أعلنت شركة مان باور جروب (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: MAN ) عن نتائجها المالية للربع الثاني، وعقدت مؤتمراً هاتفياً لمناقشة الأرباح يوم الخميس. اقرأ النص الكامل أدناه.

توفر واجهات برمجة تطبيقات Benzinga إمكانية الوصول الفوري إلى نصوص مكالمات الأرباح والبيانات المالية. تفضل بزيارة https://www.benzinga.com/apis/ لمعرفة المزيد.

يمكنكم مشاهدة البث المباشر على الرابط التالي: https://edge.media-server.com/mmc/p/rhdv9rjp/

ملخص

أعلنت مجموعة مان باور عن نتائج قوية للربع الثاني من عام 2026، حيث بلغت الإيرادات 4.9 مليار دولار، بنمو قدره 6% بالعملة الثابتة. وبلغ هامش الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المعدل 2.1%، مما يعكس تحسناً في اتجاهات الطلب.

حققت علامة مان باور التجارية نمواً لخمسة أرباع متتالية، مع قوة ملحوظة في السوق الأمريكية وتحسينات في شمال أوروبا.

أظهرت شركة إكسبريس، المتخصصة في توفير الموارد التقنية، تحسناً مدفوعاً بالطلب على الحوسبة السحابية، والهجرة، وقدرات الذكاء الاصطناعي. كما حققت حلول المواهب تحسناً متواصلاً.

يجري تنفيذ برنامج تحول استراتيجي يستهدف تحقيق وفورات في التكاليف بقيمة 200 مليون دولار بحلول عام 2028، بما في ذلك بيع أعمال جيفرسون ويلز الأمريكية.

تتوقع الشركة استمرار نمو الإيرادات في الربع الثالث من عام 2026، مع توقعات ربحية السهم بين 0.96 دولار و 1.06 دولار وهوامش ربح إجمالية مستقرة.

أكدت الإدارة على نجاح دمج الذكاء الاصطناعي في عمليات المبيعات والتوظيف، مما أدى إلى تحسين الكفاءة وخلق فرص عمل جديدة.

تساهم الشراكات البارزة مع شركات الذكاء الاصطناعي مثل SoundHound و IBM WatsonX في توسيع القدرات السوقية وخلق مصادر دخل جديدة.

النص الكامل

المشغل

أهلاً بكم في مكالمة مؤتمر نتائج أرباح الربع الثاني لشركة مان باور جروب. سيتم تحويلكم إلى وضع الاستماع فقط حتى يبدأ وقت الأسئلة والأجوبة. هذه المكالمة مسجلة. إذا رغبتم في إنهاء المكالمة الآن، تفضلوا بذلك. أود الآن أن أترك المجال لرئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي لشركة مان باور جروب، السيد جوناس برايسينغ. تفضل سيدي، يمكنك البدء.

جوناس برايسينغ، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي

صباح الخير، وشكراً لانضمامكم إلينا في مكالمة المؤتمر الخاصة بالربع الثاني من عام ٢٠٢٦. ينضم إليّ اليوم كل من المدير المالي جاك ماكجينيس ورئيسة قسم الاستراتيجية بيكي فرانكويتش. ولتسهيل الأمر عليكم، يمكنكم الاطلاع على ملاحظاتنا المُعدّة مسبقاً في قسم علاقات المستثمرين على موقعنا الإلكتروني manpowergroup.com. سأبدأ بنظرة عامة موجزة على أداء الربع، بما في ذلك كيفية تطور الأوضاع في أسواقنا، ثم سأشارككم بعض التحديثات حول عملية التحول التي نقوم بها، بالإضافة إلى أهدافنا طويلة الأجل.

ستقدم جاكي بعد ذلك تحديثًا حول زخم العملاء والفرص التي نستغلها باستخدام الذكاء الاصطناعي، يليها جاك الذي سيستعرض النتائج المالية التفصيلية وتوقعاتنا للربع الثالث من عام 2026. سأختتم ببعض التعليقات قبل أن نفتح باب الأسئلة والأجوبة. سيتناول جاك الآن بنود الحماية القانونية.

جاك ماكجينيس، نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي

صباح الخير جميعاً. يتضمن هذا الاجتماع عبر الهاتف بيانات استشرافية، بما في ذلك بيانات تتعلق بالغموض الاقتصادي والجيوسياسي، والتي تخضع لمخاطر وشكوك معروفة وغير معروفة. تستند هذه البيانات إلى توقعات الإدارة الحالية أو معتقداتها. قد تختلف النتائج الفعلية اختلافاً جوهرياً عن تلك المتوقعة في البيانات الاستشرافية. لا نتحمل أي التزام بتحديث أو مراجعة أي من هذه البيانات.

توضح الشريحة الثانية من عرضنا التقديمي لإصدار الأرباح بشكل أكبر البيانات التطلعية الواردة في هذه المكالمة والعوامل التي قد تتسبب في اختلاف نتائجنا الفعلية اختلافًا جوهريًا ومعلومات تتعلق بتسوية المقاييس غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا.

جوناس برايسينغ، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي

شكرًا جاك. خلال الربع الثاني، حققنا نتائج قوية، حيث تجاوزت الإيرادات التوقعات، مدعومةً بتزايد طلب العملاء وتسارع تنفيذ استراتيجيتنا. بلغت إيراداتنا المُعلنة 4.9 مليار دولار، ما يُمثل نموًا بنسبة 6% بالعملة الثابتة. وبلغت الإيرادات على مستوى النظام، والتي تشمل قاعدة إيرادات الامتيازات المتنامية، 5.3 مليار دولار. ويعكس هامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المُعدّل بنسبة 2.1% تحسن اتجاهات الطلب والرافعة التشغيلية. تُشير هذه النتائج إلى الأداء الجيد عبر علاماتنا التجارية وأسواقنا، واستمرار ضبط التكاليف، وتحسن الطلب، ومواصلة الاستفادة من حجمنا وحضورنا العالمي، وتركيز الجهود التجارية على القطاعات التي تشهد أعلى مستويات الطلب، حيث لدينا فرصة واضحة للفوز واكتساب حصة سوقية. نحن متفائلون بأدائنا عبر علاماتنا التجارية. وعلى وجه الخصوص، في شركة مان باور، تعززت مؤشرات الطلب، وحققت العلامة التجارية نموًا للربع الخامس على التوالي، مع ارتفاع الإيرادات بنسبة 8% بالعملة الثابتة. نشهد زخمًا إيجابيًا في القطاعات الرئيسية، بما في ذلك التصنيع، والسيارات، والطيران، والخدمات اللوجستية، وتجارة التجزئة. في الولايات المتحدة، كان أداء مان باور في الربع الثاني قويًا بشكل خاص، مدفوعًا بنشاط المبيعات المتسارع ووجود خطة مبيعات قوية مستمرة في النمو.

نشهد أيضًا تحسنًا ملحوظًا في شمال أوروبا، حيث حققت الشركة أرباحًا هذا الربع، ما يمثل تحسنًا كبيرًا وواسع النطاق على أساس سنوي. ورغم أننا ما زلنا بحاجة إلى مزيد من التقدم، إلا أن الإجراءات التي اتخذناها تُسهم في تحسين الأداء. وقد حققت شركة Experis، المتخصصة في التكنولوجيا والموارد والخدمات، تحسنًا مُشجعًا مدفوعًا بالطلب المُستمر على القدرات المُتخصصة في الحوسبة السحابية، والهجرة، وتطوير التطبيقات، والبيانات، والذكاء الاصطناعي.

يُلبي نهجنا القائم على الشراكة وعروضنا التي تجمع بين العنصر البشري والوكلاء احتياجات السوق الجديدة، مما يُسهم في توفير فرص قيّمة. ومع سعي العملاء إلى الجمع بين المرونة والخبرة التقنية العميقة، نتوقع استمرار التحسن في الربع الثالث. وأخيرًا، حققنا في مجال حلول المواهب تحسنًا متواصلًا، ونحن متفائلون بقوة الفرص المتاحة. لقد عززنا تركيزنا الاستراتيجي وحسّنا تكامل فرقنا وقدراتنا وخبراتنا على مستوى العالم.

يُمكّننا هذا التوافق من تبسيط العمليات، وتسريع الابتكار، وتحقيق نتائج أفضل لعملائنا في جميع مجالات أعمالنا. نواصل العمل بجدٍّ لتطوير أعمالنا بما يتماشى مع الفرص ذات القيمة الأعلى التي تتميز فيها قدراتنا. ويركز فريق قيادتنا ذو الخبرة على تلبية الطلب الحالي، مع تهيئة الشركة لاغتنام الفرص التي نتوقعها في المستقبل. كما نلتزم بنهجٍ منضبط في التسعير واختيار العملاء، مما يدعم تحقيق عوائد أقوى على المدى الطويل.

قبل أن أترك المجال لبيكي، أودّ أن أشارككم بعض التحديثات المهمة حول عملية التحوّل التي نقوم بها. أولًا، في بداية العام، أخبرناكم أن هذه ستكون لحظة محورية في مسيرة تحوّلنا، ونحن نفي بهذا الوعد. تحديدًا، قلنا إننا سنعمل على تحسين هيكل التكاليف الحالي لدينا ومواءمة طاقتنا الإنتاجية مع طلبات العملاء. في الربع الأخير، أطلقنا برنامجنا العالمي الموسّع للتحوّل الاستراتيجي، والذي من المتوقع أن يحقق وفورات دائمة في التكاليف بقيمة 200 مليون دولار أمريكي بحلول عام 2028.

