تستعد شركة جي بي مورغان لإدارة الأصول لإجراء تغييرات جذرية على منتجاتها، حيث أعلنت عن خطط لتحويل أربعة صناديق استثمار مشتركة أمريكية إلى صناديق متداولة في البورصة (ETFs) العام المقبل. ويُعدّ هذا التحوّل، الذي لا يزال رهناً بموافقة مجلس إدارة الصندوق في فبراير، أحد أكبر عمليات تحويل صناديق الاستثمار المشتركة إلى صناديق متداولة في البورصة المعلن عنها لعام 2026.

تمثل هذه التحويلات المقترحة ما يقرب من 4.6 مليار دولار من الأصول اعتبارًا من 31 أكتوبر، وتشمل السندات البلدية والأوراق المالية المفضلة واستراتيجيات الأسهم - ما تصفه الشركة بأنه مرشحون مثاليون لصناديق الاستثمار المتداولة.

اقرأ أيضاً: أرباح أوراكل قد تُعيد ضبط سوق الذكاء الاصطناعي - ما يعنيه ذلك بالنسبة لصناديق الاستثمار المتداولة في مجال الحوسبة السحابية والتكنولوجيا

أربعة صناديق استثمارية تستعد للانتقال إلى صناديق المؤشرات المتداولة

في حال الموافقة، ستتم عمليات التحويل في:

صندوق سندات جي بي مورغان نيويورك المعفى من الضرائب – أصول مدارة بقيمة 415 مليون دولار – تاريخ الاستحقاق: 12 يونيو 2026

صندوق سندات كاليفورنيا المعفاة من الضرائب من جي بي مورغان - أصول مدارة بقيمة 427 مليون دولار - تاريخ الاستحقاق: 12 يونيو 2026

صندوق جي بي مورغان للأوراق المالية المفضلة والدخل - أصول مدارة بقيمة 1.73 مليار دولار - 10 يوليو 2026

صندوق جي بي مورغان الأمريكي للأسهم GARP - أصول مدارة بقيمة 2.05 مليار دولار - 10 يوليو 2026

يقول بنك جيه بي مورغان إن الإعلان عن هذه الخطة قبل وقت طويل من تنفيذها الفعلي يمنح المساهمين والموزعين الوقت الكافي للاستعداد وفهم تبعاتها. والجدير بالذكر أن عمليات التحويل، في حال موافقة مجلس الإدارة، لا تتطلب موافقة المساهمين.

لماذا صناديق المؤشرات المتداولة؟

وأشار مدير الأصول إلى العديد من الفوائد التي تعود على المستثمرين من هيكل صناديق المؤشرات المتداولة: مرونة أكبر في التداول، وشفافية أكبر في المحفظة، وكفاءة ضريبية، كل ذلك دون فقدان إمكانية الوصول إلى قدرات الإدارة النشطة للشركة.

وصف ترافيس سبنس، الرئيس العالمي لصناديق الاستثمار المتداولة في شركة جي بي مورغان لإدارة الأصول، عمليات التحويل بأنها "خطوة طبيعية تالية" للشركة.

مساعي لتوسيع نطاق صناديق المؤشرات المتداولة النشطة

تُوسّع شركة جي بي مورغان نطاق استثماراتها في صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs) بشكلٍ كبير. فمع أصول تبلغ 231.5 مليار دولار أمريكي في صناديق المؤشرات المتداولة حتى 30 سبتمبر، تحتل الشركة المرتبة الثانية عالمياً من حيث الأصول المُدارة النشطة في هذا النوع من الصناديق، ما يُشير إلى رهانها القوي على استمرار تفوق الطلب على صناديق المؤشرات المتداولة على الطلب على صناديق الاستثمار المشتركة التقليدية.

إن عمليات التحويل لعام 2026 تعزز هذا التحول، مما يشير إلى أن أحد أكبر مديري الاستثمار النشط في العالم مستعد لنقل المزيد من مجموعة صناديق الاستثمار المشتركة القديمة إلى أغلفة حديثة وذكية من الناحية الضريبية.

اقرأ التالي:

• يشهد XRP ارتفاعاً ملحوظاً، وشركة 21Shares ترغب في الاستثمار فيه من خلال صندوق استثمار متداول جديد.

صورة: Shutterstock