أعلنت شركة أونداس (المدرجة في بورصة ناسداك تحت الرمز: ONDS ) ("أونداس" أو "الشركة")، الرائدة في مجال توفير الأنظمة المستقلة المتقدمة وتقنيات وخدمات الدفاع والأمن من الجيل التالي، اليوم عن استحواذها على شركة ديزاين تكنولوجيز ("ديزاين"). يُرسّخ هذا الاستحواذ مكانة أونداس كمنصة رائدة للدفاع المستقل، حيث يجمع بين قدرات متكاملة في مجالات الاستخبارات والمراقبة والاستطلاع متعددة المجالات، ومكافحة الطائرات المسيّرة، والتأثيرات المستقلة، والأمن الجوي، والضربات الدقيقة، والخدمات اللوجستية المستقلة، وتنسيق المهام المدعوم بالذكاء الاصطناعي، وذلك لتلبية المتطلبات المعقدة والمتطورة للحرب الحديثة بسرعة. تبلغ قيمة الصفقة 875.8 مليون دولار أمريكي، وقد تم تمويلها من خلال هيكل نقدي وأسهم يهدف إلى مواءمة حوافز إدارة ديزاين ومستثمريها مع حوافز مساهمي أونداس. ويخضع أكثر من 50% من قيمة الأسهم لفترة حظر تداول لمدة ستة أشهر.

قال إريك بروك، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي لشركة أونداس: "تتغير طبيعة الحروب بسرعة، وتتزايد التفوق العسكري لصالح المنظمات القادرة على نشر أنظمة ذاتية التشغيل على نطاق واسع. تُقدّم DZYNE تكنولوجيا استثنائية، وكفاءات هندسية عالمية المستوى، وأنظمة جاهزة للمهام في مجالات الاستخبارات والمراقبة والاستطلاع طويلة المدى، ومكافحة الطائرات المسيّرة، والتأثيرات ذاتية التشغيل. يُسرّع اندماج أونداس مع DZYNE من تطوير منصة الدفاع ذاتية التشغيل من الجيل التالي، ليس من خلال منتج واحد ثوري، بل من خلال دمج تقنيات متكاملة ومُجرّبة في منصة تشغيل واسعة النطاق. والأهم من ذلك، أن DZYNE تُعزّز بشكل كبير الوضع المالي لأونداس، مما يُضيف إليها حجمًا كبيرًا ونموًا ملحوظًا في الإيرادات. تُحقق DZYNE أرباحًا قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) إيجابية مع هامش ربح قوي ومتنامٍ، مما يُسرّع من مسار أونداس نحو نمو مربح طويل الأجل."

تُقدّم شركة DZYNE، وهي شركة أمريكية متخصصة في تكنولوجيا الدفاع، وتشتهر بريادتها في مجال الطائرات ذاتية القيادة طويلة المدى، وأنظمة مكافحة الطائرات المسيّرة، والأنظمة ذاتية التشغيل، لشركة Ondas نموذجًا تجاريًا ناضجًا تشغيليًا يتمتع بعلاقات راسخة في أوساط مجتمع الدفاع الأمريكي وعملائه من الحلفاء، فضلًا عن سمعته المتميزة في الانتقال السريع من مرحلة النماذج الأولية إلى الأنظمة الميدانية. وتؤمن Ondas بأن هذا المزيج من الخبرة التقنية العميقة، والخبرة العملية الواسعة، وثقة العملاء، والتنفيذ العملياتي، يجعل من DZYNE رصيدًا استراتيجيًا فريدًا وقيمًا، في ظل تسارع وتيرة استثمار المؤسسات الدفاعية في الأنظمة ذاتية التشغيل.

