أعلنت شركة يو إس إيه رير إيرث عن نتائجها المالية للربع الثاني من عام 2026
USA Rare Earth USAR | 0.00 | |
USA Rare Earth Inc. Warrants (13/03/2030) USARW | 0.00 |
ستيلووتر، أوكلاهوما، 10 أغسطس 2026 (جلوب نيوزواير) - أعلنت شركة USA Rare Earth, Inc. (ناسداك: USAR) (الشركة)، وهي شركة متخصصة في العناصر الأرضية النادرة والمعادن الحيوية والمواد المتقدمة، اليوم عن نتائجها المالية والتشغيلية للربع الثاني والستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2026.
تعليق تنفيذي
"شهد الربع الثاني من عام 2026 تقدماً حاسماً لشركة USA Rare Earth، تميز بإنجازات بارزة ساهمت في تفعيل سلسلة القيمة العالمية المتكاملة للمعادن النادرة"، صرّحت باربرا هامبتون، الرئيسة التنفيذية للشركة. "أعلنا عن نيتنا الاستحواذ على شركة Serra Verde، المنتج الوحيد على نطاق واسع لجميع المعادن النادرة المغناطيسية الأربعة خارج آسيا؛ ووقعنا وثائق نهائية لحزمة التمويل الخاصة بنا مع وزارة التجارة الأمريكية؛ وأعلنا عن نيتنا الاستثمار في شركة Carester؛ واخترنا مدينة بلاكسبيرغ بولاية كارولاينا الجنوبية موقعاً لمصنعنا الثاني في الولايات المتحدة لتصنيع المعادن والمغناطيس. كما قمنا بتشغيل منشأتنا للمعالجة المائية للمعادن في ويت ريدج بولاية كولورادو، وهي خطوة بالغة الأهمية تُبرز قدراتنا التصنيعية التي تُمثل جوهر سلسلة توريد آمنة ومستقلة عن الصين."
وتابعت السيدة هامبتون قائلةً: "مع توفر هذه الأسس، تدخل شركة يو إس إيه رير إيرث مرحلةً جديدة. فنحن ننتقل من بناء منظومة عمليات عالمية المستوى إلى تقديم خدمات متميزة لعملائنا وتحقيق قيمة مضافة لمساهمينا. لم يسبق أن كانت الحاجة في السوق ملحةً كما هي الآن، ونحن من بين الشركات القليلة جدًا في العالم التي تتمتع بالقدرة على تلبية هذه الحاجة. أنا على ثقة بأننا نمتلك الأصول المناسبة، والعمليات المناسبة، والفريق المناسب لنصبح الشركة الرائدة عالميًا في مجال العناصر الأرضية النادرة، والشريك المفضل للمصنعين المتقدمين، ولتأمين المواد الحيوية اللازمة للريادة الصناعية الغربية."
أبرز أحداث الربع الثاني
أبرز المؤشرات المالية
- بلغ رصيد الشركة النقدي في 30 يونيو 2026 حوالي 1.53 مليار دولار
- بلغت الإيرادات المتوقعة للربع الثاني من عام 2026 مبلغ 5.8 مليون دولار.
أبرز إنجازات الأعمال
- إبرام اتفاقيات نهائية مع وزارة التجارة الأمريكية : في يونيو 2026، أعلنت الشركة عن توقيع اتفاقيات نهائية مع وزارة التجارة الأمريكية، مما يتيح لها الحصول على تمويل يصل إلى 1.6 مليار دولار أمريكي بموجب برنامج قانون CHIPS التابع للوزارة. تشمل هذه الاتفاقيات تمويلًا فيدراليًا يصل إلى 277 مليون دولار أمريكي، وقروضًا مضمونة تصل إلى 1.3 مليار دولار أمريكي بموجب قانون CHIPS، مع ربط صرف هذه القروض بتحقيق مراحل محددة من المشروع. تُسهم هذه الاتفاقيات بشكل كبير في تقليل المخاطر التي تواجه الشركة في مسيرتها نحو الإنتاج الكامل، وتعتبرها الشركة بمثابة تأكيد على جدوى أصولها ونموذج أعمالها وخططها التنموية.
- أعلنت الشركة في أبريل 2026 عن اتفاقية نهائية للاستحواذ على مجموعة سيرا فيردي مقابل 2.8 مليار دولار أمريكي تقريبًا، مما يُنشئ الشركة الرائدة عالميًا في مجال العناصر الأرضية النادرة . وتملك مجموعة سيرا فيردي منجم بيلا إيما للعناصر الأرضية النادرة ومصنع المعالجة في غوياس، البرازيل، وتملكه بالكامل. سيضمن هذا الاستحواذ امتلاك الشركة للمنتج الوحيد واسع النطاق للعناصر الأرضية النادرة الثقيلة خارج آسيا، ويُقلل من مخاطر الإمداد الأولي من خلال اتفاقية شراء كاملة لمدة 15 عامًا تتضمن حدًا أدنى للسعر، كما يُسرّع من نمو أرباح الشركة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك وتدفقاتها النقدية.
- أعلنت الشركة عن استثمار في شركة Carester وشراكة استراتيجية في فرنسا : في أبريل 2026، أعلنت الشركة بالتعاون مع InfraVia، المنصة الأوروبية الرائدة والمستقلة للاستثمار الخاص والمتخصصة في الأصول الحقيقية والاستثمارات التقنية، عن توقيع اتفاقية مبدئية للاستثمار في شركة Carester، وهي شركة فرنسية رائدة متخصصة في تقنيات معالجة وفصل العناصر الأرضية النادرة، وذلك رهناً بإتمام الوثائق النهائية واستيفاء شروط الإغلاق. وتعتقد الشركة أن هذه المنصة ستجمع بين الخبرة التقنية والابتكار في العمليات والقدرة الإنتاجية لشركات USA Rare Earth وLess Common Metals (LCM) وCarester لتسريع وتيرة التطوير وتعزيز القدرات في جميع مراحل سلسلة قيمة العناصر الأرضية النادرة.