سيساهم هذا البرنامج في إنشاء هيكل تكلفة أكثر كفاءة، مع تعزيز مكانة علاماتنا التجارية للاستحواذ على حصة سوقية أكبر. لدينا خطة واضحة لتحقيق هذه الوفورات، ونحرز تقدماً ملحوظاً في هذا الصدد. ثانياً، التزمنا بتطبيق نفس المنهجية في مراجعة محفظتنا الاستثمارية لضمان امتلاكنا قاعدة الأصول المناسبة. ونتيجة لذلك، اكتملت عملية بيع شركة جيفرسون ويلز الأمريكية للأعمال خلال الربع الثاني. وهذا مثال ملموس على إعطاء الأولوية للاستثمار والاهتمام الإداري بالفرص الأساسية ذات العائد الأعلى، حيث نرى أكبر إمكانية لخلق قيمة مضافة.

بفضل جهودنا التحويلية لخفض التكاليف وتحسين محفظة أعمالنا، أصبحنا في وضع أفضل لتحقيق وفورات تشغيلية مع استمرار تحسن الطلب. ونحن ملتزمون بمواصلة التقدم بخطى ثابتة. أولويتنا القصوى هي التنفيذ المستمر ودفع عجلة النمو في جميع أنحاء الشركة، بما في ذلك الأداء القوي لقسم الموارد البشرية والتحسن الملموس في قسمي إكسبريس وحلول المواهب. ويتطلب ذلك تركيز مبادراتنا التجارية على المناطق والقطاعات التي ستُحفز أكبر قدر من الطلب.

سنواصل التركيز على طموحنا طويل الأمد المتمثل في تمكين مجموعة مان باور من تحقيق نمو مستدام ومربح على امتداد دورة الأعمال. ويشمل ذلك التخطيط المتسلسل لإطلاق برنامج تحويل التكاليف عالميًا، وتحقيق هدفنا المتمثل في خفض التكاليف بمقدار 200 مليون دولار أمريكي في الموعد المحدد. كما سنواصل إعادة تصميم عمليات المبيعات والتوظيف في مكاتبنا الأمامية لتعزيز الإنتاجية، والاستفادة من الذكاء الاصطناعي لخلق فرص تجارية مستدامة لتسريع النمو.

سأترك الآن المجال لبيكي لتتعمق أكثر في كيفية تعزيز الإنتاجية وتسويق قدراتنا في مجال الذكاء الاصطناعي.

بيكي فرانكيويتز، المدير التجاري (CCO)، الرئيس NA

شكرًا جوناس. كما ذكر جوناس للتو، نركز على تسريع استخدامنا للذكاء الاصطناعي في مجالين رئيسيين لتعزيز الفعالية داخل مؤسستنا، ولخلق فرص تجارية تُضاعف النمو. أولًا، وكما ناقشتُ في الربع الماضي، تُعدّ التحسينات التي يرتكز عليها الذكاء الاصطناعي بالغة الأهمية لقدرتنا على تسريع استراتيجية دخولنا إلى السوق، وتحديد الفرص ذات القيمة الأعلى، وتحقيق إيرادات إضافية. نواصل توسيع نطاق محرك استهداف المبيعات المدعوم بالذكاء الاصطناعي، ونشعر بالتفاؤل حيال تأثيره على النمو العضوي من خلال تحديد الفرص ذات الاحتمالية الأعلى، ما يُمكّن فرقنا من تركيز جهودها حيث يكون تحويل المبيعات وتأثير الإيرادات في أعلى مستوياته. نستفيد من هذه الأداة في العديد من أسواقنا الكبرى، ونسير على الطريق الصحيح للوصول إلى ما يقارب 70% من الإيرادات بحلول نهاية العام. أما النصف الآخر من معادلة الفعالية، فهو خلق تجربة متميزة للمواهب، وهو أمر بالغ الأهمية لجذب الموظفين والاستشاريين المهرة الذين يُقدّرهم عملاؤنا أكثر من غيرهم، والاحتفاظ بهم. نواصل تطوير تجارب الفرز والمقابلات المدعومة بالذكاء الاصطناعي، لنلتقي بالمواهب أينما ومتى يناسبهم.

نحن على المسار الصحيح لتحقيق نمو يصل إلى 70% من الإيرادات بحلول نهاية العام، مع تحسين معدلات التوظيف وتسريع عملية التعيين بما يتناسب مع الفرص التجارية الجديدة. نستفيد من الذكاء الاصطناعي كعامل مضاعف للنمو، ونركز على توقع سلوكيات الشراء المتغيرة للعملاء والاستجابة لها بسرعة. خلال الأسابيع القليلة الماضية، التقيت بالعديد من عملائنا في أوروبا وحول العالم. وما زلت أسمع أن المؤسسات في مختلف القطاعات تركز على كيفية توظيف الذكاء الاصطناعي بشكل مسؤول لإضافة قدرات جديدة وتحسين نتائج الأعمال.

يُتيح هذا الأمر فرصًا جديدة لمجموعة مان باور، ونحن نغتنم هذه الفرص من خلال نهج الشراكة الذي نؤمن بأنه يُمثل رافعة جديدة لخلق القيمة. فمن خلال بناء تحالفات جديدة مع رواد الصناعة الذين يمتلكون خبرات مُكمّلة، نُنشئ مصادر دخل جديدة تُوسّع نطاق سوقنا المُستهدف وتُسرّع وتيرة الوصول إلى الحلول بكفاءة وفعالية من حيث التكلفة. ونعتقد أن العقد القادم من تبني الذكاء الاصطناعي سيتحدد بالشراكات التي تجمع بين الكفاءات التقنية وخبرات القوى العاملة، ونحن نُولي اهتمامًا بالغًا لبناء هذه العلاقات.

في الربع الأخير، تحدثتُ عن شراكتنا مع SoundHound AI، الشركة العالمية الرائدة في مجال الذكاء الاصطناعي الصوتي والتفاعلي. ومنذ ذلك الحين، واصلنا تعزيز زخم شراكتنا وبدأنا بتحويل الفرص إلى تفاعلات مع العملاء. نشهد إقبالاً متزايداً من عملائنا في قطاع الرعاية الصحية، حيث تتطلع المؤسسات إلى توظيف الذكاء الاصطناعي التفاعلي لتحسين تجارب العملاء والموظفين على حد سواء، ونحرز تقدماً ملحوظاً في توسيع نطاق هذه الفرص خارج الولايات المتحدة.

في الأسبوع الماضي، وسّعنا نطاق شراكاتنا بإطلاق منصة Accelerate Workflow المبنية على IBM WatsonX Orchestrate. توفر IBM تقنية الذكاء الاصطناعي الأساسية الموثوقة، بينما تساعد Experis عملاءها على تحقيق أقصى استفادة من خلال تصميم سير العمل، وتنفيذ الحل، وتوفير الكفاءات، والمساعدة في إدارة عملية النشر على المدى الطويل. على عكس أساليب الاستشارات التقليدية في مجال الذكاء الاصطناعي، تجمع Experis بين تطبيق التكنولوجيا، وتطوير القوى العاملة، وكفاءات الذكاء الاصطناعي المتخصصة، بالإضافة إلى خبراتنا البشرية الواسعة، لمساعدة المؤسسات على تجاوز التجارب الأولية للذكاء الاصطناعي والانتقال إلى التنفيذ الفعال على نطاق واسع.

تُعدّ هذه المشاريع جذابة للغاية لأنها تجمع بين الاستشارات عالية القيمة، وتطبيق الذكاء الاصطناعي، والخدمات المُدارة المستمرة. لم يعد تميزنا التنافسي محصوراً بالتكنولوجيا وحدها، بل ينبع من بناء منظومة متكاملة من الشركاء الاستراتيجيين، ودمج الكفاءات والخدمات التقنية في حلول متكاملة تُسرّع من تحقيق نتائج ملموسة لعملائنا. ونشهد زخماً مشجعاً في مشاريعنا المستقبلية مع استمرار توسع هذه الاستراتيجية الشراكية.

بينما نواصل تعزيز علاقاتنا مع مؤسسات مثل ساوندهاوند إيه آي، وآي بي إم، وأكسنتشر، وساب، ومايكروسوفت، وغيرها، فإننا نوسع نطاق قدراتنا، ونبتكر قنوات جديدة للوصول إلى السوق، ونضع أعمالنا في موقع يؤهلها للنمو المستقبلي. أتطلع إلى إطلاعكم على آخر مستجداتنا في الفصول القادمة. والآن، سأترك المجال لجاك.

جاك ماكجينيس، نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي

في الربع الثاني، حققنا إيرادات مُعلنة بلغت 4.9 مليار دولار. وبلغت الإيرادات الإجمالية للنظام، بما في ذلك الامتيازات، 5.3 مليار دولار. مثّلت نتائج إيراداتنا في الربع الثاني نموًا بنسبة 6% بالدولار الأمريكي بالعملة الثابتة. وجاءت الإيرادات المُعلنة، بعد تعديلها وفقًا لتأثيرات العملة، أعلى من النطاق المُتوقع للعملة الثابتة. أما هامش الربح الإجمالي، فقد كان ضمن النطاق المُتوقع، وبالنظر إلى تأثير بيع شركة جيفرسون ويلز الأمريكية، فقد كان قريبًا جدًا من منتصف النطاق المُتوقع.

