أثينا، اليونان، 18 مايو 2026 (جلوب نيوزواير) - أعلنت شركة C3is Inc. (ناسداك: CISS) (المشار إليها فيما يلي بـ "الشركة")، وهي شركة مالكة للسفن تقدم خدمات النقل البحري للناقلات والبضائع الجافة السائبة، اليوم عن نتائجها المالية والتشغيلية غير المدققة للربع الأول المنتهي في 31 مارس 2026.

أبرز الإنجازات التشغيلية والمالية

• يتم استخدام ناقلات البضائع الجافة ذات الحجم الصغير لدينا في عقود تأجير قصيرة الأجل، مما ينتج عنه تدفقات نقدية ثابتة، بينما تعمل ناقلة أفراماكس الخاصة بنا في السوق الفورية، وتحقق حاليًا معدلات تأجير رحلات تبلغ حوالي 115000 دولار في اليوم.
  
• أبرمت الشركة أيضاً اتفاقيات للاستحواذ على ناقلتين للمنتجات النفطية مقابل مبلغ إجمالي قدره 39.8 مليون دولار أمريكي. وقد تم تسليم إحدى هاتين الناقلتين في أبريل 2026، بينما من المتوقع تسليم الثانية في الربع الثالث من عام 2026. وتساهم هذه الاستحواذات في زيادة حضور الشركة في سوق ناقلات المنتجات النفطية، حيث تبلغ أسعار تأجير الرحلات الحالية لناقلات المنتجات متوسطة المدى حوالي 36,000 دولار أمريكي يومياً.
  
• خلال الأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026، حققت الشركة إيرادات بلغت 11.6 مليون دولار، وهو ما يعادل عائدًا إجماليًا يوميًا ^قدره 32,173 دولارًا، مقارنة بإيرادات بلغت 8.7 مليون دولار للفترة نفسها من عام 2025، وهو ما يمثل عائدًا إجماليًا يوميًا قدره 16,202 دولارًا.
  
• بالنسبة للربع الأول من عام 2026، ارتفع إجمالي تكلفة المكافئ اليومي بنسبة 98.6٪ مقارنة بالفترة نفسها من عام 2025.
  
• بلغت الأرباح ^قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك 4.6 مليون دولار، وصافي الدخل 3.2 مليون دولار، وخسارة السهم الأساسي 1.33 دولار للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026، متأثرة ببندين غير نقديين هما خسارة قدرها 2.3 مليون دولار على الضمانات وتوزيع أرباح افتراضي قدره 3.5 مليون دولار على الأسهم الممتازة القابلة للتحويل الدائمة من الفئة أ، وكلاهما يعكس إعادة تقييم محاسبي لهذه الأوراق المالية.
  
• جميع سفننا غير مثقلة بأي عوائق.
  
• بلغ صافي الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك ^المعدل 6.9 مليون دولار للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026، بزيادة قدرها 130% مقارنة بـ 3.0 مليون دولار للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2025.
  
• ^بلغ صافي الدخل المعدل 5.5 مليون دولار للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026، بزيادة قدرها 358٪ مقارنة بـ 1.2 مليون دولار للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2025.
  
• بلغ الرصيد النقدي، بما في ذلك الودائع لأجل، 27.3 مليون دولار في نهاية الربع الأول من عام 2026، مقارنة بـ 14.9 مليون دولار في نهاية عام 2025، وهو ما يمثل زيادة بنسبة 82٪.
  
• في فبراير 2026، أبرمت الشركة اتفاقية بيع "في السوق" مع شركة إيجيس كابيتال، تغطي تسجيل أسهم عادية بقيمة إجمالية تصل إلى 98,000,000 دولار أمريكي. وخلال الربع الأول من عام 2026، باعت الشركة 156,619 سهمًا من أسهمها العادية - بعد تعديلها وفقًا لعملية تقسيم الأسهم العكسي بنسبة 1:7 في أبريل 2026 - بإجمالي عائدات إجمالية قدرها 1.6 مليون دولار أمريكي.
  
• قامت الشركة بتنفيذ عملية تقسيم عكسي للأسهم بنسبة 1:20 في يناير 2026 وعملية تقسيم عكسي ثانية للأسهم بنسبة 1:7 في أبريل 2026 لتلبية الحد الأدنى لسعر العرض للحفاظ على الإدراج في ناسداك.
  