- اختيار ولاية كارولاينا الجنوبية لإنشاء مصنع جديد لإنتاج المعادن الأرضية النادرة والمغناطيس : في يونيو 2026، أعلنت الشركة عن اختيار مدينة بلاكسبيرغ بولاية كارولاينا الجنوبية موقعًا لمصنع جديد لإنتاج المغناطيس والمعادن المكررة. يستهدف المصنع طاقة إنتاجية تبلغ 6400 طن متري سنويًا من مغناطيس النيوديميوم والحديد والبورون (NdFeB) و5000 طن متري سنويًا من المعادن والسبائك المصبوبة على شكل شرائح. وبالإضافة إلى التوسعة المخطط لها في مصنع الشركة في ستيلووتر، تتوقع الشركة أن تصل الطاقة الإنتاجية المحلية الإجمالية إلى 10000 طن متري سنويًا من مغناطيس النيوديميوم والحديد والبورون (NdFeB) و10000 طن متري سنويًا من المعادن والسبائك المصبوبة على شكل شرائح من المعادن الأرضية النادرة الثقيلة، بما يتماشى مع خطة أعمال الشركة والتمويل الحكومي. من المتوقع أن يوفر المشروع حوالي 490 وظيفة عالية المهارة وذات أجور مجزية، مع استهداف بدء التشغيل في عام 2028.
- تم تشغيل منشأة تجريبية للمعالجة المائية للمعادن، تستهدف إنتاج أكاسيد العناصر الأرضية النادرة الثقيلة في الربع الثالث من عام 2026 : في يونيو 2026، أعلنت الشركة عن تشغيل منشأتها التجريبية للمعالجة المائية للمعادن في ويت ريدج، كولورادو. وقد بدأت المنشأة حملة أولية لتقليل المخاطر في ثلاث عمليات معالجة متوازية: خام من راوند توب، ومواد خام كربونات العناصر الأرضية النادرة المختلطة (MREC) من طرف ثالث - بما في ذلك مواد من منجم بيلا إيما التابع لشركة سيرا فيردي - وإعادة تدوير برادة مغناطيس العناصر الأرضية النادرة. ومن المتوقع أن تدعم النتائج المستخلصة من هذه الحملات دراسة الجدوى النهائية لمشروع راوند توب، والتي من المقرر إنجازها في الربع الرابع من عام 2026 ونشرها في الربع الأول من عام 2027، وأن توجه الهندسة التجارية لمنشأة المعالجة المخطط لها في موقع راوند توب، ومنشأة معالجة كربونات العناصر الأرضية النادرة المختلطة (MREC) وإعادة تدوير برادة المغناطيس التابعة للشركة والمتوقعة من طرف ثالث.
- إتمام أول إنتاج تجاري لمعدن الإيتريوم : في أبريل 2026، أعلنت الشركة عن أول عملية صب تجارية لمعدن الإيتريوم 2N–2N5 (بنسبة نقاء تتراوح بين 99% و99.5%) من خلال شركتها التابعة المملوكة بالكامل، LCM، في منشأتها بمدينة تشيشاير، المملكة المتحدة. يضع هذا الإنجاز الشركة ضمن عدد محدود من منتجي معدن الإيتريوم التجاري العاملين خارج الصين. يُعد الإيتريوم مادة أساسية في الطلاءات العازلة للحرارة المستخدمة في شفرات التوربينات ومكونات الفضاء الجوي الأخرى التي تعمل في درجات حرارة عالية، حيث يُحسّن مقاومة الأكسدة والالتصاق، مما يُساعد على إطالة عمر المكونات في ظل الإجهاد الحراري والميكانيكي الشديد. كما يُستخدم الإيتريوم في الإلكترونيات وأنظمة الطاقة والليزر والموصلات الفائقة والسيراميك المتقدم، حيث يُعد استقراره الكيميائي وأداؤه في درجات الحرارة العالية من الخصائص الأساسية.
- عززت الشركة فريق قيادتها بخبرات إضافية : في أبريل 2026، أعلنت الشركة تعيين شايتان كانسال في منصب الرئيس التنفيذي للشؤون التجارية. يتمتع السيد كانسال بخبرة تزيد عن 25 عامًا في قطاعات المعادن الحيوية والكيماويات المتخصصة والمواد المتقدمة. إن خبرته الواسعة في الليثيوم ومواد البطاريات والكيماويات المتخصصة، إلى جانب سجله الحافل بتنفيذ استراتيجيات التسويق على مستوى عالمي، تجعله القائد الأمثل لتعزيز تفاعل العملاء، وتأمين شراكات طويلة الأجل، وترسيخ مكانة الشركة كشريك مفضل لمنتجات العناصر الأرضية النادرة في العالم الغربي.
- حصلت الشركة على منحة قدرها 14.2 مليون دولار من صندوق تكساس للابتكار في مجال أشباه الموصلات لتسريع مشروعها الخاص بالعناصر الأرضية النادرة الثقيلة في منطقة راوند توب ماونتن : في مايو 2026، أعلنت الشركة عن اختيارها للحصول على منحة تصل قيمتها إلى 14.2 مليون دولار من صندوق تكساس للابتكار في مجال أشباه الموصلات لتسريع تطوير مشروعها الخاص بالعناصر الأرضية النادرة الثقيلة في منطقة راوند توب ماونتن بمقاطعة هودسبيث، تكساس. ومن المتوقع أن تدعم هذه المنحة مشروعًا يُتوقع أن يوفر حوالي 260 وظيفة جديدة، وأن يمثل استثمارًا رأسماليًا يزيد عن 1.4 مليار دولار في غرب تكساس.
