بقلم دارا راناسينغ وإيان ويذرز

لندن 14 نوفمبر تشرين الثاني (رويترز) - تعرضت أسواق الأسهم العالمية لضربة قوية يوم الجمعة حيث أحبطت نبرة متشددة من مسؤولي مجلس الاحتياطي الاتحادي (البنك المركزي الأمريكي) الآمال في خفض أسعار الفائدة الأمريكية في ديسمبر كانون الأول، في حين أضافت أجندة البيانات التي لا تزال فوضوية والمخاوف بشأن فقاعة الذكاء الاصطناعي إلى القلق.

سجلت البورصات الكبرى من طوكيو إلى باريس ولندن خسائر كبيرة مع تجدد المخاوف بشأن الميزانية البريطانية المقبلة مما أضاف المزيد من الألم إلى أسواق المملكة المتحدة.

أشارت العقود الآجلة للأسهم الأميركية إلى افتتاح قاتم لأسهم وول ستريت بعد أن سجلت انخفاضات حادة يوم الخميس.

في ظل المخاوف بشأن التضخم وعلامات الاستقرار النسبي في سوق العمل بعد خفض أسعار الفائدة في الولايات المتحدة مرتين هذا العام، يشير عدد متزايد من صناع السياسات في بنك الاحتياطي الفيدرالي إلى تحفظهم على المزيد من التيسير.

تقدر الأسواق الآن احتمالات خفض أسعار الفائدة من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي بمقدار ربع نقطة مئوية في ديسمبر بنسبة 49%، مقارنة بأكثر من 60% في وقت سابق من هذا الأسبوع.

وفي الوقت نفسه، أضافت المخاوف بشأن نقص البيانات الاقتصادية بسبب إغلاق الحكومة الأميركية الذي انتهى هذا الأسبوع، وتقييمات التكنولوجيا المفرطة على خلفية طفرة الذكاء الاصطناعي، إلى المزاج المتوتر في الأسواق المالية.

وقال جيريمي ستريتش، رئيس استراتيجية العملات الأجنبية لمجموعة العشرة لدى سي آي بي سي ماركتس في لندن: "حتى نحصل على البيانات المتأخرة، فإننا في نمط انتظار".

"لقد عدنا إلى نسبة 50-50 بشأن خفض أسعار الفائدة في ديسمبر، وهذا، إلى جانب المخاوف بشأن فقاعة الذكاء الاصطناعي، أدى إلى زعزعة استقرار المعنويات."

لقد تغيّرت الأجواء هذا الشهر، وشهدت أسهم شركات رائدة مثل بالانتير (PLTR.O) وأوراكل (ORCL.N) انخفاضات بنحو 15% لكل منهما خلال الأسبوعين الماضيين. كما انخفضت أسهم شركة صناعة الرقائق إنفيديا (NVDA.O) بنحو 8%.

في هذه الأثناء، بدد البيت الأبيض الآمال في الحصول على رؤية أكثر وضوحا للاقتصاد الأميركي في أي وقت قريب، قائلا إن بيانات البطالة الأميركية لشهر أكتوبر/تشرين الأول ربما لا تكون متاحة أبدا، مما يزيد من الشعور بأن بنك الاحتياطي الفيدرالي قد يتوقف مؤقتا حتى يحصل على مزيد من الوضوح.

انخفض أوسع مقياس MSCI للأسهم الآسيوية خارج اليابان .MIAPJ0000PUS بنحو 2%، في حين انخفض مؤشر نيكي الياباني بنحو 1.8% .N225 وانخفض مؤشر كوريا الجنوبية .KS11 بنسبة 3.8%.

وقال مارك إليس، مدير الاستثمار في شركة ناتشيل لإدارة الأصول: "في المخطط العام للأمور، لم تعد (الأسهم) إلى حيث كانت قبل بضعة أيام إلا".

"ولكن الأمر بدا أشبه بتصفية كبيرة، وخاصة بالنسبة لأسماء الشركات التكنولوجية ذات القيمة العالية، والتي حققت أداءً جيدًا للغاية حتى الآن هذا العام."

تراجعت الأسهم الصينية .CSI300 بنسبة 0.9% بعد نشر أرقام النشاط الشهري التي أظهرت تباطؤ الإنتاج الصناعي ومبيعات التجزئة في أكتوبر، وهو ما جاء دون تقديرات المحللين وأخمد ارتفاعا قصير الأجل في أسواق الأسهم.

شهدت سندات الخزانة الأمريكية إقبالاً متزايداً يوم الجمعة، مع بحث المستثمرين عن ملاذات آمنة. وانخفضت عوائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل عامين (US2YT=RR) قليلاً عند 3.58%، بعد أن ارتفعت 3 نقاط أساس خلال الليل، بينما ارتفع عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات (US10YT=RR) بمقدار 1.4 نقطة أساس ليصل إلى 4.12%.

واتجه الدولار إلى تسجيل انخفاض أسبوعي يوم الجمعة مع قيام المستثمرين بتقليص مراكزهم، مع انخفاض مؤشر الدولار قليلا بعد البيانات إلى 99.19 =USD .

حصل الين الياباني على بعض الراحة التي كان في أمس الحاجة إليها، وسجل آخر مرة 154.48 ين للدولار، بعد أن سجل أضعف مستوى في تسعة أشهر يوم الأربعاء.

وانخفض الدولار بنحو ثلث في المائة مقابل الفرنك السويسري ، ولم يطرأ تغير يذكر على اليورو عند نحو 1.16 دولار.

أسواق المملكة المتحدة تتأرجح

مع ذلك، تأثر الجنيه الإسترليني سلبًا بتكهنات الميزانية البريطانية. وتراجع بشكل حاد بعد أن ذكرت صحيفة فاينانشال تايمز أن رئيس الوزراء كير ستارمر ووزيرة المالية راشيل ريفز تخليا عن خطتهما لزيادة معدلات ضريبة الدخل، والتي كانت تهدف إلى خرق البرنامج الانتخابي للحزب، قبل أن يستعيدا بعض قوتهما.

كما ارتفعت عوائد سندات الحكومة البريطانية بشكل حاد قبل أن تتراجع. وارتفعت عوائد سندات الخزانة البريطانية لأجل عشر سنوات بنحو 6 نقاط أساس خلال اليوم لتصل إلى 4.50% (GB10YT=RR) .

قال إليس، من شركة ناتشيل لإدارة الأصول: "كانت هناك تسريبات وشائعات حول هذه الميزانية منذ زمن طويل. لا بد أنها الميزانية الأكثر تداولاً على الإطلاق".

ارتفعت أسعار النفط بعد أن ألحق هجوم بطائرة بدون طيار أوكرانية أضرارا بمستودع نفط روسي، مما أدى إلى ارتفاع العقود الآجلة لخام برنت LCOc1 بنسبة 1% إلى 63.65 دولار.

لم تشهد أسعار الذهب الفورية (XAU=) تغيرًا يُذكر خلال اليوم، حيث استقرت عند 4,173 دولارًا للأونصة، بعد أن انخفضت بنسبة 0.6% خلال الليل، منهيةً سلسلة مكاسب استمرت أربعة أيام. مع ذلك، لا يزال المعدن الأصفر بعيدًا عن أعلى مستوى قياسي له عند 4,381 دولارًا.

(إعداد: دارا راناسينغه وإيان ويذرز في لندن؛ إعداد: ستيلا كيو وجريجور ستيوارت هنتر؛ تحرير: مارك هاينريش)

(( Dhara.Ranasinghe@thomsonreuters.com ؛ +442075422684؛))