بلغ الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، بعد التعديل، 103 ملايين دولار، مسجلاً زيادة قدرها 15% بالعملة الثابتة مقارنةً بالفترة نفسها من العام الماضي. وبلغ هامش الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، بعد التعديل، 2.1%، بزيادة قدرها 10 نقاط أساسية على أساس سنوي، وهو ما يتوافق مع منتصف النطاق المتوقع. وارتفعت الإيرادات العضوية المعدلة بالعملة الثابتة بنسبة 6% خلال الربع، متجاوزةً بذلك بكثير منتصف النطاق المتوقع للنمو البالغ 3%، مدفوعةً بأداء أعمالنا في مجال الموارد البشرية. وبالنظر إلى ربحية السهم، فقد بلغت ربحية السهم المعلنة للربع 1.13 دولار.

بلغ ربح السهم المعدل 0.99 دولار أمريكي، متجاوزًا بذلك متوسط توقعاتنا. وبالنظر إلى متوسط توقعاتنا البالغ 0.96 دولار أمريكي، فقد تضمنت نتائجنا تحسنًا في الأداء التشغيلي بقيمة 0.04 دولار أمريكي، وتأثيرًا سلبيًا لتقلبات أسعار الصرف الأجنبي بقيمة 0.01 دولار أمريكي. وبلغت تكاليف إعادة الهيكلة وتكاليف برنامج التحول الاستراتيجي 0.23 دولار أمريكي، بينما مثّل الربح الناتج عن بيع أعمال جيفرسون ويلز الأمريكية وتصفية نشاط تجاري متوقف تأثيرًا إيجابيًا بقيمة 0.37 دولار أمريكي. والآن، دعونا نستعرض إيراداتنا حسب خطوط الأعمال على أساس سنوي، مع الأخذ في الاعتبار النمو العضوي وثبات أسعار الصرف.

حققت علامة "مان باور" التجارية نموًا قويًا بنسبة 8% خلال الربع، مقارنةً بنسبة 6% في الربع الأول. في المقابل، انخفضت علامة "إكسبريس" التجارية بنسبة 2%، وهو تحسن ملحوظ مقارنةً بانخفاضها بنسبة 9% في الربع الأول. أما علامة "تالنت سوليوشنز" التجارية، فقد حافظت على استقرارها مقارنةً بالعام الماضي، وهو تحسن ملحوظ مقارنةً بانخفاضها بنسبة 1% في الربع الأول. وضمن قطاع "تالنت سوليوشنز"، واصل قطاع خدمات التوظيف الخارجية (RPO) لدينا مساره التصاعدي في الإيرادات منذ الربع الأول، مع الحفاظ على مستويات إيرادات مستقرة مقارنةً بالربع السابق.

شهد قطاع خدمات إدارة المشاريع لدينا نموًا قويًا ومستمرًا في الإيرادات، بينما شهد قطاع إدارة صناديق الاستثمار العقاري انخفاضًا طفيفًا خلال الربع. وبالنظر إلى هامش الربح الإجمالي بالتفصيل، فقد بلغ 16.1% خلال الربع. وتحسّن هامش التوظيف مقارنةً بالربع الأول، ولكنه انخفض بمقدار 60 نقطة أساس على أساس سنوي، ويعود ذلك بشكل أساسي إلى تغيرات مزيج الخدمات في الربع الثاني. ويمثل هذا تحسنًا ملحوظًا مقارنةً بانخفاض قدره 70 نقطة أساس في الربع الأول.

تأثر انخفاض هامش التوظيف أيضًا ببيع أعمال جيفرسون ويلز الأمريكية ذات الهامش الربحي الأعلى في بداية الربع، مع الأخذ في الاعتبار أن هذا البيع كان قريبًا جدًا من منتصف النطاق المتوقع. أدى نشاط التوظيف الدائم إلى انخفاض قدره 10 نقاط أساسية. كما أدت الخدمات الأخرى إلى انخفاض الهامش بمقدار 10 نقاط أساسية. وبالانتقال إلى إجمالي الربح حسب خط العمل خلال الربع، شكلت علامة مان باور التجارية 65% من إجمالي الربح، بينما شكلت أعمالنا في مجال التوظيف المهني ذي الخبرة 19%، وحلول المواهب 16% خلال الربع.

ارتفع إجمالي ربحنا الموحد بنسبة 1% على أساس سنوي ثابت بالعملة، وهو تحسن ملحوظ مقارنةً بانخفاضه بنسبة 3% في الربع الأول. كما حققت علامتنا التجارية "مان باور" نموًا بنسبة 5% في إجمالي الربح على أساس سنوي ثابت بالعملة، وهو تحسن ملحوظ مقارنةً بثباته في الربع الأول. في المقابل، انخفض إجمالي الربح في علامتنا التجارية "إكسبريس" بنسبة 6% على أساس سنوي ثابت بالعملة، وهو تحسن ملحوظ مقارنةً بانخفاضه بنسبة 11% في الربع الأول.

انخفض إجمالي الربح في قسم حلول المواهب بنسبة 4% على أساس سنوي بالعملة الثابتة، وهو ما يمثل تحسناً مقارنةً بانخفاض بنسبة 5% في الربع الأول. ويعود هذا التحسن إلى أداء خدمات التوظيف الخارجية (RPO)، بينما شهدت خدمات إدارة التوظيف (MSP) تحسناً أيضاً مقارنةً بالربع الأول. وقد انخفض إجمالي الربح في قسم إدارة المواهب خلال الربع نتيجةً لانخفاض نشاط التوظيف الخارجي. وبلغت مصروفات البيع والتسويق والإدارة المعلنة خلال الربع 668 مليوناً، بينما انخفضت المصروفات المعدلة بنسبة 1% على أساس العملة الثابتة.

تمثلت الانخفاضات السنوية بالعملة الثابتة بشكل رئيسي في تخفيضات تكاليف التشغيل بقيمة 5 ملايين، وانخفاضات عمليات التخلص من الأصول بقيمة 4 ملايين، بينما ساهمت تغيرات العملة في زيادة قدرها 10 ملايين. وبلغت مصاريف البيع والتسويق والإدارة المعدلة كنسبة مئوية من الإيرادات 14.1% بالعملة الثابتة في الربع الثاني. وشملت التعديلات رسوم برنامج إعادة الهيكلة والتحول الاستراتيجي بقيمة 14 مليون، والتي تم تعويضها بالكامل تقريبًا من خلال مكاسب بيع أعمال جيفرسون ويلز الأمريكية البالغة 30 مليون دولار.

يُعدّ تحقيق التوازن بين نمو الربح الإجمالي والتحكم الفعال في التكاليف، إلى جانب تمويل التحول المستمر لتعزيز هامش الربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك على المديين القريب والبعيد، من أهم أولوياتنا. ونواصل تقدير تكاليف برنامج إعادة الهيكلة والتحول الاستراتيجي لتتراوح بين 10 و15 مليون دولار أمريكي في المتوسط لكل ربع سنة حتى نهاية العام. وشكّل قطاع الأمريكتين 25% من الإيرادات الموحدة. وبلغت الإيرادات في الربع 1.2 مليار دولار أمريكي، ما يمثل زيادة بنسبة 14% على أساس سنوي بالعملة الثابتة.

بلغ إجمالي الإيرادات المعدلة 45 مليون دولار، وبلغ هامش الربح 3.7%. وشملت تكاليف إعادة الهيكلة البالغة 3 ملايين دولار إجراءات في الولايات المتحدة والمكسيك. وتُعد الولايات المتحدة أكبر دولة في قطاع الأمريكتين، حيث تمثل 59% من إيرادات القطاع. وبلغت الإيرادات في الولايات المتحدة 714 مليون دولار خلال الربع، مسجلةً زيادة عضوية معدلة بنسبة 8% مقارنةً بالعام السابق. وبلغ إجمالي الإيرادات المعدلة لأعمالنا في الولايات المتحدة 24 مليون دولار خلال الربع، وبلغ هامش الربح المعدل 3.3%.

في الولايات المتحدة، شكّلت علامة مان باور التجارية 29% من إجمالي الربح خلال الربع. وارتفعت إيراداتها في الولايات المتحدة بنسبة 16% بعد تعديلها على أساس يومي خلال الربع، ما يعكس أداءً قويًا في السوق مع ثمانية أرباع متتالية من النمو، وقفزة نوعية مقارنةً بنسبة 5% المسجلة في الربع الأول. أما علامة إكسبريس التجارية في الولايات المتحدة، فقد شكّلت 38% من إجمالي الربح خلال الربع. وتُمثّل إيرادات إكسبريس في الولايات المتحدة، في معظمها، خدمات وموارد تكنولوجيا المعلومات.

استقرت إيرادات Experis US خلال الربع الحالي بعد تعديلها وفقًا لعدد أيام العمل، وهو تحسن ملحوظ مقارنةً بانخفاضها بنسبة 15% في الربع الأول، حيث احتفلت الشركة بمشاريع تكنولوجيا المعلومات الصحية القوية التي أنجزتها في العام السابق. وباستثناء تأثير حجم مشاريع تكنولوجيا المعلومات الصحية في الربع الثاني، انخفضت إيرادات Experis US بنسبة 3% خلال الربع الحالي بعد تعديلها وفقًا لعدد أيام العمل، وهو تحسن ملحوظ مقارنةً باتجاه الربع الأول. وتتوقع Experis US استمرار تحسن اتجاه الإيرادات خلال الربع الثالث.