- تم اختيار الشركة للحصول على تمويل من وزارة الطاقة الأمريكية ضمن برنامج ابتكار المعادن الحيوية : في مايو 2026، أعلنت الشركة أن وزارة الطاقة الأمريكية اختارتها لتلقي تمويل يصل إلى 19.3 مليون دولار أمريكي، رهناً بالتفاوض النهائي، ضمن برنامج ابتكار المعادن الحيوية وكفاءتها وبدائلها التابع للوزارة. سيدعم هذا التمويل تطوير مشروع تجريبي لفصل العناصر الأرضية النادرة، مما يعزز القدرة المحلية على معالجة المواد الأساسية لسلاسل التوريد في قطاعات الطاقة والدفاع والتصنيع المتقدم في الولايات المتحدة.
- تعزيز الالتزام تجاه فرنسا مع خطط لاستثمارات إضافية في قطاع العناصر الأرضية النادرة الفرنسي : في يونيو 2026، أعلنت الشركة عن خطة لتوسيع إنتاجها من المعادن والسبائك والمغناطيس في فرنسا، استنادًا إلى منشأة LCM Lacq المخطط لها واستثمارها في Carester. وتماشيًا مع خطة تمويل وزارة التجارة الأمريكية، تتوقع المبادرة استثمارًا يزيد عن 175 مليون يورو وتوفير أكثر من 300 وظيفة جديدة بحلول عام 2030، بدعم من حوافز الحكومة الفرنسية مثل برنامج C3IV، وضمانات ديون محتملة، واستثمار مباشر محتمل في شركة USAR الأوروبية التابعة.
التطورات الأخيرة
أعلنت الشركة، عقب نهاية الربع، عن الإنجازات والمعالم التالية:
- إنتاج عينات أولى من أكاسيد العناصر الأرضية النادرة الخفيفة والثقيلة بنجاح لأغراض التأهيل : في يوليو 2026، أعلنت الشركة أن منشأتها للمعالجة المائية للمعادن في ويت ريدج، كولورادو، قد نجحت في إنتاج عينات تجارية من أكسيد الديسبروسيوم (Dy) وأكسيد النيوديميوم-براسيوديميوم (NdPr) من خردة مغناطيس العناصر الأرضية النادرة المعاد تدويرها، والمعروفة في هذا المجال باسم "الرايش". وبهذا، تُصبح شركة USA Rare Earth واحدة من الشركات الغربية القليلة القادرة على تنفيذ هذه العملية المعقدة تقنيًا خارج آسيا. إضافةً إلى ذلك، تُوسّع هذه القدرة خيارات المواد الخام المتاحة للشركة وتُعزز استدامة سلسلة القيمة الخاصة بها، حيث يُتوقع أن يُغطي الرايش ما يصل إلى 30% من احتياجات الشركة المستقبلية من المواد الخام لأكاسيد العناصر الأرضية النادرة المغناطيسية.
- أعلنت الشركة في يوليو 2026 عن تقاعد الرئيسة التنفيذية باربرا هامبتون، وتعيين ثراس مورايتيس، الرئيس التنفيذي الحالي لشركة سيرا فيردي، خلفًا لها . وقد عيّن مجلس إدارة الشركة السيد ثراس مورايتيس، الرئيس التنفيذي الحالي لمجموعة سيرا فيردي ("سيرا فيردي")، وهو خبيرٌ ذو خبرة واسعة في صناعة العناصر الأرضية النادرة، خلفًا للسيدة هامبتون. وسيتولى السيد مورايتيس منصب الرئيس التنفيذي في الأول من أكتوبر 2026، بعد إتمام عملية اندماج الشركة مع سيرا فيردي بحلول نهاية أغسطس. وخلال الفترة الانتقالية، سيواصل السيد مورايتيس الإشراف على عمليات الشركة المندمجة بصفته رئيسًا لها.
- إبرام اتفاقيات نهائية للاستحواذ على حصة أقلية في شركة Carester : في يوليو 2026، أعلنت الشركة عن توقيعها اتفاقيات نهائية للاستحواذ على حصة أقلية استراتيجية تُقدّر بنحو 13.6% في شركة Carester SAS، وهي شركة فرنسية رائدة في مجال معالجة وفصل العناصر الأرضية النادرة. وتستحوذ شركة InfraVia، من خلال صندوقها للمعادن الحيوية، الذي أسسته الدولة الفرنسية كمستثمر رئيسي إلى جانب رؤوس أموال مؤسسية خاصة، على حصة مماثلة في Carester بالتزامن مع الشركة. وبالإضافة إلى استهداف عوائد مجزية، ستتمكن الشركة وشركتها التابعة Less Common Metals – Europe من شراء جزء من إنتاج Carester من الأكاسيد من منشأة Caremag التابعة لها. وستتمكن الشركة من الوصول إلى القدرات الهندسية لشركة Carester وحقوق الملكية الفكرية ذات الصلة بعمليات الفصل والمعالجة وإعادة التدوير. وفي المقابل، ستتمكن Carester من الوصول إلى مصادر المواد الخام للشركة، بما في ذلك منجم سيرا فيردي ومنجم راوند توب في تكساس.
- إتمام صفقة الاستحواذ على شركة تكساس للموارد المعدنية (TMRC): في أغسطس 2026، أتمّت الشركة عملية الاستحواذ على شركة TMRC، حيث استحوذت على كامل أسهمها القائمة. بعد إتمام الصفقة، ستكون الشركة المشغل الوحيد والمستفيد الاقتصادي الكامل من مشروع راوند توب. من المتوقع أن تُسهم هذه الصفقة الاستراتيجية في تبسيط عمليات الشركة وحوكمتها وعملية اتخاذ القرارات فيها، بما يُعزز مكانتها كشركة رائدة عالميًا في مجال المعادن الأرضية النادرة والمعادن الحيوية.
