنحو 13 منصة حفر في المكسيك. ونشهد وضوحًا أفضل للمدفوعات وتوقعات تشغيلية أكثر إيجابية. وتدعم هذه التحسينات التدابير المالية التي اتخذتها الحكومة، وفي الوقت نفسه، أعلنت شركة بيمكس عن خطط لزيادة الإنفاق الرأسمالي على قطاع التنقيب والإنتاج بنسبة 34% على أساس سنوي، وأكدت مجددًا التزامها بزيادة الإنتاج. بشكل عام، لا يزال معدل استخدام منصات الحفر البحرية الحديثة في السوق مستقرًا عند حوالي 90%، وذلك بفضل تطبيق المعايير واستيعاب الإمدادات المتاحة. ونتوقع تحسن ظروف السوق في ظل هذه الظروف. يسعدنا توسيع أسطولنا من خلال الاستحواذ على خمس منصات حفر متميزة من شركة نوبلي، مما أضاف قيمة كبيرة لأسطولنا. تُعد هذه المنصات إضافة قيّمة لمحفظتنا الحالية، وتتناسب تمامًا مع قدرتنا على اغتنام الفرص المتاحة على المدى القريب. عملية الدمج جارية وتتجاوز التوقعات. وبالنظر إلى المستقبل، تُهيئ ديناميكيات السوق الظروف لتحقيق تحسينات في النصف الثاني من عام 2026، كما أنها تُحسّن أسعار الإيجار اليومية ووضوح الأرباح حتى عام 2027. ولكن قبل الخوض في التفاصيل، سأترك المجال لماغنوس لمناقشة نتائجنا المالية.

ماغنوس فالور (المدير المالي)

شكرًا لك يا برونو. سأتناول الآن بعض تفاصيل البيانات المالية للربع الرابع. بلغ إجمالي إيرادات التشغيل 259.4 مليون دولار أمريكي، بانخفاض قدره 17.7 مليون دولار أمريكي أو 6.4% عن الربع الثالث. ويعزى هذا الانخفاض بشكل رئيسي إلى انخفاض إيرادات الأجرة اليومية بمقدار 16 مليون دولار أمريكي، ويرجع ذلك أساسًا إلى انتقال منصات الحفر إلى عقود ذات أجور يومية أقل. بقي مستوى النشاط من حيث إجمالي عدد أيام التشغيل ثابتًا خلال الربعين. ويُعزى انخفاض إضافي قدره 3.1 مليون دولار أمريكي إلى انخفاض إيرادات التأجير المتغير، ويرجع ذلك أساسًا إلى انتهاء عقد الشبكة ونقلها المخطط له إلى عقد في أنغولا. وقد عُوّض هذا الانخفاض بزيادة قدرها 1.4 مليون دولار أمريكي في إيرادات التشغيل والصيانة. بلغ إجمالي نفقات التشغيل للربع الرابع 192.1 مليون دولار أمريكي، بزيادة قدرها 13.2 مليون دولار أمريكي أو 7.4% مقارنةً بالربع الثالث. يعود الارتفاع في التكاليف بشكل أساسي إلى زيادة قدرها 11.6 مليون في نفقات تشغيل وصيانة منصات الحفر، نتيجةً لزيادة تكاليف الموظفين، وتسريع استهلاك التكاليف المؤجلة لمنصة الحفر، والنفقات القابلة للاسترداد. وبشكل عام، سجلنا خلال الربع خسارة صافية قدرها مليون، بينما بلغ صافي الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المعدل 145.2 مليون. وبالنظر إلى عام 2025 بأكمله، بلغ صافي الدخل 45 مليون، وبلغ صافي الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المعدل 470.1 مليون، بانخفاض قدره 7% مقارنةً بعام 2024. أما بالنسبة للنقد، فقد زاد بمقدار 151.9 مليون مقارنةً بالربع السابق، ويعود ذلك بشكل أساسي إلى التدفقات النقدية من العمليات التشغيلية البالغة 34.8 مليون، بعد خصم مدفوعات الفوائد البالغة 94.7 مليون وضرائب النقد المدفوعة البالغة 8.8 مليون. وقد أنفقنا 52.1 مليون على الأنشطة الاستثمارية، منها 36 مليون كوديعة للاستحواذ على 5 منصات حفر، و15.9 مليون إضافة إلى منصات الحفر ذاتية الرفع. وأخيرًا، بلغ التدفق النقدي من أنشطة التمويل 169.2 مليون دولار، ويتألف من 159.3 مليون دولار صافي عائدات إصدار الصندوق، و80.3 مليون دولار صافي عائدات إصدار الأسهم، بعد خصم تكاليف الإصدار، مع سداد 70.8 مليون دولار من الديون خلال الربع. وبلغت النقدية وما يعادلها لدى الشركة 379.7 مليون دولار في 30 ديسمبر. إضافةً إلى ذلك، لدينا 234 مليون دولار من تسهيلات الائتمان المتجدد غير المسحوبة، مما ينتج عنه سيولة إجمالية قدرها 613.7 مليون دولار. تجدر الإشارة إلى أننا أكملنا بعد نهاية العام عملية الاستحواذ على خمس منصات حفر من شركة نوبل، ودفعنا 174 مليون دولار نقدًا في يناير. وتم تسوية المبلغ المتبقي عن طريق ائتمان من البائع بقيمة 150 مليون دولار. نحن راضون جدًا عن عملية الاستحواذ على منصات الحفر الخمس والمعاملات المصاحبة لها في سوق رأس المال. وفي ديسمبر، أكملنا طرح سندات إضافية بقيمة 165 مليون دولار خلال عام 2030، صادرة في شركة PARD. بالإضافة إلى ذلك، أكملنا طرحًا للأسهم جمعنا من خلاله عائدات إجمالية قدرها 84 مليونًا للغرض نفسه. وقد شهدت كلتا الصفقتين إقبالًا كبيرًا من المستثمرين، وتجاوزت طلبات الاكتتاب فيهما المعروض بشكل ملحوظ. وفي ديسمبر، اتخذنا أيضًا الخطوات الأولى للعودة إلى بورصة أوسلو من خلال الإدراج في بورصة يورونكست للنمو. وقد اتُخذ هذا القرار بعد ملاحظة إقبال كبير من المستثمرين النرويجيين والأوروبيين، فضلًا عن المتابعة القوية من قبل محللي البيع النرويجيين. ونخطط لإدراج كامل في القائمة الرئيسية للبورصة خلال النصف الأول من عام 2020. وبعد ذلك، سأبلغ بروس بالقرار.

