تراجعت العقود الآجلة للأسهم الأمريكية يوم الاثنين بعد إغلاق إيجابي يوم الجمعة. وشهدت العقود الآجلة للمؤشرات الرئيسية انخفاضاً في التداولات.

تصاعدت التوترات في مجلس الاحتياطي الفيدرالي بعد أن صرّح رئيسه جيروم باول يوم الأحد بأن وزارة العدل هددت البنك المركزي بتوجيه "اتهام جنائي" إليه بسبب شهادته أمام الكونغرس بشأن تكاليف تجديد مبناه. ويمثل هذا تصعيدًا خطيرًا في التوترات بين الرئيس دونالد ترامب والبنك المركزي.

أفاد مكتب إحصاءات العمل يوم الجمعة أن عدد الوظائف غير الزراعية ارتفع بمقدار 50 ألف وظيفة في ديسمبر، وهو رقم لم يتغير كثيراً عن الزيادة التي تم تعديلها بالخفض في نوفمبر والبالغة 56 ألف وظيفة، وكان أقل بقليل من التوقعات التي كانت تشير إلى 60 ألف وظيفة.

لم تصدر المحكمة العليا الأمريكية حكماً يوم الجمعة بشأن التعريفات الجمركية العالمية الشاملة التي فرضها الرئيس ترامب، حيث يتوقع المتداولون احتمالاً بنسبة 75% أن تحكم المحكمة العليا في نهاية المطاف لصالح تعريفات ترامب.

في غضون ذلك، بلغ عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات 4.19%، بينما بلغ عائد السندات لأجل سنتين 3.53%. وتشير توقعات أداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة "سي إم إي" إلى أن الأسواق تتوقع بنسبة 95% أن يُبقي الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة الحالية دون تغيير في يناير.

انخفض مؤشرا SPDR S&P 500 ETF Trust (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز: SPY ) و Invesco QQQ Trust ETF (المدرج في بورصة ناسداك تحت الرمز: QQQ )، اللذان يتتبعان مؤشري S&P 500 وناسداك 100 على التوالي، في تداولات ما قبل افتتاح السوق يوم الاثنين. وانخفض مؤشر SPY بنسبة 0.69% ليصل إلى 689.25 دولارًا، بينما تراجع مؤشر QQQ بنسبة 0.95% إلى 620.77 دولارًا، وفقًا لبيانات Benzinga Pro .

الأسهم تحت المجهر

فيسترا

• ارتفع سهم شركة فيسترا (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: VST ) بنسبة 0.69% في تداولات ما قبل افتتاح السوق يوم الاثنين بعد أن وقعت صفقة طاقة نووية لمدة 20 عامًا مع شركة ميتا بلاتفورمز (المدرجة في بورصة ناسداك تحت الرمز: META ).

• تُظهر تصنيفات بنزينغا إيدج للأسهم أن سهم VST يُظهر اتجاهًا سعريًا ضعيفًا على المدى القصير والمتوسط والطويل، مع تصنيف نمو ضعيف. للمزيد من المعلومات، انقر هنا.

مجموعة علي بابا القابضة

• ارتفعت أسهم مجموعة علي بابا القابضة المحدودة (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: BABA ) بنسبة 4.44% بعد أن أصبحت سلسلة Qwen الرائدة في مجال الحوسبة السحابية نظام الذكاء الاصطناعي مفتوح المصدر الأكثر استخدامًا في العالم، حيث تجاوزت 700 مليون عملية تنزيل على منصة Hugging Face اعتبارًا من يناير.

• يحافظ السهم على اتجاه سعري قوي على المدى الطويل، بينما يشهد اتجاهاً ضعيفاً على المدى القصير والمتوسط، مع تصنيف قيمة جيد. تتوفر تفاصيل إضافية حول الأداء، وفقاً لتصنيفات بنزينغا إيدج للأسهم ، هنا.

الذكاء الاصطناعي المؤقت

• ارتفع سهم شركة Tempus AI Inc. (NASDAQ: TEM ) بنسبة 8.12% بعد أن أعلنت عن رقم قياسي بلغ 1.1 مليار دولار في إجمالي قيمة العقود واحتفاظها بنسبة 126% تقريبًا من صافي الإيرادات لعام 2025، مدفوعًا باتفاقيات البيانات الموسعة مع أكثر من 70 عميلًا من شركات الأدوية والتكنولوجيا الحيوية.

