يرجى استخدام متصفح الكمبيوتر الشخصي للوصول إلى التسجيل - تداول السعودية
حسنًا
تقييم Adobe ضد أقرانها في صناعة البرمجيات
أدوبي سيستمز +1.71%
أدوبي سيستمز ADBE | 356.43 | +1.71% |
في عالم الأعمال اليوم الذي يتسم بالوتيرة السريعة والتنافسية العالية، من المهم بالنسبة للمستثمرين ومتابعي الصناعة إجراء تقييمات شاملة للشركة. في هذه المقالة، سوف نتعمق في مقارنة صناعية واسعة النطاق، وتقييم Adobe (NASDAQ: ADBE ) فيما يتعلق بمنافسيها الرئيسيين في صناعة البرمجيات. ومن خلال الفحص الدقيق للمقاييس المالية الرئيسية ومكانة السوق وآفاق النمو، فإن هدفنا هو تقديم رؤى قيمة وتسليط الضوء على أداء الشركة في الصناعة.
خلفية أدوبي
توفر Adobe برامج وخدمات إنشاء المحتوى وإدارة المستندات والتسويق الرقمي والإعلاني للمحترفين المبدعين والمسوقين لإنشاء وإدارة وتقديم وقياس وتحسين والتفاعل مع محتوى مقنع لأنظمة تشغيل وأجهزة ووسائط متعددة. تعمل الشركة من خلال ثلاثة قطاعات: إنشاء محتوى الوسائط الرقمية، والتجربة الرقمية لحلول التسويق، والنشر للمنتجات القديمة (أقل من 5٪ من الإيرادات).
| شركة | السعر/الربح | السعر/القيمة الدفترية | ملاحظة | العائد على حقوق المساهمين | الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (بالمليارات) | إجمالي الربح (بالمليارات) | نمو الإيرادات |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| شركة أدوبي | 50.43 | 16.43 | 14.10 | 9.18% | 2.06 دولار | 4.41 دولار | 3.23% |
| شركة سيلزفورس | 98.95 | 4.34 | 7.55 | 2.11% | 2.42 دولار | 6.57 دولار | 11.27% |
| ساب سي | 75.22 | 3.75 | 5.04 | 3.01% | 2.37 دولار | 5.64 دولار | 3.57% |
| شركة إنتويت | 67.44 | 10.14 | 11.80 | 1.41% | 0.53 دولار | 2.22 دولار | 14.67% |
| شركة سينوبسيس | 69.71 | 13.65 | 14.67 | 5.77% | 0.48 دولار | 1.27 دولار | 24.51% |
| شركة كادينس ديزاين سيستمز | 77.17 | 23.67 | 18.85 | 8.45% | 0.35 دولار | 0.91 دولار | 13.36% |
| شركة يوم العمل | 1125.67 | 10.72 | 10.15 | 1.76% | 0.23 دولار | 1.42 دولار | 16.67% |
| شركة روبر تكنولوجيز | 46.34 | 3.36 | 9.57 | 2.06% | 0.68 دولار | 1.1 دولار | 15.78% |
| شركة أوتوديسك | 55.84 | 34.18 | 9.59 | 17.93% | 0.37 دولار | 1.29 دولار | 10.47% |
| شركة بالانتير تكنولوجيز | 246.43 | 11.77 | 18.13 | 2.33% | 0.09 دولار | 0.45 دولار | 16.8% |
| شركة انسيس | 53.66 | 5.15 | 12.01 | 1.12% | 0.11 دولار | 0.39 دولار | -2.9% |
| شركة سبلانك | 220.19 | 128.75 | 6.33 | 121.15% | 0.14 دولار | 0.86 دولار | 14.8% |
| شركة زووم لاتصالات الفيديو | 91.92 | 2.87 | 4.74 | 1.96% | 0.2 دولار | 0.87 دولار | 3.16% |
| شركة بي تي سي | 82.12 | 7.53 | 9.63 | 1.73% | 0.16 دولار | 0.43 دولار | 7.62% |
| شركة تايلر تكنولوجيز | 110.55 | 6.04 | 9.07 | 1.67% | 0.11 دولار | 0.23 دولار | 4.54% |
| شركة ديناتريس | 93.22 | 8.84 | 12.31 | 2.04% | 0.05 دولار | 0.29 دولار | 25.91% |
| شركة بنتلي سيستمز | 91.84 | 21.62 | 13.91 | 7.94% | 0.1 دولار | 0.24 دولار | 14.27% |
| شركة ابلوفين | 153.93 | 13.21 | 5.24 | 8.25% | 0.31 دولار | 0.6 دولار | 21.2% |
| شركة مانهاتن أسوشيتس | 82.25 | 63.86 | 15.37 | 25.97% | 0.05 دولار | 0.13 دولار | 20.36% |
| متوسط | 157.91 | 20.75 | 10.78 | 12.04% | 0.49 دولار | 1.38 دولار | 13.11% |
ومن خلال دراسة Adobe بعناية، يمكننا استنتاج الاتجاهات التالية:
تشير نسبة السعر إلى الأرباح البالغة 50.43 أقل بكثير من متوسط الصناعة بمقدار 0.32x إلى انخفاض القيمة. وهذا يمكن أن يجعل السهم جذابًا لأولئك الذين يسعون إلى النمو.