تُعدّ كلٌّ من TCE وEBITDA وAdjusted EBITDA وAdjusted Net Income مقاييس غير متوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP). يُرجى الرجوع إلى بيان التوفيق بين هذه المقاييس والمقياس المالي الأكثر قابلية للمقارنة مباشرةً وفقاً لمبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP) والمذكور لاحقاً في هذا البيان.

نتائج الربع الأول من عام 2026 :

• بلغت إيرادات الرحلات البحرية للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 مبلغ 11.6 مليون دولار أمريكي، بزيادة قدرها 2.9 مليون دولار أمريكي، أو 34%، مقارنةً بإيرادات بلغت 8.7 مليون دولار أمريكي للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2025، ويعود ذلك بشكل أساسي إلى ارتفاع أسعار التأجير. بلغ إجمالي أيام تشغيل أسطولنا 360 يومًا لكل من الأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 و2025. من إجمالي أيام التشغيل في الربع الأول من عام 2026، كان 225 يومًا، أو 62.5%، أيامًا مخصصة للتأجير الزمني، مقارنةً بـ 247 يومًا، أو 68.6%، للفترة نفسها من عام 2025. وبلغ معدل استخدام أسطولنا 89.4% و100.0% للفترتين المنتهيتين في 31 مارس 2026 و2025 على التوالي. بلغت نسبة استخدام أسطولنا التشغيلي 85.0% و91.7% للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 و2025 على التوالي. ويعزى هذا الانخفاض بشكل رئيسي إلى أعمال إصلاح المحركات على متن ناقلتنا الصغيرة "إيكو أنجيلباي".
• بلغت نفقات الرحلات البحرية ونفقات تشغيل السفن للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026، 1.2 مليون دولار و2.5 مليون دولار على التوالي، مقارنةً بـ 2.8 مليون دولار و2.2 مليون دولار للفترة نفسها من عام 2025. ويعود الانخفاض في نفقات الرحلات البحرية بشكل رئيسي إلى انخفاض تكاليف الوقود ونفقات الموانئ، بنسبة 69% و63% على التوالي، ويرجع ذلك أساسًا إلى زيادة تشغيل الأسطول بموجب اتفاقيات التأجير الزمني. وبالتحديد، تضمنت نفقات الرحلات البحرية للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 تكاليف وقود بقيمة 0.5 مليون دولار ونفقات موانئ بقيمة 0.3 مليون دولار، وهو ما يمثل 41.7% و25.0% من إجمالي نفقات الرحلات البحرية، ويعود ذلك أساسًا إلى تشغيل ناقلة النفط "أفرا بيرل 2" من فئة أفراماكس في السوق الفورية. تضمنت المصاريف التشغيلية للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 بشكل رئيسي مصاريف الطاقم البالغة 1.2 مليون دولار، والتي تمثل 48.0% من إجمالي المصاريف التشغيلية، وتكاليف قطع الغيار والمواد الاستهلاكية البالغة 0.6 مليون دولار، والتي تمثل 24.0% من إجمالي مصاريف تشغيل السفينة، ومصاريف الصيانة البالغة 0.3 مليون دولار، والتي تمثل الصيانة والإصلاحات على السفن، والتي تمثل 12.0% من إجمالي مصاريف تشغيل السفينة.
• بلغ الاستهلاك للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 و2025 مبلغ 1.6 مليون دولار لكل فترة.
• بلغت رسوم الإدارة للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 و2025 مبلغ 0.16 مليون دولار لكل فترة.
• بلغت التكاليف العامة والإدارية للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 و2025 مبلغ 0.8 مليون دولار و0.7 مليون دولار على التوالي. ويعود سبب الزيادة البالغة 0.1 مليون دولار بشكل رئيسي إلى ارتفاع أتعاب المهنيين.
  
• بلغت تكاليف الفائدة والتمويل للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 و2025، 0.002 مليون دولار و0.3 مليون دولار على التوالي. في عام 2025، تضمنت مصروفات الفائدة فوائد مستحقة بقيمة 14.6 مليون دولار مستحقة الدفع لطرف ذي صلة، تمثل 90% من سعر شراء سفينة إيكو سبيتفاير، والذي تم سداده بالكامل في أبريل 2025. ولأغراض المحاسبة، تم تخصيص رصيد سعر الشراء المستحق على شراء السفينة الجديدة لأصل الدين والفائدة المحتسبة، على الرغم من عدم فرض البائعين أي فائدة بموجب العقد. وكان إجمالي المبلغ المدفوع متوافقًا مع سعر الشراء المتفق عليه أصلاً للسفينة.
  
