على الرغم من أن شركة Opendoor Technologies Inc (NASDAQ: OPEN ) أعلنت عن نتائج الربع الثاني أقل من التوقعات، إلا أن أساسيات الشركة تتحسن مع "زخم قوي" نحو تحقيق هدف صافي الدخل المعدل (ANI)، وفقًا لـ JPMorgan .

محلل شركة أوبندور تكنولوجيز: أكد المحلل داي كي لي على توصيته بزيادة الوزن وسعر مستهدف قدره 8 دولارات.

أطروحة شركة أوبندور تكنولوجيز : قال لي في المذكرة إن إيرادات الشركة نمت بنسبة 23٪ على أساس متتابع لتصل إلى 883 مليون دولار، مع ارتفاع أرباح المساهمة بنسبة 59٪ لتصل إلى 51 مليون دولار وأعلى هامش مساهمة في عامين، بنسبة 5.8٪.

اطلع على تقييمات المحللين الآخرين للأسهم .

بلغت خسائر ANI 30 مليون دولار، مع تزايد الزخم نحو تحقيق هدف الإدارة بنهاية العام، وفقًا لما ذكره المحلل. وأضاف: "بالحجم والهوامش وقاعدة التكاليف الحالية، يمكن لشركة OPEN أن تحقق ربحية ANI خلال 12 شهرًا حتى العام المقبل، دون الحاجة إلى أي انتعاش اقتصادي كلي".

يتوقع لي أن تصل قيمة الأصول الصافية لشركة أوبندور تكنولوجيز إلى حوالي مليون دولار في عام 2027، مع إمكانية تحقيق مكاسب من "ربط الرهن العقاري، وسرعة الدوران، وتوسيع نطاق الاستفادة من التكاليف المدفوعة بالذكاء الاصطناعي".

وأشار إلى عدة مؤشرات إيجابية:

• يتم تنفيذ أكثر من 500 عقد أسبوعياً "في أضعف سوق إسكان منذ جيل وأسوأ موسم".
• ارتفع معدل تحويل البائعين الحقيقيين بشكل حاد عند نفس مستويات الفارق السعري
• انخفض المخزون القديم، الذي يزيد عمره عن 120 يومًا، إلى 9% من 51% قبل ثلاث سنوات
• رافعة تشغيلية كبيرة مدفوعة بالذكاء الاصطناعي

وكتب المحلل: "من الجدير بالذكر أن الإدارة تتوقع تقليص الانخفاض التاريخي في هامش المساهمة الموسمي من الربع الثاني إلى الربع الثالث إلى ما دون الاتجاه العام، مما يشير إلى أن هامش المساهمة في الربع الثالث سيبلغ حوالي 4% إلى 4.5% مع زيادة أرباح المساهمة بأكثر من الضعف على أساس سنوي"، مع توقع مزيد من التحسن في الربع الرابع.

حركة سعر الافتتاح: ارتفعت أسهم شركة أوبندور تكنولوجيز بنسبة 0.5% لتصل إلى 3.50 دولار وقت النشر يوم الاثنين.

صورة: Shutterstock