ساهمت حلول المواهب في الولايات المتحدة بنسبة 33% من إجمالي الربح، وشهدت زيادة في الإيرادات بنسبة 6% على أساس سنوي خلال الربع، مما يعكس معدل نمو متزايد مقارنةً بالربع الأول مدفوعًا بالنمو القوي في كلٍ من خدمات التوظيف الخارجية (RPO) وخدمات إدارة التوظيف (MSP) خلال الربع الثاني. وقد قابل هذا النمو جزئيًا انخفاض في إدارة صناديق الاستثمار العقاري (REIT) نتيجةً لانخفاض نشاط التوظيف الخارجي خلال الربع. وبشكل عام، حققت الولايات المتحدة نموًا قويًا في الإيرادات العضوية خلال الربع الثاني، ونتوقع معدل نمو مماثلًا في الربع الثالث.

شكّلت إيرادات جنوب أوروبا 47% من إجمالي الإيرادات الموحدة خلال الربع. وبلغت إيرادات جنوب أوروبا 2.3 مليار، مسجلةً نموًا بنسبة 4% بالعملة الثابتة خلال الربع الثاني. وبعد التعديل، بلغ إجمالي الإيرادات التشغيلية لأعمالنا في جنوب أوروبا 79 مليونًا خلال الربع، وبلغ هامش الربح التشغيلي 3.4%. ومثّلت رسوم إعادة الهيكلة البالغة 4 ملايين إجراءاتٍ اتُخذت في فرنسا وإيطاليا بشكلٍ رئيسي. وبلغت إيرادات فرنسا 1.2 مليار، وشكّلت 51% من قطاع جنوب أوروبا خلال الربع، وظلّت ثابتةً بالعملة الثابتة.

بلغت إيراداتنا المعدلة في فرنسا 31 مليون دولار أمريكي خلال الربع الثاني، وبلغ هامش الربح المعدل 2.6%. شهدت إيرادات فرنسا استقرارًا خلال الربع الثاني، ونتوقع نموًا طفيفًا أو استقرارًا مماثلًا في الربع الثالث. أما في إيطاليا، فقد بلغت الإيرادات 522 مليون دولار أمريكي في الربع الثاني، مسجلةً زيادة قدرها 6% على أساس يومي معدل بالعملة الثابتة. وبلغت الإيرادات المعدلة 35 مليون دولار أمريكي، وبلغ هامش الربح 6.7%. تُحقق أعمالنا في إيطاليا أداءً متميزًا وتتصدر السوق.

نتوقع نموًا في الإيرادات بنسبة تتراوح بين خانة واحدة منخفضة إلى متوسطة في الربع الثالث. وشكّل قطاع شمال أوروبا 17% من إجمالي الإيرادات الموحدة خلال الربع. وبلغت الإيرادات 825 مليونًا، مسجلةً زيادة بنسبة 2% بالعملة الثابتة. وبلغت مبيعاتنا الإجمالية مليوني دولار أمريكي خلال الربع. ويمثل هذا تحسنًا سنويًا في المبيعات الإجمالية خلال الأرباع الثلاثة الماضية، مما يعكس نتائج الإجراءات الهامة التي اتُخذت في الأرباع السابقة. وتُعد المملكة المتحدة أكبر أسواقنا في قطاع شمال أوروبا، حيث مثّلت 33% من إيرادات القطاع خلال الربع.

خلال الربع، عادت المملكة المتحدة إلى النمو مع ارتفاع الإيرادات بنسبة 2% على أساس يومي معدل بالعملة الثابتة. أما باقي دول المنطقة، فقد حققت التقدم المتوقع مع استقرار عام في اتجاهات الإيرادات، بل وتحسنها في بعض الأحيان. وشكّل قطاع آسيا والمحيط الهادئ والشرق الأوسط 11% من إجمالي إيرادات الشركة خلال الربع. وبلغت الإيرادات 519 مليون جنيه إسترليني، بزيادة قدرها 5% بالعملة الثابتة. وبلغت قيمة المبيعات 24 مليون جنيه إسترليني، وبلغ هامش الربح 4.6%.

تُعدّ اليابان أكبر أسواقنا في قطاع آسيا والمحيط الهادئ والشرق الأوسط وأفريقيا، حيث مثّلت 57% من إيرادات القطاع خلال الربع. ونمت الإيرادات في اليابان بنسبة 4% على أساس يومي مُعدّل بالعملة الثابتة، ونتوقع نموًا مماثلًا في الإيرادات خلال الربع الثالث. سأنتقل الآن إلى التدفقات النقدية والميزانية العمومية. في الربع الثاني، بلغ صافي التدفق النقدي الحر 9 ملايين، مقارنةً بـ 207 ملايين في الفترة نفسها من العام الماضي. يُمثّل هذا تحسّنًا ملحوظًا على أساس سنوي في هذا الاتجاه، ونتوقع تدفقًا نقديًا حرًا قويًا خلال النصف الثاني من العام.

في نهاية الربع، بلغ متوسط فترة تحصيل المبيعات 56 يومًا، وهو نفس مستوى العام السابق. خلال الربع الثاني، بلغت النفقات الرأسمالية 6 ملايين، ولم نقم بإعادة شراء أي أسهم. أنهينا الربع برصيد نقدي قدره 181 مليونًا وديون إجمالية قدرها 1.04 مليار. بلغ صافي الدين 863 مليونًا في نهاية الربع، وتحسن تدريجيًا مع تخصيصنا لرأس المال الناتج عن مبيعات الأعمال لسداد تسهيلاتنا الائتمانية المتجددة، والتي عادةً ما تصل إلى ذروتها في 30 يونيو.

تعكس نسب ديوننا في نهاية الربع نسبة إجمالي الدين إلى إجمالي الدين خلال الاثني عشر شهرًا الماضية، والأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) البالغة 2.5، ونسبة إجمالي الدين إلى إجمالي رأس المال البالغة 33%. تجدون تفاصيل ترتيبات ديوننا وتسهيلاتنا الائتمانية في ملحق العرض التقديمي. سأستعرض الآن توقعاتنا للربع الثالث من عام 2026. نتوقع أن تتراوح ربحية السهم للربع الثالث بين 0.96 دولار و1.06 دولار. يشمل نطاق التوقعات أيضًا تأثيرًا سلبيًا لتقلبات أسعار صرف العملات الأجنبية بقيمة 0.02 دولار للسهم، بالإضافة إلى سعر صرف العملات الأجنبية.

تُفصّل التقديرات في أسفل شريحة التوجيه. تُظهر توقعاتنا لإيراداتنا العضوية المعدلة بالعملة الثابتة استمرارًا لنمو بنسبة 6% الذي تحقق في الربع الثاني، وذلك في الربع الثالث عند نقطة المنتصف على أساس العملة الثابتة، وهو ما يتأثر بتصفية الأعمال في الربع الثاني. تتراوح الزيادة بين 3% و7% عند نقطة المنتصف، أي بزيادة قدرها 5%. تُعدّل أيام العمل وتأثير عمليات التصفية تقديرنا لنمو الإيرادات العضوية المعدلة بالعملة الثابتة إلى 6% عند نقطة المنتصف.

نتوقع استقرار هامش التوظيف الأساسي حتى الربع الثالث، وهامش ربح إجمالي مُقدّر بنسبة 16% عند نقطة المنتصف، والذي يشمل التأثير الكامل للربع الثالث لعملية بيع الأعمال ذات الهامش الأعلى في الولايات المتحدة، بالإضافة إلى مزيج الأعمال الحالي. من المتوقع أن يرتفع هامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) للربع الثالث بمقدار 10 نقاط أساسية عند نقطة المنتصف مقارنةً بالعام السابق. ونُقدّر أن معدل الضريبة الفعلي للربع الثالث سيبلغ 44%. سأستمر في استبعاد أي تكاليف لإعادة الهيكلة وبرنامج التحول الاستراتيجي العالمي، حيث إنها غير مُدرجة في التوجيهات الأساسية.

بالإضافة إلى ذلك، نقدر أن متوسط أسهمنا المرجح يبلغ 47.9 مليون سهم.

جوناس برايسينغ، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي

سأعيدها الآن إلى جوناس.

جاك ماكجينيس، نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي

شكرًا لك يا جاك. ختامًا، أنا متفائل جدًا بأدائنا في الربع الثاني. لقد أثمرت استراتيجيتنا التجارية، إلى جانب ازدياد الطلب في السوق، عن نقلة نوعية في النمو العضوي، وذلك بفضل نهجنا الحكيم في إدارة التكاليف. نحن نحقق تقدمًا ملحوظًا في رفع كفاءة التشغيل وزيادة الربحية. وبالنظر إلى المستقبل، فأنا على ثقة بأننا قد وضعنا الأساس اللازم للحفاظ على هذا الزخم في النصف الثاني من العام.

وكما هو الحال دائماً، نشكر فريقنا الموهوب على تركيزه الدؤوب، ونشكر مرشحينا وعملائنا على شراكتهم المستمرة.

المشغل

يرجى فتح خط الأسئلة. شكرًا لكم. إذا كنتم ترغبون في طرح سؤال، يرجى الضغط على النجمة ١١. إذا تمت الإجابة على سؤالكم وترغبون في إلغاء اشتراككم، يرجى الضغط على النجمة ١١. مرة أخرى، سؤالنا الأول من مارك ماركون من شركة بيرد. خطكم مفتوح.