"لقد صممنا هذه الصفقة بحيث نستحوذ على الجزء الأكبر من حصتنا في أسهم شركة أونداس، إيمانًا منا بالقيمة طويلة الأجل للمنصة المدمجة"، صرّح بذلك جيف هول، الرئيس والمدير التنفيذي لشركة هايلاندر بارتنرز، المالك الأكبر لشركة ديزاين. وأضاف: "بصفتنا شركة تستثمر رأس مالها الخاص برؤية طويلة الأمد، فإن حصتنا في الأسهم تعكس قناعة راسخة - ليس فقط بقدرات ديزاين، بل برؤية أونداس لبناء منصة تشغيل عالمية واسعة النطاق للأنظمة غير المأهولة والذاتية التشغيل، تخدم أسواق الدفاع والأمن والبنية التحتية الحيوية. تُعدّ أنظمة ديزاين للاستخبارات والمراقبة والاستطلاع، ومكافحة الطائرات المسيّرة، والأنظمة الاستهلاكية، امتدادًا طبيعيًا لهذه البنية، ونعتقد أن تقنية ديزاين وفريقها سيزدهران داخل أونداس كجزء من استراتيجيتها الشاملة لأنظمة متكاملة - مما يؤهلهما معًا لريادة مجال الدفاع الذاتي."

"يُجسّد هذا الاستحواذ برنامجنا للنمو الاستراتيجي من خلال إضافة شركة تكنولوجيا دفاعية ناضجة تشغيليًا، تتمتع بمنتجات رائدة في السوق، وعلاقات متينة مع العملاء، وحجم مالي فوري"، صرّح مارك غرين، رئيس قسم تطوير الشركات العالمية وعمليات الاندماج والاستحواذ في شركة أونداس. "إن دمج شركة ديزاين في بنية أنظمتنا المتكاملة يُعزز ريادتنا التكنولوجية، ويُقوّي منصتنا التشغيلية ووضعنا المالي."

أونداس سينتينل: قسم تشغيلي جديد لشركة يو إس سكيل

أنشأت شركة أونداس قسمًا تشغيليًا متخصصًا يُدعى أونداس سنتينل، لتوحيد محفظتها المتنامية من تقنيات الدفاع المستقلة في الولايات المتحدة. كان الهدف الأولي من هذا القسم دمج تقنيتي وورلد فيو وديزاين، ولكنه يجمع الآن بين أنظمة الاستخبارات والمراقبة والاستطلاع المستمرة، ومكافحة الطائرات المسيّرة، والتأثيرات المستقلة، ومعلومات المهام، ضمن منظومة قابلة للتوسع مصممة لدعم برامج دفاعية أكبر وأكثر تكاملاً، مع الاستفادة من خرائط الطريق التكنولوجية المشتركة، والتصنيع، والصيانة، وبرمجيات المهام المدعومة بالذكاء الاصطناعي.

سيتولى رايان هارتمان، الرئيس التنفيذي لشركة وورلد فيو، منصب الرئيس التنفيذي لشركة أونداس سنتينل، بينما سيتولى مات ماكيو، المؤسس المشارك والرئيس التنفيذي لشركة ديزاين، منصب الرئيس التنفيذي للتكنولوجيا في أونداس سنتينل. وسيقودان معًا عملية دمج الشركتين وتسريع استراتيجية أونداس لتقديم حلول دفاعية متكاملة ذاتية التشغيل على نطاق واسع.

قال ريان هارتمان، الرئيس التنفيذي لشركة أونداس سنتينل: "إن أونداس سنتينل لا تُنشئ مجرد هيكل تنظيمي، بل هي منصة دفاعية أمريكية قابلة للتطوير. فمن خلال الجمع بين تقنية الاستشعار المستمر من وورلد فيو وأنظمة ديزاين المستقلة ذات الكفاءة العالية، وآليات التأثير، وقدرات مكافحة الطائرات المسيّرة، يمكننا إشراك العملاء في مجالات مهام أوسع، ومتابعة برامج أكبر، ومساعدة المشغلين على رؤية المزيد، واتخاذ القرارات بشكل أسرع، والتصرف بثقة."