• بلغت إيرادات الفوائد للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 و2025 مبلغ 0.2 مليون دولار و0.1 مليون دولار على التوالي. ويعزى هذا الارتفاع بشكل رئيسي إلى زيادة حجم الأموال المودعة في حسابات الودائع لأجل.
  
• بلغت الخسائر على الضمانات للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 مبلغ 2.3 مليون دولار مقارنة بربح على الضمانات قدره 6.9 مليون دولار للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2025. ويعكس هذا التغيير تحركات القيمة العادلة الصافية في ضمانات الفئة B-1 وB-2 وC-1 وC-2، والتي تصنف على أنها التزامات.
• بلغ صافي الدخل 3.2 مليون دولار أمريكي، والخسارة الأساسية للسهم الواحد (1.33 دولار أمريكي) للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026، مقارنة بصافي دخل قدره 7.9 مليون دولار أمريكي، وهو ما يعادل ربحية للسهم الواحد (EPS) الأساسية قدرها 1,439.93 دولار أمريكي لنفس الفترة من العام الماضي.
• بلغ صافي الدخل المعدل 5.5 مليون دولار، وهو ما يعادل ربحية السهم المعدلة الأساسية البالغة 5.24 دولار للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 مقارنة بصافي دخل معدل قدره 1.2 مليون دولار يعادل ربحية السهم المعدلة الأساسية البالغة 101.88 دولار لنفس الفترة من العام الماضي.
• بلغت الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) للأشهر الثلاثة المنتهية في 31 مارس 2026 و2025، 6.9 مليون دولار و3.0 مليون دولار على التوالي. ويرد أدناه بيان توفيق صافي الدخل المعدل، والأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA)، والأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) مع صافي الدخل.
  

علق الرئيس التنفيذي الدكتور ديامانتيس أندريوتيس قائلاً:

شهد الربع الأول من عام 2026 أداءً ماليًا وتشغيليًا قويًا للشركة، حيث ارتفع صافي الدخل المعدل بنسبة 358% على أساس سنوي ليصل إلى 5.5 مليون دولار أمريكي، كما ارتفع الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المعدل بنسبة 130% ليصل إلى 6.9 مليون دولار أمريكي. وخلال هذا الربع، حققت الشركة إيرادات بلغت 11.6 مليون دولار أمريكي وتدفقات نقدية قوية من الأنشطة التشغيلية بلغت 9.3 مليون دولار أمريكي، مما أسفر عن رصيد نقدي قدره 27 مليون دولار أمريكي، وهو ما يمثل زيادة بنسبة 82% مقارنة بنهاية عام 2025.

حقق أسطولنا متوسط معدلات عائد يومي إجمالية بلغت حوالي 32,200 دولار أمريكي خلال الربع، مما يعكس ظروف السوق الصحية في قطاعي ناقلات النفط والبضائع الجافة. وقد تعززت أرباح السوق الفورية مؤخرًا، حيث تحقق ناقلة أفراماكس التابعة لنا حاليًا عائدًا يوميًا قدره 115,000 دولار أمريكي، بينما تستمر أسواق ناقلات المنتجات متوسطة الحجم وناقلات البضائع الجافة من نوع هاندي سايز في تحقيق عوائد مجزية.

في بداية الربع الثاني، تسلّمنا أولى ناقلتي منتجات نفطية جديدتين، ومن المتوقع تسليم الناقلة الثانية في الربع الثالث من عام ٢٠٢٦. تُعزز هذه الإضافات أسطولنا وتُنوّعه، كما تُزيد من حضورنا في سوق ناقلات النفط. ونستفيد أيضاً من هيكل سداد مرن، حيث تُسدد تكاليف الاستحواذ المتبقية للناقلتين خلال عام واحد من تاريخ توقيع اتفاقيات الاستحواذ.

بفضل عدم وجود ديون مصرفية مستحقة، نحافظ على مرونة مالية كبيرة بينما نواصل تنفيذ استراتيجية النمو الخاصة بنا ونضع الشركة في موقع يسمح لها بالاستفادة من ظروف السوق المواتية.

تفاصيل المكالمة الجماعية:

في 18 مايو 2026، الساعة 10:00 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة، ستعقد إدارة الشركة مؤتمرًا عبر الهاتف لعرض النتائج وعمليات الشركة وتوقعاتها.