إن نسبة السعر إلى القيمة الدفترية الحالية البالغة 16.43 ، والتي تمثل 0.79 ضعف متوسط الصناعة، هي أقل بكثير من متوسط الصناعة، مما يشير إلى احتمال انخفاض القيمة.
تشير نسبة السعر إلى المبيعات البالغة 14.1 ، والتي تبلغ 1.31 ضعف متوسط الصناعة، إلى احتمال المبالغة في تقدير قيمة السهم فيما يتعلق بأداء مبيعاته مقارنة بأقرانه.
مع العائد على حقوق الملكية (ROE) بنسبة 9.18% وهو أقل بنسبة 2.86% من متوسط الصناعة، يبدو أن الشركة تظهر عدم كفاءة محتملة في استخدام الأسهم لتحقيق الأرباح.
تعرض الشركة أرباحًا أعلى قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والإطفاء (EBITDA) تبلغ 2.06 مليار دولار أمريكي، وهو ما يزيد بمقدار 4.2 مرة عن متوسط الصناعة، مما يعني ربحية أقوى وتوليد تدفقات نقدية قوية.
حققت الشركة إجمالي ربح أعلى قدره 4.41 مليار دولار ، وهو ما يشير إلى 3.2 أضعاف متوسط الصناعة، مما يشير إلى ربحية أقوى وأرباح أعلى من عملياتها الأساسية.
وتشهد الشركة انخفاضًا كبيرًا في نمو الإيرادات بمعدل 3.23% مقارنة بمتوسط الصناعة البالغ 13.11% ، مما يشير إلى بيئة مبيعات مليئة بالتحديات.
نسبة الدين إلى حقوق الملكية
تقيس نسبة الدين إلى حقوق الملكية (D/E) النفوذ المالي للشركة من خلال تقييم ديونها بالنسبة إلى حقوق الملكية.
إن النظر في نسبة الدين إلى حقوق الملكية في مقارنات الصناعة يسمح بإجراء تقييم موجز للصحة المالية للشركة وملف المخاطر، مما يساعد في اتخاذ قرارات مستنيرة.
عند تقييم Adobe مقابل أفضل 4 أقرانها باستخدام نسبة الدين إلى حقوق الملكية، يمكن إجراء المقارنات التالية:
عند مقارنة نسبة الدين إلى حقوق الملكية، فإن Adobe في وضع مالي أقوى مقارنة بأقرانها الأربعة.
تتمتع الشركة بمستوى أقل من الديون مقارنة بحقوق الملكية، مما يشير إلى توازن أكثر ملاءمة بين الاثنين مع انخفاض نسبة الدين إلى حقوق الملكية بمقدار 0.25 .
الماخذ الرئيسية
تشير نسب PE وPB المنخفضة لشركة Adobe إلى أنها قد تكون مقومة بأقل من قيمتها مقارنة بنظيراتها في صناعة البرمجيات. ومع ذلك، فإن نسبة PS المرتفعة تشير إلى أن المستثمرين على استعداد لدفع علاوة مقابل إيراداتها. يشير انخفاض عائد حقوق المساهمين ونمو الإيرادات إلى أن Adobe قد تواجه تحديات في تحقيق الأرباح وتوسيع أعمالها. من ناحية أخرى، يشير ارتفاع الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك وإجمالي الربح إلى أداء تشغيلي قوي. بشكل عام، يشير تحليل تقييم Adobe إلى نظرة متباينة للشركة في صناعة البرمجيات.
تم إنشاء هذه المقالة بواسطة محرك المحتوى الآلي الخاص بـ Benzinga وتمت مراجعتها بواسطة أحد المحررين.