التوافق الاستراتيجي المقنع يسرع مسار النمو المشترك

تُضيف شركة DZYNE ثلاث ركائز استراتيجية إلى منصة Ondas: الاستخبارات والمراقبة والاستطلاع طويلة المدى، ومكافحة الطائرات المسيّرة، والتأثيرات المستقلة. وقد دُعمت هذه القدرات باستثمارات تراكمية في البحث والتطوير وتطوير المنتجات تجاوزت 500 مليون دولار، وتُعالج بشكل مباشر العديد من الأولويات الأسرع نموًا في تحديث الدفاع، بما في ذلك الاستخبارات المستمرة، والأمن الجوي، والعمليات واسعة النطاق والموزعة بأسعار معقولة.

1) بناء بنية استخبارات ومراقبة واستطلاع متعددة المجالات من طبقة الستراتوسفير إلى الحافة التكتيكية

إن الاستحواذ على شركة DZYNE يساهم بشكل كبير في تطوير خارطة طريق Ondas متعددة المجالات للاستخبارات والمراقبة والاستطلاع، مما يعكس اعتقاد الشركة بأن مستقبل الاستخبارات والمراقبة والاستطلاع يكمن في البنى المتكاملة، وليس في الطائرات أو أجهزة الاستشعار المعزولة.

طائرة ULTRA من DZYNE هي طائرة ذاتية القيادة طويلة المدى، توفر عمليات استطلاع ومراقبة واستخبارات متعددة الأيام عبر مناطق عمليات واسعة بتكلفة تشغيلية وعبء لوجستي أقل بكثير من طائرات الاستطلاع والمراقبة والاستخبارات التقليدية. بفضل عشرات الآلاف من ساعات الطيران التشغيلية، تُثبت ULTRA قدرتها على الاستمرار في العمليات الموزعة، وأمن الحدود، والوعي البحري، وتتابع الاتصالات، مما يعزز مكانة Ondas في مجال الاستخبارات المستمرة، ويربط بين قدرات الاستشعار في طبقة الستراتوسفير لطائرة World View والعمليات التكتيكية ذاتية القيادة لطائرة Optimus.

من المتوقع أن تشمل محفظة أونداس الموحدة للاستثمار في البنية التحتية ما يلي:

الاستخبارات والمراقبة في طبقة الستراتوسفير: توفر ستراتولايتس التابعة لشركة وورلد فيو قدرات استشعار مستمرة، وترحيل اتصالات، واستخبارات استراتيجية من طبقة الستراتوسفير، مما يدعم المراقبة واسعة النطاق، والوعي البحري، وأمن الحدود، والاتصالات المرنة.

الاستطلاع والمراقبة والاستخبارات طويلة الأمد في مسرح العمليات: توفر منصات DZYNE ULTRA وLEAP قدرات جمع المعلومات الاستخباراتية والاستطلاع والاتصالات طويلة الأمد لمهام مسرح العمليات التي تتطلب الاستمرارية لفترات طويلة.

الاستخبارات التكتيكية والمراقبة والاستطلاع: توفر منصة الطائرات بدون طيار المستقلة Optimus من Ondas وتقنيات أجهزة الاستشعار الأرضية InsightSense معلومات استخباراتية مستمرة ووعيًا ظرفيًا على الحافة التكتيكية، حيث تجمع بين الاستطلاع الجوي المستقل والاستشعار الأرضي الموزع وحماية القوات ومراقبة البنية التحتية في طبقة استخبارات تكتيكية موحدة.

تعمل شركة أونداس أيضاً على تطوير نظام سكاي ويفر، وهو نظام تشغيل مهام مدعوم بالذكاء الاصطناعي، يتم تطويره بالشراكة مع شركة بالانتير تكنولوجيز لربط أجهزة الاستشعار والمنصات ذاتية التشغيل والمشغلين وصناع القرار ضمن بيئة تشغيلية موحدة. ويعتمد سكاي ويفر على منصتي بالانتير فاوندري وAIP، حيث يحوّل البيانات من محفظتي أونداس وديزين إلى معلومات استخباراتية قابلة للتنفيذ لدمج البيانات من أجهزة الاستشعار، ودعم اتخاذ القرارات، وتخطيط المهام، وتنفيذ المهام ذاتياً.

