ارتفعت العقود الآجلة للأسهم الأمريكية يوم الأربعاء، بعد إغلاق متباين يوم الثلاثاء، حيث تقدم مؤشر ناسداك بقيادة أسهم التكنولوجيا، بينما انخفض مؤشر داو جونز.

خلال تداولات يوم الثلاثاء، ارتفعت أسهم شركة مايكرون تكنولوجي (ناسداك: MU ) لتتجاوز قيمتها السوقية تريليون دولار لأول مرة، مما عزز انتعاش قطاع التكنولوجيا خلال الجلسة العادية. في المقابل، تراجعت أسهم شركة زسكيلر (ناسداك: ZS ) بعد إصدارها توقعات لإيرادات الربع الحالي جاءت أقل من توقعات وول ستريت.

في غضون ذلك، بلغ عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات 4.46%، بينما بلغ عائد السندات لأجل سنتين 4.02%. وتشير توقعات أداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة "سي إم إي" إلى أن الأسواق تتوقع بنسبة 99.9% أن يُبقي مجلس الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة الحالية دون تغيير خلال اجتماع يونيو.

ارتفع مؤشرا SPDR S&P 500 ETF Trust (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز: SPY ) و Invesco QQQ Trust ETF (المدرج في بورصة ناسداك تحت الرمز: QQQ )، اللذان يتتبعان مؤشري S&P 500 وناسداك 100 على التوالي، في تداولات ما قبل افتتاح السوق يوم الأربعاء. وسجل مؤشر SPY ارتفاعاً بنسبة 0.24% ليصل إلى 752.40 دولاراً، بينما ارتفع مؤشر QQQ بنسبة 0.41% ليصل إلى 733.29 دولاراً.

الأسهم تحت المجهر

صندوق

• انخفض سهم شركة Box Inc. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: BOX ) بنسبة 2.42% في تداولات ما قبل افتتاح السوق يوم الأربعاء على الرغم من إعلانها عن نتائج أفضل من المتوقع للربع الأول ورفع توقعاتها للسنة المالية 2027.

• تشير تصنيفات بنزينغا إيدج للأسهم إلى أن شركة BOX تحافظ على اتجاه سعري ضعيف على المدى الطويل، ولكنها تحافظ على اتجاهات قوية على المدى القصير والمتوسط، مع تصنيف نمو ضعيف.

شركة يونايتد مايكروإلكترونيكس

• ارتفع سهم شركة يونايتد مايكروإلكترونيكس (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: UMC ) بنسبة 11.24% بعد استحواذها على آلات ومعدات بقيمة 1.03 مليار دولار تايواني جديد أو 31.9 مليون دولار أمريكي من شركة طوكيو إلكترون اليابانية، وذلك تماشياً مع خططها لتوسيع قدراتها التصنيعية.

• تشير تصنيفات بنزينغا إيدج للأسهم إلى أن شركة UMC تحافظ على اتجاه سعري قوي على المدى الطويل والمتوسط واتجاه ضعيف على المدى القصير، مع درجة نمو قوية.

الدماغ

• تراجعت أسهم شركة Braiin Ltd. (NASDAQ: BRAI ) بنسبة 13.45% بعد ارتفاعها بنسبة 74.20% يوم الثلاثاء، وذلك عقب عقد بقيمة 33.6 مليار دولار مع شركة Switchcraft لدعم عملية الانتقال السلس لأصحاب المنازل والمستأجرين في المملكة المتحدة.

• تشير تصنيفات بنزينغا إيدج للأسهم إلى أن سهم BRAI يحافظ على اتجاه سعري ضعيف على المدى الطويل والقصير والمتوسط.

إتش بي

• ارتفع سهم شركة إتش بي (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: HPQ ) بنسبة 0.14%، حيث من المقرر أن تعلن الشركة عن أرباحها الفصلية بعد إغلاق السوق. ويتوقع المحللون أرباحًا قدرها 71 سنتًا للسهم الواحد، وإيرادات بقيمة 14.04 مليار دولار.

• تشير تصنيفات بنزينغا إيدج للأسهم إلى أن شركة HPQ تحافظ على اتجاه سعري قوي على المدى الطويل والقصير والمتوسط، مع تصنيف قيمة معتدل.

Salesforce

• ارتفع سهم شركة Salesforce Inc. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: CRM ) بنسبة 0.13% حيث يتوقع المحللون أن تحقق الشركة أرباحًا ربع سنوية قدرها 3.12 دولارًا للسهم الواحد على إيرادات تبلغ 11.05 مليار دولار، بعد إغلاق السوق.

