أعلنت شركة كوجنايت سوفتوير (المدرجة في بورصة ناسداك تحت الرمز: CGNT ) عن نتائجها المالية للربع الأول، وعقدت مؤتمراً هاتفياً لمناقشة الأرباح يوم الأربعاء. اقرأ النص الكامل أدناه.

يتم تشغيل هذا المحتوى بواسطة واجهات برمجة تطبيقات Benzinga. للحصول على بيانات مالية شاملة ونصوصها، تفضل بزيارة https://www.benzinga.com/apis/ .

يمكنكم الاطلاع على التقرير الكامل للإعلان عن الأرباح على الرابط التالي: https://edge.media-server.com/mmc/p/i8i3s9kk/

ملخص

أعلنت شركة Cognyte Software عن بداية قوية للسنة المالية 2027 مع نمو في الإيرادات بنسبة خانتين مدفوعًا بزيادة اعتماد عروض الاشتراك الخاصة بها ونشاط العملاء القوي.

وأبرزت الشركة تحسينات كبيرة في الربحية، حيث ارتفع الدخل التشغيلي غير المتوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً بنسبة 41.5% على أساس سنوي، وارتفعت الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك بنسبة 31.5%.

من الناحية الاستراتيجية، تركز الشركة على توسيع حلولها الاستخباراتية عبر مجالات متعددة، والاستفادة من الذكاء الاصطناعي لتحسين سير العمليات التشغيلية وصنع القرار.

أكدت شركة Cognyte مجدداً توقعاتها لإيرادات العام بأكمله والتي تبلغ حوالي 448 مليون دولار، مع توقعات بأن تنمو الإيرادات المتكررة بشكل أسرع من إجمالي الإيرادات.

وشملت أبرز الإنجازات التشغيلية اتفاقية اشتراك جديدة لمدة ثلاث سنوات بقيمة تزيد عن 20 مليون دولار وصفقة توسع كبيرة بقيمة تزيد عن 10 ملايين دولار.

أكدت الإدارة على الطلب المتزايد على القدرات الاستخباراتية المتكاملة، لا سيما في السوق الأمريكية، حيث تتوقع تحقيق صفقات بقيمة 20 مليون دولار هذا العام.

تأثر التدفق النقدي بديناميكيات أسعار الصرف وزيادة مستويات المخزون، لكن الشركة تحافظ على توجيهاتها للتدفق النقدي للعام بأكمله والبالغة 45 مليون دولار.

تعمل الشركة بنشاط على إدارة تقلبات العملة وارتفاع تكاليف الأجهزة، مع التركيز على الحفاظ على النمو المربح وقيمة المساهمين من خلال الاستثمارات الاستراتيجية.

النص الكامل

المشغل

أهلاً وسهلاً بكم جميعاً. شكراً لانتظاركم. نرحب بكم في مكالمة مؤتمر أرباح شركة كوجنيت للربع الأول من السنة المالية 2027. جميع المشاركين في وضع الاستماع فقط حالياً. بعد انتهاء عرض المتحدث، ستُفتح جلسة أسئلة وأجوبة. لطرح سؤال خلال الجلسة، يُرجى الضغط على زر النجمة (*) ثم الرقم 11 على هاتفكم. ستسمعون حينها رسالة آلية تُعلمكم برفع يدكم لسحب سؤالكم.

يرجى الضغط على زر النجمة ١١ مرة أخرى. يُرجى العلم بأن مؤتمر اليوم قد يتم تسجيله. سأقوم الآن بتسليم المكالمة الجماعية إلى مُضيفكم، دين ريدلون، رئيس قسم علاقات المستثمرين. تفضل.

دين ريدلون (رئيس قسم علاقات المستثمرين)

شكرًا لكم. مرحبًا بالجميع. أنا دين ريدلون، رئيس قسم علاقات المستثمرين في شركة كوجنايت سوفتوير. شكرًا لانضمامكم إلينا اليوم. أنا هنا مع إيلاد شارون، الرئيس التنفيذي لشركة كوجنايت سوفتوير، وديفيد عبادي، المدير المالي للشركة. قبل البدء، أود التنويه إلى أن مكالمتنا اليوم مصحوبة بعرض تقديمي. إذا كنتم ترغبون في مشاهدة هذه الشرائح مباشرةً أثناء المكالمة، يُرجى زيارة قسم المستثمرين على موقعنا الإلكتروني cognyte.com، ثم النقر على "الفعاليات القادمة"، ثم رابط البث المباشر لمكالمة المؤتمر اليوم.

أود أيضًا لفت انتباهكم إلى أن بعض الأمور التي نوقشت في هذه المكالمة قد تتضمن بيانات استشرافية بالمعنى المقصود في قانون إصلاح التقاضي بشأن الأوراق المالية الخاصة لعام 1995، وغيره من أحكام قوانين الأوراق المالية الفيدرالية. تستند هذه البيانات الاستشرافية إلى توقعات الإدارة الحالية، ولا تُعد ضمانات للأداء المستقبلي. وقد تختلف النتائج الفعلية اختلافًا جوهريًا عن تلك المذكورة صراحةً أو ضمنًا في هذه البيانات الاستشرافية.

تُقدَّم هذه البيانات التطلعية اعتبارًا من تاريخ هذا الاتصال، وباستثناء ما يقتضيه القانون، لا تتحمل شركة كوجنايت سوفتوير أي التزام بتحديثها أو مراجعتها. ويُنصح المستثمرون بعدم الاعتماد المفرط على هذه البيانات التطلعية، وللحصول على مناقشة أكثر تفصيلًا حول كيفية تأثير هذه المخاطر والشكوك وغيرها على اختلاف النتائج الفعلية لشركة كوجنايت سوفتوير اختلافًا جوهريًا عن تلك المذكورة في هذه البيانات التطلعية، يُرجى مراجعة المصادر المتاحة.

يرجى الاطلاع على تقريرنا السنوي على النموذج 20F للسنة المالية المنتهية في 31 يناير 2026، بالإضافة إلى الإفصاحات الأخرى التي نقدمها لهيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية. تتضمن المقاييس المالية التي نناقشها اليوم مقاييس غير متوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP). نعتقد أن المستثمرين يركزون على هذه المقاييس عند مقارنة النتائج بين الفترات المختلفة وبين الشركات النظيرة التي تنشر مقاييس مماثلة غير متوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً. للاطلاع على بيان توفيقي بين المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً والمقاييس المتوافقة معها، يرجى مراجعة شرائح العرض التقديمي لهذا اليوم، وبيان أرباحنا، وقسم المستثمرين على موقعنا الإلكتروني cognyte.com .