الشرائح والبث الصوتي عبر الإنترنت:

سيتم بثّ المكالمة الجماعية مباشرةً، ثمّ تسجيلها لاحقاً، عبر موقع شركة C3is الإلكتروني (www.c3is.pro). يُرجى من المشاركين في البث المباشر التسجيل على الموقع قبل بدء البث بعشر دقائق تقريباً.

نبذة عن شركة C3IS

شركة C3is Inc. هي شركة مالكة للسفن تقدم خدمات النقل البحري للبضائع الجافة السائبة والنفط الخام. تمتلك الشركة حاليًا خمس سفن، تتألف من ثلاث ناقلات بضائع جافة من طراز Handysize بسعة إجمالية تبلغ 97,664 طنًا ساكنًا، وناقلة نفط من طراز Aframax بسعة حمولة تبلغ 115,804 طنًا ساكنًا، وناقلة منتجات نفطية بسعة حمولة تبلغ 47,203 طنًا ساكنًا، مما ينتج عنه سعة إجمالية للأسطول تبلغ 260,671 طنًا ساكنًا. وبعد استلام ناقلة منتجات نفطية متوسطة المدى إضافية، سيتألف أسطول الشركة من ست سفن: ثلاث ناقلات بضائع جافة من طراز Handysize، وناقلة نفطية من طراز Aframax، وناقلتان للمنتجات النفطية متوسطة المدى، بسعة إجمالية تبلغ حوالي 311,431 طنًا ساكنًا. أسهم شركة C3is Inc. مدرجة في سوق ناسداك للأوراق المالية ويتم تداولها تحت الرمز "CISS".

البيانات التطلعية

قد تتضمن الأمور التي نوقشت في هذا البيان تصريحات استشرافية. تعكس هذه التصريحات وجهات نظرنا الحالية فيما يتعلق بالأحداث المستقبلية والأداء المالي، وقد تشمل تصريحات تتعلق بالخطط والأهداف والاستراتيجيات والأحداث أو الأداء المستقبلي، بما في ذلك نوايانا المتعلقة بنمو أسطولنا وتنويعه وتمويله، وتوقعاتنا لقطاعات الشحن لدينا وأرباح السفن، وقدرتنا على الالتزام بمتطلبات الإدراج المستمر في بورصة ناسداك، والافتراضات الأساسية وغيرها من التصريحات التي لا تُعدّ بيانات حقائق تاريخية. تستند التصريحات الاستشرافية الواردة في هذا البيان إلى افتراضات متنوعة، يستند العديد منها بدوره إلى افتراضات أخرى، بما في ذلك على سبيل المثال لا الحصر، دراسة الإدارة للاتجاهات التشغيلية التاريخية، والبيانات الواردة في سجلاتنا، وغيرها من البيانات المتاحة من أطراف ثالثة. على الرغم من أن شركة C3is Inc. تعتقد أن هذه الافتراضات كانت معقولة عند وضعها، إلا أنه نظرًا لأن هذه الافتراضات تخضع بطبيعتها لشكوك واحتمالات كبيرة يصعب أو يستحيل التنبؤ بها وهي خارجة عن سيطرتنا، فإن شركة C3is Inc. لا تضمن تحقيق هذه التوقعات أو المعتقدات أو التنبؤات. تشمل العوامل المهمة التي قد تؤدي، في رأينا، إلى اختلاف النتائج الفعلية اختلافًا جوهريًا عن تلك المذكورة في البيانات التطلعية، المخاطر المذكورة في ملفاتنا لدى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية، بالإضافة إلى ما يلي: قوة الاقتصادات والعملات العالمية، والظروف الجيوسياسية، بما في ذلك أي اضطرابات تجارية ناتجة عن التعريفات الجمركية أو رسوم الموانئ أو غيرها من التدابير الحمائية التي تفرضها الولايات المتحدة أو الصين أو دول أخرى، وظروف السوق العامة، بما في ذلك التغيرات في أسعار تأجير السفن وقيمها، وأداء الطرف المقابل في عقود التأجير، والتغيرات في الطلب التي قد تؤثر على مواقف مستأجري السفن بالمدة الزمنية تجاه عمليات الصيانة الدورية وغير الدورية في الأحواض الجافة، وأداء أحواض بناء السفن، والتغيرات في نفقات التشغيل لشركة C3is Inc.، بما في ذلك أسعار الوقود البحري وتكاليف الصيانة الدورية والتأمين، والقدرة على تمويل سعر شراء ناقلتي المنتجات لدينا، والقدرة على الحصول على التمويل والامتثال لشروط اتفاقيات التمويل الخاصة بنا، والإجراءات التي تتخذها السلطات التنظيمية، والمسؤولية المحتملة من الدعاوى القضائية القائمة أو المستقبلية، والظروف السياسية المحلية والدولية، والنزاع في أوكرانيا والعقوبات ذات الصلة، والنزاع في الشرق الأوسط، والاضطراب المحتمل في طرق الشحن بسبب الهجمات المستمرة التي يشنها الحوثيون في البحر الأحمر وخليج عدن والإغلاق الفعلي لـ الخليج العربي، بما في ذلك مضيق هرمز، بسبب الصراع بين إيران والولايات المتحدة وإسرائيل، والحوادث والأحداث السياسية أو أعمال الإرهابيين.

