سيتم تداول أسهم شركة صناعات الأدوية في الشرق الأوسط ( تداول: 4016 ) بدون توزيعات أرباح خلال أربعة أيام. عادةً ما يكون تاريخ التداول بدون توزيعات أرباح قبل يومي عمل من تاريخ الاستحقاق، وهو التاريخ الذي تحدد فيه الشركة المساهمين المؤهلين لتلقي توزيعات الأرباح. يُعدّ تاريخ التداول بدون توزيعات أرباح بالغ الأهمية، إذ قد تستغرق عملية شراء أو بيع الأسهم يومي عمل أو أكثر لإتمامها. لذا، يُنصح بشراء أسهم شركة صناعات الأدوية في الشرق الأوسط قبل الثاني من سبتمبر لتلقي توزيعات الأرباح التي ستدفعها الشركة في الخامس عشر من سبتمبر.

ستدفع الشركة في الدفعة القادمة من الأرباح 0.80 ريال سعودي للسهم الواحد. في العام الماضي، وزّعت الشركة إجمالاً 1.38 ريال سعودي على المساهمين. تُظهر مدفوعات الأرباح الإجمالية للعام الماضي أن شركة صناعات الشرق الأوسط للأدوية تتمتع بعائد توزيعات أرباح بنسبة 2.1% على سعر السهم الحالي البالغ 64.75 ريال سعودي. إذا كنت ترغب في شراء أسهم هذه الشركة بهدف الحصول على أرباحها، فيجب أن تكون لديك فكرة عن مدى موثوقية واستدامة توزيعات أرباح شركة صناعات الشرق الأوسط للأدوية. لذا، نحتاج إلى دراسة ما إذا كانت الشركة قادرة على تحمل تكلفة توزيعات الأرباح، وما إذا كان من الممكن أن تنمو هذه التوزيعات.

تُدفع الأرباح عادةً من أرباح الشركة، لذا إذا دفعت الشركة أرباحًا أكثر مما حققته، فإن توزيعاتها تكون أكثر عرضةً للتخفيض. تدفع شركة صناعات الأدوية في الشرق الأوسط 24% فقط من أرباحها بعد الضريبة، وهي نسبة منخفضة بشكل مريح وتترك هامش أمان كبير في حال حدوث أي ظروف غير مواتية. مع ذلك، حتى الشركات ذات الربحية العالية قد لا تُولّد أحيانًا سيولة كافية لدفع الأرباح، ولهذا السبب يجب علينا دائمًا التحقق مما إذا كانت التدفقات النقدية تغطي توزيعات الأرباح. دفعت الشركة نسبة مرتفعة بشكل غير مستدام بلغت 229% من تدفقاتها النقدية الحرة كأرباح خلال الاثني عشر شهرًا الماضية، وهو أمر مثير للقلق. من الصعب جدًا دفع أرباح أكثر مما تجنيه، لذلك نتساءل كيف تنوي شركة صناعات الأدوية في الشرق الأوسط الاستمرار في تمويل هذه الأرباح، أو ما إذا كانت ستُضطر إلى خفضها.

دفعت شركة صناعات الأدوية في الشرق الأوسط أرباحاً أقل من أرباحها المعلنة، لكنها للأسف لم تحقق تدفقات نقدية كافية لتغطية هذه الأرباح. وإذا تكرر هذا الأمر، فسيشكل خطراً على قدرة الشركة على الحفاظ على توزيعاتها النقدية.

انقر هنا لمعرفة مقدار الأرباح التي دفعتها شركة صناعات الأدوية في الشرق الأوسط خلال الـ 12 شهرًا الماضية.

هل شهدت الأرباح وتوزيعات الأرباح نمواً؟

تُعتبر الشركات التي تشهد نموًا مستمرًا في ربحية السهم من أفضل أسهم توزيعات الأرباح، إذ يسهل عليها عادةً زيادة توزيعات الأرباح للسهم الواحد. وإذا انخفضت الأرباح بشكل كبير، فقد تُضطر الشركة إلى خفض توزيعات الأرباح. مع أخذ ذلك في الاعتبار، فإننا نشعر بالتفاؤل إزاء النمو المطرد لشركة صناعات الشرق الأوسط للأدوية، حيث ارتفعت ربحية السهم بنسبة 8.3% في المتوسط خلال السنوات الخمس الماضية. ورغم نمو الأرباح بمعدل ثابت، إلا أننا نشعر بالقلق إزاء استنزاف مدفوعات توزيعات الأرباح لمعظم التدفقات النقدية للشركة خلال العام الماضي.

يُقيّم العديد من المستثمرين أداء توزيعات أرباح الشركة من خلال دراسة مدى تغير هذه التوزيعات بمرور الوقت. ففي العامين الماضيين، رفعت شركة صناعات الأدوية في الشرق الأوسط توزيعات أرباحها بنسبة 27% سنويًا في المتوسط. ومن المشجع أن نرى الشركة ترفع توزيعات الأرباح بالتزامن مع نمو أرباحها، مما يُشير إلى اهتمامها بمكافأة المساهمين.

باختصار

هل تمتلك شركة صناعات الأدوية في الشرق الأوسط المقومات اللازمة للحفاظ على توزيعات أرباحها؟ حققت الشركة نموًا معقولًا في ربحية السهم مؤخرًا، لكنها وزعت أقل من نصف أرباحها و229% من تدفقاتها النقدية خلال العام الماضي، وهو ما يُعدّ نتيجة متوسطة. عمومًا، لا يُعتبر هذا مزيجًا سيئًا، لكننا نعتقد أن هناك فرصًا استثمارية أخرى أكثر جاذبية في مجال توزيعات الأرباح.

هل ترغب في استكشاف المزيد من البيانات حول الأداء المالي لشركة صناعات الأدوية في الشرق الأوسط؟ اطلع على عرضنا المرئي لنمو إيراداتها وأرباحها التاريخية.

إذا كنت تبحث عن أسهم الشركات التي تدفع أرباحًا قوية، فننصحك بالاطلاع على مجموعتنا المختارة من أفضل أسهم توزيعات الأرباح.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.