برونو موران

شكرًا لك يا ماغنوس. لقد كنا منشغلين للغاية في مجال التعاقدات. مع بداية عام 2026، حصلنا على خمسة التزامات جديدة تُضيف ما يقارب 145 مليون دولار إلى رصيدنا المتراكم. وبالإضافة إلى العقدين اللذين حصلنا عليهما في ديسمبر، يصل إجمالي الالتزامات الجديدة إلى سبعة منذ تقريرنا الفصلي الأخير. يسعدني أن أرى التزامات قصيرة وطويلة الأجل ضمن هذه المجموعة. لا يزال استغلال المساحات غير المُستغلة في جدول أعمالنا لعام 2026 يُمثل أولوية قصوى، بينما نُولي اهتمامًا في الوقت نفسه لوضع أسطولنا في موقع يسمح له بالاستفادة من تحسن ظروف السوق بدءًا من أواخر عام 2026 فصاعدًا. سأتناول الآن الالتزامات التي حصلنا عليها منذ التقرير الفصلي الأخير. في الأمريكتين، حصل مشروع الحفر على تمديد لبئر واحدة مع شركة إيني في المكسيك. من المتوقع أن تستمر البئر لمدة 75 يومًا، مما يُبقي منصة الحفر مُرتبطة بعقد ثابت حتى مارس 2026. لا تزال إيني عميلًا رئيسيًا لنا في المكسيك وعلى مستوى العالم. تُطمئننا استمرارية التعاون بأننا سنحصل على المزيد من الأخبار الإيجابية قريبًا بشأن مشروع الحفر. بالإضافة إلى ذلك، حصلت منصة الحفر "أودين" على عقد لحفر بئرين، بالإضافة إلى بئر اختيارية، مع شركة تشغيل لم يُكشف عن اسمها في الولايات المتحدة. ومن المتوقع أن تبدأ الحملة في يوليو 2026، بمدة تشغيلية مؤكدة تُقدر بـ 120 يومًا. ونتيجة لذلك، فإن "أودين" ملتزمة الآن حتى نوفمبر، مع خيارات قد تُبقي المنصة قيد الاستخدام في الولايات المتحدة حتى منتصف عام 2027. وفي الأمريكتين، أعلنا اليوم عن تمديد عقد لمدة عامين لاستخراج خام جديد في المكسيك، مما يُبقي المنصة ملتزمة حتى عام 2028. ويُبرز هذا التمديد قوة أعمالنا في المكسيك، وهي سوق لا تزال بالغة الأهمية لصناعة منصات الحفر البحرية. وبالانتقال إلى غرب إفريقيا، حصلت منصة الحفر "نات" على عمل مع شركة "إيني"، مما يُبقي المنصة مشغولة حتى نهاية هذا الشهر. ومن المقرر أن تنتقل المنصة إلى نيجيريا في أوائل الربع الثاني لبدء عقدها الذي يمتد لـ 11 شهرًا مع شركة "شل". وفي آسيا، مددت شركة "شل" عقد "ساغا" في بروناي لمدة خمسة أشهر إضافية. ويستمر عقد "ساغا" الآن حتى أبريل 2027، مع خيار تمديد لمدة عام إضافي متاح بموجب العقد. في تايلاند، حصلت منصة الحفر "إيدا" على تمديد لمدة 75 يومًا مع شركة "بي تي تي إي بي"، مما يمدد التزامها حتى الربع الثاني من هذا العام. وفي فيتنام، أبرمنا عقدًا مع شركة "ثانه لونغ" لمنصة "غونلود" لحفر بئر واحدة، من المتوقع أن تبدأ في مايو. يُقدر وقت حفر البئر بـ 70 يومًا، ومن المتوقع أن يمهد ذلك الطريق أمام المنصة للحصول على المزيد من الأعمال في المنطقة. ما زلت فخورًا بنجاحنا المتواصل في إبرام العقود، والذي يُعد دليلًا على قوة علاقتنا بعملائنا وقدرتنا على تقديم أداء تشغيلي موثوق ومتميز يوميًا. وبالنظر إلى المستقبل، تبلغ نسبة تغطية أسطولنا لعام 2026 حتى اليوم 64%، وذلك بإضافة خمس منصات حفر جديدة. أما نسبة التغطية للنصف الأول من العام