لقد شهد سهم شركة PotlatchDeltic (PCH) ارتفاعاً تدريجياً وهادئاً، حيث ارتفع بنسبة 2% تقريباً اليوم و3% خلال الأسبوع الماضي، على الرغم من أن السهم لا يزال منخفضاً خلال الشهر الماضي والأشهر الثلاثة الماضية.

يأتي هذا الارتفاع الأخير ضمن صورة مختلطة، حيث بلغ عائد سعر السهم منذ بداية العام 2.46%، بينما كان إجمالي عائد المساهمين سلبياً بشكل طفيف خلال العام الماضي. يشير هذا إلى أن الزخم بدأ للتو في التعافي مع إعادة المستثمرين تقييمهم لموازنة المخاطر والعوائد عند حوالي 40.05 دولاراً أمريكياً للسهم.

إذا كان سهم PotlatchDeltic قد جعلك تفكر في أماكن أخرى قد تظهر فيها القيمة والزخم، فقد يكون من المفيد مسح السوق بحثًا عن أسهم سريعة النمو ذات ملكية داخلية عالية كأفكار محتملة تالية.

مع تعافي الأرباح، ووجود خصم ضمني كبير مقارنة بأهداف المحللين، وامتلاك أصول قوية طويلة الأجل من الأراضي الحرجية، فإن السؤال الحقيقي الآن هو ما إذا كانت شركة PotlatchDeltic عبارة عن صندوق استثمار عقاري مقوم بأقل من قيمته الحقيقية بهدوء، أو ما إذا كان السوق قد استوعب بالفعل نموها المستقبلي.

الرواية الأكثر شيوعًا: 15.7% أقل من قيمتها الحقيقية

مع إغلاق سهم PotlatchDeltic عند 40.05 دولارًا مقابل قيمة عادلة متوقعة تبلغ 47.50 دولارًا، تشير القصة إلى إمكانية تحقيق مكاسب كبيرة إذا تحققت التوقعات.

تُعزز إجراءات تخصيص رأس المال المُعجّلة، بما في ذلك عمليات إعادة شراء الأسهم بخصم كبير عن صافي قيمة الأصول، واستمرار تحسين المحفظة الاستثمارية، من فرص شركة بوتلاتش ديلتيك لتحقيق نمو مُعزز في ربحية السهم الواحد وعائد رأس المال للمساهمين، وذلك مع تحسن أساسيات الاقتصاد الكلي والقطاع. ولكي تُبرر الأرقام المذكورة أعلاه السعر المستهدف الذي حدده المحللون، ستحتاج الشركة إلى التداول بنسبة سعر إلى ربحية تبلغ 35.4 ضعفًا بناءً على أرباح عام 2028، بانخفاض عن 77.2 ضعفًا حاليًا.

إذا كنت تتساءل كيف يمكن لنمو الإيرادات المتواضع، والهوامش الأعلى بشكل حاد، وانخفاض عدد الأسهم أن تبرر مضاعفًا ممتازًا في صندوق استثمار عقاري دوري، فتعمق في الموضوع.

النتيجة: القيمة العادلة 47.50 دولارًا (أقل من القيمة الحقيقية)

ومع ذلك، فإن استمرار ضعف سوق الإسكان أو الاضطرابات الخاصة بمنطقة معينة مثل حرائق الغابات والتغييرات التنظيمية قد يحد من الطلب على الأخشاب ويضغط على انتعاش أرباح شركة بوتلاتش ديلتيك.

منظر آخر: عدة أشخاص يلوحون بعلامة تحذير

رغم أن القيمة العادلة المتوقعة تشير إلى إمكانية ارتفاع السعر، إلا أن نسبة السعر إلى الأرباح الحالية البالغة 48.2 ضعفاً تبدو مرتفعة مقارنةً بنسبة عادلة تبلغ 38.3 ضعفاً، ومتوسط الشركات المماثلة البالغ 34.8 ضعفاً، ومتوسط القطاع البالغ 28.3 ضعفاً. إذا تراجعت المعنويات، فقد ينخفض سعر السهم عائداً نحو تلك المستويات الدنيا.

اصنع روايتك الخاصة عن احتفال بوتلاتش

إذا كنت ترى القصة بشكل مختلف أو ترغب في اختبار افتراضاتك الخاصة باستخدام نفس الأدوات، يمكنك بناء سرد كامل في أقل من ثلاث دقائق: افعل ذلك بطريقتك الخاصة .

تُعد تحليلاتنا التي تسلط الضوء على 3 مكافآت رئيسية وعلامتين تحذيريتين مهمتين قد تؤثران على قرارك الاستثماري نقطة انطلاق رائعة لأبحاثك حول PotlatchDeltic.

هل أنت مستعد لخطوتك الاستثمارية التالية؟

لا تكتفِ بـ PotlatchDeltic فقط، استخدم أداة Simply Wall Street Screener لاكتشاف فرص جديدة قائمة على البيانات قبل أن يكتشفها المستثمرون الآخرون.

• استهدف الدخل الآن من خلال فحص هذه الأسهم الـ 15 التي توزع أرباحًا بنسبة تزيد عن 3٪ والتي تجمع بين عوائد قوية وميزانيات عمومية مصممة لدعم تلك المدفوعات.
• استغل النمو الهيكلي من خلال التركيز على هذه الأسهم الثلاثين في مجال الذكاء الاصطناعي في الرعاية الصحية التي تُحدث تحولاً في التشخيص واكتشاف الأدوية ورعاية المرضى من خلال تبني الذكاء الاصطناعي في العالم الحقيقي.
• استغل الفرص غير المتكافئة من خلال البحث في هذه الأسهم الـ 80 المتعلقة بالعملات المشفرة وتقنية البلوك تشين، والتي من المتوقع أن تستفيد من البنية التحتية لتقنية البلوك تشين، والترميز، وأنظمة الدفع من الجيل التالي.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.