أعلنت شركة Docebo Inc. (NASDAQ: DCBO , TSX: DCBO ) ("Docebo" أو "الشركة")، وهي منصة مؤسسية لقوى العمل في عصر الذكاء الاصطناعي، توحد مهارات الذكاء والتعلم والمعرفة في حلقة مغلقة واحدة، أن مجلس إدارتها ("المجلس") قد وافق على عرض كبير من المُصدر ("العرض") والذي بموجبه ستعرض الشركة إعادة شراء ما يصل إلى 70,000,000 دولار أمريكي من أسهمها العادية القائمة ("الأسهم العادية") لإلغائها بسعر 20.40 دولار أمريكي للسهم العادي. بالتزامن مع العرض، أعلنت شركة دوسيبو أيضاً عن نتائج مالية أولية (غير مدققة) للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 يونيو 2026، وتوقعات مالية للربع الثالث من عام 2026 المنتهي في 30 سبتمبر 2026، وللسنة المالية المنتهية في 31 ديسمبر 2026. وكما أُعلن سابقاً، تتوقع الشركة الإعلان عن نتائجها المالية الكاملة للربع الثاني من عام 2026 قبل افتتاح السوق يوم الجمعة الموافق 7 أغسطس 2026.

عرض كبير من جهة الإصدار

لن يكون العرض مشروطًا بتقديم حد أدنى من الأسهم العادية. ومع ذلك، سيخضع العرض لشروط أخرى، وستحتفظ الشركة بحقها، وفقًا للقوانين المعمول بها، في سحب العرض أو تعديله، إذا حدثت أي أحداث معينة قبل انتهاء مدة العرض. إذا تم تقديم أسهم عادية بقيمة إجمالية تزيد عن 70,000,000 دولار أمريكي بشكل صحيح ولم يتم سحبها بشكل صحيح، فستقوم الشركة بشراء الأسهم العادية على أساس تناسبي، باستثناء عروض "الكميات الصغيرة" (من حاملي الأسهم العادية الذين يمتلكون فعليًا أقل من 100 سهم) والتي لن تخضع للتناسب.

تُقدّم الشركة هذا العرض انطلاقًا من اعتقادها بأن سعر تداول أسهمها العادية الحالي لا يعكس القيمة الحقيقية لأعمالها وآفاقها المستقبلية. وفي هذا السياق، ترى الشركة ومجلس إدارتها أن هذا العرض يصبّ في مصلحة الشركة ويمثل استثمارًا مُجديًا لجزء من سيولتها الحالية. وتعتزم الشركة تمويل هذا العرض من خلال مزيج من حوالي 10 ملايين دولار أمريكي نقدًا، وسحب حوالي 60 مليون دولار أمريكي من تسهيلاتها الائتمانية. وقد رفعت الشركة مؤخرًا قيمة تسهيلاتها الائتمانية من 100 مليون دولار أمريكي إلى 150 مليون دولار أمريكي.

تُركز الشركة على الاستثمار لتعزيز النمو والربحية على المدى الطويل، مع تحقيق قيمة فورية للمساهمين من خلال هذا العرض. بعد العرض، تتوقع الشركة استمرار توفر السيولة لديها، والتي ستُمكّنها، إلى جانب التدفقات النقدية المتوقعة، من مواصلة الاستثمار في مجالات النمو، بما في ذلك الاستثمارات الاستراتيجية كعمليات الاستحواذ.

أبلغت شركة إنتركاب (Intercap Inc.)، التي تمتلك فعلياً ما يقارب 63.9% من أسهم الشركة العادية المصدرة والمتداولة، الشركةَ بنيتها المشاركة في العرض بما يضمن الحفاظ على مستوى ملكيتها الحالي على الأقل كنسبة مئوية من الأسهم العادية المتداولة. وحسب علم الشركة، لم يُبدِ أيٌّ من أعضاء مجلس الإدارة أو المسؤولين الآخرين نيةً لتقديم أسهم عادية للعرض. ويجوز لهؤلاء الأفراد بيع أسهمهم العادية في بورصة تورنتو (TSX) أو بورصة ناسداك (Nasdaq) طوال فترة سريان العرض.

عيّنت الشركة شركة كاناكورد جينويتي كورب كمستشار مالي للعرض، وشركة تي إس إكس ترست كجهة إيداع للعرض. للاستفسار أو طلب المعلومات، يُرجى التواصل مع شركة تي إس إكس ترست، بصفتها جهة الإيداع للعرض، على الرقم المجاني 1-866-600-5869 (أمريكا الشمالية).