توقعات عام 2026
في إطار سعيها لبناء شركة رائدة عالمياً في مجال العناصر الأرضية النادرة، تتوقع الشركة في عام 2026 ما يلي:
- إكمال دراسة الجدوى النهائية لمشروع راوند توب في الربع الرابع من عام 2026: من المتوقع أن يتم إكمال دراسة الجدوى النهائية هذه في الربع الرابع من عام 2026 ونشرها في الربع الأول من عام 2027، ومن المتوقع أن توفر التوازن بين الهندسة والتصميم التجاريين والاقتصاديات النهائية للمشروع.
- الوصول إلى 600 مليون طن متري سنوياً من الطاقة الإنتاجية لتصنيع المغناطيس في منشأة ستيلووتر في الربع الرابع من عام 2026: من المتوقع أن يدعم هذا التوسع في الطاقة الإنتاجية للشركة قاعدة عملائها المتنامية من المغناطيس في قطاعات الطيران والدفاع وأشباه الموصلات والمحركات الصناعية والمعدات الثقيلة والتنقل والرعاية الصحية والطاقة.
- تقييم قدرة تصنيع المعادن والسبائك في LCM لتحسين تلبية طلب العملاء على المعادن والسبائك النادرة والمعادن المعدنية الهامة، وتوزيع البصمة الجغرافية: من المتوقع أن يدعم بناء هذه القدرة احتياجات الشركة الداخلية من المعادن والسبائك لتصنيع المغناطيس، بالإضافة إلى خط أنابيب متزايد من طلبات الأطراف الثالثة من المعادن والسبائك النادرة والمعادن المعدنية الهامة.
أبرز المؤشرات المالية
| ثلاثة أشهر تنتهي في 30 يونيو، | ستة أشهر تنتهي في 30 يونيو، | ||||||||||||||||
| 2026 | 2025 | 2026 | 2025 | ||||||||||||||
| (بالآلاف، باستثناء المبالغ الخاصة بالسهم الواحد) | |||||||||||||||||
| الخسائر الناجمة عن العمليات | دولار | (46,314 | ) | دولار | (8804) | ) | دولار | (82,989 | ) | دولار | (17522) | ) | |||||
| صافي الخسارة المنسوبة إلى شركة USA Rare Earth, Inc. | (10333) | ) | (142,506 | ) | (77,322 | ) | (90,674 | ) | |||||||||
| صافي الخسارة للسهم الواحد المنسوبة إلى شركة يو إس إيه رير إيرث - المخفف | (0.05 | ) | (1.54 | ) | (0.37 | ) | (0.99 | ) | |||||||||
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة التشغيلية | (56,868 | ) | (7909) | ) | (75,324 | ) | (18238) | ) | |||||||||
| النقد وما يعادله | 1,530,147 | 359,925 | |||||||||||||||
أبرز البيانات المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (1)
| ثلاثة أشهر تنتهي في 30 يونيو، | ستة أشهر تنتهي في 30 يونيو، | ||||||||||||||||
| 2026 | 2025 | 2026 | 2025 | ||||||||||||||
| (بالآلاف، باستثناء المبالغ الخاصة بالسهم الواحد) | |||||||||||||||||
| صافي الخسارة المعدلة المنسوبة إلى شركة USA Rare Earth, Inc. | دولار | (33,484 | ) | دولار | (19,084 | ) | دولار | (57,629 | ) | دولار | (28,031 | ) | |||||
| صافي الخسارة المعدلة للسهم الواحد المنسوبة إلى شركة يو إس إيه رير إيرث - المخفف | (0.15 | ) | (0.21 | ) | (0.27 | ) | (0.31 | ) | |||||||||
______________
(1) راجع القسمين "حول المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً" و "تسوية المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً" للحصول على تعريفات لمقاييسنا المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً وتسويات المبالغ المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً مع المبالغ غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً، على التوالي.
البيانات التطلعية
يحتوي هذا البيان الصحفي على "بيانات تطلعية" بالمعنى المقصود في قانون إصلاح التقاضي بشأن الأوراق المالية الخاصة لعام 1995. وتشمل هذه البيانات تلك المتعلقة بالاستحواذ المقترح على مجموعة سيرا فيردي، والتوقيت المتوقع لإتمام عملية الاستحواذ، والفوائد المتوقعة منها، والفوائد المتوقعة من معاملاتنا مع شركة كيرستر إس إيه إس وشركة تكساس للموارد المعدنية ("TMRC")، وتطوير منشأة إنتاج المغناطيس في ستيلووتر ومنشأة إنتاج المعادن المكررة في بلاكسبيرغ، والفوائد المتوقعة من الاستحواذ على شركة ليس كومون ميتالز المحدودة، والقدرة على استيفاء شروط التمويل وتحقيق الفوائد المتوقعة منه من وزارة التجارة الأمريكية، والطلب على المغناطيس من منشأة الإنتاج بمجرد تشغيلها، وفرص وحجم ومعدلات نمو سوق العناصر الأرضية النادرة وسوق المغناطيسات ذات الصلة، وقدرتنا على معالجة المواد الخام لإنتاج المغناطيس، بما في ذلك معالجة الرايش وتطوير مشروع راوند توب، وتطوير منشأة ويت ريدج التجريبية للمعالجة المائية للمعادن في كولورادو، وتطوير مشروع راوند توب ونتائجه، والقدرة لجمع التمويل في المستقبل والامتثال للشروط التقييدية الواردة في ديوننا طويلة الأجل، والأداء المالي المستقبلي لأعمالنا، والقدرة على الاحتفاظ بالموظفين الرئيسيين أو استقطابهم، والقدرة على الامتثال للقوانين واللوائح السارية على أعمالنا، وخطط وفرص التوسع، وأدائنا التشغيلي والمالي المتوقع، وخطط أعمالنا واستراتيجيتنا وأهدافنا وآفاقنا، وخططنا وآفاقنا لعمليات الاستحواذ والاستثمارات الأخرى وأنشطة تطوير الأعمال الأخرى، بما في ذلك صفقة Carester المعلنة، وقدرتنا على الاستفادة بنجاح من فرص وآفاق النمو، وبيانات أخرى تتعلق بتوقعات الشركة للتطور والعمليات والاستراتيجيات والمعاملات والأداء المالي في المستقبل. ويمكن تمييز هذه البيانات من خلال عدم ارتباطها بشكل مباشر بالحقائق التاريخية أو الحالية. قد تشير كلمات مثل "تسريع" و"تقدم" و"هدف" و"توقع" و"اعتقاد" و"يمكن" و"استمرار" و"يمكن" و"تقدير" و"توقع" و"نمو" و"نية" و"ربما" و"قد" و"تخطيط" و"إمكانات" و"مشروع" و"اقتراح" و"ينبغي" و"استهداف" و"رؤية" و"سوف" و"من شأنه" وما شابهها من تعابير إلى بيانات تطلعية، ولكن غياب هذه الكلمات لا يعني أن البيان ليس تطلعياً.
