جمع الأموال والتحوطات

يتم رفع السيولة النقدية والتحوطات قصيرة الأجل بنسبة 2% إلى 4%، وفقًا لنموذجنا.

مؤشر ضغط النبض الأكثر سخونة

يرجى النقر هنا للاطلاع على رسم بياني مكبر لشركة Block Inc (NYSE: XYZ ).

يرجى ملاحظة ما يلي:

• هذا الرسم البياني يُعنى بالصورة العامة، وليس بسهمٍ مُحدد. ويُستخدم الرسم البياني لسهم XYZ لتوضيح الفكرة.
• يُظهر الرسم البياني ارتفاعًا بنسبة 20% في سهم شركة XYZ، وهي الشركة المطورة لتطبيق Cash App الشهير. ويعود هذا الارتفاع إلى إعلان جاك دورسي، مؤسس Block، عن نية XYZ خفض عدد موظفيها بنسبة 40%. وكان دورسي أيضًا أحد مؤسسي تويتر. عندما استحوذ إيلون ماسك على تويتر، أجرى ماسك تخفيضات هائلة في عدد الموظفين. في ذلك الوقت، استنكر منتقدو ماسك هذه الخطوة بشدة، وزعموا أن التخفيضات كانت جذرية لدرجة أنها ستؤدي إلى انهيار تويتر. ولكن عندما لم يقتصر الأمر على استمرار تويتر في العمل فحسب، بل بدأ أيضًا في إضافة ميزات جديدة بفريق عمل أصغر بكثير، لاحظت شركات التكنولوجيا الأخرى ذلك. وبعد خطوة ماسك، أعقبتها موجة كبيرة من عمليات التسريح في شركات التكنولوجيا.
• من المحتمل أن يكون لخطوة دورسي تأثير مماثل لخطوة ماسك، وقد تتبعها عمليات تسريح واسعة النطاق.
• الفرق بين عمليات تسريح العمال في تويتر وتلك في بلوك هو أن دورسي يعيد تنظيم الشركة للاستفادة الكاملة من الذكاء الاصطناعي.
• بحسب تحليلنا، لن تقتصر عمليات التسريح هذه المرة على شركات التكنولوجيا فحسب، بل ستطال الشركات الأمريكية عموماً. ستنظر الشركات إلى كيفية إعادة دورسي هيكلة شركة بلوك، وستبدأ هي الأخرى بإعادة الهيكلة للاستفادة القصوى من الذكاء الاصطناعي.
• علاوة على ذلك، سيظهر في تحليلنا تباين واسع في كيفية تأثير ذلك على الشركات المختلفة في سوق الأسهم.
  • ستشهد العديد من الأسهم ارتفاعات كبيرة لأن نفقات العمالة ستنخفض.
  • ستتأثر أسهم العديد من الشركات سلبًا، لا سيما شركات البرمجيات التي تبيع برامجها بنظام الترخيص. ومن الأمثلة على ذلك: Salesforce Inc (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: CRM )، وWorkday Inc (المدرجة في بورصة ناسداك تحت الرمز: WDAY )، وFigma Inc (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: FIG )، وMonday.Com Ltd (المدرجة في بورصة ناسداك تحت الرمز: MNDY). وقد نشرنا قائمة تضم 18 سهمًا، تسعة منها مرشحة للربح وتسعة أخرى مرشحة للخسارة في قطاع البرمجيات.
  • مع فقدان الناس لوظائفهم، ستخسر العديد من أسهم الشركات الاستهلاكية غير الأساسية، وكذلك الشركات التي تلبي احتياجات العاملين في المكاتب مثل شركة أمريكان إكسبريس (NYSE: AXP ).
• ينبغي على المستثمرين توقع تغيير مجتمعي كبير وتقلبات عالية في سوق الأسهم.
• وفي سياق إيجابي، جمعت شركة OpenAI، الشركة المصنعة لـ ChatGPT، مبلغ 110 مليار دولار بتقييم قدره 730 مليار دولار.
• جاء مؤشر أسعار المنتجين (PPI) أعلى من المتوقع. إليكم التفاصيل:
  • بلغ مؤشر أسعار المنتجين الرئيسي 0.5% مقابل 0.3% وفقًا لتوقعات المحللين.
  • بلغت نسبة مؤشر أسعار المنتجين الأساسي 0.8% مقابل 0.3% وفقًا لتوقعات المحللين.

إيران

يتزايد خطر شنّ الولايات المتحدة هجوماً على إيران. وتشهد أسعار النفط والذهب والفضة ارتفاعاً حاداً نتيجة المخاوف من إيران.

