مع ارتفاع معظم أسواق الخليج مدفوعةً بآمال التوصل إلى حل للتوترات في الشرق الأوسط، يتسم المستثمرون بتفاؤل حذر بشأن إمكانية تحقيق الاستقرار والنمو في القطاع المالي بالمنطقة. ومع ارتفاع مؤشرات مثل مؤشر دبي الرئيسي للأسهم، والتحسن الملحوظ في أبوظبي، يتزايد الاهتمام باكتشاف أسهم أقل شهرة قد تستفيد من هذه التطورات. وفي هذا السياق، يُعدّ تحديد الأسهم ذات الأسس القوية والقدرة على الصمود في ظلّ حالة عدم اليقين الجيوسياسي مفتاحاً لاغتنام الفرص الناشئة.

أفضل 10 جواهر غير مكتشفة ذات أسس قوية في الشرق الأوسط

فيما يلي نسلط الضوء على اثنين من أفلامنا المفضلة من العرض الحصري الذي قمنا بمشاهدته.

شركة برجيل القابضة (ADX:BURJEEL)

تقييم Simply Wall St للقيمة: ★★★★★☆

نظرة عامة: تدير شركة برجيل القابضة، إلى جانب شركاتها التابعة، مستشفيات ومراكز طبية متعددة التخصصات في جميع أنحاء الإمارات العربية المتحدة وسلطنة عمان والمملكة العربية السعودية، برأسمال سوقي قدره 5.88 مليار درهم إماراتي.

العمليات: تأتي مصادر الإيرادات الرئيسية لشركة برجيل القابضة من مستشفياتها ومراكزها الطبية، حيث تُدرّ 4.96 مليار درهم إماراتي و472.61 مليون درهم إماراتي على التوالي. وتساهم الصيدليات بمبلغ إضافي قدره 65.80 مليون درهم إماراتي في إجمالي الإيرادات.

حققت شركة برجيل القابضة، وهي شركة واعدة في قطاع الرعاية الصحية بالشرق الأوسط، نموًا ملحوظًا، حيث ارتفعت أرباحها بنسبة 36.8% خلال العام الماضي، متجاوزةً بذلك متوسط القطاع البالغ 6.3%. وقد تحسنت نسبة الدين إلى حقوق الملكية للشركة بشكل كبير من نسبة مرتفعة بلغت 2560% إلى نسبة أكثر قابلية للإدارة بلغت 88.6% على مدى خمس سنوات، على الرغم من أن صافي الدين إلى حقوق الملكية لا يزال مرتفعًا عند 74.1%. وعلى الرغم من هذه الرافعة المالية، فإن مدفوعات فوائد برجيل مغطاة بشكل جيد بالأرباح قبل الفوائد والضرائب (EBIT) بنسبة تغطية تبلغ أربعة أضعاف. وتُعد نسبة السعر إلى الأرباح البالغة 12.4 ضعفًا جذابة مقارنةً بمتوسط القطاع البالغ 19.5 ضعفًا، مما يشير إلى قيمة محتملة للمستثمرين الراغبين في الاستثمار في سوق الرعاية الصحية المزدهر في هذه المنطقة.

خدمات النقل البري السعودية (SASE:4031)

تقييم Simply Wall St للقيمة: ★★★★★★

نظرة عامة: تقدم شركة الخدمات الأرضية السعودية خدمات المناولة الأرضية والدعم في جميع أنحاء المملكة العربية السعودية، برأسمال سوقي قدره 6.02 مليار ريال سعودي.

العمليات: بلغت إيرادات الشركة من البنية التحتية للنقل 2.73 مليار ريال سعودي. وينعكس أداؤها المالي في اتجاهات هامش الربح الصافي، مما يوفر رؤى حول ديناميكيات ربحيتها.