لا ينبغي النظر إلى المعلومات المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP) بمعزل عن غيرها، أو اعتبارها بديلاً عن المعلومات المالية المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً أو أفضل منها، ولكن تم إدراجها لأن الإدارة تعتقد أنها توفر معلومات قيّمة حول الأداء المالي لأعمالنا، وأنها مفيدة للمستثمرين لأغراض المعلومات والمقارنة. وتجدر الإشارة إلى أن المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً التي تستخدمها الشركة لها قيود، وقد تختلف عن تلك التي تستخدمها الشركات الأخرى.

والآن أود أن أترك المجال لإيلاد شارون.

إيلاد شارون (الرئيس التنفيذي)

شكرًا لكم. دين، مرحبًا بالجميع، وشكرًا لانضمامكم إلينا اليوم. لقد حققنا بداية قوية للسنة المالية 2027، مما يعكس الأداء المستقر في جميع أقسام الشركة والطلب المستمر على حلول التحليلات الاستقصائية من Cognite. وقد نمت الإيرادات بنسبة مضاعفة مقارنة بالعام الماضي.

مدعومًا بنشاط قوي من العملاء واعتماد أفضل من المتوقع لعرض الاشتراك الخاص بنا، وهو ما يدفع نمو الإيرادات المتكررة.

ظل هامش الربح الإجمالي قوياً، وتحسنت الربحية بشكل ملحوظ، حيث نمت بوتيرة أسرع من الإيرادات، مما يعكس الرافعة المالية في نموذجنا.

كما عكست هذه النتيجة الناجحة إدارتنا الاستباقية للضغوط الاقتصادية الكلية، ولا سيما تقلبات أسعار الصرف الأجنبي وارتفاع تكاليف المعدات، والتي سنواصل مراقبتها عن كثب والعمل على تعويضها في جميع أنحاء العالم، وفقًا للوكالات.

يتعرضون لضغوط لحل التحقيقات المعقدة بشكل متزايد وتحويل البيانات المعززة إلى معلومات استخباراتية، والمعلومات الاستخباراتية إلى إجراءات عملياتية.

قبل الانتقال إلى نشاط عملائنا، دعونا نلقي نظرة سريعة على الاتجاهات التي تشكل الطلب أولاً، بيئة الاستخبارات تزداد تعقيداً، والتهديدات تتحرك بشكل أسرع، وأحجام البيانات تتوسع بسرعة، والمعلومات تتجزأ بشكل متزايد عبر المجالات، والخصوم يصبحون أكثر ترابطاً وتطوراً.

ونتيجة لذلك، يتعين على الوكالات توليد معلومات استخباراتية قابلة للتنفيذ بشكل أسرع والعمل بفعالية أكبر في بيئات شديدة التغير. ثانيًا، يتعين على الوكالات في مختلف قطاعات إنفاذ القانون والأمن القومي والدفاع وغيرها من منظمات السلامة العامة

تطوير وتوسيع قدراتهم الاستخباراتية والتحقيقية، والاستثمار في التقنيات المتقدمة لتلبية متطلبات المهام المتغيرة. ويشمل ذلك زيادة الاستثمارات في القدرات الاستخباراتية المتكاملة لحالات استخدام مثل أمن الحدود، والاستخبارات العملياتية، والتحقيقات متعددة المجالات، والجرائم المالية، والتهديدات الإلكترونية.

ثالثًا، تعمل تقنيات الذكاء الاصطناعي على إعادة تشكيل كيفية إنجاز العمل الاستخباراتي، مما يؤدي إلى تغيير كل من التهديد والفرصة.

مع ازدياد اعتماد بيئات التحقيق على البيانات وحساسيتها للوقت، يبحث العملاء عن قدرات الذكاء الاصطناعي والأنظمة القائمة على الوكلاء المدمجة مباشرة في سير العمليات التشغيلية مع الحوكمة والإشراف والتفسير.

والمساءلة المطلوبة للبيئات بالغة الأهمية بدلاً من أدوات الذكاء الاصطناعي المستقلة. فهي لا تساعد الوكالات على العمل بشكل أسرع فحسب، بل تساعدها أيضاً على كشف الروابط الخفية، وإبراز رؤى كان من الممكن أن تُغفل لولاها، وتحسين عملية صنع القرار. هذه ليست مجرد اتجاهات نظرية.

تظهر هذه التحديات بشكل مباشر في كيفية وصف عملائنا لتحدياتهم لنا، وفي محادثاتنا مع العملاء، وفي التقييمات التنافسية، وفي محادثات التوسع.

الوكالات التي لجأت إلينا قبل بضع سنوات لحالة استخدام واحدة تسأل الآن عن كيفية التوسع عبر المجالات، ودمج مصادر بيانات إضافية، وتمكين سير العمليات التحقيقية والتشغيلية الأوسع نطاقًا من خلال منصة استخبارات موحدة.

يُعد هذا الإقبال من قاعدة المستخدمين أحد أوضح المؤشرات على مدى ثبات المنصة.

نرى أن هذه الاتجاهات تتوافق بشكل وثيق مع نقاط قوة Cognite وتظهر بشكل متزايد في طلب العملاء في جميع أنحاء أعمالنا.

يعتمد العملاء يوماً بعد يوم على تحليلاتنا المتطورة المدعومة بالذكاء الاصطناعي لحل المشكلات الأكثر أهمية لمهامهم.

خلال الربع الأول، نفذنا الركائز الأساسية لاستراتيجية النمو لدينا. يكمن سرّ نجاحنا في استقطاب عملاء جدد والحفاظ على عملائنا الحاليين في أمرٍ بسيط: دمجنا العمل الذي كان يستغرق أسابيع من التنسيق اليدوي في بيئة متكاملة واحدة، حيث جمعنا مصادر البيانات، وكشفنا الروابط بينها، وقدّمنا معلومات قابلة للتنفيذ.

