تُسرّع شركات أشباه الموصلات الصينية نموها مع ازدياد الطلب على الذكاء الاصطناعي والقيود المتعلقة بشركة إنفيديا. (NASDAQ: NVDA )، ونقص الإمدادات يعيد تشكيل المنافسة ويدفع بكين إلى بناء نظام بيئي للرقائق يعتمد على الذات.

ازدهار الذكاء الاصطناعي وقيود شركة إنفيديا يحفزان النمو المحلي

سجلت شركات تصنيع الرقائق الصينية إيرادات قياسية وتتوقع تحقيق المزيد من المكاسب مع قيام شركات التكنولوجيا المحلية بتوسيع نطاق البنية التحتية للذكاء الاصطناعي.

قال بول تريولو من مجموعة ألبرايت ستونبريدج لشبكة سي إن بي سي يوم الجمعة إن القيود الأمريكية قد أضافت "وقودًا صاروخيًا" للطلب، في حين أن قيود التصدير على رقائق إنفيديا تدفع الصين إلى تبني بدائل محلية.

تتدخل شركات مثل هواوي ومور ثريدز لسد الفجوة، حتى مع تخلفها عن أداء الولايات المتحدة.

قال بارف شارما من شركة Counterpoint Research إن هذه الحلول المحلية تساعد في سد "الفجوة الحاسوبية" وتدفع نمو الإيرادات القوي.

نقص الذاكرة يفتح الباب أمام اللاعبين المحليين

إن النقص العالمي في رقائق الذاكرة وارتفاع الأسعار يعززان الشركات الصينية مثل ChangXin Memory Technologies (CXMT)، التي شهدت ارتفاعًا حادًا في الإيرادات.

أتاحت القيود المفروضة على واردات الذاكرة المتقدمة فرصًا لشركة CXMT للبروز كخيار محلي. وقال فيليكس لي من مورنينغ ستار إن حتى تقنيات الذاكرة الأقدم تشهد طلبًا قويًا مع سعي الصين لبناء قاعدة توريد خاصة بها.

وفي الوقت نفسه، شركة سامسونج للإلكترونيات المحدودة، الرائدة عالمياً. (OTC: SSNLF )، إس كيه هاينكس ، ومايكرون تكنولوجي إنك . (NASDAQ: MU ) تواصل هيمنتها على سوق الذاكرة المتطورة، مما يسلط الضوء على الفجوة التنافسية.

يستمر النمو رغم الفجوة التكنولوجية

تُحقق شركات تصنيع الرقائق الصينية، مثل شركة تصنيع أشباه الموصلات الدولية (SMIC) وشركة هوا هونغ، نموًا قويًا في الإيرادات. ومع ذلك، لا تزال هذه الشركات غير قادرة على إنتاج رقائق متطورة على نطاق واسع، على غرار شركة تايوان الرائدة في هذا المجال، شركة تصنيع أشباه الموصلات المحدودة. (بورصة نيويورك: TSM ).

أشار التقرير إلى أن الفجوة تنبع في الغالب من محدودية الوصول إلى معدات التصنيع المتقدمة. وعلى وجه الخصوص، منعت قيود التصدير الشركات الصينية من الحصول على أحدث أدوات الطباعة الحجرية التي تصنعها شركة ASML Holding NV. (NASDAQ: ASML ) في هولندا.

قال تريولو إن الصين تسعى لإعادة بناء أجزاء كبيرة من سلسلة توريد أشباه الموصلات، وهو جهد معقد سيستغرق وقتًا في ظل ضوابط التصدير الحالية. وأضاف شارما أن النمو طويل الأجل سيعتمد على قدرة الصين على التوسع في مجال الذاكرة المتقدمة ورقائق الجيل التالي، حيث لا تزال مخاطر فائض الطاقة الإنتاجية قائمة في القطاعات الأقل تطورًا.

حرب المواهب تضيف بُعدًا جديدًا لسباق الرقائق

إلى جانب المعدات وسلاسل التوريد، يتصاعد التنافس أيضاً على استقطاب المواهب في مجال أشباه الموصلات والذكاء الاصطناعي. فقد كثفت تايوان تحقيقاتها مع شركات صينية متهمة باستقطاب المهندسين، وذلك في إطار حملة أوسع نطاقاً شملت نحو 100 قضية منذ عام 2020، وفقاً لتقرير نشرته صحيفة "ساوث تشاينا مورنينغ بوست".

يصف المحللون هذا الاتجاه بأنه "حرب تكنولوجية هادئة"، حيث تسعى الصين بقوة إلى توظيف العمال المهرة لدعم طموحاتها في مجال الذكاء الاصطناعي، حتى مع تقييد القيود الأمريكية للوصول إلى الأدوات المتقدمة.

وأشار التقرير إلى أن تايوان، موطن شركة تايوان لأشباه الموصلات، لا تزال مركزاً مهماً للمواهب، لكنها تواجه ضغوطاً مستمرة "لاستنزاف العقول" بسبب ارتفاع الأجور وجهود التوظيف من شركات البر الرئيسي.

في الوقت نفسه، تستثمر الصين بكثافة في التعليم المحلي والتوظيف العالمي، بينما تسعى الولايات المتحدة أيضًا إلى جذب الخبرات التايوانية - مما يؤكد أن رأس المال البشري أصبح استراتيجيًا مثل التكنولوجيا في سباق الرقائق العالمي.

صورة من موقع Shutterstock