تم وصف المخاطر والشكوك بشكل أكبر في التقارير التي قدمتها شركة C3is INC. إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية.

للتواصل مع الشركة:

نينا بينديا
المدير المالي

شركة C3is
00-30-210-6250-001
البريد الإلكتروني: info@c3is.pro

بيانات الأسطول:

تسلط المؤشرات الرئيسية التالية الضوء على الأداء التشغيلي للشركة خلال فترات الثلاثة أشهر المنتهية في 31 مارس 2025 و31 مارس 2026.

بيانات الأسطول	الربع الأول من عام 2025	الربع الأول من عام 2026
متوسط عدد السفن (1)	4.00	4.00
عدد السفن المملوكة في الأسطول في نهاية الفترة	4	4
إجمالي أيام التقويم للأسطول (2)	360	360
إجمالي أيام الرحلة للأسطول (3)	360	322
استخدام الأسطول (4)	100.0%	89.4%
إجمالي أيام التأجير للأسطول (5)	247	225
إجمالي أيام التداول الفوري للأسطول (6)	113	97
الاستخدام التشغيلي للأسطول (7)	91.7%	85.0%

1. متوسط عدد السفن هو عدد السفن المملوكة التي شكلت أسطولنا خلال الفترة ذات الصلة، وذلك بقياس مجموع عدد الأيام التي كانت فيها كل سفينة جزءًا من أسطولنا خلال تلك الفترة مقسومًا على عدد أيام التقويم في تلك الفترة.
2. إجمالي أيام التقويم للأسطول هو إجمالي الأيام التي كانت فيها السفن التي قمنا بتشغيلها في حوزتنا خلال الفترة ذات الصلة، بما في ذلك أيام التوقف عن العمل المرتبطة بالإصلاحات أو الأحواض الجافة أو عمليات المسح الخاصة أو المتوسطة.
3. يعكس إجمالي أيام الرحلة للأسطول إجمالي عدد الأيام التي كانت فيها السفن التي قمنا بتشغيلها في حوزتنا خلال الفترة ذات الصلة، بعد خصم أيام التوقف عن العمل المرتبطة بالإصلاحات أو الأحواض الجافة أو عمليات المسح الخاصة أو المتوسطة.
4. معدل استخدام الأسطول هو النسبة المئوية للوقت الذي كانت فيه سفننا متاحة لأيام الرحلات المدرة للدخل، ويتم تحديده عن طريق قسمة أيام الرحلات على أيام التقويم الأسطول للفترة ذات الصلة.
5. إجمالي أيام التأجير للأسطول هو عدد أيام الرحلة التي قامت بها السفن بموجب عقود التأجير الزمني للفترة ذات الصلة.
6. إجمالي أيام التأجير في السوق الفورية للأسطول هو عدد أيام الرحلة التي قامت بها السفن بموجب عقود التأجير في السوق الفورية للفترة ذات الصلة.
7. معدل الاستخدام التشغيلي للأسطول هو النسبة المئوية للوقت الذي حققت فيه سفننا إيرادات، ويتم تحديده عن طريق قسمة أيام الرحلة باستثناء أيام التوقف عن العمل على أيام التقويم الخاصة بالأسطول للفترة ذات الصلة.
   
   

تسوية صافي الدخل المعدل، والأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، والأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، وربحية السهم المعدلة :

يمثل صافي الدخل المعدل صافي الدخل قبل الربح/الخسارة من الضمانات والتعويضات القائمة على الأسهم. ويمثل الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك صافي الدخل قبل الفوائد وتكاليف التمويل، وإيرادات الفوائد، والإهلاك. ويمثل الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المعدل صافي الدخل قبل الفوائد وتكاليف التمويل، وإيرادات الفوائد، والإهلاك، والربح/الخسارة من الضمانات والتعويضات القائمة على الأسهم.