تخضع البيانات التطلعية لمخاطر وشكوك وافتراضات غير دقيقة محتملة قد تؤدي إلى اختلاف النتائج الفعلية اختلافًا جوهريًا عن توقعاتنا، بما في ذلك على سبيل المثال لا الحصر: مخاطر عدم إتمام الصفقات المقترحة مع سيرا فيردي وكاريستر في الجدول الزمني المتوقع أو عدم إتمامها على الإطلاق؛ مخاطر عدم تحقيقنا للفوائد المتوقعة من عمليات الاستحواذ المقترحة والحالية والسابقة، بما في ذلك الصفقات مع سيرا فيردي وكاريستر وTMRC، بما في ذلك أوجه التآزر المتوقعة والأداء المالي والأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المقدرة، وفي حالة سيرا فيردي، دمج العمليات، في الجدول الزمني المتوقع أو على الإطلاق؛ المخاطر السياسية والاقتصادية والتنظيمية والضريبية ومخاطر العملات وغيرها من المخاطر المرتبطة بعمليات سيرا فيردي في البرازيل وسويسرا بعد إتمام عملية الاستحواذ على سيرا فيردي؛ تحمل مديونية كبيرة بموجب اتفاقية التمويل المحتفظ بها لسيرّا فيردي، والتي تتضمن شروطًا تقييدية ومتطلبات أخرى قد تؤثر سلبًا على المرونة المالية للشركة المندمجة وعملياتها؛ احتمال عدم استيفاء الشروط المسبقة لاتفاقية الشراء المبرمة فيما يتعلق بالاستحواذ على سيرا فيردي، وإمكانية إنهاء هذه الاتفاقية لأي سبب؛ خطر أن يكون انتقال منصب الرئيس التنفيذي المخطط له مشروطًا بإتمام صفقة الاستحواذ على سيرا فيردي في الوقت المناسب، وأن أي تأخير أو فشل في إتمام هذه الصفقة قد يؤدي إلى حالة من عدم اليقين بشأن القيادة، وقد يتطلب من مجلس الإدارة تحديد خليفة بديل للرئيس التنفيذي؛ قدرة مصنعنا لتصنيع المغناطيس في ستيلووتر على تحقيق الإيرادات، وقدرة مصنعنا المخطط له في بلاكسبيرغ على بدء العمليات التجارية في التوقيت وبالطاقة الإنتاجية المتوقعة أو حتى على الإطلاق؛ تاريخنا التشغيلي المحدود؛ قدرتنا على استخراج المعادن تجاريًا من رواسب راوند توب وفقًا للجدول الزمني المتوقع أو حتى على الإطلاق؛ مخاطر تعرضنا للتأخيرات، والنفقات غير المتوقعة، وزيادة تكاليف رأس المال، وغيرها من التعقيدات أثناء تطوير مشاريعنا؛ قدرتنا على جمع رأس المال اللازم بشروط مقبولة أو حتى على الإطلاق؛ احتمال تخفيف حصص المساهمين الحاليين والتأثير السلبي على سعر سهمنا في حال إصدار أسهم عادية إضافية أو أوراق مالية مرتبطة بالأسهم؛ تقلب سعر سهمنا؛ توافر أكاسيد العناصر الأرضية النادرة، والمواد الخام المعدنية، وغيرها من المواد، والمرافق (بما في ذلك الكهرباء والمياه)، والمعدات بكميات وأسعار تسمح لنا بتطوير وتشغيل منشأة ستيلووتر وغيرها من المنشآت تجاريًا؛ قدرتنا على تلبية مواصفات كل عميل على حدة وإنتاج منتج عالي الجودة باستمرار؛ تقلبات الطلب على مغناطيس النيوديميوم وأسعاره، وغيرها من المنتجات، بما في ذلك على سبيل المثال لا الحصر، نتيجة الإغراق، والتسعير الاحتكاري، وغيرها من التكتيكات التي يتبعها منافسو الشركة أو الجهات الحكومية، أو البيئة التنافسية العامة؛ قدرتنا على تحقيق تدفق نقدي إيجابي أو ربحية، أو قدرتنا على الوصول إلى التدفق النقدي ضمن هيكلنا المؤسسي بسبب القيود الواردة في اتفاقيات التمويل الخاصة بنا؛ قدرتنا على تحويل المناقشات التجارية الحالية و/أو مذكرات التفاهم مع العملاء لبيع مغناطيس النيوديميوم وغيرها من المنتجات إلى طلبات نهائية؛ اعتمادنا، جزئيًا، على نمو الاستخدامات الحالية والناشئة لمغناطيس النيوديميوم؛ خطر أن يؤدي دخول منافسين إضافيين في مجالات التصنيع والتكرير والتعدين إلى انخفاض الإيرادات. التطورات أو الاضطرابات الجيوسياسية، مثل التغيرات في البيئة السياسية، أو سياسة التصدير/الاستيراد أو السياسة البيئية لجمهورية الصين الشعبية، أو الولايات المتحدة، أو غيرها من البلدان التي نعمل فيها أو نبيع منتجاتنا أو غير ذلك؛ إدراجنا في قائمة مراقبة الصادرات من قبل الصين، الأمر الذي كان له، ومن المتوقع أن يستمر، تأثير سلبي على قدرتنا على الحصول على المواد الخام والإمدادات الرئيسية من الصين؛ الحرب، أو الإرهاب، أو الكوارث الطبيعية، أو حالات الطوارئ الصحية العامة؛ قدرتنا على الاحتفاظ بالموظفين الرئيسيين أو توظيفهم؛ اللوائح البيئية والصحية والسلامة؛ يخضع تلقي التمويل من وزارة التجارة الأمريكية لتحقيق مراحل محددة قد لا يتم تحقيقها في الإطار الزمني المتوقع أو على الإطلاق؛ وقدرتنا على الامتثال لمتطلبات الحوافز والتمويل الحكومي الفيدرالي والولائي والمحلي.