عندما تُقيّم الوكالات حلولنا مقارنةً بالبدائل، فإنّ الجمع بين القيمة والسرعة والتكامل هو ما يُحسم الصفقة. والأهم من ذلك، أنه بمجرد نشر المنصة، تُصبح جزءًا لا يتجزأ من طريقة عمل مهامها. ونتيجةً لذلك، فإننا نُزيح الأنظمة القائمة، بما في ذلك الأنظمة الداخلية، حيث تُصبح الوكالات قادرة على المنافسة.

إدراك أن سير العمل المكثف المجزأ والنمطي لا يمكنه مواكبة حجم وسرعة وتعقيد التحقيقات الحديثة.

في ضوء هذه الخلفية، تُظهر نتائج الربع الأول نموًا ملحوظًا. فقد شهدنا تفاعلًا قويًا من العملاء على مستوى العالم، وعلامات تجارية جديدة، وصفقات تنافسية، وتوسعات وتحديثات قمنا بتطبيقها ضمن قاعدة عملائنا، بما في ذلك

اتفاقية اشتراك جديدة لمدة ثلاث سنوات بقيمة تزيد عن 20 مليون دولار أمريكي، والتي أعلنا عنها مؤخراً، بالإضافة إلى صفقة توسع كبيرة بقيمة تزيد عن 10 ملايين دولار أمريكي. وظل نشاط تصميم الشعارات الجديدة قوياً في مختلف المناطق الجغرافية.

ونحن نشعر بالتفاؤل إزاء سرعة وجودة العملاء الذين نستقطبهم. في الولايات المتحدة، حققنا تقدماً ملحوظاً على مستوى الولايات والمحليات، وحصلنا على عدد من العملاء الجدد على المستوى الفيدرالي، وطورنا فرصاً متعددة من خلال إثبات جدوى المفاهيم وعروض التشغيل الحية.

بفضل ردود الفعل الممتازة، يتطور خط الإنتاج، بما في ذلك الفرص التي نقوم بتطويرها بشكل مباشر ومن خلال شراكاتنا.

نتوقع هذا العام إبرام صفقات بقيمة 20 مليون دولار، ونؤمن بوجود فرصة كبيرة طويلة الأجل في أكبر أسواق الأمن وأكثرها تطوراً في العالم. نُطوّر حلولنا بما يتماشى مع توجهات عملائنا، وقد شاركنا على مرّ الزمن بعض الأمثلة من هذا القبيل.

محفظتنا الاستثمارية معكم. أود اليوم تسليط الضوء على التحقيقات المالية،

في مجال آخر متنامٍ، نقدم ابتكارات هامة. وقد أدخلنا مؤخراً قدرات جديدة في هذا المجال لتلبية الطلب المتزايد على التمويل غير المشروع العابر للحدود والتطور الأوسع نطاقاً للجرائم المالية.

تقوم وكالات المساعدة بتتبع الأموال عبر العملات التقليدية والرقمية، وتكشف الشبكات الخفية وراء التهرب من العقوبات وتمويل الإرهاب، وهي الشبكات التي يعمل الفاعلون السيئون بجد لإخفائها، وقد بدأ هذا الابتكار بالفعل يؤتي ثماره في الميدان.

كما أعلنّا سابقاً، استخدمت وكالات الاستخبارات العسكرية T1 في منطقة أوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا منصتنا لمكافحة تمويل الإرهاب بنجاح.

بل وحصلت على جائزة الابتكار من وزارة الدفاع الوطنية لأثرها العملياتي. وهذا يعكس أسلوب عملنا في جميع المجالات. فنحن نصغي باهتمام لعملائنا، ونراقب باستمرار.

من خلال خبرائنا المتخصصين في هذا المجال، نحلل المشهد المتغير للتهديدات، ونحدد وجهة المهام، ونقدم حلولاً متكاملة تلبي الاحتياجات التشغيلية الناشئة. المحرك نفسه الذي يقف وراء استخبارات الحدود، والتحقيقات المالية، وما سيأتي لاحقاً. بالانتقال إلى التوجيه، واستناداً إلى أدائنا وتفاعل عملائنا، ما زلنا على ثقة تامة بقدراتنا الكاملة.

توقعات السنة المالية 27.

نؤكد توقعاتنا لإجمالي الإيرادات، مع رفع توقعاتنا لنمو الإيرادات المتكررة وتحسين وضوح الرؤية. نركز على التنفيذ والابتكار واستغلال فرص السوق التي تدعم النمو المستدام والمربح. باختصار، حققنا نتائج قوية للربع الثاني على التوالي مع نمو الإيرادات المتكررة.

نعمل في سوق متنامية ذات أهمية بالغة، وتتميز بوجود عوائق كبيرة أمام دخول السوق.

نواصل التوسع مع عملائنا الجدد والحاليين على حد سواء. نحرز تقدماً مشجعاً في الولايات المتحدة، حيث نتوقع أن تصل قيمة أعمالنا إلى حوالي 20 مليون دولار هذا العام. يواصل الذكاء الاصطناعي تعزيز قيمة منصتنا وتميزها، ونبقى في وضع جيد لتحقيق نمو مستمر وزيادة الربحية. جوهر كل ما نقوم به هو مبدأ بسيط: لقد حمّلنا الأشخاص المسؤولين عن الحفاظ على

يُمكّن هذا الوضع العالم من إنجاز مهامه بسرعة أكبر، وبفعالية أعلى، وبثقة أكبر في معلوماته الاستخباراتية. وتزداد أهمية هذه المهمة مع ازدياد تعقيد بيئة التهديدات.

ديفيد عبادي (المدير المالي)

وكلما ازداد تعقيد بيئة التهديدات، ازدادت أهمية منصتنا بالنسبة للجهات التي تعتمد عليها. والآن، سأترك المجال لديفيد ليقدم لنا نظرة معمقة على نتائجنا.

ديفيد، شكرًا لك يا إيلاد، وأهلًا بالجميع. بدأنا السنة المالية 2027 بربع آخر من الأداء المتميز في جميع أقسام الشركة. تعكس نتائجنا لهذا الربع القيمة الكبيرة التي تقدمها حلولنا المتميزة لعملائنا، والانضباط التشغيلي المستمر الذي نتبعه في إدارة أعمالنا. ولا تزال عمليات النشر الدائمة عنصرًا أساسيًا في أعمالنا، مما يعكس تفضيلات العملاء التي تحركها متطلبات سير العمل والأمان الصارمة.