يمثل ربح السهم المعدل صافي الدخل المعدل مقسومًا على المتوسط المرجح لعدد الأسهم. لا تُعتبر الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA)، والأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، وصافي الدخل المعدل، وربح السهم المعدل، مقاييس معترف بها بموجب مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا في الولايات المتحدة (US GAAP). قد لا تكون حساباتنا للأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، والأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، وصافي الدخل المعدل، وربح السهم المعدل قابلة للمقارنة مع ما تُبلغه شركات أخرى في قطاع الشحن أو غيره من القطاعات. عند تقييم الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، وصافي الدخل المعدل، وربح السهم المعدل، يجب أن تدرك أننا قد نتكبد في المستقبل نفقات مماثلة أو مشابهة لبعض التعديلات الواردة في هذا العرض.

تم إدراج الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA)، والأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، وصافي الدخل المعدل، وربحية السهم المعدلة في هذا التقرير لأنها تُشكل أساسًا نعتمد عليه نحن ومستثمرو شركتنا في تقييم أدائنا المالي. فهي تُتيح لنا عرض أدائنا من فترة إلى أخرى على أساس قابل للمقارنة، وتُوفر للمستثمرين وسيلةً أفضل لتقييم وفهم أدائنا التشغيلي. كما تستخدم الإدارة هذه المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا في اتخاذ القرارات المالية والتشغيلية والتخطيطية، وفي تقييم أدائنا.

(معبر عنها بالدولار الأمريكي) باستثناء عدد الأسهم)
	الربع الأول من عام 2025	الربع الأول من عام 2026
صافي الدخل - صافي الدخل المعدل
صافي الدخل	7,916,841	3,200,286
(ناقص)/ (زائد) (ربح)/ (خسارة) على الضمانات	(6,866,761)	2,252,720
بالإضافة إلى التعويضات القائمة على الأسهم	113,628	30,944
صافي الدخل المعدل	1,163,708	5,483,950
صافي الدخل – الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك
صافي الدخل	7,916,841	3,200,286
بالإضافة إلى الفوائد وتكاليف التمويل	330,545	1852
دخل أقل من الفوائد	(149,760)	(211,340)
بالإضافة إلى الاستهلاك	1,625,471	1,625,471
الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك	9,723,097	4,616,269
صافي الدخل - الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المعدلة
صافي الدخل	7,916,841	3,200,286
(ناقص)/ (زائد) (ربح)/ (خسارة) على الضمانات	(6,866,761)	2,252,720
بالإضافة إلى التعويضات القائمة على الأسهم	113,628	30,944
بالإضافة إلى الفوائد وتكاليف التمويل	330,545	1852
دخل أقل من الفوائد	(149,760)	(211,340)
بالإضافة إلى الاستهلاك	1,625,471	1,625,471
الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك	2,969,964	6,899,933
EPS
البسط
صافي الدخل	7,916,841	3,200,286
أقل: الأرباح التراكمية على الأسهم الممتازة	(187,500)	(187,500)
أقل: الأرباح غير الموزعة المخصصة للأسهم غير المستحقة	(236,149)	-
أقل: توزيع أرباح افتراضية على أسهم الفئة (أ) الممتازة القابلة للتحويل الدائمة	(462,000)	(3,474,000)
صافي الدخل/الخسارة المنسوب إلى المساهمين العاديين، الأساسيين	7,031,192	(461,214)
المقام
متوسط عدد الأسهم المرجح	4883	347,967
EPS - أساسي	1,439.93	(1.33)
ربحية السهم المعدلة
البسط
صافي الدخل المعدل	1,163,708	5,483,950
أقل: الأرباح التراكمية على الأسهم الممتازة	(187,500)	(187,500)
أقل: الأرباح غير الموزعة المخصصة للأسهم غير المستحقة	(16,709)	(424)
أقل: توزيع أرباح افتراضية على أسهم الفئة (أ) الممتازة القابلة للتحويل الدائمة	(462,000)	(3,474,000)
صافي الدخل المعدل المنسوب إلى المساهمين العاديين، الأساسي	497,499	1,822,026
المقام
متوسط عدد الأسهم المرجح	4883	347,967
ربحية السهم المعدلة، الأساسية	101.88	5.24