فتبلغ حاليًا 80%. وللمقارنة، قبل إضافة هذه المنصات الجديدة، كانت هذه النسبة ستبلغ حوالي 85%. واستنادًا إلى التزاماتنا الحالية مع العملاء، نحن على ثقة بأن أسطولنا سيواصل في الأشهر المقبلة الحصول على التزامات جديدة، مما سيرفع نسبة تغطية عقودنا إلى أكثر من 70%. على مدار العام، نرى مسارًا يسمح بأن تتجاوز أيام التعاقد في عام 2026 بشكل طفيف عدد الأيام التي تم تحقيقها في عام 2024. بالتوازي مع ذلك، وكما أشار العديد من محللي القطاع، فإن نشاط المناقصات يدخل مستويات لم نشهدها منذ يناير 2023. وفقًا لمعلومات من شركة بترو داتا، هناك ما يقارب 120 سنة تشغيلية في مرحلة المناقصات والعروض الأولية للفرص التي ستبدأ خلال الأشهر الـ 12 المقبلة، واستنادًا إلى جداول المشغلين، نتوقع أن يتم منح عدد كبير منها بحلول منتصف عام 2026. إذا تحقق ذلك، نعتقد أن العديد من منصات الحفر التي تم منحها ستحتاج إلى إجراء استعدادات مطولة للعقود، مما سيؤدي إلى زيادة في الاستخدام بدءًا من هذا العام. مع ملاحظة قوة خط المناقصات إلى جانب مستويات الاستخدام الحالية، ما زلت متفائلًا بأن الأساس قد تم وضعه لزخم إيجابي مع تقدمنا نحو عام 2026. في الختام، أود أن أعيد التأكيد على النقاط الرئيسية المتعلقة بتنفيذنا لعام 2024، وأترككم مع بعض الأفكار حول آفاق الأعمال. في بداية العام الماضي، أشرنا إلى أننا كنا راضين عن التوقعات المتفق عليها للأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك للعام بأكمله، والتي بلغت 460 مليون دولار. ومع ذلك، واجهنا تحديات غير متوقعة، بما في ذلك تعليق بعض العقود مؤقتًا وإنهاء عقود أخرى بسبب العقوبات. وقد استجبنا لذلك بالتركيز على منصة الحفر البحرية، التي لا تزال تمثل ميزتنا التنافسية. ونجحنا في سد الفجوة من خلال علاقاتنا الوثيقة مع العملاء، ومعرفتنا العميقة بالسوق، وسجلنا الحافل بالتنفيذ الآمن والموثوق. ونتيجة لذلك، حققنا أرباحًا معدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك للعام بأكمله بلغت 470 مليون دولار، وهو الحد الأعلى لنطاق توقعاتنا النهائية. علاوة على ذلك، اتخذنا في عام 2024 إجراءات حاسمة وأتممنا بنجاح صفقات أسهم وديون عززت سيولتنا ووضعت الشركة في موقع يسمح لها باقتناص فرص الاندماج. ثم في ديسمبر، أعلنا عن استحواذ مُربح على خمس منصات حفر بحرية متطورة. وقد انتهزنا الفرصة واشترينا هذه الأصول بسعر مغرٍ في مرحلة من الدورة الاقتصادية تشهد تحسنًا في الطلب. ونتوقع أن تُسهم هذه الصفقة فورًا في زيادة الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، وأن تُخفض ديوننا لكل منصة حفر. بالنظر إلى المستقبل، نتوقع استمرار تحسن ظروف السوق خلال النصف الثاني من عام 2026، مع استمرار الديناميكيات الداعمة لانتعاش واضح في أسعار الإيجارات اليومية في عام 2027 وما بعده. سيوفر لنا أسطولنا الموسع نطاقًا واسعًا ومرونة تشغيلية تمكننا من إجراء عمليات حفر دقيقة لتحقيق قيمة طويلة الأجل لمساهمينا. والآن، سأترك المجال لجلسة الأسئلة والأجوبة.

