يبدو أن أسهم شركة Natural Grocers by Vitamin Cottage, Inc. ( المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: NGVC ) على وشك أن تُصبح بدون أرباح خلال الأيام الأربعة المقبلة. عادةً ما يكون تاريخ استحقاق الأرباح قبل يوم عمل واحد من تاريخ التسجيل، وهو التاريخ الذي يجب عليك فيه تسجيل أسهمك في دفاتر الشركة كمساهم لاستلام الأرباح. يُعد تاريخ استحقاق الأرباح مهمًا لأن عملية التسوية تستغرق يوم عمل كاملاً. لذا، في حال عدم حضورك في هذا التاريخ، لن تظهر أسهمك في دفاتر الشركة في تاريخ التسجيل. لذلك، إذا اشتريت أسهم شركة Natural Grocers by Vitamin Cottage في الأول من ديسمبر أو بعده، فلن تكون مؤهلاً لاستلام الأرباح عند دفعها في العاشر من ديسمبر.

ستكون دفعة الأرباح القادمة للشركة 0.15 دولار أمريكي للسهم، وقد دفعت الشركة خلال الاثني عشر شهرًا الماضية ما مجموعه 0.60 دولار أمريكي للسهم. يُظهر إجمالي مدفوعات الأرباح للعام الماضي أن شركة Natural Grocers by Vitamin Cottage حققت عائدًا متأخرًا بنسبة 2.1% على سعر السهم الحالي البالغ 28.03 دولارًا أمريكيًا. تُعدّ توزيعات الأرباح مصدر دخل مهم للعديد من المساهمين، ولكن سلامة الشركة أمر بالغ الأهمية للحفاظ على هذه التوزيعات. لذلك، يجب علينا دائمًا التحقق من استدامة توزيعات الأرباح، ومن نمو الشركة.

إذا وزعت شركة أرباحًا أكثر مما ربحته، فقد تصبح هذه الأرباح غير مستدامة - وهو وضع ليس مثاليًا على الإطلاق. تتميز شركة Natural Grocers by Vitamin Cottage بنسبة توزيع منخفضة ومحافظة تبلغ 24% فقط من دخلها بعد الضريبة. ومع ذلك، يُعد التدفق النقدي عادةً أكثر أهمية من الربح لتقييم استدامة توزيعات الأرباح، لذا يجب علينا دائمًا التحقق مما إذا كانت الشركة قد حققت سيولة نقدية كافية لتغطية توزيعات أرباحها. وقد وزعت الشركة 46% من تدفقها النقدي الحر كأرباح، وهو مستوى توزيع مريح لمعظم الشركات.

من الإيجابي أن نرى أن توزيعات أرباح Natural Grocers by Vitamin Cottage مغطاة بالأرباح والتدفقات النقدية، لأن هذا يشير عمومًا إلى أن توزيعات الأرباح مستدامة، وعادةً ما تشير نسبة الدفع المنخفضة إلى هامش أمان أكبر قبل خفض توزيعات الأرباح.

انقر هنا لمعرفة مقدار الأرباح التي دفعتها شركة Natural Grocers by Vitamin Cottage خلال الأشهر الـ12 الماضية.

هل شهدت الأرباح والأرباح نموًا؟

غالبًا ما تُحقق أسهم الشركات التي تُحقق نموًا مستدامًا في الأرباح أفضل فرص توزيع الأرباح، إذ يسهل رفعها عند ارتفاع الأرباح. إذا شهدت الشركة ركودًا اقتصاديًا وقُلّصت أرباحها، فقد تشهد قيمتها انخفاضًا حادًا. لحسن حظ القراء، نمت أرباح سهم شركة Natural Grocers by Vitamin Cottage بنسبة 18% سنويًا على مدار السنوات الخمس الماضية. تنمو أرباح السهم بسرعة، وتحتفظ الشركة بأكثر من نصف أرباحها داخل الشركة؛ وهو مزيج جذاب قد يشير إلى تركيز الشركة على إعادة الاستثمار لزيادة أرباحها. سيُسهّل هذا تمويل جهود النمو المستقبلية، ونعتقد أن هذا مزيج جذاب - بالإضافة إلى إمكانية زيادة الأرباح لاحقًا.

طريقة رئيسية أخرى لقياس توقعات أرباح الشركة هي قياس معدل نمو أرباحها التاريخي. خلال السنوات الست الماضية، رفعت شركة Natural Grocers by Vitamin Cottage أرباحها بنحو 14% سنويًا في المتوسط. ومن المثير للاهتمام أن نرى نموًا سريعًا في الأرباح وتوزيعات الأرباح للسهم الواحد خلال السنوات القليلة الماضية.

الخلاصة

هل ينبغي للمستثمرين شراء أسهم شركة Natural Grocers التابعة لفيتامين كوتيدج للاستفادة من توزيعات الأرباح القادمة؟ يسعدنا أن شركة Natural Grocers التابعة لفيتامين كوتيدج تحقق نموًا في أرباح السهم الواحد مع توزيع نسبة منخفضة من أرباحها وتدفقاتها النقدية في الوقت نفسه. تشير هذه الخصائص إلى أن الشركة تعيد الاستثمار في تنمية أعمالها، كما أن نسبة التوزيع المتحفظة تعني انخفاض مخاطر خفض توزيعات الأرباح مستقبلًا. إنه مزيج واعد من شأنه أن يجعل هذه الشركة جديرة باهتمام أكبر.

هل ترغب بمعرفة المزيد عن أداء توزيعات أرباح شركة Natural Grocers by Vitamin Cottage؟ اطلع على هذا التصور الذي يوضح نمو إيراداتها وأرباحها التاريخية.

من الأخطاء الاستثمارية الشائعة شراء أول سهم مثير للاهتمام تراه. تجد هنا قائمة كاملة بأسهم توزيعات الأرباح المرتفعة.

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت عامة بطبيعتها. نقدم تحليلات مبنية على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، باستخدام منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.