في الوقت نفسه، نشهد تحولاً واضحاً ومتزايداً نحو اعتماد نظام الاشتراكات لدى شريحة من عملائنا. يُعزز هذا التحول الإيرادات المتكررة ويزيد من وضوح الرؤية على المدى الطويل، كما يُدخل ديناميكيات زمنية على فواتير أوامر الشراء وتوليد النقد. بلغت إيرادات الربع الأول من السنة المالية 2027 مبلغ 105.5 مليون دولار أمريكي، بزيادة قدرها 9.9 مليون دولار أمريكي أو 10.4% على أساس سنوي، مما يعكس استمرار بيئة طلب قوية.

بتحليل مزيج الإيرادات، بلغت إيرادات البرمجيات 47.3 مليون دولار، بزيادة قدرها 9.9 مليون دولار أو 26.5% على أساس سنوي. وتتألف إيرادات البرمجيات من التراخيص الدائمة والأجهزة وبعض تراخيص الاشتراك محددة المدة. ونمت إيرادات خدمات البرمجيات بمقدار 5.4 مليون دولار أو 12.1% على أساس سنوي لتصل إلى 50.1 مليون دولار. وتأتي إيرادات خدمات البرمجيات بشكل رئيسي من عقود الدعم، وبدرجة أقل من اشتراكات البرمجيات كخدمة (SaaS) السحابية. ونما إجمالي إيرادات البرمجيات بمقدار 15.3 مليار دولار على أساس سنوي أو 18.6%، وهو معدل نمو أسرع بكثير من إجمالي الإيرادات، مما يعكس المساهمة المتزايدة لإيرادات البرمجيات ضمن مزيج أعمالنا.

بلغت الإيرادات 8.2 مليون دولار أمريكي في الربع الأول، بانخفاض عن 13.5 مليون دولار أمريكي في الربع الأول من العام الماضي. ومن المتوقع حدوث تقلبات ربع سنوية في إيرادات الخدمات المهنية، وهي ناتجة بشكل أساسي عن توقيت تسجيل الإيرادات. وقد ارتفعت الإيرادات الحالية بنسبة 10% لتصل إلى 51.9 مليون دولار أمريكي، ما يمثل 49.2% من إجمالي الإيرادات. ويعود هذا النمو إلى الإقبال القوي على عروض الاشتراك لدينا، والذي فاق التوقعات، حيث شهدنا زخمًا متزايدًا مؤخرًا. وهذا يدعم توسيع قاعدة إيراداتنا المتكررة وتعزيز وضوحها.

بالنظر إلى هامش الربح الإجمالي والربح، نواصل تحقيق تحسن ملحوظ. بلغ هامش الربح الإجمالي وفقًا للمعايير المحاسبية غير المقبولة عمومًا (GAAP) في الربع الأول 72.9%، بزيادة قدرها 100 نقطة أساس على أساس سنوي. وواصل الربح الإجمالي وفقًا للمعايير المحاسبية غير المقبولة عمومًا (GAAP) نموه بوتيرة أسرع من نمو الإيرادات، حيث ارتفع بمقدار 8.2 مليون دولار أمريكي، أي بنسبة 12% على أساس سنوي، ليصل إلى 76.9 مليون دولار أمريكي. أما فيما يتعلق بالربحية، فقد بلغت المصاريف التشغيلية وفقًا للمعايير المحاسبية غير المقبولة عمومًا (GAAP) في الربع الأول 66.2 مليون دولار أمريكي.

يعود الجزء الأكبر من الزيادة السنوية في النفقات التشغيلية إلى استمرار ضعف الدولار الأمريكي، لا سيما مقابل الشيكل الإسرائيلي. بلغ الدخل التشغيلي وفقًا للمعايير المحاسبية المقبولة عمومًا (GAAP) 4.4 مليون دولار، أي ضعف ما كان عليه في العام الماضي (2.2 مليون دولار). أما الدخل التشغيلي وفقًا للمعايير غير المحاسبية المقبولة عمومًا (غير GAAP) فقد بلغ 10.7 مليون دولار، بزيادة قدرها 3.1 مليون دولار أو 41.5% على أساس سنوي. ويستمر الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المعدل في النمو بوتيرة أسرع بكثير من نمو الإيرادات.

بلغت الإيرادات 13.6 مليون دولار، بزيادة قدرها 31.5% عن 10.3 مليون دولار التي تم تحقيقها في الربع الأول من العام الماضي، وذلك نتيجةً لخسارة شركة FX Dynamics في الربع الأول من السنة المالية 2027، حيث بلغت المصاريف الأخرى غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP) خسارة قدرها 2.2 مليون دولار. وبينما نحافظ على توقعاتنا السنوية لمصروفات الضرائب غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP) لهذا العام عند حوالي 15 مليون دولار، فقد بلغت مصروفات الضرائب غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP) في الربع الأول 5.1 مليون دولار.

نتيجةً لذلك، بلغ ربح السهم (EPS) غير المتوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP) في الربع الأول 0.03 دولار أمريكي، مما يعكس توقيت استحقاقات الضرائب التي تتركز في النصف الأول من العام، بالإضافة إلى المصاريف الأخرى المتعلقة بتقلبات أسعار الصرف. وما زلنا نتوقع أن يبلغ ربح السهم (EPS) السنوي غير المتوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP) 47 سنتًا. ويؤكد أداء الربع الأول مجددًا أنه مع نمو الإيرادات بوتيرة أبطأ، فإن الاستفادة من نموذجنا تُحقق ربحية أعلى بكثير، حيث تُصبح الإيرادات المتكررة جزءًا أكبر من أعمالنا.

تعكس بعض مؤشرات الأداء التشغيلية لدينا بشكل متزايد خصائص التوقيت في اتفاقيات الاشتراك. وقد نمت إيرادات الربع الأول بنسبة 31.2% على أساس سنوي لتصل إلى 102.7 مليون دولار. يمثل أمر الشراء (PO) أو التزامات الأداء المتبقية إيرادات تعاقدية سيتم الاعتراف بها في الفترات المستقبلية، ولا يزال مؤشرًا هامًا على وضوح إيراداتنا. ويتأثر هذا المؤشر بعوامل تشمل دورات المبيعات، وصفقات الاشتراك، وتوقيت النشر، ومدة العقد، وتوقيت التجديد، والموسمية.

