حصري: بعد شركتي إنفيديا وإس كيه هاينكس، قد تكون هذه الأسهم الثلاثة في مجال الذكاء الاصطناعي هي الرابحة التالية، بحسب تصريح الرئيس التنفيذي
شركة تايوان لصناعة أشباه الموصلات المحدودة TSM | 0.00 | |
برودكوم AVGO | 0.00 | |
Marvell Technology MRVL | 0.00 | |
آبل AAPL | 0.00 | |
أدفانسد مايكرو ديفايسز AMD | 0.00 |
في الموجة الأولى من طفرة الذكاء الاصطناعي، تُوّجت شركتا إنفيديا (NASDAQ: NVDA ) وشركة إس كيه هاينكس (NASDAQ: SKHY )، الرائدة في مجال الذاكرة، كأكبر الرابحين في وول ستريت. ولكن مع اتساع نطاق الإنفاق على البنية التحتية للذكاء الاصطناعي، قد تكمن الفرص المستقبلية في أعماق سلسلة التوريد.
يقول ويل رايند، الرئيس التنفيذي لشركة GraniteShares، إن المستثمرين الذين يتطلعون إلى ما هو أبعد من وحدات معالجة الرسومات والذاكرة ذات النطاق الترددي العالي يجب أن يركزوا على ثلاث شركات تقع في قلب المرحلة التالية من نمو الذكاء الاصطناعي: شركة Broadcom Inc. (NASDAQ: AVGO )، وشركة Marvell Technology Inc. (NASDAQ: MRVL )، وشركة Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. (NYSE: TSM ).
قال رايند لموقع بنزينغا في مقابلة حصرية عبر البريد الإلكتروني: "اتبعوا نقاط الاختناق".
ووفقاً لريند، فإن أكبر فرص الاستثمار تتحول من معالجات الذكاء الاصطناعي نفسها إلى التقنيات التي تربطها وتصنعها وتدعمها.
الشبكات والسيليكون المخصص يحتلان مركز الصدارة
بعد وحدات معالجة الرسومات والذاكرة، يرى رايند أن البنية التحتية للشبكات هي أحد القيود الحاسمة التالية لمراكز بيانات الذكاء الاصطناعي.
وقال: "بعد وحدة معالجة الرسومات والذاكرة، فإن الفائزين التاليين هم الشركات التي تعمل على حل كيفية توصيل كل ذلك وتزويده بالطاقة".
يشير ذلك مباشرة إلى شركتي برودكوم ومارفيل، اللتين أصبحت رقائق الشبكات الخاصة بهما، والسيليكون المخصص، وتقنيات الربط البيني عالية السرعة ذات أهمية متزايدة مع تسابق الشركات العملاقة لبناء مجموعات ذكاء اصطناعي أكبر.
استفادت الشركتان بالفعل من الطلب المتزايد على مسرعات الذكاء الاصطناعي المخصصة ومعدات الشبكات، لكن رايند يعتقد أن العوامل الهيكلية الداعمة لا تزال قائمة مع استمرار توسع عمليات نشر الذكاء الاصطناعي.
شركة TSMC تقع تحت سلسلة توريد الذكاء الاصطناعي بأكملها
كما سلط رايند الضوء على شركة TSMC، التي تصنع رقائق متطورة لشركات Nvidia و Broadcom و Apple Inc. (NASDAQ: AAPL ) و Advanced Micro Devices, Inc. (NASDAQ: AMD ) والعديد من أكبر الأسماء في صناعة أشباه الموصلات.
بدلاً من المراهنة على مصمم واحد لرقائق الذكاء الاصطناعي، توفر شركة TSMC فرصة الاستفادة من التوسع الأوسع في إنتاج رقائق الذكاء الاصطناعي. وقال رايند: "إنها موجودة في كل مكان".
مع قيام المزيد من الشركات بتطوير معالجات الذكاء الاصطناعي المخصصة، فإن شركة TSMC ستستفيد بغض النظر عن مصمم الرقائق الذي سيستحوذ في النهاية على الحصة الأكبر من السوق.
قد لا يكون القيد التالي للذكاء الاصطناعي هو الرقائق الإلكترونية
كما جادل رايند بأن على المستثمرين أن ينظروا إلى ما هو أبعد من أشباه الموصلات تماماً.
وقال: "الأمر الذي لا يزال الناس يغفلون عنه هو الطاقة. مراكز البيانات تواجه قيوداً على استهلاك الكهرباء، لذا فإن شركات البنية التحتية للكهرباء والتبريد تتحول إلى تجارة الذكاء الاصطناعي بحد ذاتها".
تعكس تعليقاته موضوعًا متزايدًا في جميع أنحاء صناعة الذكاء الاصطناعي: فبينما تظل وحدات معالجة الرسومات من إنفيديا ضرورية، فإن النمو المستقبلي يعتمد بشكل متزايد على كل ما يحيط بها - من الشبكات وتصنيع الرقائق المتقدمة إلى البنية التحتية للكهرباء والتبريد.
بالنسبة للمستثمرين، قد يُمثل ذلك بداية فصل جديد في مجال الذكاء الاصطناعي. ومع انتشار الإنفاق في مختلف جوانب هذا النظام، قد تبرز الشركات التي تُوفر بنية تحتية للذكاء الاصطناعي كجيل جديد من الشركات الرابحة في السوق، بعد شركتي إنفيديا وإس كيه هاينكس.
صورة: Shutterstock