• يحافظ سهم TEM على اتجاه سعري قوي على المدى الطويل، ولكنه يُظهر اتجاهًا ضعيفًا على المدى القصير والمتوسط. تتوفر تفاصيل إضافية حول الأداء، وفقًا لتصنيفات بنزينغا إيدج للأسهم ، هنا.

إكسبينغ

• ارتفعت أسهم شركة Xpeng Inc. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: XPEV ) بنسبة 2.75% بعد الكشف عن سيارتها الرائدة العالمية P7+ لعام 2026 ونظام الذكاء الاصطناعي الجديد للقيادة الذاتية VLA2.0، مع تسجيل نمو في التسليم بنسبة 126% في عام 2025، مما يؤكد توسعها الدولي السريع وحجمها التكنولوجي.

• تشير تصنيفات بنزينغا إيدج للأسهم إلى أن سهم XPEV يشهد اتجاهاً سعرياً ضعيفاً على المدى القصير والمتوسط والطويل. تتوفر تفاصيل إضافية حول الأداء هنا.

شركة بوت بارن القابضة

• انخفضت أسهم شركة Boot Barn Holdings Inc. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: BOOT ) بنسبة 0.37% على الرغم من إعلانها عن صافي مبيعات أولية للربع الثالث بقيمة 705.6 مليون دولار، وهو ما يمثل نموًا بنسبة 16.0% مقارنة بالعام السابق.

• يحافظ سهم BOOT على اتجاه سعري قوي على المدى القصير والمتوسط والطويل، مع تصنيف جودة عالٍ. تتوفر تفاصيل إضافية حول الأداء، وفقًا لتصنيفات Benzinga's Edge Stock Rankings ، هنا.

إشارات من الجلسة السابقة

سجلت أسهم المواد والمرافق والسلع الاستهلاكية غير الأساسية أكبر المكاسب يوم الجمعة، بينما خالفت أسهم الرعاية الصحية والمالية هذا الاتجاه وأغلقت على انخفاض.

خلال الأسبوع، ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 1%، بينما ارتفع مؤشرا داو جونز وناسداك بنسبة 2.3% و1.9% على التوالي.

رؤى من المحللين

يتوقع محمد العريان أن "تستمر البداية المحمومة للعام" مع بداية عام 2026 بتناقض حاد بين تصاعد عدم الاستقرار الجيوسياسي وأسواق رأس المال المرنة بشكل ملحوظ.

ويلاحظ أن المستثمرين "تجاهلوا إلى حد كبير" المخاطر الكبيرة المتعلقة بفنزويلا وإيران، مما دفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 إلى مستويات قياسية جديدة وأدى إلى بداية أكثر ازدحامًا في العام لصفقات السندات على الإطلاق.

يؤكد العريان أن العالم يعيش الآن حقبة "جيو-اقتصادية" بات فيها الأمن القومي يمارس "تأثيراً بالغاً" على النتائج الاقتصادية. ويسلط الضوء على مشهد اقتصادي معقد، حيث يتزامن نمو الناتج المحلي الإجمالي القوي - الذي قد يتجاوز 5.4% - مع تباطؤ خلق فرص العمل، مما يُظهر "انفصالاً مقلقاً بين التوظيف والنمو".

يتوقع العريان، في المستقبل القريب، "سيلاً من البيانات الجديدة" التي ستختبر تفاؤل السوق. ومن بين الأسئلة الرئيسية ما إذا كانت اتجاهات التضخم تبرر وجهة نظر الاحتياطي الفيدرالي بأنه "في وضع جيد" للحفاظ على استقرار أسعار الفائدة، وما إذا كان الزخم الاقتصادي "يتوسع أخيراً ليشمل مجالات أخرى غير الأنشطة المتعلقة بالذكاء الاصطناعي".

وبينما يُظهر قطاع الخدمات قوة، فإنه يحذر من أن الآثار السياسية والأمنية غير المباشرة أصبحت بنفس أهمية الأسس التجارية.

البيانات الاقتصادية القادمة

إليكم ما سيراقبه المستثمرون هذا الأسبوع.