تم إدراج المخاطر الإضافية والمعلومات التفصيلية المتعلقة بالعوامل التي قد تؤدي إلى اختلاف النتائج الفعلية اختلافًا جوهريًا، وسيتم إدراجها لاحقًا، في ملفات الشركة لدى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية، بما في ذلك التقرير السنوي الأخير للشركة المقدم على النموذج 10-K وأي تقارير ربع سنوية لاحقة على النموذج 10-Q والملفات اللاحقة. جميع البيانات التطلعية الواردة في هذا البيان الصحفي صحيحة فقط اعتبارًا من تاريخه (أو أي تاريخ آخر محدد في هذه البيانات)، ولا تلتزم الشركة بتحديث أي بيانات تطلعية نتيجةً لمعلومات جديدة أو أحداث أو تطورات مستقبلية.
حول المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً
يتضمن هذا البيان الصحفي بعض المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً، بما في ذلك صافي الخسارة المعدلة المنسوبة إلى شركة USA Rare Earth, Inc.، وصافي الخسارة المعدلة للسهم الواحد المنسوبة إلى شركة USA Rare Earth, Inc. (المعرّفة على النحو التالي):
- يتم تعريف صافي الخسارة المعدلة المنسوبة إلى شركة USA Rare Earth, Inc. على أنها صافي الخسارة المنسوبة إلى شركة USA Rare Earth, Inc. المعدلة وفقًا للأرباح المعلنة والمفترضة، وتراكم الفائدة، والخسارة (الربح) على القيمة السوقية العادلة للأدوات المالية، صافي.
- يُعرَّف صافي الخسارة المعدلة للسهم الواحد المنسوبة إلى شركة USA Rare Earth, Inc. - المخففة بأنها صافي الخسارة المعدلة المنسوبة إلى شركة USA Rare Earth, Inc. مقسومة على المتوسط المرجح لعدد الأسهم المخففة القائمة.
بشكل عام، يُعرَّف المقياس المالي غير المتوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP) بأنه مقياس رقمي لأداء الشركة أو وضعها المالي أو تدفقاتها النقدية، ويستبعد أو يُدرج مبالغ لا تُستبعد أو تُدرج عادةً في المقياس الأكثر قابلية للمقارنة والمحسوب والمُقدَّم وفقاً لمبادئ المحاسبة المقبولة عموماً في الولايات المتحدة الأمريكية (GAAP). لا تعكس هذه المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً نظاماً محاسبياً شاملاً، وتختلف عن مقاييس GAAP التي تحمل نفس المسميات، وقد تختلف أيضاً عن المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً التي تحمل نفس المسميات أو مسميات مشابهة والتي تستخدمها شركات أخرى. لذا، ينبغي اعتبار هذه المقاييس غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً مكملةً للمقاييس المالية المحسوبة وفقاً لمبادئ المحاسبة المقبولة عموماً، وليست بديلاً عنها أو أفضل منها.
ترى الشركة أن هذه المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (GAAP) توفر معلومات تكميلية مفيدة للإدارة والمستثمرين فيما يتعلق ببعض الاتجاهات المالية والتجارية المرتبطة بالوضع المالي للشركة ونتائج عملياتها، كما تُعد أداةً إضافيةً للمستثمرين لتقييم نتائجها التشغيلية واتجاهاتها الحالية، ومقارنة مقاييسها المالية مع الشركات الأخرى التي تُقدم مقاييس مالية مماثلة غير متوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً. تستخدم الشركة هذه المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً لتحليل أدائها التشغيلي وآفاقها المستقبلية، ووضع الميزانيات الداخلية والأهداف المالية، وتسهيل المقارنات بين الفترات. وتعتقد الشركة أن هذه المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً تُجسد منظوراً إضافياً لجوانب عملياتها، والتي تُوفر، عند النظر إليها مع نتائجها المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً، فهماً أشمل للعوامل والاتجاهات المؤثرة على أعمالها. ينبغي على المستثمرين الحاليين والمحتملين مراجعة البيانات المالية السنوية المدققة والبيانات المالية المرحلية غير المدققة للشركة، والمُقدمة إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية، وعدم الاعتماد على أي مقياس مالي منفرد لتقييم أعمالنا.
