أهم النقاط الرئيسية

• تشير نسبة الملكية المؤسسية المرتفعة بشكل ملحوظ إلى أن سعر سهم شركة برايم ميديسين يتأثر بشكل كبير بتحركاتهم التجارية.
• يمتلك أكبر 8 مساهمين 52% من الشركة

بالنظر إلى قائمة مساهمي شركة برايم ميديسين ( ناسداك: PRME )، يمكننا تحديد المجموعة الأكثر نفوذاً. نلاحظ أن المؤسسات تمتلك الحصة الأكبر في الشركة بنسبة 44%. أي أن هذه المجموعة هي الأكثر استفادةً في حال ارتفاع سعر السهم (والأكثر خسارةً في حال انخفاضه).

تكبّد المستثمرون المؤسسيون أكبر الخسائر بعد انخفاض القيمة السوقية للشركة بمقدار 110 ملايين دولار أمريكي الأسبوع الماضي. ومع ذلك، ربما ساهمت مكاسب العام الماضي التي بلغت 36% في تخفيف خسائرهم الإجمالية. لكن ينبغي عليهم الحذر من احتمالية تكبّد المزيد من الخسائر في المستقبل.

دعونا نتعمق أكثر في كل نوع من أنواع مالكي برايم ميديسين، بدءًا من الرسم البياني أدناه.

ماذا تخبرنا الملكية المؤسسية عن شركة برايم ميديسين؟

يقارن المستثمرون المؤسسيون عادةً عوائدهم بعوائد مؤشر شائع المتابعة. لذا فهم يميلون عموماً إلى شراء أسهم الشركات الكبرى المدرجة في المؤشر المرجعي ذي الصلة.

تضمّ سجلات مساهمي شركة برايم ميديسن بالفعل مؤسسات استثمارية، بل إنها تمتلك حصة كبيرة فيها. وهذا يُشير إلى مصداقية الشركة لدى المستثمرين المحترفين. لكن لا يُمكننا الاعتماد على هذه الحقيقة وحدها، فالمؤسسات الاستثمارية قد تُخطئ في استثماراتها أحيانًا، تمامًا كما يفعل أي شخص. إذا غيّرت عدة مؤسسات رأيها في سهم ما في الوقت نفسه، فقد نشهد انخفاضًا سريعًا في سعر السهم. لذا، يجدر بنا الاطلاع على تاريخ أرباح برايم ميديسن الموضح أدناه. بالطبع، يبقى المستقبل هو الأهم.

لا تمتلك صناديق التحوّط حصصًا كبيرة في شركة برايم ميديسين. تشير بياناتنا إلى أن ديفيد ليو، وهو أيضًا كبير المسؤولين التنفيذيين في الشركة، يمتلك الحصة الأكبر بنسبة 11%. عندما يمتلك أحد المطلعين على بواطن الأمور حصة كبيرة من أسهم الشركة، يعتبر المستثمرون ذلك مؤشرًا إيجابيًا، لأنه يدل على استعدادهم لاستثمار ثرواتهم في مستقبل الشركة. وتحتل شركتا آرتش فنتشر بارتنرز، إل بي، وجي في مانجمنت كومباني، إل إل سي، المرتبتين الثانية والثالثة على التوالي من حيث امتلاكهما 10% و9.4% من الأسهم القائمة.

وبعد مزيد من الفحص، وجدنا أن أكثر من نصف أسهم الشركة مملوكة لأكبر 8 مساهمين، مما يشير إلى أن مصالح المساهمين الكبار متوازنة إلى حد ما من قبل المساهمين الصغار.

مع أن دراسة بيانات ملكية المؤسسات في شركة ما أمر منطقي، إلا أنه من المنطقي أيضاً دراسة آراء المحللين لمعرفة توجهات السوق. يُغطي العديد من المحللين هذا السهم، لذا قد يكون من المفيد الاطلاع على توقعاتهم أيضاً.

ملكية المطلعين لشركة برايم ميديسين

رغم أن التعريف الدقيق للشخص المطلع قد يكون أمراً شخصياً، إلا أن معظم الناس يعتبرون أعضاء مجلس الإدارة من المطلعين. تتولى إدارة الشركة تسيير أعمالها، لكن الرئيس التنفيذي مسؤول أمام مجلس الإدارة، حتى وإن كان عضواً فيه.

يعتبر معظم الخبراء امتلاك المطلعين على بواطن الأمور للملكية أمرًا إيجابيًا، لأنه قد يشير إلى توافق مجلس الإدارة مع مصالح المساهمين الآخرين. مع ذلك، في بعض الأحيان، تتركز سلطة كبيرة جدًا في أيدي هذه المجموعة.

يبدو أن المطلعين يمتلكون نسبة كبيرة من أسهم شركة برايم ميديسين. تبلغ قيمة حصتهم 102 مليون دولار أمريكي من إجمالي قيمة الشركة البالغة 675 مليون دولار أمريكي. قد يُشير هذا إلى توافق مصالحهم مع مصالح المساهمين، ولكن تجدر الإشارة إلى أن الشركة لا تزال صغيرة نسبيًا؛ فربما يكون بعض المطلعين من مؤسسيها. يمكنك النقر هنا لمعرفة ما إذا كان هؤلاء المطلعون قد قاموا بعمليات شراء أو بيع.

الملكية العامة

يمتلك عامة الناس، بمن فيهم المستثمرون الأفراد، حصة 15% في الشركة، ولذا لا يمكن تجاهلهم بسهولة. ورغم أن هذه الحصة كبيرة، إلا أنها قد لا تكون كافية لتغيير سياسة الشركة إذا لم يتوافق القرار مع مصالح كبار المساهمين الآخرين.

ملكية الأسهم الخاصة

بامتلاكها 20% من الأسهم، تتمتع شركات الاستثمار المباشر بموقعٍ يمكّنها من لعب دورٍ في صياغة استراتيجية الشركات مع التركيز على خلق القيمة. قد يرحب البعض بهذا، لأن شركات الاستثمار المباشر تُعتبر أحيانًا جهاتٍ فاعلة تُحاسب الإدارة. لكن في أحيانٍ أخرى، تقوم هذه الشركات ببيع حصصها بعد طرح الشركة للاكتتاب العام.

ملكية الشركات العامة

يبدو لنا أن الشركات المساهمة العامة تمتلك 6.2% من أسهم شركة برايم ميديسين. يصعب الجزم بذلك، لكن هذا يشير إلى وجود مصالح تجارية متشابكة. قد تكون هذه حصة استراتيجية، لذا يجدر متابعة هذا الأمر تحسباً لأي تغييرات في الملكية.

الخطوات التالية:

أجد من المثير للاهتمام معرفة من يملك الشركة تحديداً. ولكن لفهم الصورة كاملة، نحتاج إلى النظر في معلومات أخرى أيضاً.

لكن في نهاية المطاف ، المستقبل ، وليس الماضي، هو الذي سيحدد مدى نجاح مالكي هذه الشركة. لذا، نرى أنه من المستحسن الاطلاع على هذا التقرير المجاني الذي يوضح ما إذا كان المحللون يتوقعون مستقبلاً أكثر إشراقاً .

ملاحظة: تم حساب الأرقام الواردة في هذه المقالة باستخدام بيانات الأشهر الاثني عشر الماضية، والتي تشير إلى فترة الاثني عشر شهرًا المنتهية في آخر يوم من الشهر الذي صدرت فيه البيانات المالية. وقد لا تتطابق هذه الأرقام مع أرقام التقرير السنوي الكامل.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.