مارك ماركون (محلل أسهم)

مرحباً، صباح الخير وشكراً على إجابة أسئلتي. من المشجع حقاً رؤية التحسن في كل من ضبط التكاليف واتجاهات الإيرادات. كنت أتساءل، بشكل عام، في بعض أسواقكم الأكثر أهمية، وبالتحديد في الولايات المتحدة وفرنسا، هل يمكنكم إعطاؤنا فكرة عن كيفية سير الأمور خلال الربع؟ هل لاحظتم تحسناً تدريجياً خلال الربع أم كانت الأوضاع مستقرة بشكل عام طوال الربع؟

أتساءل فقط عن معدلات الخروج.

جاك ماكجينيس، نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي

حسنًا، مارك، شكرًا لك. معك جاك. يسعدني التحدث عن اتجاهات السوق خلال الأرباع في أكبر أسواقنا. لنبدأ بالولايات المتحدة، كما ذكرت، فقد شهدنا نموًا قويًا في الإيرادات على مدار الربع. وكما ذكرت في ملاحظاتنا المُعدّة، حققت مجموعة مان باور نموًا بنسبة 16% في الربع الثاني، وهو نمو قوي جدًا. وهذا يُمثل خمسة أرباع من النمو الإجمالي لعلامة مان باور التجارية. أما في الولايات المتحدة، فيُمثل ذلك ثمانية أرباع.

استمر النمو القوي في التوظيف التجاري في الولايات المتحدة، وكان من الرائع أن نرى أداء Experis يعود إلى مستواه الطبيعي خلال الربع. وقد ذكرنا في المكالمة الأخيرة أننا توقعنا ذلك، وقد حدث بالفعل. لذا، نشهد تحسناً ملحوظاً في أداء Experis أيضاً. أما فرنسا، فقد شهدت استقراراً كبيراً خلال الربع بشكل عام. كما لاحظتم استقراراً في أداء السوق الفرنسية. ربما اطلعتم على بعض بيانات القطاع عند صدورها، مارك، وستلاحظون هذا الاستقرار.

وتحركت اتجاهات إيراداتنا بشكل متماشي إلى حد كبير مع هذا الاستقرار. كان ذلك أمراً رائعاً حقاً. أما بالنسبة لإيطاليا، فقد شهدت اتجاهات الإيرادات استقراراً ملحوظاً على مدار الربع، ربما مع بداية أقوى قليلاً، لكنها ظلت قوية وثابتة مع نهاية الربع. ولعلّ اليابان، رابع أكبر قطاعات أعمالنا، حافظت على استقرارها بشكل ملحوظ طوال الربع.

مارك ماركون (محلل أسهم)

ممتاز. جزء من سبب السؤال هو: هل لم تظهر أي آثار سلبية من إيران حتى الآن؟ كان هذا جزءًا من السؤال. ثم تساءلتُ، بالنسبة لجوناس أو بيكي، لقد تحدثتما كثيرًا عن الفحص المتقدم المدعوم بالذكاء الاصطناعي وتجارب المقابلات. هل تلاحظان تحسنًا فعليًا في معدلات التوظيف وانخفاضًا في وقت التوظيف؟ هل تتابعان هذه المؤشرات وهل هي ملموسة حقًا؟

بيكي فرانكيويتز، المدير التجاري (CCO)، الرئيس NA

أهلًا مارك، أنا بيكي. نعم، للإجابة على سؤالك، نحن الآن في شهرنا التاسع من استخدام بعض أدوات المقابلات في المراحل المبكرة من عملية التوظيف، ونشهد انخفاضًا بنسبة 67% في وقت شغل الوظائف الشاغرة. وهذا يُعدّ إنجازًا هامًا بالنسبة لنا، أولًا من حيث سرعة التوظيف، وثانيًا من حيث قدرتنا على إرضاء المرشحين، وهو أمر بالغ الأهمية في سوق العمل الذي يعاني من نقص المواهب. لذا، ما زلنا في بداية الطريق، ونتوقع أن نصل إلى 70% من إيراداتنا المتوقعة من حيث الحجم بحلول نهاية العام.

لكننا نشعر بالرضا حيال التقدم المحرز في هذا الصدد.

مارك ماركون (محلل أسهم)

هذا رائع. لديّ الكثير من الأسئلة، لكنني سأعود إلى قائمة الانتظار احتراماً للجميع.

المشغل

شكراً لكم. سؤالنا التالي من جيف سيلبر من شركة بي إم أو كابيتال ماركتس. خطكم مفتوح.

جيف سيلبر (محلل أسهم)

أعتذر، فأنا في طريقي، لذا فالوضع هنا صاخب بعض الشيء. كنت أتساءل فقط عما إذا كان بإمكانك التعليق على طبيعة تعاملات عملائك بشكل عام، وكيف تغيرت هذه الأمور على مدار العام، وما هي توقعاتك للنصف الثاني من العام؟

بيكي فرانكيويتز، المدير التجاري (CCO)، الرئيس NA

مرحباً، معكم بيكي. كما سمعتم في كلمتي المُعدّة، فقد أتيحت لي فرصة قضاء وقت طويل هذا الربع مع عملائنا. وأودّ أن أقول إننا نسمع أمرين. أولاً، أنهم ما زالوا يتمتعون بمرونة عالية في مواجهة التغيرات المتسارعة، سواءً على الصعيد الجيوسياسي أو الاقتصادي أو الديموغرافي. ثانياً، في ظل هذه الظروف غير المستقرة، يتزايد إقبال العملاء على حلول القوى العاملة المرنة. وكما تعلمون، هذا هو مجال تميزنا، وهذا هو مجال نجاح أعمالنا.

وهذا ما تلاحظونه عند نشر نتائجنا، لا سيما في مجال القوى العاملة والتحسن الملحوظ في منصة إكسبيريس. إضافةً إلى ذلك، عندما تتحدثون معهم عن الذكاء الاصطناعي، تجدون أنهم لم يعودوا يواجهون صعوبة في الوصول إلى تقنياته، بل أصبحت متاحة. إنهم يكافحون للاستفادة منها. وهنا يأتي دورنا. لقد سمعتموني أتحدث عن شراكاتنا الاستراتيجية، وخاصةً فيما يتعلق بمنصة إكسبيريس، وهذا دليلٌ قاطع على أن الذكاء الاصطناعي يُمكن أن يُساهم في نمونا وزيادة أرباحنا، لأننا نوظفه مع عملائنا لتحسين تجربة المرشحين.

المشغل

شكراً لكم. سؤالنا التالي من آندي غروبلر من بنك بي إن بي باريبا. خطكم مفتوح.

أندي غروبلر (محلل أسهم)

مرحباً، صباح الخير. هل لي أن أسأل عن هامش الربح الإجمالي، وتحديداً انخفاض هامش الربح المؤقت خلال الربع؟ هل يمكنك توضيح مدى تأثير ذلك على مزيج المنتجات، وما إذا كان له أي تأثير على الأسعار؟ أيضاً، هذا النوع من الانخفاض في بداية الدورة أمر طبيعي. متى تتوقع أن يصل هذا الانخفاض إلى أدنى مستوياته، وأن نبدأ برؤية هامش الربح الإجمالي يستقر ويتحسن؟

جاك ماكجينيس، نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي

شكرًا على السؤال يا آندي. معك جاك. سأجيب على هذا السؤال. حسنًا، بالنسبة لنقطتك حول اتجاهات هامش الربح الإجمالي، وكما أوضحنا في الشريحة، أعتقد أنني سأبدأ بالحديث عن التوظيف. أود أن أقول إننا كنا قريبين جدًا من توقعاتنا، كما سمعتموني أتحدث عن بيع شركة جيفرسون ويلز الذي استوعبناه. بلغ هذا الانخفاض خمس نقاط أساسية خلال الربع. كنا قريبين جدًا من نقطة المنتصف مع الأخذ في الاعتبار هذا الانخفاض. وما أود قوله هو أنه إذا نظرنا إلى الربع الأول، فقد انخفضنا بمقدار 70 نقطة أساسية على أساس سنوي، ثم تحسن الوضع في الربع الثاني إلى انخفاض قدره 60 نقطة أساسية.

وفي الواقع، تحسّن هامش الربح الإجمالي لدينا بشكل متتابع. فقد بلغ 16.0% في الربع الأول، وارتفع إلى 16.1% في الربع الثاني. وهذا يشمل عملية بيع شركة JW، بالإضافة إلى النمو الإضافي الكبير الذي فاق التوقعات، والذي كان مدفوعًا بشكل أساسي بأداء شركة Manpower Enterprise. لذا، أعتقد أن هذه إشارة جيدة جدًا على أن التسعير منطقي ومستقر للغاية. وكما سمعتم من جوناس في كلمته المُعدّة، فقد تحدث عن مدى التزامنا بالانضباط في التسعير، وهذا ما نواصله.