مكالمة جماعية لمناقشة النتائج المالية
ستعقد الشركة مؤتمراً عبر الهاتف يوم الاثنين الموافق 10 أغسطس 2026، الساعة 5:00 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة، لمناقشة نتائج الربع الثاني والستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2026. يرجى الاطلاع أدناه على معلومات الاتصال.
مكالمة جماعية مباشرة:
يوم الاثنين الموافق 10 أغسطس 2026، الساعة 5:00 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة
رقم مجاني من الولايات المتحدة/كندا: +1 (833) 890-8030
رقم الهاتف المحلي/الدولي: +1 (412) 564-6268
إعادة تشغيل المكالمة الجماعية:
متاح بعد حوالي ثلاث ساعات من انتهاء المكالمة المباشرة.
تاريخ الانتهاء: 10 سبتمبر 2026
رقم مجاني من الولايات المتحدة/كندا: +1 (855) 669-9658
رقم الهاتف الدولي: +1 (412) 317-0088
رمز الوصول: 7520719
يمكن للمستثمرين أيضًا الوصول إلى المكالمة المباشرة وإعادة تشغيلها عبر الإنترنت على صفحة "الأحداث" في موقع الشركة الإلكتروني للمستثمرين الموجود على www.usare.com أو على https://event.choruscall.com/mediaframe/webcast.html?webcastid=SCYm7iDr.
معلومات الإفصاح
تستخدم شركة USA Rare Earth قسم علاقات المستثمرين على موقعها الإلكتروني كوسيلة للوفاء بالتزاماتها المتعلقة بالإفصاح بموجب لائحة الإفصاح العادل (Regulation FD). وعليه، ينبغي على المستثمرين متابعة موقع علاقات المستثمرين الخاص بشركة USA Rare Earth، بالإضافة إلى متابعة بياناتها الصحفية، وتقاريرها المقدمة إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية، ومؤتمراتها الهاتفية والبث المباشر عبر الإنترنت.
نبذة عن شركة USA Rare Earth
تقوم شركة USA Rare Earth, Inc. (المدرجة في بورصة ناسداك تحت الرمز: USAR) ببناء سلسلة قيمة متكاملة بالكامل للعناصر الأرضية النادرة والمغناطيس الدائم في جميع أنحاء الولايات المتحدة والمملكة المتحدة وفرنسا والبرازيل. وذلك من خلال ملكيتها لشركة Less Common Metals (LCM)، إحدى أكبر شركات المعادن النادرة في العالم. تُعدّ شركة USA Rare Earth من الشركات الرائدة في إنتاج المعادن والسبائك الأرضية النادرة، ولديها مشاريع لتطوير قدرات تصنيع المغناطيس في ستيلووتر، أوكلاهوما، ومنجم بيلا إيما في البرازيل (رهنًا بإتمام صفقة SVG)، ومنجم راوند توب في تكساس. وتعمل الشركة عبر سلسلة القيمة بأكملها، بدءًا من التعدين ووصولًا إلى صناعة المعادن، وإنتاج السبائك، وتصنيع مغناطيس النيوديميوم. وتسعى USA Rare Earth إلى تأمين إمدادات المواد الأساسية لقطاعات الطيران والدفاع، وأشباه الموصلات، والطاقة، ومراكز البيانات، والذكاء الاصطناعي الفيزيائي، والتنقل، والرعاية الصحية، والقطاعات الصناعية، بما يتماشى مع التوجهات الغربية.
للمزيد من المعلومات، تفضل بزيارة الموقع الإلكتروني www.usare.com.
للتواصل مع قسم علاقات المستثمرين
جيه بي لوي، محلل مالي معتمد
نائب الرئيس، رئيس قسم علاقات المستثمرين
ir@USARE.com
للتواصل الإعلامي
استراتيجيات مجمعة
دان مور / سكوت بيسانغ
USAR-CS@collectedstrategies.com
| شركة يو إس إيه رير إيرث، المحدودة. الميزانيات العمومية الموحدة المختصرة (غير مدقق) | ||||||
| 30 يونيو 2026 | 31 ديسمبر 2025 | |||||
| (بالآلاف) | ||||||
| أصول | ||||||
| الأصول المتداولة | ||||||
| النقد وما يعادله | دولار | 1,530,147 | دولار | 359,925 | ||
| حسابات القبض | 6270 | 3764 | ||||
| قوائم الجرد | 50,138 | 18,535 | ||||
| المصروفات المدفوعة مقدماً والأصول المتداولة الأخرى | 86,034 | 3151 | ||||
| إجمالي الأصول الحالية | 1,672,589 | 385,375 | ||||
| صافي الممتلكات والمنشآت والمعدات | 146,751 | 86,449 | ||||
| المصالح المعدنية | 17339 | 17339 | ||||
| النوايا الحسنة | 134,848 | 134,848 | ||||
| الأصول غير الملموسة الأخرى، صافي | 65,899 | 68,612 | ||||
| ودائع المعدات | 46,904 | 1879 | ||||
| أصول حق استخدام عقود الإيجار التشغيلية | 2151 | 321 | ||||
| تكاليف الترتيب المؤجل | 912,091 | — | ||||
| أصول أخرى، غير متداولة | 255 | 176 | ||||
| إجمالي الأصول | دولار | 2,998,827 | دولار | 694,999 | ||
| الالتزامات، والميزانين، وحقوق المساهمين | ||||||
| الإلتزامات | ||||||
| الالتزامات المتداولة | ||||||
| حسابات الدفع | دولار | 17367 | دولار | 11,069 | ||
| الالتزامات المستحقة | 31,679 | 14,073 | ||||
| الالتزامات التعاقدية، الحالية | 1328 | 10500 | ||||
| سند مستحق الدفع | — | 1849 | ||||
| عقود الإيجار التمويلي والتشغيلي، الحالية | 640 | 420 | ||||
