تزايد الهوس بأشباه الموصلات

يرجى النقر هنا للاطلاع على رسم بياني مكبر لصندوق Direxion Daily Semiconductor Bull 3X ETF (NYSE: SOXL ).

لاحظ ما يلي:

• يُظهر الرسم البياني مكاسب بنسبة 312% حتى وقت كتابة هذا التقرير في سوق ما قبل الافتتاح في صندوق المؤشرات المتداولة لأشباه الموصلات ذي الرافعة المالية SOXL منذ أدنى مستوى له في 30 مارس.
• يُعزى الارتفاع الملحوظ في الرسم البياني صباح اليوم إلى أرباح شركة أدفانسد مايكرو ديفايسز (ناسداك: AMD ). جاءت أرباح AMD أقل من التوقعات. في البداية، انخفض سهم AMD بعد إعلان الأرباح، لكن سرعان ما شهد إقبالًا كبيرًا على الشراء نظرًا لارتفاع الطلب على أشباه الموصلات - حيث تشهد أي شركة أشباه موصلات، حتى وإن كانت أخبارها سلبية، إقبالًا قويًا على الشراء. كانت مكالمة المؤتمر لشركة AMD إيجابية للغاية. لم يعد الأمر مقتصرًا على وحدات معالجة الرسومات (GPUs) للذكاء الاصطناعي، بل يشهد الطلب على وحدات المعالجة المركزية (CPUs) ارتفاعًا غير مسبوق. انتبهوا إلى تصريح ليزا سو، الرئيسة التنفيذية لشركة AMD: "نتوقع الآن أن ينمو إجمالي سوق وحدات المعالجة المركزية للخوادم بأكثر من 35% سنويًا، ليصل إلى أكثر من 120 مليار دولار بحلول عام 2030". يُساهم تصريح سو أيضًا في ارتفاع أسهم شركتي إنتل (ناسداك: INTC ) وآرم هولدينغز (ناسداك: ARM ).
• وللإفصاح الكامل، فإن أسهم شركة AMD موجودة في محفظتنا الاستثمارية، وقد اشتريناها بسعر متوسط قدره 205.52 دولارًا.
• تشهد أسهم شركات الذاكرة ومحركات الأقراص، مثل مايكرون تكنولوجي (ناسداك: MU )، وسانديسك (ناسداك: SNDK )، وويسترن ديجيتال (ناسداك: WDC )، وسيجيت تكنولوجي هولدينغز (ناسداك: STX )، إقبالاً كثيفاً على الشراء. وقد أدرجنا سهم MU في محفظتنا الاستثمارية، حيث بدأنا الشراء بسعر متوسط قدره 21.77 دولاراً.
• يشهد سوق أشباه الموصلات ازدهاراً كبيراً، وقد بلغ مستويات ما قبل انهيار عام 2000 وفقاً لعدة معايير، تشمل المعايير الأساسية والفنية والكمية. ويبلغ مضاعف الربحية لمؤشر أشباه الموصلات حالياً 37. فهل يعني هذا أن سوق أشباه الموصلات على وشك الانهيار مجدداً؟ في تحليلنا، قد يحدث تراجع كبير في أي وقت، لكن احتمالية حدوث انهيار كبير على غرار انهيار عام 2000 ضئيلة نظراً للطلب المتزايد على الذكاء الاصطناعي.
• ترتكز محافظنا الاستثمارية بشكل كبير على أشباه الموصلات. وللإفصاح الكامل، فإن صندوق VanEck Semiconductor ETF (المدرج في بورصة ناسداك تحت الرمز: SMH ) موجود ضمن محفظتنا.
• تتمثل الخطة في بدء التداول حول المراكز عند أي انخفاض كبير في أسعار أشباه الموصلات. يُعد التداول حول المراكز أسلوبًا يستخدمه أصحاب المليارات وصناديق التحوط لزيادة العوائد بشكل كبير وتقليل المخاطر.
• يُظهر مؤشر القوة النسبية (RSI) على الرسم البياني أن أشباه الموصلات في منطقة ذروة الشراء ولكن لديها مجال أكبر للنمو.
• ابتداءً من عام 2022، كان توقعنا الراسخ هو تحقيق مكاسب هائلة في مجال الذكاء الاصطناعي حتى عام 2030. الآن، عليك أن تتقدم في مجال أشباه الموصلات - فالخطأ الذي يقع فيه المستثمرون هو افتراضهم استمرار مستوى الطلب الحالي لفترة طويلة. وفقًا لتحليلنا، سيبدأ الطلب بالتراجع تدريجيًا في عام 2028. وقبل ذلك، سيكون من المهم جني المزيد من الأرباح والتحوط من مراكز الشراء في سوق أشباه الموصلات. كما ستتاح فرصة قوية لبيع أسهم أشباه الموصلات على المكشوف.
• تُقدّم الولايات المتحدة مقترحًا لمذكرة تفاهم من صفحة واحدة مع إيران لفتح مضيق هرمز، وهو ما يُثير تفاؤلًا كبيرًا. ونتيجةً لذلك، يشهد سوق الأسهم والسندات إقبالًا قويًا على الشراء، بينما يشهد سوق النفط إقبالًا قويًا على البيع. ويؤدي الإقبال القوي على شراء السندات إلى انخفاض عوائدها. بالأمس ، شاركنا مع القراء رسمًا بيانيًا لصندوق المؤشرات المتداولة لسندات الخزانة الأمريكية لأجل أكثر من 20 عامًا (TLT)، والذي يُظهر أن السندات طويلة الأجل كانت في منطقة الخطر. ويُعزى ارتفاع سعر سهم TLT إلى المقترح الأمريكي.
• تُصدر وزارة الخزانة الأمريكية سندات خزانة بقيمة 125 مليار دولار لسداد سندات خزانة خاصة بقيمة 83.3 مليار دولار تستحق في 15 مايو. وحسب تحليلنا، فإن هذا الإصدار يتماشى مع التوقعات، ولا يُتوقع أن يكون له أي تأثير على الأسواق، على الرغم من أن مبلغ 125 مليار دولار يُعدّ مبلغًا كبيرًا.
• تُعدّ ADP أكبر شركة خاصة لمعالجة الرواتب في البلاد. وتستخدم ADP بياناتها لتقديم لمحة عن تقرير الوظائف الرسمي الذي سيصدر يوم الجمعة الساعة 8:30 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة. وقد جاءت بيانات ADP الصادرة حديثًا أقوى من المتوقع، حيث بلغ معدل التغير في التوظيف 109 آلاف وظيفة مقابل 79 ألف وظيفة وفقًا لتوقعات المحللين.
• في نتائج الأرباح المهمة، أعلنت شركات والت ديزني (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: DIS )، وأوبر تكنولوجيز (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: UBER )، ونوفو نورديسك (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: NVO ) عن أرباح أفضل من الأرقام المتداولة.