لا يزال مؤشر أوامر الشراء (RPurchase Order (PO)) يعكس المساهمة المتزايدة للاشتراكات ضمن مزيج أعمالنا. وللتذكير، استثنى حساب مؤشر أوامر الشراء (RPurchase Order (PO)) مبلغ 42 مليون دولار أمريكي من الاشتراكات القابلة للإلغاء حتى 31 يناير 2026، ويأخذ في الاعتبار الاستهلاك السنوي النسبي لعقود الدعم الكبيرة متعددة السنوات. وبأخذ هذه العوامل في الحسبان، تظل قوة مؤشر أوامر الشراء (RPurchase Order (PO)) المُعلن عنه واضحة.

على الرغم من توقع حدوث تقلبات ربع سنوية في قيمة أوامر الشراء، إلا أن المستويات الحالية تدعم توقعاتنا للنمو. في نهاية الربع الأول، بلغ إجمالي قيمة أوامر الشراء 528.8 مليون دولار أمريكي. ويمثل هذا الإجمالي مجموع التزامات العقود البالغة 128.9 مليون دولار أمريكي والطلبات المتراكمة البالغة 399.8 مليون دولار أمريكي. وبلغت قيمة أوامر الشراء قصيرة الأجل 363.4 مليون دولار أمريكي، مما يوفر رؤية واضحة للإيرادات خلال الاثني عشر شهرًا القادمة. أما بالنسبة للأداء النقدي، فقد أنهينا الربع برصيد نقدي قدره 109.2 مليون دولار أمريكي، دون أي ديون، مما يمنحنا مرونة استراتيجية كبيرة.

خلال الربع الأول، حققنا 6.5 مليون دولار أمريكي من مبيعات حصة أقلية. تؤثر تقلبات أسعار الصرف وتكاليف الأجهزة، بالإضافة إلى الطلب على عروض الاشتراك، على توقيت توليد وتحصيل النقد. في الربع الأول، سجلنا تدفقًا نقديًا سلبيًا من العمليات التشغيلية بقيمة 4.7 مليون دولار أمريكي، وتدفقًا نقديًا حرًا سلبيًا بقيمة 6.1 مليون دولار أمريكي، ويعود ذلك بشكل أساسي إلى اعتماد عروض الاشتراك، وتقلبات أسعار الصرف، وبرنامج Dynamics، وتراكم المخزون لدعم الإيرادات المستقبلية. نتابع عن كثب مختلف العوامل المؤثرة، ونتوقع أن يبلغ التدفق النقدي من العمليات التشغيلية حوالي 45 مليون دولار أمريكي للعام بأكمله.

يظل مجلس الإدارة ملتزمًا بتحقيق قيمة طويلة الأجل للمساهمين، ولديه ثقة في آفاق نمونا. نعتمد نهجًا منضبطًا في تخصيص رأس المال، ويركز على تحقيق العوائد. يتم استثمار السيولة النقدية التي تتجاوز ما نحتفظ به للسيولة ورأس المال العامل في الفرص التي نعتقد أنها توفر أقوى العوائد على المدى الطويل، بما في ذلك عمليات الاستحواذ وإعادة شراء الأسهم. خلال الربع الأول، اشترينا حوالي مليون سهم عادي بقيمة إجمالية تقارب 8.2 مليون دولار.

منذ إطلاق برنامج إعادة شراء الأسهم الأول في نوفمبر 2024، قمنا بإعادة شراء أسهم بقيمة 35 مليون دولار تقريبًا حتى نهاية الربع الأول من العام، من أصل 60 مليون دولار مُصرّح بها في برامج إعادة الشراء. نواصل التركيز على تحقيق التوازن بين الاستثمار والابتكار والتوسع في السوق، مع تحسين كفاءة التشغيل. يستمر نموذجنا المالي في النمو بشكل جيد، ومع نمو الإيرادات، نرى فرصًا لزيادة التمويل. بالنسبة للسنة المالية 2027، نؤكد على التوقعات التي قدمناها في نهاية العام.

نتوقع أن تبلغ إيراداتنا السنوية حوالي 448 مليون دولار أمريكي، بزيادة أو نقصان 3%. ويمثل هذا نموًا سنويًا بنسبة 12% تقريبًا عند منتصف نطاق الإيرادات. وبينما نؤكد توقعاتنا لإجمالي الإيرادات للسنة المالية 2027، فإن الإيرادات المتكررة تنمو بوتيرة أسرع من المتوقع. ونتوقع الآن أن تُصبح الإيرادات المتكررة مساهمًا أكبر في النمو الإجمالي، وأن تنمو بوتيرة أسرع من إجمالي الإيرادات. إن تأكيدنا لتوقعاتنا للإيرادات، في حين أن الإيرادات المتكررة تنمو بوتيرة أسرع من المتوقع، يعكس قوة طلب العملاء الأساسية، وتزايد القدرة على التنبؤ بأعمالنا.

نعتقد أن قوة طلبات الشراء قصيرة الأجل، إلى جانب نمو الإيرادات المتكررة واستمرار بيئة الطلب المواتية، تدعم توقعاتنا للإيرادات. ونتوقع استمرار النمو المتواصل كل ربع سنة حتى نهاية العام، بما يتماشى مع الموسمية في السنوات السابقة. كما نتوقع استمرار ارتفاع هامش الربح الإجمالي (غير المتوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً) على أساس سنوي ليصل إلى حوالي 73.5%.

يعكس هذا تحسناً بمقدار 50 نقطة أساس مقارنةً بالعام الماضي. قد يتذبذب هامش الربح الإجمالي بين الفصول بناءً على مزيج إيراداتنا. ونتيجةً لتحسن هامش الربح الإجمالي، نتوقع أن ينمو إجمالي الربح بوتيرة أسرع من نمو الإيرادات. ونظراً لظروف سوق الصرف الأجنبي، اتخذنا إجراءات استباقية، ونتيجةً لذلك، ما زلنا نتوقع أن يبلغ الدخل التشغيلي غير المتوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP) حوالي 56 مليون دولار أمريكي، أي بزيادة تتجاوز 50% على أساس سنوي.

