يعتمد بعض المستثمرين على توزيعات الأرباح لتنمية ثرواتهم، وإذا كنتَ من متابعي أرباح الأسهم، فقد يثير اهتمامك معرفة أن شركة ويذرفورد إنترناشونال ( ناسداك: WFRD ) على وشك أن تُصبح خالية من الأرباح خلال 3 أيام فقط. تاريخ استحقاق الأرباح هو يوم عمل واحد قبل تاريخ تسجيل الشركة، وهو التاريخ الذي تُحدد فيه الشركة المساهمين المستحقين لتوزيعات الأرباح. من المهم معرفة تاريخ استحقاق الأرباح، إذ يجب أن تكون أي صفقة على السهم قد سُوّيت في تاريخ التسجيل أو قبله. وبالتالي، يمكنك شراء أسهم ويذرفورد إنترناشونال قبل 6 نوفمبر لاستلام توزيعات الأرباح، والتي ستدفعها الشركة في 4 ديسمبر.

تبلغ أرباح الشركة القادمة 0.25 دولار أمريكي للسهم، وذلك بعد أن وزعت الشركة خلال الاثني عشر شهرًا الماضية ما مجموعه دولار أمريكي واحد للسهم على المساهمين. بالنظر إلى توزيعات الأشهر الاثني عشر الماضية، يُلاحظ أن عائد ويذرفورد إنترناشونال يبلغ حوالي 1.4% على سعر سهمها الحالي البالغ 73.69 دولارًا أمريكيًا. إذا اشتريت هذه الشركة لتوزيع أرباحها، فيجب أن تكون لديك فكرة عن مدى موثوقية واستدامة توزيعات ويذرفورد إنترناشونال. لذلك، علينا التحقق من قدرة ويذرفورد إنترناشونال على تحمل تكاليف توزيع أرباحها، ومدى إمكانية نموها.

عادةً ما تُدفع أرباح الأسهم من دخل الشركة، لذا إذا دفعت الشركة أكثر مما حققته، فإن أرباحها عادةً ما تكون أكثر عرضة للتخفيض. دفعت شركة ويذرفورد إنترناشونال 18% فقط من أرباحها العام الماضي، وهو ما نعتقد أنه منخفضٌ بشكلٍ مُحافظ، ويترك هامشًا كبيرًا للظروف غير المتوقعة. ومع ذلك، عادةً ما يكون التدفق النقدي أهم من الربح لتقييم استدامة توزيعات الأرباح، لذا يجب علينا دائمًا التحقق مما إذا كانت الشركة قد حققت سيولةً كافيةً لسداد أرباحها. والخبر السار هو أنها دفعت 19% فقط من تدفقها النقدي الحر في العام الماضي.

من المشجع أن نرى أن توزيعات الأرباح مغطاة بالأرباح والتدفقات النقدية. وهذا يشير عمومًا إلى استدامة توزيعات الأرباح، طالما لم تنخفض الأرباح انخفاضًا حادًا.

انقر هنا لرؤية نسبة توزيع أرباح الشركة، بالإضافة إلى تقديرات المحللين لأرباحها المستقبلية.

هل شهدت الأرباح والأرباح نموًا؟

الشركات التي تتقلص أرباحها تُواجه تحدياتٍ من منظور توزيع الأرباح. فإذا انخفضت الأرباح واضطرت الشركة إلى خفض توزيعاتها، فقد يشهد المستثمرون ضياع قيمة استثماراتهم. وقد انخفضت أرباح سهم ويذرفورد إنترناشونال بنحو 64% سنويًا خلال السنوات الخمس الماضية.

لسوء الحظ، لم تبدأ شركة Weatherford International في دفع أرباحها إلا منذ عام أو نحو ذلك، لذا لا يوجد تاريخ كافٍ يمكن الاستناد إليه في هذا الصدد.

باختصار

هل تمتلك ويذرفورد إنترناشونال المقومات اللازمة للحفاظ على توزيعات أرباحها؟ تتمتع ويذرفورد إنترناشونال بنسب منخفضة من السيولة النقدية وتوزيعات الأرباح، مما قد يعني استدامة توزيعات الأرباح حتى في ظل انخفاض حاد في ربحية السهم. مع ذلك، نعتبر انخفاض الأرباح علامة تحذير. باختصار، تبدو ويذرفورد إنترناشونال جيدة بناءً على هذا التحليل، على الرغم من أنها لا تُمثل فرصةً مميزة.

هل تتساءل عما يخبئه المستقبل لشركة ويذرفورد إنترناشونال؟ اطلع على توقعات المحللين التسعة الذين نتابعهم، من خلال هذا التصور لأرباحها وتدفقاتها النقدية المتوقعة تاريخيًا ومستقبليًا.

من الأخطاء الاستثمارية الشائعة شراء أول سهم مثير للاهتمام تراه. تجد هنا قائمة كاملة بأسهم توزيعات الأرباح المرتفعة.

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت عامة بطبيعتها. نقدم تحليلات مبنية على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، باستخدام منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.