لذا، فإن هامش التوظيف الأساسي مستقرٌّ إلى حدٍّ كبير بالنظر إلى كل ذلك، وبالنظر أيضًا إلى النمو الإضافي الذي شهدناه خلال الربع، فقد رأينا تحسُّنًا في التوظيف الدائم أيضًا. مقارنةً بالربع السابق، كان هذا تراجعًا بمقدار 20 نقطة أساس في الربع الأول. وعلى أساس سنوي، تحسَّن إلى 10 نقاط أساس. وشهدنا في الواقع استقرارًا في التوظيف الدائم في الربع الثاني بشكل عام. لذا كان هذا مؤشرًا إيجابيًا للغاية. وبالنسبة لنقطتك، فمع تقدمنا في هذا المجال، وبالنظر إلى مزيج الموظفين، فقد رأينا في هذه المرحلة المبكرة من التعافي أن التوظيف المؤسسي والتجاري كان في طليعة هذا التعافي.

لقد استقر جزء كبير من هذا المزيج. إذا نظرنا إلى الأشهر التسعة الأولى من العام، مع توقعاتي للربع الثالث، نلاحظ هامش ربح إجمالي مستقرًا نسبيًا يتراوح بين 16.0 و16.1% خلال هذه الفترة، وهذا يدل على استقرار أساسي في هامش التوظيف لدينا، بالإضافة إلى تحسن مزيج المنتجات مع عودة النشاط تدريجيًا. ونشهد بعض المؤشرات المبكرة على ذلك في الولايات المتحدة، والتي ستعود بالفائدة على هامش القوى العاملة.

لكن كما نعلم، كان أداء Experis و perm متأخراً، ومع تحسنهما، سنشهد تحسناً إضافياً في هامش الربح الإجمالي مستقبلاً. هذا ما نتوقعه. أعتقد أن هذا ما بدأنا نلاحظه مبكراً، وهذه هي التوقعات.

أندي غروبلر (محلل أسهم)

شكراً. لديّ استفسار بسيط بخصوص تأثير شهود يهوه في الربع الثاني. ما هو تأثيرهم المتوقع برأيك؟

جاك ماكجينيس، نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي

نعم، إنها حوالي 10 نقاط أساسية.

أندي غروبلر (محلل أسهم)

رائع. شكراً جزيلاً.

المشغل

شكراً لكم. سؤالنا التالي من جورج تونغ من غولدمان ساكس. خطكم مفتوح.

جورج تونغ (محلل أسهم)

مرحباً. شكراً. صباح الخير. لقد حققتم نمواً متواصلاً لخمسة أرباع متتالية في قسم الموارد البشرية، وتشهدون تحسناً في قسمي إكسبيريس وحلول المواهب. إلى أي مدى يعكس هذا الأداء تعافياً في الطلب الأساسي على التوظيف مقارنةً بالإجراءات الخاصة بالشركة؟ وكيف تتوقعون أن تتطور المساهمة النسبية لنمو السوق وزيادة الحصة السوقية خلال العام المقبل؟

جوناس برايسينغ، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي

صباح الخير وشكراً لك يا جورج. نعتقد أننا نحقق أداءً ممتازاً في مجال توفير العمالة، ونعتقد أننا، كمجموعة مان باور، نتبوأ الصدارة في العديد من الأسواق. وبالنظر إلى النمو القوي الذي نحققه في الولايات المتحدة بنسبة 16% في مجال توفير العمالة، والنمو المكون من رقمين في دول مثل إسبانيا وكندا وبولندا والعديد من دول أمريكا اللاتينية، والنمو المرتفع المكون من رقم واحد في المملكة المتحدة وإيطاليا، إلى جانب تحسن الأوضاع في شمال أوروبا، فإننا نؤمن بأننا نؤدي مهامنا وننافس بقوة في هذه الأسواق.

كما ذكر جاك للتو لأندي، يسعدنا أيضاً رؤية التقدم المستمر الذي تحرزه إكسبريس وحلول المواهب، بالإضافة إلى التوظيف الدائم. لذا أعتقد أننا نجحنا في التنفيذ بشكل جيد، وجزء من تفسير ذلك، كما ذكرت بيكي في ملاحظاتها المُعدّة، هو قدرتنا على استهداف القطاعات الصناعية التي تشهد نمواً وتطوراً سريعاً، حيث تكمن الفرصة، سواء من حيث القطاعات أو المناطق الجغرافية.

هذه في الحقيقة قدرة كنا نعمل على صقلها على مدى العامين الماضيين، وأعتقد أن ذلك بدأ يظهر بطريقة جيدة للغاية.

جورج تونغ (محلل أسهم)

فهمت. هذا مفيد. هل يمكنك تقديم تفاصيل إضافية حول توقيت تحقيق وفورات التكاليف الدائمة البالغة 200 مليون دولار من برنامج التحول؟ تحديدًا، ما هو حجم الفائدة التي تتوقع تحقيقها في النصف الثاني من هذا العام مقارنةً بعامي 2027 و2028، وما هي الوظائف أو المناطق الجغرافية التي تتوقع أن تساهم بشكل أكبر في هذه الوفورات؟

جاك ماكجينيس، نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي

جورج، هذا جاك. يسعدني التحدث إليك. كما ذكر جوناس في كلمته المُعدّة، فإننا نسير بخطى ثابتة في عملية التحول، التحول الاستراتيجي للإدارة الأمامية الذي أطلقناه في بداية العام. وبالنظر إلى فوائد ذلك، أقول عمومًا إن كل شيء لا يزال متوافقًا إلى حد كبير مع ما أعلنّاه في الربع الماضي عندما وضعنا خطة التقدم متعددة السنوات.

هذا يعني أننا سنشهد تحول قسم العمليات الخلفية إلى تحقيق أرباح هذا العام، والتي بلغت 20 مليون دولار. أرى أن هذا الرقم متوازن إلى حد كبير على مدار العام، وربما يكون أفضل قليلاً في النصف الثاني منه. بعد ذلك، سيرتفع إجمالي برنامج التحول إلى 80 مليون دولار، مع بدء تطبيقه في قسم العمليات الأمامية العام المقبل. أعتقد أن هذا الرقم يمثل المرحلة الحالية، مع تركيز أكبر على الربعين الثاني والرابع من عام 2027. سنقدم تحديثًا إضافيًا حول هذا الموضوع بالطبع مع اقتراب نهاية العام، ثم في عام 2028، نتوقع حينها تحقيق 200 مليون دولار للعام بأكمله، وسنتحدث عن ذلك بمزيد من التفصيل لاحقًا. لكن بشكل عام، عند النظر إلى تكلفة البرنامج، نجدها متوافقة تمامًا مع ما ذكرته في الربع الماضي، حيث توقعنا أن تتراوح بين 10 و15 مليون دولار لكل ربع سنة. بلغ حجم مبيعاتنا حوالي 13 مليونًا هذا الربع، ولا تزال هذه التوقعات تشير إلى نفس الاتجاه لبقية العام من منظور التكلفة للربعين الثالث والرابع.

جورج تونغ (محلل أسهم)

مفيد جداً، شكراً لك.

المشغل

شكراً لكم. سؤالنا التالي من ماناف باتنيك من بنك باركليز. خطكم مفتوح.

رونان كينيدي

مرحباً، صباح الخير، معكم رونان كينيدي من برنامج ماناف. شكراً لكم على استقبال أسئلتنا. أعتقد أنكم وصفتم على مدى عدة فصول تحسن المؤشرات بأنه استقرار تدريجي. ومن الطبيعي أن يكون تعليقكم هذا الصباح واثقاً وبنّاءً. وإن لم أكن مخطئاً، فقد ذكر جاك للتو بداية مرحلة التعافي. هل يمكننا أن نطلب منكم تقييمكم الشامل للوضع الحالي؟ هل نحن في مرحلة الاستقرار، أم ننتقل إلى مرحلة التعافي؟ ما هو تقييمكم لذلك، من فضلكم؟

جوناس برايسينغ، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي

حسنًا، بناءً على سجلنا الحافل مع شركة مان باور في الولايات المتحدة وعلى مستوى العالم خلال الربع الخامس، يمكننا القول إن مان باور قد انتقلت من مرحلة الاستقرار إلى مرحلة التعافي. لا شك في ذلك. وكما ذكر جاك سابقًا، فإننا نشعر بتفاؤل كبير إزاء التقدم الذي نشهده في حلول المواهب، ومع إكسبريس، مع تحسن مؤشراتهما، وكذلك برنامج PERM وتحسن مؤشراته أيضًا. وكما هو موضح في دليلنا، نتوقع استمرار هذا التحسن في الربع الثالث أيضًا في هذه المجالات، مع أننا نرجح أن نعتبر الوضع الحالي مستقرًا.

لكننا نشعر بتفاؤل كبير وثقة عالية في توجهاتهم المستقبلية خلال الربع الثالث وما بعده.

رونان كينيدي

شكرًا لك. وإذا سمحت لي، أعتقد أن جورج قد أشار إلى شركة مان باور، بشكل عام كعلامة تجارية، ولكن فيما يخص قوة مان باور في الولايات المتحدة تحديدًا. هل يمكنك توضيح عناصر انتعاش السوق أو زيادة الحصة السوقية هناك، سواء كان ذلك بسبب الطلب الأساسي في السوق، أو تحسين استهداف المبيعات، أو الفوز بعقود مع شركات كبرى، أو ارتفاع أسعار الفواتير، أو أي شيء آخر يمكن ذكره من منظور التوزيع الرأسي أو قطاعات محددة من حيث القوة؟

جاك ماكجينيس، نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي

نعم، يسعدني قبول ذلك. نعم، لقد تحسن الطلب في الولايات المتحدة على خدمات مان باور. ونعم، تحسنت قدرتنا على التكيف واستهداف مجالات النمو المحددة. وكما أشار جوناس، نشهد نموًا في قطاع التصنيع، لا سيما في قطاعات السلع الاستهلاكية والتجزئة والطيران والخدمات اللوجستية. لذلك، وجهنا أنفسنا من منظور المبيعات نحو هذه القطاعات ذات النمو المرتفع، وتكيفنا بشكل فوري لمواكبة هذا النمو. ولذا، نشعر بارتياح كبير تجاه السوق، وتجاه قدرتنا على الاستحواذ على حصة سوقية فيه بفضل جهودنا.

