انخفضت أسهم شركة تسلا (NASDAQ: TSLA ) خلال جلسة ما قبل افتتاح السوق يوم الخميس بعد أن أعلنت الشركة عن أرقام الإنتاج والتسليم للربع الأول من عام 2026.

يأتي هذا الخبر في الوقت الذي شهد فيه السوق الأوسع انخفاضاً، حيث واجه قطاع السلع الاستهلاكية غير الأساسية أيضاً ضغوطاً، مما زاد من حركة انخفاض سعر السهم بينما يقوم المستثمرون بتحليل أحدث الأرقام.

تسليم 358 ألف مركبة

في الربع الأول، أنتجت شركة تسلا أكثر من 408000 مركبة وسلمت أكثر من 358000 مركبة، بينما قامت أيضًا بنشر 8.8 جيجاواط ساعة من منتجات تخزين الطاقة.

وعلى وجه الخصوص، أفادت الشركة بإنتاج وتسليم 394,611 و341,893 سيارة من طراز 3/Y على التوالي.

يُعد هذا الأداء جزءًا من الجهود المستمرة التي تبذلها الشركة لتوسيع نطاق الإنتاج وتلبية الطلب المتزايد على المركبات الكهربائية وحلول الطاقة.

مبيعات السيارات الكهربائية المصنعة في الصين

أعلنت شركة تسلا عن زيادة بنسبة 8.7% على أساس سنوي في مبيعات السيارات الكهربائية المصنعة في الصين لتصل إلى 85670 وحدة في مارس، مسجلة بذلك الشهر الخامس على التوالي من النمو، وفقًا لجمعية سيارات الركاب الصينية .

ارتفعت مبيعات الربع الأول بنسبة 23.5%، متسارعة مقارنة بالربع السابق، في حين من المتوقع أن تنتعش عمليات التسليم العالمية بنسبة 10% تقريباً من التراجع الذي شهدته العام الماضي والمرتبط بردود الفعل العنيفة ضد الآراء السياسية للرئيس التنفيذي إيلون ماسك .

تتوسع شركة تسلا أيضاً إلى ما هو أبعد من السيارات الكهربائية، حيث تركز على الطاقة الشمسية والروبوتات الشبيهة بالبشر وسيارات الأجرة الآلية، وتجري محادثات لشراء معدات الطاقة الشمسية بقيمة 2.9 مليار دولار من الشركات الصينية.

مبيعات الأقران

تراجعت أسهم شركة ريفيان أوتوموتيف (NASDAQ: RIVN )، المنافسة لشركة تسلا، لمدة أربعة أشهر متتالية في الولايات المتحدة، حيث تستعد الشركة المصنعة للسيارات الكهربائية لإطلاق سيارة R2 كروس أوفر الرياضية متعددة الاستخدامات المنتظرة .

شركة نيو إنك ، وهي شركة منافسة رئيسية أخرى. سلمت شركة (NYSE: NIO ) 35486 مركبة في مارس (+136.0% على أساس سنوي) و83465 مركبة (+98.3% على أساس سنوي) في الربع الأول .

سهم تسلا بسعر 365.23 دولارًا أمريكيًا، أقل من متوسط سعر السهم خلال 20 يومًا و100 يوم

شهد السوق بشكل عام خسائر يوم الأربعاء، حيث احتل قطاع السلع الاستهلاكية غير الأساسية المرتبة العاشرة من بين 11 قطاعاً، متراجعاً بنسبة 1.86%. وجاء تراجع سهم تسلا في وقت يعاني فيه القطاع، مما يشير إلى أن عوامل خاصة بالشركة قد تؤثر على أداء سهمها.

عند سعر 365.23 دولارًا، يتداول سهم تسلا بانخفاض قدره 5.9% عن متوسطه المتحرك البسيط لـ 20 يومًا، وبانخفاض قدره 14.2% عن متوسطه المتحرك البسيط لـ 100 يوم، مما يشير إلى اتجاه هبوطي على المدى القصير. ويُشير انخفاض سعر السهم عن هذه المتوسطات المتحركة الرئيسية إلى ضعف محتمل، حيث يعكس صعوبة في الحفاظ على الزخم الصعودي.

يبلغ مؤشر القوة النسبية (RSI) حاليًا 46.79، مما يشير إلى زخم محايد، ما يعني أن السهم ليس في منطقة ذروة الشراء ولا في منطقة ذروة البيع في الوقت الراهن. قد يؤدي هذا الوضع إلى زيادة التقلبات مع تقييم المتداولين لحركة السهم التالية.