نتوقع أن يبلغ صافي الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المعدل حوالي 68 مليون دولار، ما يمثل نموًا سنويًا بنسبة 40% تقريبًا، وذلك عند منتصف نطاق الإيرادات. كما نتوقع أن يبلغ صافي ربح السهم السنوي (غير المتوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا) 47 سنتًا، عند منتصف نطاق الإيرادات. وبينما نسير على المسار الصحيح لتحقيق هدفنا من صافي الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المعدل للسنة المالية 2028 على أساس سعر صرف ثابت، فقد قررنا تحديث الهدف إلى حوالي 20% ليعكس تغيرات أسعار الصرف، وسنواصل المراقبة واتخاذ الإجراءات اللازمة وفقًا لذلك.

استنادًا إلى التقدم المستمر الذي نحرزه في ركائز نمونا الثلاث، من خلال توسيع قاعدة عملائنا الحاليين، واكتساب عملاء جدد، وتعزيز حضورنا في السوق الأمريكية، نعتقد أننا ما زلنا على المسار الصحيح لتحقيق هدفنا من الإيرادات البالغ حوالي 500 مليون دولار أمريكي للسنة المالية المنتهية في 31 يناير 2028. وختامًا، بدأنا العام بأداء قوي في جميع قطاعات أعمالنا، وما زلنا نركز على التنفيذ بكفاءة وثبات. ويواصل الذكاء الاصطناعي تعزيز قيمة حلولنا وتأثيرها التشغيلي.

نحقق أداءً متميزًا في الولايات المتحدة، ونتوقع أن تصل قيمة أعمالنا إلى 20 مليون دولار هذا العام. ولا تزال ميزانيتنا العمومية قوية، مما يوفر لنا المرونة والاستقرار، كما أن أوامر الشراء والإيرادات المتكررة لدينا تضمن الشفافية والقدرة على التنبؤ. وبشكل عام، ننفذ استراتيجيتنا بكفاءة عالية، ونحقق نموًا مطردًا حتى في ظل الظروف المتغيرة. وهذا يؤكد على مرونة أعمالنا، وأهمية حلولنا البالغة، والثقة الدائمة التي نحظى بها من عملائنا.

نحن في وضع ممتاز لتحقيق نمو مستدام ومربح، وخلق قيمة مضافة كبيرة. نشكركم مجدداً على انضمامكم إلينا اليوم، وعلى دعمكم المتواصل لشركة Cognyte Software Operator. يسعدنا تلقي استفساراتكم.

المشغل

شكرًا لكم. للتذكير، لطرح سؤال، يُرجى الضغط على زر النجمة ١١ في هاتفكم وانتظار الإعلان عن اسمكم. لسحب سؤالكم، يُرجى الضغط على زر النجمة ١١ مرة أخرى. يُرجى الانتظار ريثما نُجهز قائمة الأسئلة والأجوبة. أول سؤال لدينا من جوجي من شركة روث كابيتال. خطكم مفتوح الآن.

تاس جوجي (محلل)

مرحباً يا شباب. صباح الخير. شكراً على إتاحة الفرصة لي لطرح سؤالي. لديّ سؤالان. أولاً، إذا نظرنا إلى بيانات RPO الحالية، يبدو أن حجوزات RPO قد تسارعت بنسبة 16% تقريباً. ونظراً للأداء القوي في الربع الحالي، ونظراً لتسارع الحجوزات الحالية، ما زلتم تحافظون على توقعاتكم للعام بأكمله. لذا يا ديفيد، السؤال هو: هل هذا مجرد تحفظ أم أن هناك عوامل أخرى تدفعكم إلى الإبقاء على التوقعات للعام بأكمله؟

ديفيد عبادي (المدير المالي)

مرحباً تاس، شكراً لسؤالك. نعم، لقد حققنا تقدماً جيداً في جميع أقسام الشركة، ويمكنك ملاحظة ذلك من نتائجنا في الربع الأول، حيث أنهينا الربع الأول بنتائج قوية في كل من الإيرادات والأرباح. أما بالنسبة لـ RPO، فالأمر لا يتعلق بفرق العمل المحافظة أو غير المحافظة. عند النظر إلى RPO، فإننا ندرس دورة النشر وتوقيتها، وبناءً على ذلك حددنا التوجيهات.

يسرنا للغاية أننا نحافظ على التوجيهات كما هي بينما نعمل على زيادة الإيرادات، والإيرادات المتكررة، وبالتالي اعتماد الاشتراك الذي نراه في السوق والقدرة على تحقيق نمو بنسبة 10٪ على أساس سنوي في الإيرادات المتكررة في الربع الأول.

ونظرًا لأننا نعتقد أن هذا سيستمر معنا، فإننا سعداء للغاية بهذه الاتجاهات التي تمكننا من الحفاظ على التوجيه وزيادة الإيرادات المتكررة.

تاس جوجي (محلل)

مفيد جدًا. ثم جاء التدفق النقدي أقل قليلًا، أعتقد أنه أقل مما كان متوقعًا. هل يمكنك أن تشرح لنا بالتفصيل ما حدث بخصوص التدفق النقدي؟ ذكرتَ أنه مع تأثير تقلبات أسعار الصرف وإيرادات الاشتراكات، فإنك تُبقي توقعاتك للعام بأكمله عند 45 مليونًا.

ربما بالنظر إلى الضعف أو النقص الطفيف في التدفق النقدي للربع الأول، ما الذي يمنحك الثقة للحفاظ على توجيه التدفق النقدي السنوي الكامل البالغ 45 مليون؟

ديفيد عبادي (المدير المالي)

قبل الخوض في تفاصيل التدفقات النقدية، دعونا نتحدث قليلاً عن ديناميكيات سوق الصرف الأجنبي. نشهد في الأسابيع القليلة الماضية ضعفاً ملحوظاً للدولار الأمريكي، خاصةً مقابل الشيكل. وهذا يؤثر أيضاً على أداء الربع الأول. إضافةً إلى ذلك، نتوقع زيادة في مبيعات الاشتراكات. وعند وجود اشتراكات، يتغير نمط توليد وتحصيل النقد المرتبط بها.

إضافةً إلى ذلك، ونظرًا لتكاليف المعدات والطلب المتوقع، قررنا زيادة مستويات المخزون. وبالنظر إلى نتائج الربع الأول، نلاحظ زيادة في المخزون بقيمة 3 ملايين دولار. وقد اتخذنا هذا الإجراء لدعم الطلب الحالي، وسنستمر في ذلك طالما استمر الطلب في النمو.