الهند

بلغ نمو الناتج المحلي الإجمالي للهند في الربع الثالث 7.8% على أساس سنوي، مقارنةً بتوقعات المحللين البالغة 7.2%. وتُعد الهند من بين الاقتصادات الكبرى التي تواصل نموها السريع، ما يجعلها من أفضل الفرص الاستثمارية طويلة الأجل. وقد غطينا أخبار الهند بشكل متواصل لما يقارب عقدين من الزمن.

الاستثمار ليس بالأمر السهل أبدًا. والآن، ظهرت عقبة جديدة. يعتمد الاقتصاد الهندي بشكل كبير على خدمات تكنولوجيا المعلومات وخدمات التعهيد الخارجي للعمليات التجارية. من المتوقع أن يُلحق الذكاء الاصطناعي ضررًا بالغًا بهذه الخدمات، مما سيؤثر سلبًا على الاقتصاد الهندي. وللإفصاح الكامل، لدينا مركز بيع على المكشوف في شركة تكنولوجيا المعلومات الهندية "إنفوسيس" (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: INFY ).

باكستان وأفغانستان

اندلعت حرب مفتوحة بين باكستان وأفغانستان. لا يُعتبر أي من البلدين ذا أهمية اقتصادية كبيرة في السياق العالمي، لكن الحرب تخلق حالة من عدم الاستقرار الجيوسياسي، مما يؤثر بدوره على سوق الأسهم.

التدفقات النقدية السبعة الرائعة

تتركز معظم المحافظ الاستثمارية حالياً بشكل كبير في أسهم شركات Mag 7. ولهذا السبب، من المهم مراقبة تدفقات الأموال المبكرة في أسهم شركات Mag 7 بشكل يومي.

في بداية التداول، كانت تدفقات الأموال سلبية في شركات Apple Inc (NASDAQ: AAPL ) و Amazon.com, Inc. (NASDAQ: AMZN ) و Alphabet Inc Class C (NASDAQ: GOOG ) و Meta Platforms Inc (NASDAQ: META ) و Microsoft Corp (NASDAQ: MSFT ) و NVIDIA Corp (NASDAQ: NVDA ) و Tesla Inc (NASDAQ: TSLA ).

في بداية التداول، كانت تدفقات الأموال سلبية في صندوق SPDR S&P 500 ETF Trust(NYSE: SPY ) وصندوق Invesco QQQ Trust Series 1 (NASDAQ: QQQ ).

حشد مومو والمال الذكي في سوق الأسهم

يستطيع المستثمرون تحقيق ميزة تنافسية بمعرفة تدفقات الأموال في صندوقي SPY وQQQ. كما يمكنهم تعزيز هذه الميزة بمعرفة أوقات شراء المستثمرين المحترفين للأسهم والذهب والنفط. يُعدّ صندوق SPDR Gold Trust (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز: GLD ) أشهر صناديق المؤشرات المتداولة للذهب، بينما يُعدّ صندوق iShares Silver Trust (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز: SLV ) أشهرها للفضة، أما أشهرها للنفط فهو صندوق United States Oil ETF (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز: USO ).

ذهب

يتجه المستثمرون الطموحون إلى شراء الذهب في بداية التداول، ويزداد نشاطهم بشكل ملحوظ في صناديق المؤشرات المتداولة للذهب (GLD)، والفضة (SLV)، وصناديق VanEck Gold Miners ETF (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: GDX )، وصناديق Global X Silver Miners ETF (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: SIL ). أما المستثمرون المحترفون، فيلتزمون الحياد في بداية التداول.

بيتكوين

يتذبذب سعر البيتكوين (CRYPTO: BTC ) ضمن نطاق محدد.

ماذا نفعل الآن؟

ينبغي التفكير في الاستمرار في الاحتفاظ بالمراكز الحالية الجيدة والطويلة الأجل، وإضافة مراكز تكتيكية بناءً على الإشارات.

يُعرف تقرير أرورا بدقة توقعاته. فقد تنبأ التقرير بدقة بالارتفاع الكبير في أسعار الأسهم نتيجة الذكاء الاصطناعي قبل أي جهة أخرى، وبالسوق الصاعدة الجديدة في عام 2023، والسوق الهابطة في عام 2022، وبالمستويات القياسية الجديدة لسوق الأسهم بعد انخفاضها الحاد بسبب الجائحة في عام 2020، وبالانخفاض الحاد الذي شهده السوق في عام 2020، وبالارتفاع الكبير لمؤشر داو جونز الصناعي إلى 30,000 نقطة بينما كان يتداول عند 16,000 نقطة، وببداية السوق الصاعدة الضخمة في عام 2009، وبالأزمة المالية العالمية في عام 2008. انقر هنا للاشتراك في النشرة الإخبارية المجانية "Generate Wealth" مدى الحياة.

تنويه من بنزينغا: هذا المقال من مساهم خارجي غير مدفوع الأجر. ولا يمثل تقارير بنزينغا، ولم يتم تحريره من حيث المحتوى أو دقته.