رونان كينيدي

شكراً لك. أقدر ذلك.

المشغل

شكراً لكم. سؤالنا التالي من تريفور روميو من شركة ويليام بلير. خطكم مفتوح.

تريفور روميو (محلل أسهم)

صباح الخير. شكرًا لكم على الإجابة على الأسئلة. كان لدي سؤال بخصوص عدد الموظفين لديكم. أعتقد أننا كنا نتحدث خلال السنوات القليلة الماضية عن تقليص عدد الموظفين. الآن وقد عدتم بقوة إلى مسار نمو الإيرادات، كيف تفكرون في عدد الموظفين من الآن فصاعدًا؟ هل تحتاجون إلى زيادة عدد الموظفين لتلبية هذا الطلب الذي تشهدونه حاليًا، أم تعتقدون أن لديكم طاقة إنتاجية كافية للحفاظ على الوضع الحالي؟

جوناس برايسينغ، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي

حسنًا، شكرًا. كما ذكرنا سابقًا، نحن نتمتع بانضباط عالٍ في أنشطة المبيعات، كما أشارت بيكي، وفي إدارة التكاليف، كما أوضح جاك. لذا، يمكننا القول إننا راضون تمامًا عن وضعنا الحالي. لدينا قدرة إضافية على الاستفادة من عدد الموظفين الحالي، وسنحرص على اختيار أفضل السبل لتوظيف المزيد من الموظفين لضمان استمرار نمونا. الأهم هو أن نحافظ على قوتنا في المبيعات، وأن نكون مرنين وسريعين في تعديل قدراتنا في التوظيف وفقًا لمتطلبات السوق، مستخدمين الأدوات التي نوفرها في جميع أنحاء المؤسسة. هذا يمنحنا مرونة أكبر في الاستفادة من عدد موظفينا الحالي لزيادة الإنتاجية، ونحن نركز جهودنا على هذا الأمر.

تريفور روميو (محلل أسهم)

شكرًا لك يا جوناس. وإذا أمكن، هل لديك سؤال سريع لك أو لبيكي؟ كما تعلم، نحن نعيش في عصر يشهد تطورًا سريعًا في مجال الذكاء الاصطناعي. أعتقد أن الشركات تبحث عن كوادرها ومواهبها، ويبدو أن امتلاك هذه المرونة التي تتمتع بها يُعد ميزة كبيرة في الوقت الراهن، خاصةً فيما يتعلق بشركة إكسبريس. إذن، ما هي رؤيتك الحالية فيما يخص مهارات تكنولوجيا المعلومات التي يطلبها العملاء وكيف تتغير؟ وبالنسبة للمهارات الجديدة المطلوبة بشدة، ما مدى صعوبة إيجاد هذه المواهب حاليًا؟

بيكي فرانكيويتز، المدير التجاري (CCO)، الرئيس NA

حسنًا، سأجيب على هذا السؤال. أولًا، بالنسبة لتعليقك الأول، نؤكد أن عملاءنا يرغبون في المرونة أثناء وضع خططهم وتنفيذها لتحقيق القيمة المرجوة. يدور نقاشنا مع العملاء حول كيفية تحقيق هذه القيمة. نعلم أن التكنولوجيا تُمكّننا من الوصول إلى المرحلة التجريبية، لكن العنصر البشري هو الذي يضمن تحقيق الفائدة المرجوة. وهنا يأتي دورنا في الإجابة على سؤالك حول المهارات التي تشهد نموًا ملحوظًا في مجال البنية التحتية.

لذا، نرى مهندسي قواعد البيانات، وعلماء البيانات لمراكز البيانات، ومهندسي شبكات الحاسوب يتجهون قليلاً نحو الأمن السيبراني، لكن التركيز الأكبر ينصب على جانب البنية التحتية من حيث المهارات المطلوبة، والتي يصعب إيجادها. حاليًا، لدينا القدرة على نقل الموظفين وتطوير مهاراتهم. ندير أكاديمية تُسمى أكاديمية إكسبريس، حيث نقوم بتدريس وتدريب المهارات لضمان تلبية الطلب. لذا، نحن راضون تمامًا عن وضعنا الحالي.

ومرة أخرى، سمعتم ذلك من جاك وهو يقول إن التحسين، في هذا المثال، هو تحويل أنفسنا إلى تلك المهارات المطلوبة في السوق.

تريفور روميو (محلل أسهم)

حسنًا، هذا رائع. شكرًا جزيلًا لك.

المشغل

شكراً لكم. سؤالنا التالي من جوش تشان من بنك يو بي إس. خطكم مفتوح.

جوش تشان (محلل أسهم)

مرحباً، صباح الخير. أهنئكم على نتائج الربع. أعتقد أنكم تلاحظون، بناءً على أرقامكم، بعض المؤشرات الكلاسيكية لانتعاش اقتصادي مبكر. لذا، كنت أتساءل كيف تفسرون الوضع الاقتصادي الكلي في ظل عدم وجود ركود اقتصادي شامل، ومع ذلك تلاحظون هذه المؤشرات المبكرة للانتعاش الاقتصادي.

جوناس برايسينغ، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي

صباح الخير يا جوش. نعم، نحن متفائلون للغاية بهذا الزخم، ومتحمسون بنفس القدر لفرص السوق طويلة الأجل. وكما سمعتم منا على مدار فترة، فإن هدفنا هو أن نكون بناة مستقبلنا، وأن نتخذ الإجراءات اللازمة لوضع أعمالنا في موقع يؤهلها للنجاح في أي ظرف. وانطلاقًا من هذا، فإن تركيزنا ينصب بشكل أقل على التنبؤ بالتوقيت الدقيق أو شكل الانتعاش الاقتصادي التقليدي، وأكثر على استغلال الأدوات المتاحة لنا، بما في ذلك إجراءات خفض التكاليف الهيكلية، وتحديد أولويات محفظة أعمالنا، ومواصلة الاستثمار في القدرات ذات القيمة المضافة العالية.

وقد استمعتم للتو إلى جاك وهو يقدم مثالاً رائعاً على ذلك في حديثه عن برنامج التحول الذي تبلغ قيمته 200 مليون جنيه إسترليني، والذي يهدف إلى تحقيق وفورات دائمة بقيمة 200 مليون جنيه إسترليني بحلول عام 2028. لدينا، كقطاع وكشركة، خبرة تقارب 80 عاماً في التكيف مع بيئة متغيرة. وكما ذكرت بيكي، قد لا يختلف الطلب كثيراً، لكن التحول يكمن في الطلب على المهارات، لا سيما في مجال التكنولوجيا حالياً، وكذلك في قطاعات أخرى من أعمالنا في مجال الموارد البشرية وحلول المواهب.

وتكمن قوتنا في التكيف مع هذه التغييرات، واستباقها، ثم التوجه نحو الفرص ذات القيمة الأعلى. باختصار، نحن متفائلون للغاية بأداء الربع الثاني، ونحقق نموًا رائدًا في السوق. وكما يتضح من تقريرنا، نتوقع استمرار هذا الاتجاه في الربع الثالث أيضًا.

جوش تشان (محلل أسهم)

هذا رائع. أجل، شكرًا لك على هذه المعلومة القيّمة يا جوناس. وأظن أن جاك ذكر أنكم ترون بوادر انتعاش قطاع المتاجر الصغيرة في الولايات المتحدة، وأعتقد أن هذه أول مرة نسمع فيها هذا الكلام منذ مدة. فهل يمكنك توضيح ما ترونه هناك بخصوص احتمال تحسّن سوق المتاجر الصغيرة؟

جاك ماكجينيس، نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي

نعم، سأتناول جانب السوق في هذا الأمر. نعم، بدأنا نلمس أولى بوادر تحسن مستوى الراحة في الولايات المتحدة، حيث بدأ عملاؤنا من الشركات الصغيرة والمتوسطة الحجم في إعادة بناء طلبهم والانخراط مجدداً في السوق. ما زال الوقت مبكراً، ولكن بمجرد أن نرى ذلك، نتوقع أن نواصل النمو، ونلمس بالفعل مؤشرات على ذلك في مشاريعنا المستقبلية.

جوش تشان (محلل أسهم)

ممتاز. شكراً لك، وألف مبروك على هذا الربع.

المشغل

شكرًا لكم. للتذكير، لطرح سؤال، يُرجى الضغط على النجمة ١١. سؤالنا التالي من توبي سومر من شركة تشواس. خطكم مفتوح.