ونعتقد أن هذا هو الاتجاه الذي نواجهه حاليًا. لماذا نعتقد أننا سنواصل تحقيق هدف الـ 45 مليون دولار؟ لأننا عندما ننظر إلى توقعاتنا وما سيتم بناؤه وتحصيله خلال هذا العام، نعتقد أننا سنتمكن من تحقيق هذا الهدف. سيكون الأداء أفضل في النصف الثاني من العام، حيث يكون الأداء عادةً سلبيًا في الربع الثاني، بينما يكون قويًا في الربعين الثالث والرابع.

ونعتقد أن الوضع سيكون مماثلاً هذا العام، وسنتمكن من تحقيق أهدافنا. من البديهي أننا نراقب عن كثب ديناميكيات سوق الصرف الأجنبي وما يجري فيه لضمان تحقيق ذلك.

تاس جوجي (محلل)

مفيد جدًا. وسؤال أخير لإلال إيلاد، تتوقعون أن يأتي حوالي 20 مليونًا من هذه المبيعات من الولايات المتحدة هذا العام. أعتقد أنكم ذكرتم في الربع الأخير أن ما يقارب ربع الإيرادات الإضافية البالغة 100 مليون سيأتي من الولايات المتحدة، بناءً على ما رأيتموه في الربع الأول، وبناءً على توقعاتكم بتحقيق 20 مليونًا هذا العام، فهل ما زلنا على المسار الصحيح لتحقيق ما ذكرتموه لنا في الربع الأخير بخصوص إيرادات الولايات المتحدة؟

إيلاد شارون (الرئيس التنفيذي)

نعم. في الواقع، يزداد مستوى ثقتنا في الولايات المتحدة. أولاً، تُعدّ الولايات المتحدة واحدة من أكبر الأسواق المتقدمة وأكثرها استراتيجية على مستوى العالم، بما في ذلك سوق الأمن. بالطبع، هناك العديد من وكالات الأمن على المستويات الولائية والمحلية والفيدرالية. نحن نعمل في هذا السوق منذ فترة طويلة، ونشهد طلباً متزايداً من العديد من العملاء. نلاحظ بوضوح أن تقنيتنا تلقى صدىً إيجابياً. لدينا آراء إيجابية من العملاء، فضلاً عن آفاق واعدة.

نستفيد من آراء العملاء، سواءً من الذين يعملون بالفعل أو من العملاء المحتملين الذين يجرون عروضًا توضيحية لإثبات المفهوم معنا، بما في ذلك في القطاع الفيدرالي. نعمل على توسيع نطاق عرضنا في السوق، وننمي جهود المبيعات والتسويق، وقد أصبح حضورنا أقوى بكثير اليوم مما كان عليه في السابق، ونستفيد من شركائنا بشكل أكثر فعالية. لذا، إذا نظرنا إلى السوق الأمريكية، لطالما آمنت بها، واليوم لديّ الثقة الكافية لتقييمها كميًا.

وأعتقد أننا سنشهد نتائج قوية في هذا السوق هذا العام والعام المقبل، حيث نتوقع صفقات بقيمة 20 مليون دولار هذا العام، و25 مليون دولار إضافية العام المقبل. كما أرى إمكانية لتحقيق نتائج تفوق التوقعات. ولكن في الوقت الحالي، نعتمد على ما نراه. وبشكل عام، مستوى الثقة وحركة السوق جيدان للغاية.

تاس جوجي (محلل)

للتوضيح فقط، هل يشير الرقم 20 مليون إلى الحجوزات أم إلى الإيرادات هذا العام من الولايات المتحدة؟

ديفيد عبادي (المدير المالي)

نتوقع إبرام صفقات بقيمة 21 مليون دولار في الولايات المتحدة، ونتوقع أن يتحول جزء كبير منها إلى إيرادات، سواء تحقق ذلك بدقة أم لا. من السابق لأوانه الجزم بذلك، لكننا نعتقد أن صفقات بقيمة 20 مليون دولار ستُنفذ هذا العام.

تاس جوجي (محلل)

نعم، فهمت. شكراً لكم جميعاً، لقد كان ذلك مفيداً للغاية.

المشغل

شكرًا لكم. للتذكير، يُرجى الضغط على زر النجمة ١١ على هاتفكم لطرح أي سؤال. سؤالنا التالي من ماثيو كالاتري من شركة نيدهام. خطكم مفتوح الآن.

مات كاليتري

مرحباً يا شباب، معكم مات كاليتري من شركة نيدهام. شكراً لكم على الإجابة على أسئلتنا، ويسعدنا أن نرى قوة أداء البرمجيات والإيرادات المتكررة خلال الربع. بالنظر إلى الأداء المتميز الذي حققتموه في الربع الأول، هل ما زلتم تتوقعون توزيعاً بنسبة 87% و13% بين البرمجيات والخدمات المهنية، أم أن هذه النسبة ستشهد بعض التغييرات؟

ديفيد عبادي (المدير المالي)

كما ذكرتَ، نلاحظ نموًا سريعًا في إيرادات البرمجيات، وقد شهدنا هذا النمو السريع في العام الماضي أيضًا. في الواقع، نشهد هذا العام نموًا سريعًا في إيرادات البرمجيات، والإيرادات المتكررة، وخدمات البرمجيات. أما فيما يتعلق بمزيج المنتجات، فنحن نحافظ على نفس رؤيتنا لهذا العام.

من الواضح أن الربع الأول قوي جدًا من حيث مزيج الخدمات، حيث انخفضت خدماتنا المهنية بشكل ملحوظ، وهذا ما نسعى إليه على المدى الطويل. لكننا في هذا المجال نحافظ على المزيج كما هو، بنسبة 87% إلى 13% تقريبًا، مع إمكانية تحسينه قليلًا. هذا هو النطاق المتوقع.

مات كاليتري

حسنًا، هذا يعني تباطؤًا ملحوظًا في إيرادات البرمجيات خلال الفترة المتبقية من العام. هل أُخذت في الحسبان أي ظروف استثنائية أم أن هذا تقدير متحفظ؟ ما رأيك في هذا الأمر؟

ديفيد عبادي (المدير المالي)

في الواقع، يرتبط الأمر بالإيرادات المتكررة. فكر في فكرة أن لدينا الآن إيرادات متكررة أكبر بكثير، وهو أمر لم يكن لدينا سابقًا. إذا نظرنا إلى العام الماضي، سنجد أن نمو الإيرادات المتكررة بلغ 3.5%. أما هذا العام، فنتوقع أن يتجاوز نمو الإيرادات الإجمالية.