المشغل

شكرًا لكم. للتذكير، لطرح سؤال، يُرجى الضغط على زر النجمة 11 على هاتفكم وانتظار الإعلان عن اسمكم. لسحب سؤالكم، يُرجى الضغط على زر النجمة 11. مرة أخرى، يُرجى الضغط على زر النجمة 11 لأي سؤال وانتظار الإعلان عن اسمكم. لسحب سؤالكم، يُرجى الضغط على زر النجمة 11 مجددًا. حرصًا على مصلحة جميع المشاركين في المكالمة، يُرجى الاكتفاء بسؤال واحد ومتابعة واحدة حتى تتاح الفرصة للجميع لطرح أسئلتهم. يُرجى الانتظار ريثما نُعدّ قائمة الأسئلة والأجوبة. سيستغرق هذا بضع لحظات. شكرًا لكم. سنبدأ الآن بسؤالنا الأول. الأسئلة من سكوت كروبا من سيتي غروب. تفضلوا بطرح أسئلتكم.

سكوت كروبا (محلل أسهم)

صباح الخير. أُقدّر كل هذه التفاصيل هذا الصباح، والزيادة في عدد المناقصات المطروحة مُشجّعة للغاية. لديّ استفسار بخصوص التوقعات، بالنسبة لحفارتي الحفر المُستحوذ عليهما واللتين لا تزالان مُتوقفتين عن العمل، وهما SIF وFrazia، هل لديكم أيّة خطط لتأمين عقود لهما؟ أهلًا سكوت، سعيدٌ بانضمامك إلينا، وشكرًا على سؤالك. سؤالٌ ممتازٌ بالفعل. نحن ندرس مجموعة من الفرص المتاحة لكلا الحفارتين. الأمر المُثير للاهتمام، كما ذكرتُ سابقًا، هو أن قدرات هاتين الحفارتين مُلائمةٌ تمامًا لمجموعة المناقصات التي نتحدث عنها حاليًا. نحن على ثقةٍ تامةٍ بأن SIF ستحصل على عقدٍ لها في الأشهر القادمة، ما سيُعيدها إلى أسطول التشغيل في وقتٍ قصيرٍ نسبيًا. أما بالنسبة لـ Frigg، فأعتقد أن الأمر قد يستغرق وقتًا أطول قليلًا. ولكن كما ذكرتُ، فإنّ مجموعة المناقصات في النصف الثاني من العام لا تزال في ازديادٍ مُطرد. لذا أعتقد أن هذا الجهاز سيبدأ العمل على الأرجح في أواخر عام ٢٠٢٦ أو ربما أوائل عام ٢٠٢٧، وذلك يعتمد على الرسوم الدراسية المخصصة له. ممتاز. وأعتذر عن تأخري في الرد، لذا أعتذر عن عدم انتباهي لهذا الأمر، ولكن هذه مجرد أفكار حول كيفية تطور الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك خلال العام. التوقعات قريبة من ٤٤٠ مليونًا. هذه مجرد أفكار أولية حول إمكانية تحقيق هذا المستوى من الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك. نعم، بالتأكيد يا سكوت. أعتقد أنه في هذه المرحلة، ربما لا يزال من المبكر جدًا بالنسبة لنا تقديم أي توجيه رسمي. كما ذكرتُ سابقًا، ما يمكنني مشاركته هو أن التوقعات تتحسن باستمرار، وأن الفريق يعمل بجدٍّ لضمان تقليل المخاطر وتغطية أيام العمل في عام 2026. وما سأشاركه، وهو ليس بعيدًا عما ذكرته خلال المكالمة الأخيرة، هو أن التوقعات لعام 2026 تشير حاليًا إلى أننا قادرون على تحقيق مستوى نشاط في أيام التعاقد أعلى بقليل من مستوى عام 2025، أو أن لدينا مسارًا لتحقيق ذلك. وعندما أقول ذلك، فأنا أشير إلى منصة حفر من عام 2024 إلى منصة حفر من عام 2024، مع اعتبار منصات الحفر المكتسبة حديثًا أو منصات الحفر المكتسبة حديثًا إضافةً إيجابيةً لذلك. لذا أعتقد أن هذه هي الطريقة المُبسطة للتفكير. أعتقد أن مستوى النشاط سيكون أعلى قليلًا مما كان عليه في عام 2024. والآن، دعونا نرى كيف ستستقر الأسعار في عام 2026، وخاصةً في النصف الثاني، وهذا من شأنه أن يُمكّننا من تقديم توجيهات أفضل في الفصول القادمة. حسنًا، شكرًا لك. سأعيد تشغيل الجهاز. شكرًا لك يا سكوت.

المشغل

سننتقل الآن إلى السؤال التالي. وهذه الأسئلة من إعداد كريغ لويس من موقع btig. تفضلوا بطرح أسئلتكم.

كريج لويس (محلل أسهم)

أجل، شكرًا لك. مساء الخير أو صباح الخير، وشكرًا على إجابة أسئلتي. برونو، لديّ سؤال بخصوص ما تشهده منطقة الشرق الأوسط. من الواضح أن أحد أسباب التراجع الأخير في السوق هو توقف عمليات الحفر وتباطؤ النشاط الاقتصادي في المنطقة. هناك بعض التكهنات حول طرح مناقصات في السوق منذ فترة، هل لديك أي فكرة عن موعد بدء تنفيذ هذه المناقصات في الشرق الأوسط؟ ليس بالضرورة بدء تشغيل منصات الحفر، ولكن متى سنرى عقودًا لبعضها؟

برونو موران

لا، بالطبع لا. وشكراً لانضمامك إلينا يا غريغ. سؤال وجيه للغاية. عندما كنا نتحدث عن بعض هذه المناقصات في الربع الأخير من العام خلال مكالمتنا في نوفمبر، كنا نتوقع طرحها في الوقت الحالي. المناقصة الأكبر التي كنا نتوقعها، والتي تشمل أرامكو ومشروع كيه جيه أو، قيد التنفيذ، وفي الواقع، مشروع كيه جيه أو في مرحلة التقييم الكامل للمناقصة حسب ما فهمنا، بينما لا تزال أرامكو في مرحلة تقديم العطاءات. لذا، هذا أمر واقعي وملموس للغاية. هناك عدد قليل من المشاريع الأخرى في المنطقة التي كنا نتوقع طرحها للمناقصة، بما في ذلك مشروع كيه جيه أو، الذي لم يكتمل تطويره بعد. لكننا نعتقد أن ذلك سيحدث خلال الشهرين المقبلين. كما ذكرت سابقاً في المكالمة، فإن التوقعات الحالية، بناءً على المحادثات التي أجريناها مع العملاء، تشير إلى أنهم يخططون لمنح المناقصة في منتصف العام تقريباً، ربما قبل ذلك بقليل، أو بعده بقليل. ولكن بحلول منتصف العام، أعتقد أن الرؤية ستكون واضحة تماماً. لذا، هذا أحد الأسباب التي تجعلنا نشعر بالحماس. هذا حجم عمل كبير ناتج عن هذه المناقصات، ومن الجدير بالذكر أن جزءًا من هذه المتطلبات، وليس كلها، لا يقتصر على حجمها الكبير فحسب، بل يتطلب أيضًا قدرات فنية متخصصة للغاية. صحيح. ونحن نرى أن أسطولنا الحالي، لا سيما مع عمليات الاستحواذ الأخيرة، بحاجة إلى تقييم، وسنرى ما إذا كانت هناك مناقصات طويلة الأجل مناسبة لنا. إنه عمل مثير للاهتمام، لكن يجب أن يكون مجديًا من الناحية التجارية البحتة أيضًا. على أي حال، بمجرد استيعاب السوق لهذا الحجم من العمل، سواءً رُسيت المناقصات علينا مباشرةً أو على شركات أخرى منافسة، سيؤدي ذلك إلى زيادة المنافسة في السوق، وهو ما أعتقد أن الجميع يتطلع إليه.