التوفيق بين معايير التجارة العادلة:
يُحدد معدل التأجير الزمني المكافئ (TCE) بقسمة صافي إيرادات الرحلة بعد خصم نفقاتها على عدد أيام الرحلة خلال الفترة الزمنية المعنية. يُعدّ معدل التأجير الزمني المكافئ مقياسًا غير متوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا (GAAP)، ولكنه يوفر معلومات إضافية قيّمة إلى جانب إيرادات الرحلة. وهو المقياس الأكثر قابلية للمقارنة مباشرةً مع إيرادات التأجير الزمني المكافئ وفقًا لمبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا، مما يُساعد إدارة الشركة في اتخاذ القرارات المتعلقة بنشر سفنها واستخدامها وتقييم أدائها المالي. كما يُعدّ معدل التأجير الزمني المكافئ مقياسًا معياريًا لأداء قطاع الشحن، ويُستخدم بشكل أساسي لمقارنة التغيرات الدورية في أداء شركة الشحن، بغض النظر عن التغيرات في أنواع عقود التأجير (مثل عقود التأجير الفوري أو عقود التأجير الزمني) التي قد تُستخدم بموجبها السفن بين الفترات. يُساعد معدل التأجير الزمني المكافئ مستثمرينا على تقييم أدائنا المالي دوريًا على أساس قابل للمقارنة، ويوفر لهم وسيلةً لتقييم وفهم أدائنا التشغيلي بشكل أفضل.

(معبر عنها بالدولار الأمريكي باستثناء الأيام المتاحة وسعر التأجير الزمني المكافئ)
	الربع الأول من عام 2025	الربع الأول من عام 2026
إيرادات الرحلة	8,670,664	11,575,939
مصاريف الرحلة	(2,837,998)	(1,216,306)
إيرادات مكافئة لعقود التأجير الزمني	5,832,666	10,359,633
إجمالي أيام الرحلة للأسطول	360	322
معدل مكافئ لتأجير الوقت	16202	32173

10.0 بكسل؛ محاذاة عمودية: أسفل؛ ">

شركة C3is بيانات الدخل الشامل الموحدة المختصرة غير المدققة (معبر عنها بالدولار الأمريكي، باستثناء عدد الأسهم)
	الربع الأول من عام 2025	الربع الأول من عام 2026
الإيرادات
الإيرادات	8,670,664	11,575,939
إجمالي الإيرادات	8,670,664	11,575,939
نفقات
مصاريف الرحلة	2,729,019	1,069,672
مصاريف الرحلة - الطرف ذو الصلة	108,979	146,634
مصاريف تشغيل السفن	2,129,489	2,464,588
مصاريف تشغيل السفن – الأطراف ذات العلاقة	32,500	30,000
تكاليف الأحواض الجافة	-	46136
رسوم الإدارة - الأطراف ذات الصلة	158,400	158,400
المصاريف العامة والإدارية	527,788	632,462
المصاريف العامة والإدارية – الأطراف ذات العلاقة	124,826	137,577
الاستهلاك	1,625,471	1,625,471
إجمالي المصاريف	7,436,472	6,310,940
الدخل من العمليات	1,234,192	5,264,999
مصاريف/إيرادات أخرى
تكاليف الفائدة والتمويل	(1963)	(1852)
تكاليف الفائدة والتمويل - الأطراف ذات العلاقة	(328,582)	-
دخل الفوائد	149,760	211,340
خسائر في صرف العملات الأجنبية	(3327)	(21,481)
الربح/الخسارة على الضمانات	6,866,761	(2,252,720)
صافي الإيرادات/المصروفات الأخرى	6,682,649	(2,064,713)
صافي الدخل	7,916,841	3,200,286
(ii) ربحية/خسارة السهم
- أساسي	1,439.93	(1.33)
- مخفف	412.68	(1.33)
متوسط عدد الأسهم المرجح
- أساسي	4883	347,967
- مخفف	18,612	347,967

ii إن حساب الأرباح/(الخسائر) للسهم الواحد يعطي أثراً بأثر رجعي لعمليات تقسيم الأسهم العكسية التي تم تنفيذها في أبريل 2024، وديسمبر 2024، وأبريل 2025، ويناير 2026، وأبريل 2026.