لذا نتوقع أن ينمو الدخل المتكرر بأكثر من 12%، وهو ما يُعد مؤشراً على قوة الشركة، حيث أن زيادة الدخل المتكرر ونموه السريع، بالتزامن مع الحفاظ على نمو إجمالي الإيرادات، يُشير إلى وضع تجاري سليم للغاية. ونحن نواصل عملية التحول ونسعى في الوقت نفسه إلى تحقيق النمو المستمر.

مات كاليتري

معذرةً ديفيد، لستُ متأكدًا من فهمي لفكرة أن نمو الإيرادات المتكررة سيكون مدفوعًا بنمو البرمجيات. لذا، سؤالي يتعلق تحديدًا بالفرق الضمني بين قطاع البرمجيات وقطاع الخدمات المهنية. إذا أردنا الاستمرار بنفس نسبة 87% التي شهدناها في الربع الأول، فهذا يعني أن معظم قوة الأداء في نهاية العام ستأتي من الخدمات المهنية.

ديفيد عبادي (المدير المالي)

لذا، نعتقد أن السبب وراء ذلك هو أن هذا البرنامج سيوفر المزيد من الإيرادات المتكررة، وستكون نسبة هذه الإيرادات أعلى. فعلى الرغم من أن معدل نمو البرنامج الإجمالي سيكون أقل قليلاً مما شهدناه في الربع الأول، إلا أن مزيج الإيرادات المتكررة وحصتها سيكونان أعلى، لأننا نتوقع في نهاية المطاف نموًا يزيد عن 12% في إجمالي الإيرادات المتكررة هذا العام.

إذن، الأمر يتعلق ببناء إيرادات البرمجيات. وبالتالي، ستتضمن إيرادات البرمجيات المزيد من الإيرادات المتكررة.

مات كاليتري

حسنًا. أما بخصوص الإيرادات المتكررة، فقد ذكرتم في الربع الماضي أنه على الرغم من زيادة عدد المشتركين الجدد، إلا أنكم لم تكونوا مستعدين لاعتبار ذلك نمطًا ثابتًا. من الواضح أن هذا الوضع مستمر، وهو أمر رائع كما ذكرتم، فما الذي تغير هذا الربع ليُعزز هذا الأداء القوي والتوقعات باستمراره؟

إيلاد شارون (الرئيس التنفيذي)

مرحباً مات، هذا فلاد. يعمل عملاؤنا في بيئة تهديدات ديناميكية ومتطورة للغاية، وعند الانتقال إلى نظام الاشتراك، فإنهم يستفيدون فعلياً من تحديثات تقنية أسرع، ويتمكنون من الحفاظ على القيمة العالية للحلول التي يمتلكونها، وبالطبع يؤدون عملهم بشكل أفضل ويحققون نجاحاً أكبر في ما يفعلونه.

إذا تذكرون، فقد ناقشنا مطولاً أننا نقدم حلولنا بنظامي الاشتراك الدائم والاشتراك الشهري، وقد ازداد إقبال العملاء تدريجياً، إلا أن سلوك الشراء لدى معظمهم لا يزال يميل إلى نظام الاشتراك الدائم. كانوا يشترون سابقاً برأس المال الرأسمالي، ثم يشترون الترخيص، ثم عقود الدعم مؤخراً.

أعتقد أن الأمر مرتبطٌ جزئيًا بالذكاء الاصطناعي، وكذلك باكتشاف التحديثات، لأن التغيرات التكنولوجية أسرع من ذي قبل. إنهم يرغبون في الاستفادة من الابتكار وتوفر التقنيات الجديدة التي نقدمها لهم. ولهذا السبب، أعتقد أنهم أكثر تقبلاً للإيرادات المتكررة والاشتراكات.

أودّ أيضًا أن أذكّركم بأنّ العملاء، حتى عند شرائهم اشتراكات دائمة، يستمرّون في الشراء بشكل متكرر. فهم يتوسعون معنا، ويُحدّثون خدماتهم معنا. في الواقع، التوسع الحقيقي أقلّ، لكنّ تحديث التقنية أبطأ بكثير ممّا لو كانت لديكم اشتراكات. لذا، وكما ذكر ديفيد، يسعدنا جدًا أننا قادرون على زيادة الإيرادات المتكررة، وفي الوقت نفسه الحفاظ على نموّ إجمالي الإيرادات.

أعتقد أن هذا مؤشر جيد على استفادة العملاء من القيمة، وعلى قدرتنا على زيادة الربحية بسرعة، أسرع بكثير من زيادة الإيرادات. فإذا نظرنا إلى أساسيات العمل، نرى نموًا في الإيرادات الإجمالية مع الحفاظ على التوقعات، في حين تنمو الإيرادات المتكررة، ونحافظ على مستوى عالٍ جدًا من الربحية. وهذا، في رأيي، مؤشر على صحة السوق وكفاءة التنفيذ.

مات كاليتري

رائع. هذا خبرٌ سار. شكراً لكم جميعاً.

المشغل

شكرًا لكم. للتذكير، يُرجى الضغط على زر النجمة ١١ على هاتفكم لطرح أي سؤال. ولا توجد أسئلة أخرى معروضة حاليًا. أودّ أن أُعيد المكالمة إلى دين ريدلون لإلقاء كلمته الختامية.

دين ريدلون (رئيس قسم علاقات المستثمرين)

شكراً لكِ يا شانون، وشكراً لكم جميعاً على مشاركتكم في مكالمة اليوم. إذا كانت لديكم أي أسئلة، فلا تترددوا في التواصل معي، ونتطلع إلى التحدث معكم مجدداً في الربع القادم.

تنويه: هذا النص مُقدّم لأغراض إعلامية فقط. مع حرصنا على الدقة، قد توجد أخطاء أو سهو في هذا النسخ الآلي. للاطلاع على البيانات الرسمية للشركة ومعلوماتها المالية، يُرجى الرجوع إلى ملفات الشركة لدى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية وبياناتها الصحفية الرسمية. تعكس تصريحات المشاركين في الشركة والمحللين وجهات نظرهم في تاريخ هذه المكالمة، وهي قابلة للتغيير دون إشعار مسبق.