انخفض سهم شركة موديرنا (ناسداك: MRNA ) بعد أن ارتفع بنحو 170% يوم الأربعاء على خلفية بيانات إيجابية من العلاج الفردي لسرطان الجلد المتقدم .

في تحليل مؤقت مخطط له مسبقًا، حقق مزيج ميرك وشركاه (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز: MRK ) وموديرنا التجريبي تحسينات ذات دلالة إحصائية وذات أهمية سريرية في البقاء على قيد الحياة دون تكرار الإصابة والبقاء على قيد الحياة دون انتشار نقائل بعيدة مقارنة بدواء كيترودا القياسي وحده.

محلل يرفع توقعاته لسهم شركة موديرنا في إنتسيميران

يوم الأربعاء، رفعت شركة ويليام بلير تصنيف شركة موديرنا من أداء السوق إلى أداء متفوق .

قام المحلل مايلز مينتر بتعديل النموذج المالي لشركة موديرنا ليعكس زيادة احتمالية نجاح الموافقة على دواء إنتيسميران في علاج سرطان الجلد المساعد (ارتفعت النسبة من 65% إلى 90%).

كما قام المحلل بتوسيع نموذج مبيعات دواء إنتيسميران لعلاج سرطان الجلد حتى عام 2040، مع توقعات بأن تتجاوز مبيعات إنتيسميران 5.4 مليار دولار لشركة موديرنا بناءً على تقاسم الأرباح بنسبة 50٪ / 50٪ مع شركة ميرك.

يفترض ويليام بلير سعرًا إجماليًا قدره 475000 دولارًا، وهو ما يعكس تقديرات الأسعار التي تقارب علاجات العلاج الخلوي المعتمدة حاليًا في علم الأورام.

فرصة موديرنا في علاج سرطان الجلد الميلانيني

إلى جانب علاج سرطان الجلد المساعد، أضافت شركة ويليام بلير أيضًا إيرادات intismeran لمؤشرات قيد الدراسات المحورية حاليًا - سرطان الرئة ذو الخلايا غير الصغيرة (NSCLC) وسرطان الخلايا الكلوية (RCC).

بالنسبة لسرطان الرئة ذي الخلايا غير الصغيرة، توقع مينتر مبيعات لشركة موديرنا في عام 2040 تبلغ حوالي 10 مليارات دولار نظراً لحجم السوق الإجمالي الكبير وحوالي 3.3 مليار دولار من سرطان الخلايا الكلوية إلى موديرنا بعد حصة ميرك من الأرباح.

وكتب المحلل مينتر في مذكرة للمستثمرين يوم الخميس: "...بشكل أساسي، لدى الشركة الآن فرصة مبيعات قياسية بمليارات الدولارات في علاج سرطان الجلد المساعد لدفع نمو الإيرادات، ويمكن أن تعزز البيانات الإضافية في العديد من مجالات الأورام موطئ قدم موديرنا هنا".

يرى ويليام بلير أن البيانات تمثل إلى حد كبير تقليل مخاطر استخدام إنتيسميران مع بيمبروليزوماب، مع ملف تعريف أمان يحافظ على مستوى منخفض من الاستخدام السريري.

ومع ذلك، يشير المحلل إلى أن نقاش المستثمرين سيتحول الآن إلى مدى تقليل بيانات INTerpath-001 لمخاطر استخدام intismeran في حالات السرطان الأخرى، وما إذا كان هذا المنتج يمكن أن يكون واسع النطاق مثل Keytruda، الذي حقق حوالي 31.7 مليار دولار من الإيرادات لشركة Merck في عام 2025 .

حركة سعر سهم موديرنا: انخفضت أسهم موديرنا بنسبة 19.89% لتصل إلى 139.69 دولارًا وقت النشر يوم الخميس، وفقًا لبيانات بنزينغا برو .

صورة: pcruciatti / Shutterstock