تايلر باراشان (محلل أسهم)

صباح الخير، معكم تايلر باراشان من توبي. ذكرتم الذكاء الاصطناعي كعامل مضاعف للنمو. هل يمكنكم التحدث عن بعض المجالات التي ساهم فيها الذكاء الاصطناعي في جلب أعمال جديدة للشركة؟

جوناس برايسينغ، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي

نعم، سأقبل ذلك. في مكالمة الربع الأخير، تحدثتُ عن محرك استهداف المبيعات. بدأنا بتطبيقه في فرنسا، ونعمل الآن على توسيعه ليشمل جميع أسواقنا الرئيسية، متوقعين الوصول إلى 70% من إيراداتنا بنهاية العام. يساعدنا هذا على استهداف الفرص المتنامية في السوق، حيث نمتلك القدرات والكفاءات اللازمة. لذا، يُعدّ هذا مجالًا محددًا نستفيد فيه من الذكاء الاصطناعي، وأضيف إليه الأتمتة، لتعزيز أرباحنا ونمو أعمالنا.

نعمل أيضًا على تطوير قسم الاستقبال، حيث نتعاون مع جهات خارجية لإجراء المقابلات، ما يتيح لنا إجراؤها خارج ساعات العمل الرسمية. في الواقع، تُجرى 30% من مقابلاتنا خارج ساعات العمل الرسمية، وتعتمد هذه المقابلات على الذكاء الاصطناعي والأتمتة. هذه أمثلة قليلة على كيفية مساهمة الذكاء الاصطناعي في النمو وزيادة الأرباح. أما الجانب التجاري، فهو الجانب الأهم، إذ نرى أن للذكاء الاصطناعي دورًا مزدوجًا.

نستخدمه داخل مؤسستنا. وكما ذكرت، نستخدمه أيضًا لابتكار منتجات جديدة في السوق. وفي الربع الماضي، تحدثتُ عن شراكتنا مع Soundhound AI. وفي هذا الربع، تحدثتُ عن علاقتنا بـ أقصد، هذا التقاطع بين ضمان شراكتنا لتوفير القدرات اللازمة لتقديم خدمات أفضل، وتحقيق نتائج قابلة للقياس. هذا ما يريده العملاء. إنهم يريدون نتائج قابلة للقياس، وليس مجرد تنفيذ.

ونتعلم الآن أن تحقيق هذه النتيجة يتطلب جهوداً بشرية. وهنا يكمن تميزنا.

تايلر باراشان (محلل أسهم)

شكراً. هل يمكنك توضيح قرار عدم إعادة شراء أي أسهم؟ وهل نتوقع العودة إلى نظام إعادة الشراء في النصف الثاني من العام؟

جاك ماكجينيس، نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي

تايلر، لم تكن واضحًا تمامًا، لكنني أعتقد أنك كنت تسأل عن إعادة شراء الأسهم. لذا، من وجهة نظر تخصيص رأس المال، لا أتوقع أي تغييرات على المدى القريب جدًا. لقد تحدثنا سابقًا عن تعزيز ميزانيتنا العمومية، وكان من الرائع الحصول على هذا التدفق النقدي في الربع الثاني. من خلال عمليات التخلص من الأصول، يمكنك ملاحظة تحسن صافي ديوننا ربعًا بعد ربع. لذلك، لا أتوقع حاليًا أي تغييرات على المدى القريب جدًا، لكننا فخورون جدًا بسجلنا الحافل، ونتوقع أن يستمر هذا السجل في التأثير على استراتيجيتنا مع تقدم أعمالنا في المستقبل.

تايلر باراشان (محلل أسهم)

شكرًا لك.

المشغل

شكراً لكم. سؤالنا التالي من مارك ماركون من شركة بيرد. خطكم مفتوح.

مارك ماركون (محلل أسهم)

شكراً لإتاحة الفرصة لي مجدداً. بخصوص هوامش الربح الإجمالية، كنت أتساءل عن نسبة الربح الإجمالي الحالية من برنامج PERM؟ وإذا تحقق التعافي الكامل، فإلى أين تتوقع أن تصل هذه النسبة؟

جاك ماكجينيس، نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي

شكرًا لك على السؤال يا مارك. في الربع الأخير، بلغت نسبة إجمالي الدخل من عقود العمل الدائمة 15.3% من إجمالي الدخل. وكما تعلم، فإن هذه النسبة قريبة جدًا من النسبة التي كنا عليها قبل عام في نفس هذا الوقت. وكما ذكرت، استقرت نسبة عقود العمل الدائمة خلال الربع الأخير بشكل عام. ومع استمرارنا في النمو، أعتقد أن نسبة عقود العمل الدائمة ستتراوح بين 15.5% و16.5% من إجمالي الدخل في ظل ظروف أكثر استقرارًا. وبالطبع، لاحظنا ذلك خلال فترة التعافي، وتحديدًا في المراحل الأولى من التعافي من الجائحة. وقد وصلت النسبة إلى 20% عندما شهدنا نشاطًا ملحوظًا في عقود العمل الدائمة بلغ ذروته في عام 2022.

لكنني أعتقد أنه في بيئة أكثر استقرارًا، ينبغي أن تتراوح النسبة بين 15.5% و16.5%. وهذا ما أعتبره مؤشرًا. أعتقد أنه مع تقدمنا، نتوقع أن تستمر النسبة في هذا النطاق خلال النصف الثاني من العام. ونحن متفائلون بالاتجاهات التي نشهدها في مجال التوظيف الدائم في الولايات المتحدة. لقد شهدنا نموًا قويًا في خدمات التوظيف الخارجية، وهذا بالتأكيد أكبر أعمالنا في هذا المجال. لذا، فهذه علامة جيدة بلا شك.

وكما ذكرتُ، كان أداء أطباء الأسنان الدائمين مستقراً في الربع الأخير أيضاً. لذا، نرى مؤشرات مشجعة. لكنني أعتقد أن هذا النطاق النسبي هو ما أتوقعه في المستقبل.

مارك ماركون (محلل أسهم)

ممتاز. أما بالنسبة لشركة إكسبريس، فأنتم تقومون بالعديد من الأنشطة والشراكات المختلفة. بالنظر إلى أداء الشركة خلال النصف الثاني من العام الحالي وبداية العام المقبل، كيف تتوقعون نموها؟ وإذا بدأ هذا النمو بالتحسن بشكل ملحوظ، فما هو الأثر المتوقع على هوامش الربح الإجمالية؟

جاك ماكجينيس، نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي

إذن، أعتقد أن ما سأبدأ به يا مارك هو أداء إكسبريس بشكل عام. كما رأيتم خلال الربع، شهدت إكسبريس تحسناً في معدل نمو الإيرادات من الربع الأول إلى الربع الثاني. وصلنا إلى -2% عالمياً، وهو تحسن كبير مقارنةً بالربع الأول. لذا، نحن متفائلون بهذا الأداء. أما بالنسبة لأعمالنا في الولايات المتحدة تحديداً، كما ذكرت للتو، فقد كانت مستقرة. ونحن متفائلون، بناءً على الاتجاهات الحالية، بأن هذا الوضع سيتحول إلى نمو طفيف في الربع الثالث.

إذن، هناك زخم إيجابي مستمر من شركة إكسبريس بشكل عام. وفيما يتعلق بالشراكات، سأترك المجال لبيكي لتتحدث قليلاً عن ذلك.

بيكي فرانكيويتز، المدير التجاري (CCO)، الرئيس NA

مارك، أودّ أن أقول أولاً، أعتقد أن إدراكنا لاختلاف متطلبات السوق اليوم أمرٌ بالغ الأهمية. فهم يطلبون التكنولوجيا والكفاءات والخدمات ضمن حلول متكاملة تُحقق النتائج المرجوة. ونحن بدورنا نلعب دوراً محورياً في التكامل، وتوفير الكفاءات والخدمات المتكاملة التي تُسهم في تحقيق هذه النتائج. ولدينا شراكات تُساعدنا في مجال التكنولوجيا. لذا، فيما يتعلق بحجم هذا الأمر، فهو جديد نسبياً بالنسبة لنا. لقد تحدثتُ عنه، وهو مصدر دخل جديد.

لكننا بصدد تحقيق إيرادات تتراوح بين 50 و100 مليون دولار هذا العام من خلال الشراكات. وأعتقد أن الأهم من ذلك، أو ربما بنفس القدر من الأهمية، هو أن لدينا ما يقارب 100 عميل محتمل مؤهل في قائمة الانتظار. لذا نتوقع أن يستمر هذا العدد في النمو.

مارك ماركون (محلل أسهم)

ممتاز. شكراً لك.

المشغل

شكراً لكم. بهذا نختتم جلسة الأسئلة والأجوبة، وسأعيد الكلمة إلى جوناس.

جوناس برايسينغ، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي

شكرًا لك يا ميشيل. وشكرًا لكم جميعًا على مشاركتكم في مكالمة الأرباح هذا الصباح. نتطلع إلى التحدث إليكم مجددًا في اجتماعنا القادم لمناقشة أرباح الربع الثالث. شكرًا جزيلًا. وحتى ذلك الحين، نتمنى لكم بقية أسبوع رائعة.

المشغل

بهذا ينتهي البرنامج. يمكنك الآن قطع الاتصال.

تنويه: هذا النص مُقدّم لأغراض إعلامية فقط. مع حرصنا على الدقة، قد توجد أخطاء أو سهو في هذا النسخ الآلي. للاطلاع على البيانات الرسمية للشركة ومعلوماتها المالية، يُرجى الرجوع إلى ملفات الشركة لدى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية وبياناتها الصحفية الرسمية. تعكس تصريحات المشاركين في الشركة والمحللين وجهات نظرهم في تاريخ هذه المكالمة، وهي قابلة للتغيير دون إشعار مسبق.