الأفكار الرئيسية

• سينعقد الاجتماع العام السنوي لشركة فيليب موريس إنترناشيونال في الثامن من مايو
• الراتب البالغ 1.65 مليون دولار أمريكي هو جزء من إجمالي أجر الرئيس التنفيذي Jacek Olczak
• الأجر الإجمالي أعلى بنسبة 345٪ من متوسط الصناعة
• على مدى السنوات الثلاث الماضية، Philip Morris International Inc.(PM.US) وعلى مدى السنوات الثلاث الماضية، بلغ إجمالي عائد المساهمين 18٪.

سعر سهم شركة Philip Morris International Inc. ( Philip Morris International Inc.(PM.US) ) شهد نموًا في السنوات القليلة الماضية، ومع ذلك، كان نمو أرباح السهم الواحد غير موجود، مما يشير إلى وجود خطأ ما. سوف تشغل بعض هذه القضايا أذهان المساهمين مع انعقاد الجمعية العمومية السنوية في الثامن من مايو. إحدى الطرق التي يمكن للمساهمين من خلالها التأثير على القرارات الإدارية هي من خلال التصويت على حزم أجور الرئيس التنفيذي والمسؤول التنفيذي، والتي تظهر الدراسات أنها يمكن أن تؤثر على أداء الشركة. في تحليلنا أدناه، نوضح لماذا قد يفكر المساهمون في تأجيل زيادة تعويضات الرئيس التنفيذي حتى يتحسن أداء الشركة.

Philip Morris International Inc.(PM.US)

كيف يمكن مقارنة إجمالي التعويضات لشركة Jacek Olczak مع الشركات الأخرى في الصناعة؟

في وقت كتابة هذا التقرير، تظهر بياناتنا أن شركة Philip Morris International Inc. لديها قيمة سوقية تبلغ 148 مليار دولار أمريكي، وقد أبلغت عن إجمالي تعويضات الرئيس التنفيذي السنوية بقيمة 25 مليون دولار أمريكي للسنة المنتهية في ديسمبر 2023. وهذه زيادة ملحوظة بنسبة 62٪ عن العام الماضي. سنة. وبينما يركز هذا التحليل على إجمالي التعويضات، فمن الجدير بالاعتراف بأن جزء الراتب أقل، حيث تبلغ قيمته 1.6 مليون دولار أمريكي.

للمقارنة، أبلغت شركات أخرى في صناعة التبغ الأمريكية ذات قيمة سوقية تزيد عن 8.0 مليار دولار أمريكي، عن متوسط إجمالي تعويضات الرئيس التنفيذي قدره 5.7 مليون دولار أمريكي. يشير هذا إلى أن Jacek Olczak يتقاضى أجرًا أعلى من المتوسط في هذه الصناعة. علاوة على ذلك، يمتلك Jacek Olczak أيضًا ما قيمته 31 مليون دولار أمريكي من أسهم شركة Philip Morris International مباشرة باسمه الخاص، مما يكشف لنا أن لديهم حصة شخصية كبيرة في الشركة.

على مستوى الصناعة، يمثل ما يقرب من 71% من إجمالي التعويضات الراتب و29% عبارة عن مكافآت أخرى. تدفع شركة Philip Morris International شريحة متواضعة من الأجر من خلال الراتب، مقارنة بالصناعة الأوسع. من المهم أن نلاحظ أن الميل نحو التعويضات غير المتعلقة بالراتب يشير إلى أن إجمالي الأجر مرتبط بأداء الشركة.

نمو شركة فيليب موريس إنترناشيونال

على مدى السنوات الثلاث الماضية، قلصت شركة Philip Morris International Inc. أرباحها للسهم الواحد بنسبة 2.7% سنويًا. وحققت نمواً في الإيرادات بنسبة 12% خلال العام الماضي.

من المخيب للآمال بعض الشيء أن نرى أن الشركة فشلت في تنمية ربحية السهم. ليس هناك شك في أن الجانب المشرق هو أن الإيرادات ارتفعت. ولكن ليس النمو السريع بما فيه الكفاية للتغاضي عن حقيقة أن ربحية السهم قد تراجعت إلى الوراء على مدى ثلاث سنوات. من الصعب القول بأن الشركة تعمل بكامل طاقتها، لذلك قد يكون المساهمون ينفرون من مكافأة الرئيس التنفيذي المرتفعة. بالابتعاد عن النموذج الحالي للحظة، قد يكون من المهم التحقق Philip Morris International Inc.(PM.US) .

هل كانت شركة فيليب موريس إنترناشيونال استثمارًا جيدًا؟

لقد خدمت شركة Philip Morris International Inc. المساهمين بشكل جيد إلى حد معقول، حيث بلغ إجمالي العائدات 18% على مدى ثلاث سنوات. لكنهم ربما لا يريدون أن يروا أن الرئيس التنفيذي يدفع أكثر من المعتاد للشركات ذات الحجم نفسه.

في ملخص...

وفي حين أنه من الصحيح أن المساهمين يمتلكون عوائد جيدة، إلا أنه من الصعب التغاضي عن قلة نمو الأرباح وهذا يجعلنا نتساءل عما إذا كانت هذه العائدات ستستمر. وفي الاجتماع السنوي العام المقبل، ستتاح للمساهمين الفرصة لمناقشة أي مخاوف مع مجلس الإدارة، بما في ذلك تلك المتعلقة بمكافآت الرئيس التنفيذي وتقييم ما إذا كانت خطة مجلس الإدارة من المرجح أن تؤدي إلى تحسين الأداء في المستقبل.

إن أجر الرئيس التنفيذي هو ببساطة أحد العوامل العديدة التي يجب أخذها في الاعتبار أثناء فحص أداء الأعمال. لقد حددنا Philip Morris International Inc.(PM.US) (واحدة منها مزعجة بعض الشيء!) والتي يجب أن تكون على دراية بها قبل الاستثمار هنا.

بالطبع، قد تجد استثمارًا رائعًا من خلال النظر إلى مجموعة مختلفة من الأسهم. لذا قم بإلقاء نظرة خاطفة على هذه القائمة المجانية للشركات المثيرة للاهتمام.

هذه المقالة التي كتبها Simply Wall St عامة بطبيعتها. نحن نقدم التعليقات بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط باستخدام منهجية غير متحيزة وليس المقصود من مقالاتنا أن تكون نصيحة مالية. ولا يشكل توصية لشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نحن نهدف إلى أن نقدم لك تحليلًا مركزًا طويل المدى مدفوعًا بالبيانات الأساسية. لاحظ أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركة الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ببساطة، ليس لدى Wall St أي مركز في أي من الأسهم المذكورة.