كريج لويس (محلل أسهم)

حسنًا، مفيد جدًا. شكرًا لك يا برونو. ومهلاً، تهانينا على استحواذ نوبل على منصات الحفر. من الواضح أنها ليست نقلة نوعية للأسطول، لكنها بالتأكيد ستمنحكم دفعة قوية. يبدو أننا عند نقطة تحول أو أن الدورة بدأت تتغير. وأتساءل، كما تعلم، كيف تفكرون في الوضع الحالي للأسطول، وهل هناك مجال لاقتناء المزيد من منصات الحفر؟ في الحقيقة، لا أعرف إلى أي مدى تريدون الخوض في هذا النقاش، لكنني مهتم بالأمر. أعني، لم تعد كيبل كما كانت، بل أصبحت، كما أعتقد، سيتروم. لا يزال لديهم بعض منصات الحفر التي، كما تعلم، أعتقد أنهم يشغلون بعض منصات الحفر ذاتية الرفع من طلبات سابقة لعملاء آخرين. لديهم هذه المنصات. هل هناك أي مؤشر على موعد رؤية هذه المنصات، أو هل يتم تسويقها للبيع حاليًا؟ أجل، أعتقد أن هذا هو الأمر تقريبًا، و... كما تعلمون. ونعتقد أن الأسعار ستكون مناسبة الآن لجهاز ممتاز في النصف الثاني من العام.

برونو موران

حسنًا، ممتاز يا غريغ. دعني أتناول أولًا مسألة منصات الحفر ذات المقاعد. ذكرتَ منصات حفر، لكنني فهمتُ أن إحداها كانت تعمل مع أرامكو سابقًا وأُعيدت إلى الحوض. أعتقد أن البقية إما مُتعاقد عليها من خلال اتفاقيات شراء منصات الحفر أو تم بيعها. أعتقد أنه من المنطقي افتراض أن منصة حفر ستُعرض في مناقصات الشرق الأوسط. كانت هذه المنصة تابعة لأرامكو سابقًا، ولها مواصفات وتتوافق مع المتطلبات. لذا أتوقع أن تُعرض في تلك المناقصة. من واقع خبرتنا، نعلم أن السنغافوريين ليسوا من هواة بيع منصات الحفر بأسعار زهيدة، وربما يرون استجابة السوق ولا يتوقعون الكثير. لذا لستُ متأكدًا مما إذا كانت ستُباع، لكنني أتوقع أن هناك جهات ستدرس هذه المنصات وتحاول إدراجها ضمن نطاق عمليات الاندماج والاستحواذ الأوسع. إجابتي لك ربما لا تختلف كثيرًا عما قلناه في مكالمة هاتفية في الربع الأخير. أعتقد أن لدينا منصة تشغيلية تحظى بسمعة عالمية مرموقة، بما في ذلك ثقة عملائنا، وهذا يتيح لنا فرصة استكشاف فرص الاندماج والاستحواذ، وكيفية تعزيز هذه المنصة. نواصل التفكير في عمليات الدمج بشكل انتقائي للغاية، فليس هدفنا الدمج والنمو لمجرد النمو. علينا أن نبحث عن ما يُكمّل أسطولنا، وأعتقد أننا أقل ميلاً للنظر في الأصول الفردية. نريد أن نرى ما يُمكن أن يُساعدنا على مواصلة تطوير القطاع وتوحيده. لقد ذكرنا ذلك سابقاً مع 24 منصة حفر، وأود التأكيد عليه الآن مع 29 منصة، نعتقد أن لدينا حجم أسطول مميز للغاية. لدينا حضور قوي في جميع الأسواق الرئيسية تقريباً حول العالم. لذا، سننظر إلى النمو بشكل انتهازي، لكنني لا أعتقد أنه يُشكّل جوهر استراتيجيتنا. أعتقد أن لدينا منصة تشغيلية جيدة تُمكّننا من ذلك إذا سنحت الفرصة، لكننا سننظر إلى الأمر بشكل انتهازي للغاية. هذا مفيد للغاية.

كريج لويس (محلل أسهم)

شكراً جزيلاً.

المشغل

سننتقل الآن إلى السؤال التالي، وهو من إعداد فريدريك ستين من شركة كلاركسون للأوراق المالية. تفضلوا بطرح أسئلتكم.

فريدريك ستين (محلل أسهم)

مرحباً برونو ماغنوس، أتمنى أن تكون بخير، وكالعادة، شكراً لك على ملاحظاتك القيّمة. أودّ أن أتعمق قليلاً في وضع السوق الحالي، وأعتقد أننا نتفق على أنها أوقات مثيرة. فقد ارتفعت المناقصات، ومن المرجح أن يرتفع معدل الاستخدام أيضاً. وبناءً على ذلك، كنت أتمنى أن تُقدّم لنا المزيد من التفاصيل حول رؤيتك لمسار تطور الأسعار مستقبلاً، لأنه عادةً ما يكون هناك، كما أعتقد، أولاً المناقصات، ثم ترسية العقود، ثم أسعار الإيجار اليومية. فهل لديك أي فكرة عن موعد بدء تأثير هذا النشاط المتزايد على مستويات العطاءات عالمياً؟ نعم، سؤال وجيه يا فريدريك. وما لاحظناه خلال الأشهر القليلة الماضية، وكنا صريحين جداً بشأنه، هو أن الأسعار كانت مستقرة نوعاً ما في معظم المناطق. أعتقد أنها انخفضت قليلاً في بعض المناطق، مثل آسيا. لكن الوضع كان محدوداً نسبياً بالنسبة لنا. إن نظرتنا الحالية لعام 2026 ترتكز على الاستخدام الأمثل للموارد، لا سيما الفرص قصيرة الأجل المتاحة لدينا. وهذا يساعدنا على سد الفجوة، ويقلل من مخاطر التنفيذ خلال الفترة المقبلة.