سيشمل العرض ما يصل إلى 13.8% تقريبًا من إجمالي عدد الأسهم العادية المصدرة والمتداولة، على أساس غير مخفف. العرض مقوّم بالدولار الأمريكي، وسيتلقى المساهمون الدفع بالدولار الأمريكي، بينما سيتلقى المساهمون الكنديون الدفع بالدولار الكندي، ما لم يختاروا، حسب رغبتهم، استلام الدفع بالدولار الأمريكي.

وافق مجلس الإدارة على العرض. مع ذلك، لا تُقدّم الشركة، أو شركة كاناكورد جينويتي، أو شركة تي إس إكس ترست، أي توصية لأي مساهم بشأن إيداع أو الامتناع عن إيداع الأسهم العادية بموجب هذا العرض. يُنصح المساهمون بتقييم جميع المعلومات الواردة في العرض بعناية، واستشارة مستشاريهم الماليين والقانونيين والاستثماريين والضريبيين، واتخاذ قراراتهم بأنفسهم بشأن إيداع الأسهم العادية بموجب هذا العرض.

سيتم إيداع العرض الرسمي لشراء الأسهم العادية، ونشرة عرض المُصدر، وخطاب الإحالة، وإشعار التسليم المضمون (يُشار إليها مجتمعةً بـ"وثائق العرض")، والتي تتضمن شروط وأحكام العرض وتعليمات تقديم الأسهم العادية، لدى هيئات تنظيم الأوراق المالية المختصة، وإرسالها بالبريد إلى المساهمين في 21 يوليو/تموز 2026 أو في وقت قريب منه. ستكون وثائق العرض متاحة مجانًا على ملف الشركة في نظام SEDAR+ على الموقع الإلكتروني www.sedarplus.ca، وعلى نظام EDGAR على الموقع الإلكتروني www.sec.gov. يُنصح المساهمون بقراءة وثائق العرض بعناية قبل اتخاذ أي قرار بشأنه. وتوضح وثائق العرض، على وجه الخصوص، بعض الآثار الضريبية المترتبة على بيع الأسهم العادية بموجب هذا العرض، بما في ذلك أنه من المتوقع عمومًا أن يُعتبر المساهمون الذين يبيعون أسهمًا عادية بموجب هذا العرض قد حصلوا على توزيعات أرباح تعادل الفرق بين سعر الشراء ورأس المال المدفوع للسهم العادي، وذلك لأغراض قانون ضريبة الدخل (كندا)، والذي تُقدر الشركة أن رأس المال المدفوع له يبلغ حوالي 10.97 دولار كندي للسهم العادي.

علقت الشركة مؤقتًا عمليات شراء الأسهم العادية وفقًا لعرض الشراء العادي للشركة، والذي بدأ في 20 مايو 2026 وينتهي في موعد أقصاه 19 مايو 2027 وفقًا لتشريعات الأوراق المالية المعمول بها.

لم يبدأ العرض المشار إليه في هذا البيان الصحفي بعد. هذا البيان الصحفي لأغراض إعلامية فقط، ولا يُعد عرضًا لشراء أو التماسًا لعرض بيع أسهم عادية. سيتم تقديم التماس وعرض شراء الأسهم العادية وفقًا لوثائق العرض التي سيتم إيداعها لدى هيئات تنظيم الأوراق المالية المختصة في كندا والولايات المتحدة.

النتائج المالية الأولية (غير المدققة) للربع الثاني من عام 2026

وفي سياق العرض، أعلنت شركة دوسيبو أيضاً عن نتائج مالية أولية (غير مدققة) للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 يونيو 2026.