2) شركة IonStrike تُكمل محفظة Ondas لمكافحة الطائرات بدون طيار والأمن الجوي

يُوسّع نظام IonStrike من DZYNE بشكلٍ كبير محفظة Ondas لمكافحة الطائرات المسيّرة، وذلك من خلال نظام اعتراض ذاتي الحركة بالكامل، مصمم لكشف وتتبع وإسقاط الطائرات المسيّرة المعادية أثناء تحليقها. صُمّم IonStrike خصيصًا لمواجهة طائرات Shahed-136 الهجومية أحادية الاتجاه وغيرها من التهديدات الجوية الناشئة، حيث يوفر اعتراضًا فعالًا ومنخفض التكلفة عند نقطة الاشتباك، مما يجعله بديلاً ميسور التكلفة لأنظمة الدفاع الجوي التقليدية.

يُوسّع نظام IonStrike نطاق منصة Ondas للأمن الجوي ليتجاوز مجرد الكشف والتخفيف، مُكملاً بذلك طبقة التدمير الحركي ضمن بنية متكاملة لمكافحة الطائرات المسيّرة، مما يُمكّن Ondas من إدارة سلسلة المهام كاملةً - بدءًا من الكشف والتحديد وصولاً إلى التخفيف والاعتراض والتدمير - في القطاعات العسكرية والأمنية والمدنية. وبالتكامل مع نظام Dronebuster من DZYNE، الذي نعتبره أحد أكثر أنظمة مكافحة الطائرات المسيّرة المحمولة انتشارًا في العالم، ونظام Sentrycs للكشف والتخفيف القائم على الفضاء الإلكتروني، ونظام Iron Drone للاعتراض الذاتي، يُشكّل IonStrike بنية أمنية جوية متعددة الطبقات لمواجهة التهديدات المتطورة للطائرات المسيّرة.

الكشف عن: أنظمة الحماية، وأنظمة مكافحة الطائرات بدون طيار، وتقنيات الوعي المتكاملة بالمجال الجوي

تحديد: تحليلات بروتوكول Sentrycs، ودمج المستشعرات، والتصنيف المدعوم بالذكاء الاصطناعي

التخفيف: قدرات سينتريكس على السيطرة الإلكترونية وقدرات درون باستر على التدمير الإلكتروني

الهزيمة: اعتراض الشبكة ذاتي التشغيل بواسطة طائرة Iron Drone والضربة ذاتية التشغيل بواسطة IonStrike

3) توسيع القدرات في الضربات الدقيقة والتأثيرات المستقلة

تُمكّن عائلة أنظمة DZYNE الفريدة، منخفضة التكلفة، والقابلة للاستهلاك، ذاتية التشغيل، شركة Ondas من دعم نطاق أوسع من المهام التي تشمل الاستخبارات، وحماية القوات، والإمداد اللوجستي، والتأثيرات الدقيقة. ومع تحوّل الجيوش نحو "القوة العسكرية ذات التكلفة المعقولة"، أصبحت التأثيرات المُطلقة من أسرع قطاعات الإنفاق الدفاعي العالمي نموًا، مما يمنح القادة أنظمة قابلة للتطوير والاستهلاك بتكلفة أقل بكثير من المنصات التقليدية.

تضم محفظة منتجات DZYNE طائرة Blitz ذاتية القيادة من الفئة الأولى، وطائرة Grasshopper الشراعية ذاتية القيادة لنقل البضائع. تجمع Blitz بين الاستقلالية بعيدة المدى (مدى 150 كم)، وانخفاض التكاليف، وقدرات العمل الجماعي، وهيكلية مفتوحة ووحدات قابلة للتطوير، لتشكل منصة قابلة للتوسع بشكل كبير، بما يتماشى مع تركيز وزارة الحرب الأمريكية على تحقيق تأثيرات واسعة النطاق وذاتية التشغيل بتكلفة معقولة. أما Grasshopper، فتُوصل ما يصل إلى 227 كيلوغرامًا من الإمدادات الحيوية بدقة متناهية إلى بيئات متنازع عليها أو محظورة، بتكلفة أقل بكثير من منصات الإمداد التقليدية.