برونو موران

الآن، ما الذي يتطلبه الأمر لتغيير السوق؟ معك حق تمامًا. أعتقد أن التجهيزات تأتي أولًا، ثم الأسعار ثانيًا. كما ذكرنا، فإن حجمًا كبيرًا من الأعمال المطروحة حاليًا في مناقصات قادم من الشرق الأوسط. نتوقع حاليًا أن تبدأ هذه المناقصات بالظهور خلال الربع الثاني، أي منتصف العام تقريبًا. والأمر المثير للاهتمام، كما ذكرت في ملاحظاتي المُعدّة، هو أن معايير الشرق الأوسط تتطلب عمومًا عملية تحضير مطولة نسبيًا للحفارة. هذا يعني ببساطة أنه بمجرد ظهور المناقصات، تُصبح هذه الحفارات خارج السوق فعليًا لمدة شهر وحتى يتم تشغيلها. لذا أتوقع أن تبدأ ديناميكية التسعير بالتحسن بمجرد انتهاء هذه المناقصات أو بعدها بفترة وجيزة، مما يعني أننا نتوقع أن تتضح لنا هذه الديناميكيات بشكل أفضل في الربع الثالث. هذا هو تخميني الأرجح. وكما ذكرت سابقًا، بالنسبة لعام 2026، فإن هدفنا الرئيسي هو تقليل المخاطر في التوقعات، والتأكد من أن الأسطول مشغول. أعتقد أن عام 2027 هو العام الذي سنركز فيه مجدداً بشكل كبير على الاقتصاد والأسعار. هذا واضح تماماً. وللمتابعة، وأعتقد أنك أجبت جزئياً على هذا السؤال، فيما يتعلق بتجديد عقود أسطولكم الآن، مع أنني أقدر تماماً أن عام 2026 هو عام الاستخدام الأمثل بالنسبة لكم، فهل لديكم أي استراتيجية بشأن مدة العقد التي ستختارونها حالياً؟ هل أنتم ملتزمون بعقود قصيرة الأجل لإعادة تسعيرها عندما يبدأ السوق بالانتعاش مجدداً؟ أم أنكم ما زلتم ترغبون في الاحتفاظ بعقود طويلة الأجل كاحتياط عند توفرها؟ وسؤال جانبي، بما أن المناقصات الحالية في الشرق الأوسط طويلة الأجل، وأفترض أنكم مهتمون ببعضها على الأقل، هل هناك أي تغييرات في شروط التعاقد مع أرامكو السعودية برأيكم؟ مع الإشارة إلى إمكانية تعليق العقود في المملكة كما رأينا قبل عامين. نعم. دعني أوضح لك الأمر يا فريدريك، بخصوص الجزء الأول من سؤالك. نعم، مع أسطول مكون من 29 منصة حفر، من البديهي أننا نحتاج إلى مزيج من العقود قصيرة وطويلة الأجل. من المهم بالطبع أن يكون لدينا رصيد أساسي من العقود المتراكمة. من الواضح أنه مع وجود مناطق تقترب فيها أسعار اليوم الواحد من تكلفة التشغيل النقدية، لا نرغب في تأمين هذه العقود على المدى الطويل. ونسعى جاهدين لإيجاد فرص لسد الفجوات قدر الإمكان. في بعض المناطق الأخرى التي لا تزال هوامش الربح فيها محدودة، والتي تُعدّ أكثر جاذبية، لدينا مرونة أكبر في تمديد مدة العقود لفترة أطول. وهذا يعتمد بشكل كبير على الفرص المتاحة. هناك مناطق قد تكون أكثر تنافسية في بعض الأحيان، ولكن بعض المناقصات داخل تلك المناطق لها متطلبات محددة تناسب الأسطول، ونحن ندرس كيفية تحسين هذه الأمور. لذلك، من الواضح أن هناك مجموعة قوية من العوامل تؤثر في الوضع الحالي. أما بالنسبة للسؤال الثاني حول أرامكو، نعم، لا تزال المناقصة جارية. فلننتظر ونرى ما سيؤول إليه الأمر. يبدو أن أرامكو قد خففت بعض بنود المناقصة في وثائقها، لا سيما تلك المتعلقة بإنهاء العقود والتي كانت موضع قلق منذ الجولة الأخيرة من عمليات التعليق والإنهاء. وقد أبدت الشركة مرونة في مناقشة بعض البنود، خاصةً من الناحية الفنية، وربما ليس بالقدر نفسه من الناحية التجارية، لكنها أبدت استعدادًا للمناقشة. فلننتظر ونرى كيف ستسير المناقصة وإلى أين ستؤول هذه المناقشة. حسنًا، شكرًا جزيلًا. أتمنى لك يومًا سعيدًا. شكرًا لك يا فريدريك.

المشغل

سننتقل الآن إلى سؤالنا التالي. والسؤال من جولز أولسون من شركة فريندلي سيكيوريتيز. تفضلوا بطرح أسئلتكم.