من المتوقع أن تتراوح إيرادات الاشتراكات بين 63.5 و63.7 مليون دولار أمريكي للربع الثاني من عام 2026، بزيادة تتراوح بين 11.2% و11.6% مقارنة بـ 57.1 مليون دولار أمريكي للربع الثاني من عام 2025.
من المتوقع أن يتراوح إجمالي الإيرادات بين 68.3 و 68.5 مليون دولار أمريكي للربع الثاني من عام 2026، بزيادة تتراوح بين 12.5% و 12.9% مقارنة بـ 60.7 مليون دولار أمريكي للربع الثاني من عام 2025.
من المتوقع أن تتراوح الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA1) بين 10.9 و11.1 مليون دولار أمريكي للربع الثاني من عام 2026، بزيادة تتراوح بين 18.5% و20.7% مقارنة بـ 9.2 مليون دولار أمريكي للربع الثاني من عام 2025.
من المتوقع أن تبلغ الإيرادات السنوية المتكررة 255.1 مليون دولار أمريكي في 30 يونيو 2026، بزيادة قدرها 9.5% مقارنةً بـ 233.1 مليون دولار أمريكي في 30 يونيو 2025. وقد تأثرت الإيرادات السنوية المتكررة سلبًا خلال الربع بمقدار 0.4 مليون دولار أمريكي نتيجةً لتقلبات أسعار الصرف.
من المتوقع أن يمثل أكبر عميل لدينا من مصنعي المعدات الأصلية 2.5٪ من الإيرادات السنوية المتكررة اعتبارًا من 30 يونيو 2026، مقارنة بـ 8.4٪ اعتبارًا من 30 يونيو 2025.
باستثناء أكبر عميل لدينا من مصنعي المعدات الأصلية، والإيرادات السنوية المتكررة المكتسبة من عمليات الاستحواذ، وبعد تعديل التأثير السلبي المذكور أعلاه بسبب تأثيرات أسعار الصرف الأجنبي، زادت الإيرادات السنوية المتكررة اعتبارًا من 30 يونيو 2026 بنسبة 13.9٪ تقريبًا مقارنة بالتاريخ نفسه من العام السابق.
في 30 يونيو 2026، من المتوقع أن يبلغ إجمالي النقد وما يعادله 45.7 مليون دولار أمريكي، وأن يبلغ إجمالي الاقتراض 88.0 مليون دولار أمريكي.
1 يرجى الرجوع إلى قسم "المقاييس غير المتوافقة مع المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية ومؤشرات الأداء الرئيسية" في هذا البيان الصحفي.

هذه التقديرات أولية وغير مؤكدة بطبيعتها نظرًا لعدد من العوامل. وهي تخضع لمراجعات إدارة دوسيبو ولجنة التدقيق، واستكمال إجراءات الإقفال والمراجعة المالية الاعتيادية للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 يونيو 2026. قد تُجرى تعديلات إضافية على التقديرات الأولية المذكورة أعلاه، وقد تختلف النتائج النهائية للفترات المالية ذات الصلة اختلافًا جوهريًا عن هذه التقديرات الأولية، ولن تُعتمد نهائيًا إلا بعد أن تُكمل الشركة إجراءاتها المحاسبية المعتادة في نهاية الربع، بما في ذلك تنفيذ الضوابط الداخلية على التقارير المالية، وبعد أن يُكمل مدققو الحسابات الخارجيون، شركة KPMG LLP، مراجعتهم للبيانات المالية الموحدة للربع المنتهي في 30 يونيو 2026. تهدف هذه التقديرات الأولية إلى توفير معلومات حول توقعات الإدارة الحالية بشأن جوانب معينة من الأداء المالي لشركة دوسيبو. قد لا يكون الاعتماد على المعلومات الواردة هنا مناسبًا لأغراض أخرى.

التوقعات المالية

تقدم شركة دوسيبو إرشادات مالية جديدة ومحدثة على النحو التالي:

التوجيهات الأولية للربع الثالث من عام 2026

من المتوقع أن تتراوح إيرادات الاشتراكات بين 64.9 مليون دولار أمريكي و 65.1 مليون دولار أمريكي
من المتوقع أن يتراوح إجمالي الإيرادات بين 69.5 و 69.7 مليون دولار أمريكي
من المتوقع أن تتراوح الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك بين 15.9 و 16.1 مليون دولار أمريكي
التوجيهات المعدلة للسنة المالية المنتهية في 31 ديسمبر 2026

من المتوقع أن تتراوح إيرادات الاشتراكات بين 255.5 مليون دولار أمريكي و257.5 مليون دولار أمريكي
من المتوقع أن يتراوح إجمالي الإيرادات بين 274.5 و276.5 مليون دولار أمريكي
من المتوقع أن تتراوح الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك بين 54.5 و 56.5 مليون دولار أمريكي
المعلومات الواردة في هذا القسم هي معلومات استشرافية. يرجى مراجعة القسمين المعنونين "المقاييس غير المتوافقة مع المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية ومؤشرات الأداء الرئيسية" في هذا البيان الصحفي لمعرفة تعريفنا لـ "الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك"، والقسم المعنون "المعلومات الاستشرافية". تعتقد شركة دوسيبو أن هذا النوع من التوجيهات يوفر رؤية مفيدة حول الأداء المتوقع لأعمالها.