شركة C3is ميزانيات عمومية موحدة مختصرة غير مدققة (معبر عنه بالدولار الأمريكي)
	31 ديسمبر	31 مارس
	2025	2026
أصول
الأصول المتداولة
النقد وما يعادله	616,640	2,280,300
الودائع لأجل	14,323,999	24,984,027
المستحقات التجارية وغيرها	4,262,887	2,616,374
الأصول المتداولة الأخرى	282,992	723,942
قوائم الجرد	1,312,062	916,093
السلف والمدفوعات المسبقة	15378	43,499
أصول حق استخدام عقود الإيجار التشغيلية	24,751	7853
إجمالي الأصول الحالية	20,838,709	31,572,088
الأصول غير المتداولة
سفن، شبكة	77,647,921	76,022,450
إجمالي الأصول غير المتداولة	77,647,921	76,022,450
إجمالي الأصول	98,486,630	107,594,538
الالتزامات وحقوق المساهمين
الالتزامات المتداولة
حسابات تجارية مستحقة الدفع	1,804,473	1,911,262
مستحق الدفع للأطراف ذات الصلة	381,779	789,504
الالتزامات المستحقة وغيرها	911,201	914,982
التزامات عقد الإيجار التشغيلي	24,751	7853
الدخل المؤجل	235,651	86305
إجمالي الالتزامات المتداولة	3,357,855	3,709,906
الالتزامات غير المتداولة
مسؤولية الضمان	29161	1,662,902
إجمالي الالتزامات غير المتداولة	29161	1,662,902
إجمالي الالتزامات	3,387,016	5,372,808
الالتزامات والظروف الطارئة
حقوق المساهمين
رأس المال	942	5410
الأسهم الممتازة، الفئة أ	6000	6000
رأس المال المدفوع الإضافي	90,606,827	98,185,689
الأرباح المحتجزة	4,485,845	4,024,631
إجمالي حقوق المساهمين	95,099,614	102,221,730
إجمالي المطلوبات وحقوق المساهمين	98,486,630	107,594,538

شركة C3is بيانات التدفقات النقدية الموحدة المختصرة غير المدققة (معبر عنه بالدولار الأمريكي)
	3M 2025	3M 2026
التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية
صافي الدخل للفترة	7,916,841	3,200,286
تسويات لتسوية صافي الدخل مع صافي النقد
مقدمة من الأنشطة التشغيلية:
الاستهلاك	1,625,471	1,625,471
التعويض القائم على الأسهم	113,628	30,944
خسائر غير محققة في صرف العملات الأجنبية على الودائع لأجل	-	30,765
الأرباح/الخسائر غير المحققة على الضمانات	(6,866,761)	2,252,720
مصروفات الإيجار غير النقدية	15872	16898
التغيرات في الأصول والخصوم التشغيلية:
(زيادة) / (نقصان) في
المستحقات التجارية وغيرها	(280,860)	1,646,513
الأصول المتداولة الأخرى	(649,692)	(440,950)
قوائم الجرد	(718,471)	395,969
السلف والمدفوعات المسبقة	3321	(28121)
زيادة/(نقصان) في
حسابات تجارية مستحقة الدفع	941,244	106,789
التغيرات في التزامات عقود الإيجار التشغيلية	(15872)	(16898)
مستحق الدفع للأطراف ذات الصلة	1,334,487	603,559
الالتزامات المستحقة	(43286)	3781
الدخل المؤجل	(81,431)	(149,346)
صافي النقد الناتج عن الأنشطة التشغيلية	3,294,491	9,278,380
التدفقات النقدية من الأنشطة الاستثمارية
زيادة في الودائع المصرفية لأجل	-	(18,914,792)
تاريخ استحقاق الودائع المصرفية لأجل	7,948,706	8,223,999
صافي النقد المُتولد من/(المستخدم في) الأنشطة الاستثمارية	7,948,706	(10,690,793)
التدفقات النقدية من أنشطة التمويل
عائدات طرح الأسهم	-	1,604,037
تكاليف إصدار الأسهم	-	(32,081)
عائدات تنفيذ أوامر التفتيش	-	1,887,451
الأرباح الموزعة على الأسهم الممتازة	(191,667)	(383,334)
صافي النقد (المستخدم في) / المقدم من أنشطة التمويل	(191,667)	3,076,073
الزيادة الصافية في النقد وما يعادله	11,051,530	1,663,660
النقد وما في حكمه في بداية الفترة	4,640,343	616,640
النقد وما في حكمه في نهاية الفترة	15,691,873	2,280,300