• تشير تصنيفات بنزينغا إيدج للأسهم إلى أن شركة CRM تحافظ على اتجاه سعري ضعيف على المدى القصير والطويل والمتوسط، مع درجة جودة ضعيفة.

إشارات من الجلسة السابقة

حققت أسهم شركات تكنولوجيا المعلومات والمواد والصناعات أكبر المكاسب يوم الثلاثاء، مما دفع معظم قطاعات مؤشر ستاندرد آند بورز 500 إلى إغلاق إيجابي. مع ذلك، خالفت أسهم السلع الاستهلاكية الأساسية والطاقة الاتجاه العام للسوق، منهية الجلسة على انخفاض.

رؤى من المحللين

يشير لورانس جيلوم ، كبير استراتيجيي الدخل الثابت في شركة إل بي فاينانشال، إلى أنه في حين بدأت طفرة الذكاء الاصطناعي كـ "سردية سوق الأسهم"، فإن توقعاته الفعلية تركز على سوق الدخل الثابت بدلاً من تفصيل التوقعات المباشرة لسوق الأسهم الأمريكية أو الاقتصاد الكلي الأوسع.

ويسلط الضوء على تحول هيكلي حيث تبتعد شركات التكنولوجيا العملاقة عن التدفقات النقدية الداخلية، مما أدى إلى موجة هائلة من إصدار سندات الشركات المدفوعة بالذكاء الاصطناعي.

يتوقع جيليوم أن يصل إجمالي إصدارات السندات الأمريكية ذات التصنيف الاستثماري إلى مستويات قياسية تتراوح بين 1.8 تريليون دولار و2.25 تريليون دولار. ونظرًا لهذا التدفق الهائل، يحذر من أن "مخاطر التركيز تتزايد"، مما قد يؤدي إلى "ارتباط أكبر يشبه ارتباط الأسهم خلال فترات ازدهار الذكاء الاصطناعي أو التدقيق التنظيمي" في محافظ السندات.

على الرغم من هذه الضغوط التقنية والتوسع الأخير في فروق أسعار الائتمان التقني، فإن نظرته الهيكلية لا تزال بناءة بشكل أساسي بسبب الميزانيات العمومية القوية للشركات العملاقة.

بدلاً من التركيز على الأسهم، يخلص جيليوم إلى أن "البيئة الحالية تُفضّل المستثمرين ذوي التوجهات الدخلية الذين يمكنهم شراء السندات والاحتفاظ بها إلى حد كبير مع جني مدفوعات الكوبونات". وفي نهاية المطاف، ينظر إلى الذكاء الاصطناعي كقوة تُعيد تشكيل عالم الدخل الثابت بشكل فعّال بدلاً من مجرد تغذية ميزانيات الأسهم.

البيانات الاقتصادية القادمة

إليكم ما سيراقبه المستثمرون هذا الأسبوع.

• يوم الأربعاء، ستتحدث رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في دالاس، لوري لوجان، في اليابان الساعة 4:00 صباحاً، وستتحدث الحاكمة ليزا كوك الساعة 3:55 مساءً، وسيتحدث نائب الرئيس فيليب جيفرسون الساعة 8:00 مساءً بالتوقيت الشرقي.

أسواق السلع والعملات المشفرة والأسهم العالمية

انخفضت أسعار العقود الآجلة للنفط الخام في جلسة التداول المبكرة في نيويورك بنسبة 4.24% لتحوم حول 89.91 دولارًا للبرميل.

انخفض سعر الذهب الفوري مقابل الدولار الأمريكي بنسبة 0.22% ليحوم حول 4497.54 دولارًا للأونصة. وكان آخر مستوى قياسي له عند 5595.46 دولارًا للأونصة. وانخفض مؤشر الدولار الأمريكي الفوري بنسبة 0.09% ليصل إلى مستوى 99.0830.

في غضون ذلك، انخفض سعر البيتكوين (CRYPTO: BTC ) بنسبة 1.22% ليصل إلى 75,757.31 دولارًا للعملة الواحدة، وذلك وفقًا لآخر 24 ساعة.

أغلقت الأسواق الآسيوية على تباين يوم الأربعاء، حيث انخفضت مؤشرات CSI 300 الصينية، وهانغ سينغ في هونغ كونغ، ونيفتي 50 الهندية، بينما ارتفعت مؤشرات كوسبي الكورية الجنوبية، ونيكي 225 اليابانية، وASX 200 الأسترالية. وشهدت الأسواق الأوروبية أيضاً تبايناً في بداية التداولات.

الصورة مقدمة من: Shutterstock