الملف المالي والتوقعات المحدثة

من المتوقع أن تحقق شركة DZYNE إيرادات بقيمة 191 مليون دولار أمريكي خلال عام 2026، وأكثر من 300 مليون دولار أمريكي في عام 2027. وتتوقع الشركة نموًا سنويًا مركّبًا في الإيرادات يزيد عن 80% خلال الفترة من 2025 إلى 2028، مدفوعًا بالإقبال الكبير على منصة ULTRA لتطبيقات الاستخبارات والمراقبة والاستطلاع طويلة المدى، وحلّ اعتراض الأهداف الحركية IonStrike، بالإضافة إلى مساهمة قوية من محفظة منتجات مكافحة الطائرات المسيّرة، بما في ذلك Dronebuster. ومن المتوقع أن تحقق DZYNE أرباحًا قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) إيجابية في عام 2026 وما بعده. وتستهدف الشركة هوامش ربح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك في منتصف خانة العشرات في عام 2027، لترتفع إلى منتصف خانة العشرينات بحلول عام 2028.

تستهدف شركة أونداس الآن تحقيق إيرادات لا تقل عن 525 مليون دولار أمريكي لعام 2026، متجاوزةً بذلك هدفها السابق البالغ 390 مليون دولار أمريكي على الأقل. وتشمل التوقعات الجديدة إضافة كلٍ من شركة DZYNE واستحواذ الشركة على شركة Omnisys، الذي تم إنجازه في 21 مايو 2026، والذي لم يكن مُدرجًا في التوقعات السابقة. ولا تشمل توقعات أونداس الجديدة مساهمات شركة Cyberhawk، التي أعلنت أونداس مؤخرًا عن استحواذها عليها والمتوقع إتمامه خلال الربع الثالث من عام 2026.

ملخص المعاملة

بموجب شروط الصفقة، حصل مساهمو DZYNE على 200 مليون دولار نقدًا، بالإضافة إلى حوالي 85 مليون سهم من أسهم Ondas بقيمة تقارب 675 مليون دولار. وسيمتلك مساهمو DZYNE، بقيادة هايلاندر، ما يقارب 13.8% من أسهم Ondas القائمة. ومن بين الـ 85 مليون سهم، يخضع 45 مليون سهم - أي أكثر من نصف قيمة الأسهم - لفترة حظر تداول مدتها ستة أشهر. وتعتقد Ondas أن هذا الهيكل يوازن بين احتياجات السيولة لمساهمي DZYNE والتوافق طويل الأجل مع مساهمي Ondas.

للحصول على معلومات إضافية بشأن عملية الاستحواذ، يُرجى الاطلاع على التقرير الحالي على النموذج 8-K الذي سيتم تقديمه إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات في وقت لاحق اليوم. وفي إطار عملية الاستحواذ، وافقت الشركة على منح حوافز عبارة عن وحدات أسهم مقيدة (RSUs) تمثل 500,000 سهم من أسهم الشركة العادية، بالإضافة إلى خيارات أسهم قابلة للتنفيذ مقابل 1,500,000 سهم من أسهم الشركة العادية بسعر تنفيذ قدره 7.92 دولار أمريكي للسهم الواحد، وذلك لـ 255 موظفًا جديدًا تم تعيينهم في إطار عملية الاستحواذ. وقد مُنحت هذه الحوافز بموجب استثناء منح الحوافز المنصوص عليه في قاعدة ناسداك 5635(c)(4)، كجزء من تعويضات التوظيف لكل فرد، وكحافز أساسي لقبوله العمل لدى الشركة. وتستحق وحدات الأسهم المقيدة وخيارات الأسهم على مدى ثلاث سنوات، شريطة استمرار الموظف المعني في العمل لدى الشركة.