• يوم الاثنين، سيلقي رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند، توم باركين، كلمة في الساعة 8:00 صباحاً، وسيلقي رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا، رافائيل بوستيك، كلمة في الساعة 12:30 ظهراً، وسيلقي رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك، جون ويليامز، كلمة في الساعة 6:00 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة.
• يوم الثلاثاء، ستصدر بيانات مؤشر التفاؤل الصادر عن الاتحاد الوطني للأعمال المستقلة لشهر ديسمبر بحلول الساعة 6:00 صباحًا، وستصدر بيانات مؤشر أسعار المستهلكين الرئيسي والأساسي في الولايات المتحدة لشهر ديسمبر بحلول الساعة 8:30 صباحًا، وستصدر بيانات مبيعات المنازل الجديدة في الولايات المتحدة لشهر أكتوبر في الساعة 10:00 صباحًا بالتوقيت الشرقي.
• سيلقي رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في سانت لويس، ألبرتو موسالم، كلمة في الساعة 10:00 صباحاً، وسيتم الإعلان عن عجز الميزانية الأمريكية لشهر ديسمبر بحلول الساعة 2:00 مساءً، وسيلقي رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند، توم باركين، كلمة في الساعة 4:00 مساءً بالتوقيت الشرقي.
• يوم الأربعاء، سيتم إصدار تقرير شهر نوفمبر المتأخر عن مبيعات التجزئة الأمريكية ومؤشر أسعار المنتجين بحلول الساعة 8:30 صباحًا، وتقرير أكتوبر المتأخر عن مخزونات الأعمال الأمريكية، وبيانات مبيعات المنازل القائمة لشهر ديسمبر بحلول الساعة 10:00 صباحًا بالتوقيت الشرقي.
• سيلقي رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا، رافائيل بوستيك، كلمة في تمام الساعة 12:00 ظهراً، وسيلقي محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي، ستيفن ميران، كلمة في تمام الساعة 12:30 ظهراً، وسيلقي رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في مينيابوليس، نيل كاشكاري ، كلمة في تمام الساعة 11:00 صباحاً، وسيلقي رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك، جون ويليامز، كلمة في تمام الساعة 2:10 مساءً. كما سيتم إصدار الكتاب البيج الخاص ببنك الاحتياطي الفيدرالي في تمام الساعة 2:00 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة.
• يوم الخميس، ستصدر بيانات طلبات إعانة البطالة الأولية للأسبوع المنتهي في 10 يناير بحلول الساعة 8:30 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة، إلى جانب بيانات أسعار الواردات الأمريكية المتأخرة لشهر نوفمبر، ومسح إمباير ستيت للتصنيع لشهر يناير، ومسح بنك الاحتياطي الفيدرالي في فيلادلفيا للتصنيع.
• سيلقي محافظ الاحتياطي الفيدرالي مايكل بار كلمة في الساعة 9:15 صباحاً، وسيلقي رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند توم باركين كلمة في الساعة 12:40 ظهراً، وسيلقي رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في كانساس سيتي جيف شميد كلمة في الساعة 1:30 ظهراً بالتوقيت الشرقي.
• يوم الجمعة، سيتم إصدار بيانات الإنتاج الصناعي واستخدام الطاقة الإنتاجية لشهر ديسمبر بحلول الساعة 9:15 صباحًا، وسيتحدث رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند، توم باركين، في الساعة 11:00 صباحًا، وسيتحدث نائب رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي، فيليب جيفرسون، في الساعة 3:30 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة.

أسواق السلع والذهب والعملات المشفرة والأسهم العالمية

انخفضت أسعار العقود الآجلة للنفط الخام في جلسة التداول المبكرة في نيويورك بنسبة 0.15% لتحوم حول 58.85 دولارًا للبرميل.

ارتفع سعر الذهب الفوري مقابل الدولار الأمريكي بنسبة 1.90% ليحوم حول 4596.15 دولارًا للأونصة. وكان آخر مستوى قياسي له عند 4601.17 دولارًا للأونصة. وانخفض مؤشر الدولار الأمريكي الفوري بنسبة 0.41% ليصل إلى مستوى 98.7230.

في غضون ذلك، كان سعر البيتكوين (CRYPTO: BTC ) يرتفع بنسبة 0.16% ليصل إلى 90,758.51 دولارًا لكل عملة.

أغلقت الأسواق الآسيوية على ارتفاع يوم الاثنين، حيث ارتفعت مؤشرات Nifty 50 الهندية، وASX 200 الأسترالية، وCSI 300 الصينية، وNikkei 225 اليابانية، وHang Seng في هونغ كونغ، وKospi الكورية الجنوبية. أما الأسواق الأوروبية، فقد شهدت أداءً متبايناً في بداية التداولات.

صورة: Shutterstock