جولز أولسون

شكرًا لكما. مساء الخير، برونو وماغنوس، لديّ سؤالان. في بداية مشروعكما في المكسيك، حصلتما على مبلغ إضافي من شركة بيمكس، أو ما يُمكن تسميته نفقات تشغيلية. والآن، من الواضح أنكما واثقان من حصولكما على المزيد من الدفعات المنتظمة للجامعة من بيمكس أو المكسيك هذا العام. كيف يُمكننا تفسير ذلك؟ وما هو مستوى المبالغ المستحقة حاليًا في ميزانيتكما؟

برونو موران

مرحباً درو، شكراً على سؤالك. كنتُ أظن أننا سننهي المكالمة دون سؤال من ماغنوس، لذا سأتركه يجيب على أسئلته. شكراً.

ماغنوس فالور (المدير المالي)

شكرًا لك يا برونو. والرحلات أيضًا. حسنًا، كما ذكرت، لقد عدنا إلى موضوع المدفوعات من شركة بيمكس، وقد تحسنت خلال الربع الماضي، حيث استلمنا بالفعل حوالي 46 مليون دولار أمريكي إجمالًا في الربع الرابع. لذا، نقدر أن المبلغ المستحق كان يتراوح بين 90 و100 مليون دولار أمريكي في نهاية الربع. كما استلمنا 23 مليون دولار أمريكي إضافية في بداية يناير، مما ساهم في خفض الرصيد المستحق. أعتقد أن هذا مؤشر إيجابي للغاية. نرى أيضًا أن الشركات المنافسة، جميعها، تُبلغ عن عودة التحصيلات إلى وضعها الطبيعي، وتشير المؤشرات الواردة من المكسيك إلى أن هذا الوضع سيستمر حتى عام 2026، وأنهم يستعدون لخطة سداد جديدة مع الحكومة لمعالجة 26 فاتورة. لذا، أعتقد أننا متفائلون بشأن هذا التطور. كما أشرنا في تحديثنا السابق بشأن العقود، فإن تمديدات عقود جالار وجيرسمي تتضمن شروط سداد محسّنة مع الطرف المقابل. لذا، نضمن استلام مدفوعات تكاليف التشغيل في غضون 45 يومًا، وبحد أقصى 180 يومًا من قيمة الإطارات المتغيرة المستحقة. لذا فإننا نعمل أيضاً على تحسين الشروط تجاه الطرف المقابل.

جولز أولسون

شكراً، هذا خبر رائع. وأتوقع أن تُدرج هذه الشروط في وثيقة الاتفاق المبرمة مع المنصة أيضاً.

برونو موران

لا صحة لذلك. أعتقد أن منصة الحفر التي تم تمديد عقدها حاليًا ستستمر وفقًا لهيكل العقد السابق، والذي يعتمد على الدفع عند الاستحقاق. مع ذلك، وكما أشار ماغنوس، لدينا مؤشرات مشجعة على أن المدفوعات ستتحسن وتستقر في المستقبل.

جولز أولسون

حسنًا. حسنًا، شكرًا لك. يسعدني سماع ذلك. في موضوع آخر، ومن الواضح أن الحديث عن أسعار الإيجار اليومية ممل، لكنها تظل مهمة في نهاية المطاف. أعني، يبدو أن هامش الربح مرتفع جدًا في الوقت الحالي. من الواضح أن آسيا والشرق الأوسط أكثر تنافسية من غرب إفريقيا. هناك عوامل أخرى يجب أخذها في الاعتبار. لقد تحدثتَ بإيجاز عن الشروط التي تناقشها أو تُناقش مع أرامكو، إن صح التعبير، في هذا الصدد. كيف ترى تطور هذا الأمر أو انتقاله إلى أماكن أخرى؟

برونو موران

نعم، وأعتقد أن ديناميكيات التعاقد لدينا تتسم بالمرونة الدائمة. فنحن نتفاوض باستمرار مع عملائنا بشأن بنود وشروط العقود، وهذا أمر طبيعي في هذه الدورة. أود أن أقول إنه لا يوجد تركيز كبير من جانب عملائنا اليوم على محاولة إعادة التفاوض على البنود. أعتقد أن البنود كانت ثابتة إلى حد كبير خلال الدورة حتى الآن. وقد تركز النقاش بشكل كبير على الأسعار. وكما أشرت، هناك ضغط تنافسي أكبر في بعض المناطق، وأقل في مناطق أخرى. فعلى سبيل المثال، إذا نظرنا إلى مناطق مثل بحر الشمال، نجد أن لديهم أطرًا راسخة للتعاقد. لا أعتقد أننا نقضي وقتًا طويلًا في مراجعة البنود مع العملاء. ضع في اعتبارك أننا نتحدث غالبًا مع عملاء دائمين، ولدينا إطار عمل راسخ في هذه العقود. وهذا يخفف بعض الضغط في التفاوض على البنود، سواء من جانبنا أو من جانب العميل. لكن لا مفر من وجود قوى جذب ودفع تجارية، وكل هذه المفاوضات التي تنضج عبر الدورات الاقتصادية.

جولز أولسون

فهمت، شكرًا لك. أما بالنسبة للسؤال الأخير، ونحن نفكر في تلك الحفارات التي لم تحصلوا لها على أي عمل حتى الآن، أعني، تلك التي ربما تبرز أكثر من غيرها هي حفارة "فار". هل يجب أن نعتبرها آخر حفارة قد تجد عملًا، نظرًا لكونها غير نشطة لفترة طويلة، أو قادمة من ساحة التخزين، إن صح التعبير؟

برونو موران

أجل، أعتقد أن هذا كلام منطقي يا درو. عندما أنظر إلى المشاريع قيد التنفيذ والأمور التي نسعى إليها حاليًا، أتوقع أو آمل أن نحصل على التزامات بشأن منصتي الحفر "هيلت" و"سيف"، اللتين كانتا تعملان حتى وقت قريب. لدينا فرص واعدة لهما. لذا، فهذا هو التحرك الأبرز في المستقبل القريب. أعتقد أن منصتي "فار" و"فريا" ستدخلان الخدمة لاحقًا، ربما في بداية هذا العام أو أوائل العام المقبل، مع التركيز على بعض التطورات في الشرق الأوسط التي من المرجح أن تُحفز نشر هاتين المنصتين. لكن هذه طريقة منطقية للتفكير في الأمر.