• المقاومة الرئيسية : 416.50 دولارًا - وهو مستوى ظهر عنده ضغط البيع تاريخيًا.
• مستوى الدعم الرئيسي : 325.50 دولارًا - مستوى دعم محتمل قد يزداد عنده الاهتمام بالشراء.

حققت أسهم تسلا عائدًا على أدائها بنسبة 34.84% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية، ما يعكس اتجاهًا تصاعديًا قويًا على مدار العام. مع ذلك، فإن سعر السهم الحالي أقرب إلى أدنى مستوى له خلال 52 أسبوعًا، والذي بلغ 214.25 دولارًا، منه إلى أعلى مستوى له، والذي بلغ 498.83 دولارًا، ما يشير إلى تراجع ملحوظ عن ذروته.

تراجع الإنفاق الاستهلاكي غير الأساسي بنسبة 1.86%؛ وتراجع أداء شركة تسلا.

تُعاني شركة تسلا حاليًا من ضعف الأداء مقارنةً بقطاعها، حيث انخفض قطاع السلع الاستهلاكية غير الأساسية بنسبة 1.86% يوم الأربعاء. وقد عانى هذا القطاع خلال الثلاثين يومًا الماضية، بانخفاض يقارب 4%، مما يُشير إلى تحديات أوسع نطاقًا في الإنفاق الاستهلاكي وثقة المستهلكين.

على الرغم من ضعف القطاع بشكل عام، تُبرز أرقام إنتاج وتسليم تسلا جهودها المتواصلة للاستحواذ على حصة سوقية في مجال السيارات الكهربائية. وستكون قدرة الشركة على تجاوز هذه التحديات حاسمة في سعيها للحفاظ على ميزتها التنافسية.

أرباح تسلا في 21 أبريل؛ ربحية السهم المتوقعة 34 سنتًا

وبالنظر إلى المستقبل، فإن المحفز الرئيسي التالي لسهم الشركة سيأتي مع تقرير الأرباح المتوقع في 21 أبريل 2026. ويتوقع المحللون أن تبلغ ربحية السهم 34 سنتًا، بزيادة عن 27 سنتًا في الربع نفسه من العام الماضي، وأن تبلغ الإيرادات 22.85 مليار دولار، بزيادة عن 19.34 مليار دولار في الفترة نفسها من العام السابق.

• تقدير ربحية السهم : 34 سنتًا (ارتفاعًا من 27 سنتًا)
• تقدير الإيرادات : 22.85 مليار دولار (ارتفاعاً من 19.34 مليار دولار)
• التقييم : نسبة السعر إلى الأرباح 353.0x (يشير إلى تقييم ممتاز)

إجماع المحللين والإجراءات الأخيرة: يُوصى بشراء السهم مع متوسط سعر مستهدف يبلغ 418.28 دولارًا. تشمل تحركات المحللين الأخيرة ما يلي:

• كاناكورد جينويتي : شراء (تخفيض السعر المستهدف إلى 420.00 دولارًا) (31 مارس)
• أبحاث GLJ : بيع (مع الإبقاء على السعر المستهدف عند 24.86 دولارًا) (30 مارس)
• ويدبوش : أداء متفوق (مع الإبقاء على السعر المستهدف عند 600.00 دولار) (27 مارس)

استحوذت صناديق المؤشرات المتداولة الكبرى على أسهم تسلا بنسبة تصل إلى 9.94%

• صندوق ARK Next Generation Internet ETF (بورصة نيويورك: ARKW ): وزن 9.94%
• صندوق أمريكان سنتشري فوكسد دايناميك جروث المتداول في البورصة (بورصة نيويورك: FDG ): وزن 8.84%
• صندوق iShares العالمي لمؤشرات المستهلكين التقديرية (بورصة نيويورك: RXI ): وزن 9.19%

الأهمية: نظرًا لأن سهم TSLA يحمل وزنًا كبيرًا في هذه الصناديق، فمن المرجح أن تؤدي أي تدفقات كبيرة داخلة أو خارجة لهذه الصناديق المتداولة في البورصة إلى الشراء أو البيع التلقائي للسهم.

نشاط سعر سهم تسلا: انخفضت أسهم تسلا بنسبة 3.95% لتصل إلى 366.20 دولارًا خلال التداول يوم الخميس، وفقًا لبيانات بنزينغا برو .

صورة من موقع Shutterstock