التدفقات النقدية السبعة الرائعة

تتركز معظم المحافظ الاستثمارية حالياً بشكل كبير في أسهم شركات Mag 7. ولهذا السبب، من المهم مراقبة تدفقات الأموال المبكرة في أسهم شركات Mag 7 بشكل يومي.

في بداية التداول، كانت تدفقات الأموال إيجابية في أسهم Amazon.com, Inc. (NASDAQ: AMZN ) و Alphabet Inc Class C (NASDAQ: GOOG ) و NVIDIA Corp (NASDAQ: NVDA ) و Tesla Inc (NASDAQ: TSLA ).

في بداية التداول، كانت تدفقات الأموال محايدة في شركة Meta Platforms Inc (NASDAQ: META ).

في بداية التداول، كانت تدفقات الأموال سلبية في شركتي Apple Inc (NASDAQ: AAPL ) و Microsoft Corp (NASDAQ: MSFT ).

في التداول المبكر، كانت تدفقات الأموال إيجابية في صندوق SPDR S&P 500 ETF Trust(NYSE: SPY ) وصندوق Invesco QQQ Trust Series 1 (NASDAQ: QQQ ).

حشد مومو والمال الذكي في سوق الأسهم

يستطيع المستثمرون تحقيق ميزة تنافسية بمعرفة تدفقات الأموال في صندوقي SPY وQQQ. كما يمكنهم تعزيز هذه الميزة بمعرفة أوقات شراء المستثمرين المحترفين للأسهم والذهب والنفط. يُعدّ صندوق SPDR Gold Trust (GLD) أشهر صناديق المؤشرات المتداولة للذهب، بينما يُعدّ صندوق iShares Silver Trust (SLV) أشهرها للفضة، أما أشهرها للنفط فهو صندوق United States Oil ETF (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز: USO ).

زيت

سجلت مخزونات النفط الخام وفقًا لمعايير معهد البترول الأمريكي انخفاضًا قدره 8.1 مليون برميل مقابل توقعات بانخفاض قدره 2.8 مليون برميل.

بيتكوين

يشهد البيتكوين (CRYPTO: BTC ) عمليات شراء.

ماذا نفعل الآن؟

ينبغي التفكير في الاستمرار في الاحتفاظ بالمراكز الحالية الجيدة والطويلة الأجل، وإضافة مراكز تكتيكية بناءً على الإشارات.

يُعرف تقرير أرورا بدقة توقعاته. فقد تنبأ التقرير بدقة بالارتفاع الكبير في أسعار الأسهم نتيجة الذكاء الاصطناعي قبل أي جهة أخرى، وبالسوق الصاعدة الجديدة في عام 2023، والسوق الهابطة في عام 2022، وبالمستويات القياسية الجديدة لسوق الأسهم بعد انخفاضها الحاد بسبب الجائحة في عام 2020، وبالانخفاض الحاد الذي شهده السوق في عام 2020، وبالارتفاع الكبير لمؤشر داو جونز الصناعي إلى 30,000 نقطة بينما كان يتداول عند 16,000 نقطة، وببداية السوق الصاعدة الضخمة في عام 2009، وبالأزمة المالية العالمية في عام 2008. انقر هنا للاشتراك في النشرة الإخبارية المجانية "Generate Wealth" مدى الحياة.

تنويه من بنزينغا: هذا المقال من مساهم خارجي غير مدفوع الأجر. ولا يمثل تقارير بنزينغا، ولم يتم تحريره من حيث المحتوى أو دقته.