تُعدّ شركة الخدمات الأرضية السعودية، وهي شركة رائدة في قطاع خدمات الطيران بالشرق الأوسط، مثالاً بارزاً على قوة وضعها المالي، إذ تتمتع بوضع مالي متين خالٍ من الديون، وحققت نمواً ملحوظاً في الأرباح بنسبة 23.8% خلال العام الماضي. ويتم تداول أسهم الشركة بخصم كبير يصل إلى 79.9% عن قيمتها العادلة المقدرة، مما يُشير إلى إمكانية ارتفاع قيمتها مستقبلاً. وتُظهر الأرباح الأخيرة ارتفاع صافي الدخل إلى 404.71 مليون ريال سعودي، مقارنةً بـ 327.03 مليون ريال سعودي في العام السابق، مدفوعاً بوصول المبيعات إلى 2.73 مليار ريال سعودي، مقارنةً بـ 2.68 مليار ريال سعودي في العام السابق. ومع تحقيق أرباح عالية الجودة، وتوقعات بنمو الإيرادات سنوياً بنسبة تقارب 7%، تُشكّل الشركة فرصة استثمارية واعدة بين منافسيها في القطاع.

شركة YD More Investments (بورصة تل أبيب: MRIN)

تقييم Simply Wall St للقيمة: ★★★★★☆

نظرة عامة: شركة YD More Investments Ltd هي شركة إدارة استثمار مملوكة للقطاع الخاص برأسمال سوقي قدره 3.10 مليار شيكل.

العمليات: تشمل مصادر الإيرادات الرئيسية لشركة YD More Investments إدارة صناديق الادخار والتقاعد، والتي تُدرّ 646.63 مليون شيكل، وإدارة صناديق الاستثمار المشتركة، والتي تُساهم بمبلغ 318.14 مليون شيكل. وتُضيف إدارة محافظ الاستثمار مبلغ 43.97 مليون شيكل إلى مزيج الإيرادات.

حققت شركة YD More Investments نموًا ملحوظًا، حيث بلغت إيراداتها 1.01 مليار شيكل إسرائيلي، مقارنةً بـ 785.73 مليون شيكل إسرائيلي في العام الماضي، وارتفع صافي دخلها إلى 124.34 مليون شيكل إسرائيلي من 78.27 مليون شيكل إسرائيلي. وتحسن ربح السهم الأساسي إلى 1.72 شيكل إسرائيلي مقارنةً بـ 1.10 شيكل إسرائيلي في العام السابق، بينما ارتفع ربح السهم المخفف إلى 1.68 شيكل إسرائيلي من 1.07 شيكل إسرائيلي، مما يُبرز الكفاءة التشغيلية للشركة على الرغم من تقلبات سعر السهم التي شهدتها مؤخرًا على مدى ثلاثة أشهر. وقد ارتفعت نسبة الدين إلى حقوق الملكية للشركة بشكل ملحوظ على مدى خمس سنوات، إلا أنها لا تزال ضمن الحدود المقبولة، حيث تبلغ نسبة صافي الدين إلى حقوق الملكية 17%، وهي نسبة مرضية.

خلاصة القول

• انقر هنا للبدء في استكشاف بقية الجواهر الـ 219 غير المكتشفة في الشرق الأوسط والتي تتمتع بأسس قوية الآن.
• هل تستثمر في هذه الأسهم بالفعل؟ ابقَ على اطلاع دائم بكل جديد من خلال إنشاء محفظة استثمارية مع Simply Wall St ، حيث نسهل على المستثمرين مثلك البقاء على اطلاع دائم واتخاذ قرارات استثمارية فعّالة.
• حقق أقصى استفادة من إمكانياتك الاستثمارية مع تطبيق Simply Wall St، التطبيق الشامل الذي يقدم رؤى حول السوق العالمية مجاناً.

هل تفكر في استراتيجيات أخرى؟

• استكشف الشركات الصغيرة ذات الأداء العالي التي لم تحظَ بعد باهتمام كبير من المحللين.
• قم بتعزيز محفظتك الاستثمارية بالشركات التي تُظهر إمكانات نمو قوية، مدعومة بتوقعات متفائلة من المحللين والإدارة على حد سواء .
• ابحث عن شركات ذات إمكانات تدفق نقدي واعدة ولكنها تتداول بأقل من قيمتها العادلة .

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.