جولز أولسون

فهمت. عمل ممتاز. شكرًا لكم. استمروا على هذا المنوال. شكرًا.

المشغل

سننتقل الآن إلى السؤال التالي، وهو من جوشوا جاين من شركة دانيال إنرجي بارتنرز. تفضلوا بطرح أسئلتكم.

جوشوا جاين (محلل أسهم)

شكرًا على إجابة أسئلتي. أولًا، أودّ متابعة سؤال سكوت قليلًا. بما أنك تحدثت عن أصل مُخزّن قد يعود للعمل، كيف تُفكّر في متطلبات العائد في عقد مبدئي لتشغيل جهاز الحفر اليوم بعد تخزينه؟ ربما يمكنك توضيح ذلك قليلًا.

برونو موران

أجل، شكرًا لك يا جوشوا. قد تختلف الإجابة على سؤالك قليلًا من منصة حفر إلى أخرى. أعتقد أنه في حالتنا، باستثناء منصة VAR، فإن جميع منصات الحفر إما كانت تعمل حتى وقت قريب أو أنها ستنتهي عقودها في هذه المرحلة. لا نتوقع أي نفقات رأسمالية كبيرة لإعادة تشغيل هذه المنصات. من المحتمل أن تتطلب منصة VAR مبلغًا أكبر قليلًا، ربما ما يقارب 5 أو 6 ملايين دولار. لذا، بالنسبة لمنصات الحفر التي تتطلب نفقات رأسمالية قليلة، تصبح الحسابات أسهل، وربما لا يتعلق الأمر كثيرًا بالجدوى الاقتصادية الأولية، بل بموازنة فرص الإنتاج المتاحة. بالتأكيد لا نريد أن تعود منصة حفر للعمل لفترة قصيرة جدًا ثم تتوقف عن العمل مجددًا. فهذا يُفقدها جدواها، ونادرًا ما يُحقق عائدًا اقتصاديًا كافيًا. لذلك، من الواضح أن الموازنة بين وضوح فرص الإنتاج المتاحة ومعدل الإنتاج أمر بالغ الأهمية. لكن بالنسبة للأسطول الذي لدينا حاليًا، فإن عنصر النفقات الرأسمالية أو عنصر إعادة التشغيل ليس عاملًا مهمًا، لأنه كما ذكرت، هذه المنصات إما كانت تعمل حتى وقت قريب أو منصات يتم إنهاء عقودها تدريجيًا. شكرًا لك. والآن سأسأل...

جوشوا جاين (محلل أسهم)

أعتقد أن سؤال فنزويلا يختلف قليلاً. هل لديك أي أفكار حول ما تراه وتسمعه هناك في المنطقة؟ وهل الأوضاع أكثر هدوءاً هناك، أو أقل ازدحاماً، ونظراً للقرب الجغرافي، هل يُسهّل ذلك دخول ترينيداد وكولومبيا وغيانا إلى سوق المياه الضحلة؟ ربما يمكنك التحدث عن هذا الأمر قليلاً.

برونو موران

نعم. لطالما كان سوق منصات الحفر البحرية في ترينيداد نشطًا نسبيًا على مر السنين، ولا تزال هناك بعض الفرص المتاحة. أما في سورينام، فقد طُرحت بعض الفرص قيد المناقشة، ومعظمها أعمال استكشافية، وبعضها الآخر بعيد المنال. شهدت كولومبيا بعض الأعمال في الماضي، لكنها ظلت هادئة. أعتقد أنه مع استقرار الأوضاع في المنطقة، قد يشعر بعض المشغلين برغبة أكبر في التوسع. هل أتوقع طلبًا كبيرًا على منصات الحفر في المنطقة على المدى القريب؟ ربما لم أكن لأُعبّر عن ذلك بهذه الطريقة، لكنني أعتقد أنه بمجرد الحصول على بعض المشاريع في أماكن مثل سورينام وكولومبيا، سيبدأ الأمر يصبح مثيرًا للاهتمام لمعرفة كيفية وضع نطاق عمل يدعم منصة حفر. عمومًا، المنطقة تتطلب منصات حفر ذات قدرات أكبر، وهو أمر مثير للاهتمام لأسطولنا، لكنني لا أعتقد أنه سيشكل سوقًا ضخمًا. مفهوم. شكرًا لك على الإجابة على أسئلتي. شكرًا لك يا جوشوا.

المشغل

شكراً لكم. بهذا نختتم جلسة الأسئلة والأجوبة. سأترك الآن المجال للسيد برونو موران لإلقاء كلمته الختامية.

برونو موران

شكراً لكم. بهذا نختتم مكالمتنا. أقدر اهتمامكم بالشركة، وأتطلع إلى التحدث إليكم مجدداً في الربع القادم.

تنويه: هذا النص مُقدّم لأغراض إعلامية فقط. مع حرصنا على الدقة، قد توجد أخطاء أو سهو في هذا النسخ الآلي. للاطلاع على البيانات الرسمية للشركة ومعلوماتها المالية، يُرجى الرجوع إلى ملفات الشركة لدى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية وبياناتها الصحفية الرسمية. تعكس تصريحات المشاركين في الشركة والمحللين وجهات نظرهم في تاريخ هذه المكالمة، وهي قابلة للتغيير دون إشعار مسبق.