رؤى رئيسية

• تعقد شركة JM Smucker اجتماعها العام السنوي في 14 أغسطس
• إجمالي أجر الرئيس التنفيذي مارك سموكر يشمل راتبًا قدره 1.18 مليون دولار أمريكي
• الراتب الإجمالي أقل بنسبة 34% من متوسط الصناعة
• بلغ إجمالي عائد المساهمين في شركة JM Smucker على مدار السنوات الثلاث الماضية 0.3% بينما انخفضت أرباحها للسهم بنسبة 3.6% على مدار السنوات الثلاث الماضية

كان الأداء في شركة JM Smucker Company ( NYSE:SJM ) باهتًا إلى حد ما في الآونة الأخيرة وقد يتساءل المساهمون عما يخطط الرئيس التنفيذي مارك سموكر للقيام به بشأن هذا الأمر. إحدى الطرق التي يمكنهم من خلالها ممارسة نفوذهم على الإدارة هي من خلال التصويت على القرارات، مثل مكافآت المديرين التنفيذيين في الاجتماع العام السنوي القادم، والذي سيعقد في 14 أغسطس. وقد ثبت أن تحديد مكافآت المديرين التنفيذيين المناسبة يحفز الإدارة على التصرف بما يخدم مصالح المساهمين. نعتقد أن تعويضات الرئيس التنفيذي تبدو مناسبة بالنظر إلى البيانات التي جمعناها.

مقارنة تعويضات الرئيس التنفيذي لشركة JM Smucker مع الصناعة

تشير بياناتنا إلى أن القيمة السوقية لشركة JM Smucker تبلغ 13 مليار دولار أمريكي، وتم الإبلاغ عن إجمالي تعويضات الرئيس التنفيذي السنوية بمبلغ 10 ملايين دولار أمريكي للسنة حتى أبريل 2024. وهذا يمثل انخفاضًا ملحوظًا بنسبة 8.6٪ عن العام الماضي. وبينما يركز هذا التحليل على إجمالي التعويضات، فمن الجدير بالذكر أن جزء الراتب أقل، حيث تقدر قيمته بنحو 1.2 مليون دولار أمريكي.

للمقارنة، أفادت شركات أخرى في صناعة الأغذية الأمريكية بقيمة سوقية تزيد عن 8.0 مليار دولار أمريكي، بمتوسط إجمالي تعويضات للرئيس التنفيذي يبلغ 16 مليون دولار أمريكي. وهذا يشير إلى أن مارك سموكر يتقاضى أجرًا أقل من متوسط الصناعة. وعلاوة على ذلك، يمتلك مارك سموكر أسهمًا بقيمة 26 مليون دولار أمريكي في الشركة باسمه الخاص، مما يشير إلى أنه لديه الكثير من الحصص في اللعبة.

على مستوى الصناعة، يمثل الراتب حوالي 19% من إجمالي التعويضات، بينما يمثل المكافآت الأخرى 81%. وفي حالة جيه إم سمكر، يمثل التعويض غير المرتبط بالراتب شريحة أكبر من إجمالي التعويضات، مقارنة بالصناعة الأوسع نطاقًا. وإذا كان إجمالي التعويضات يميل نحو المزايا غير المرتبطة بالراتب، فهذا يشير إلى أن أجر الرئيس التنفيذي مرتبط بأداء الشركة.

نمو شركة JM Smucker

على مدار السنوات الثلاث الماضية، تقلصت أرباح شركة JM Smucker لكل سهم بنسبة 3.6% سنويًا. وفي العام الماضي، انخفضت إيراداتها بنسبة 4.1%.

لن يسعد سوى عدد قليل من المساهمين بقراءة انخفاض ربحية السهم الواحد. والانطباع أسوأ عندما تفكر في انخفاض الإيرادات على أساس سنوي. لذا، ونظراً لهذا الأداء الضعيف نسبياً، فمن المحتمل ألا يرغب المساهمون في رؤية تعويضات عالية للرئيس التنفيذي. بالنظر إلى المستقبل، قد ترغب في التحقق من هذا التقرير المرئي المجاني حول توقعات المحللين لأرباح الشركة المستقبلية.

هل كانت شركة JM Smucker استثمارًا جيدًا؟

لقد حققت شركة JM Smucker عائدًا إجماليًا للمساهمين بنسبة 0.3% على مدار ثلاث سنوات، لذا فإن معظم المساهمين لن يشعروا بخيبة أمل كبيرة. على الرغم من ذلك، هناك دائمًا مجال للتحسين. وفي ضوء ذلك، ربما يرغب المستثمرون في رؤية تحسن في عائداتهم قبل أن يشعروا بالسخاء بشأن زيادة مكافأة الرئيس التنفيذي.

في ملخص...

ورغم أن عائدات المساهمين إيجابية، إلا أنه يتعين علينا النظر إليها جنباً إلى جنب مع الأرباح التي فشلت في النمو، وهذا قد يعني أن الزخم الحالي قد لا يستمر. ويمكن توجيه هذه المخاوف إلى مجلس الإدارة، وينبغي للمساهمين إعادة النظر في أطروحاتهم الاستثمارية لمعرفة ما إذا كانت لا تزال منطقية.

إن أجر الرئيس التنفيذي هو ببساطة أحد العوامل العديدة التي يجب مراعاتها عند فحص أداء الأعمال. السيد سمكر (1 أمر مزعج بعض الشيء!) الذي يجب أن تكون على دراية به قبل الاستثمار هنا.

بالطبع، قد تجد استثمارًا رائعًا من خلال النظر في مجموعة مختلفة من الأسهم. لذا ألق نظرة على هذه القائمة المجانية للشركات المثيرة للاهتمام.

هذه المقالة التي نشرتها سيمبلي وول ستريت هي مقالة عامة بطبيعتها. نحن نقدم تعليقات تستند إلى بيانات تاريخية وتوقعات محللين باستخدام منهجية غير متحيزة فقط ولا تهدف مقالاتنا إلى تقديم نصيحة مالية. لا تشكل توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليل طويل الأجل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. يرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ليس لدى سيمبلي وول ستريت أي موقف في أي من الأسهم المذكورة.