| إجمالي الالتزامات المتداولة | 51,014 | 37,911 | ||||
| دخل المنح المؤجلة | 8482 | 8200 | ||||
| عقود الإيجار التمويلي والتشغيلي، غير الجارية | 2556 | 777 | ||||
| التزامات الضمانات والأرباح المشروطة | 364,189 | 128205 | ||||
| الالتزام الضريبي المؤجل | 15,665 | 16715 | ||||
| التزامات العقد، غير المتداولة | 9602 | — | ||||
| إجمالي الالتزامات | 451,508 | 191,808 | ||||
| حقوق ملكية الميزانين | 10347 | 8905 | ||||
| حقوق المساهمين | 2,536,972 | 494,286 | ||||
| إجمالي المطلوبات، وحقوق الملكية المتوسطة، وحقوق المساهمين | دولار | 2,998,827 | دولار | 694,999 | ||
| شركة يو إس إيه رير إيرث، المحدودة. بيانات العمليات الموحدة المختصرة (غير مدقق) | ||||||||||||||||
| ثلاثة أشهر تنتهي في 30 يونيو، | ستة أشهر تنتهي في 30 يونيو، | |||||||||||||||
| 2026 | 2025 | 2026 | 2025 | |||||||||||||
| (بالآلاف، باستثناء مبالغ السهم الواحد) | ||||||||||||||||
| ربح | دولار | 5821 | دولار | — | دولار | 11,519 | دولار | — | ||||||||
| تكلفة إيرادات المنتج | 7404 | — | 12996 | — | ||||||||||||
| خسارة فادحة | (1583) | ) | — | (1477) | ) | — | ||||||||||
| مصاريف التشغيل: | ||||||||||||||||
| المبيعات، والخدمات العامة والإدارية | 32,607 | 6227 | 53,782 | 13256 | ||||||||||||
| البحث والتطوير | 10768 | 2577 | 25,017 | 4266 | ||||||||||||
| استهلاك الأصول غير الملموسة | 1356 | — | 2713 | — | ||||||||||||
| إجمالي المصاريف التشغيلية | 44,731 | 8804 | 81,512 | 17,522 | ||||||||||||
| الخسائر الناجمة عن العمليات | (46,314 | ) | (8804) | ) | (82,989 | ) | (17522) | ) | ||||||||
| إيرادات (مصروفات) أخرى، صافي | 33838 | (133,909 | ) | 1868 | (73,509 | ) | ||||||||||
| الخسارة قبل ضرائب الدخل | (12476) | ) | (142,713 | ) | (81,121 | ) | (91,031 | ) | ||||||||
| الاستفادة من ضرائب الدخل | (513 | ) | — | (1090) | ) | — | ||||||||||
| صافي الخسارة | دولار | (11963) | ) | دولار | (142,713 | ) | دولار | (80,031 | ) | دولار | (91,031 | ) | ||||
| صافي الخسارة المنسوبة إلى حقوق الأقلية | دولار | (1630) | ) | دولار | (207 | ) | دولار | (2709) | ) | دولار | (357 | ) | ||||
| صافي الخسارة المنسوبة إلى شركة USA Rare Earth, Inc. | (10333) | ) | (142,506 | ) | (77,322 | ) | (90,674 | ) | ||||||||
| شركة يو إس إيه رير إيرث، المحدودة. بيانات التدفقات النقدية الموحدة المختصرة (غير مدقق) | ||||||||
| ستة أشهر تنتهي في 30 يونيو، | ||||||||
| 2026 | 2025 | |||||||
| (بالآلاف) | ||||||||
| التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية: | ||||||||
| صافي الخسارة | دولار | (80,031 | ) | دولار | (91,031 | ) | ||
| التسويات غير النقدية | 36,598 | 78,080 | ||||||
| التغيرات في الأصول والخصوم | (31891) | ) | (5287) | ) | ||||
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة التشغيلية | دولار | (75,324 | ) | دولار | (18238) | ) | ||
| التدفقات النقدية من الأنشطة الاستثمارية: | ||||||||
| النفقات الرأسمالية وودائع المعدات | دولار | (108,388 | ) | دولار | (6297) | ) | ||
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية | دولار | (108,388 | ) | دولار | (6297) | ) | ||
| التدفقات النقدية من أنشطة التمويل: | ||||||||
| تكاليف الاندماج العكسي | دولار | — | دولار | 45,717 | ||||
| تكاليف الإصدار | (51003) | ) | (8281) | ) | ||||
| عائدات إصدار الأسهم العادية بموجب تمويل PIPE | 1,500,000 | 75000 | ||||||
| عائدات تنفيذ أوامر التفتيش | 68 | 21,951 | ||||||
| عقود الإيجار التمويلي | (140 | ) | — | |||||
| آخر | (29594) | ) | (4822) | ) | ||||
| صافي التدفق النقدي الناتج عن أنشطة التمويل | دولار | 1,419,331 | دولار | 129,565 | ||||
| تأثير فروق أسعار الصرف على النقد وما يعادله والنقد المقيد | دولار | (1175) | ) | دولار | — | |||
| صافي التغير في النقد وما يعادله والنقد المقيد | دولار | 1,234,444 | دولار | 105,030 | ||||
| النقد وما يعادله والنقد المقيد، بداية الفترة | 359,925 | 16761 | ||||||
| النقد وما يعادله والنقد المقيد، نهاية الفترة | دولار | 1,594,369 | دولار | 121,791 | ||||
| شركة يو إس إيه رير إيرث، المحدودة. توفيق المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً (غير مدقق) | ||||||||||||||||
| يتضمن هذا البيان الصحفي بعض المعلومات المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً. يوضح الجدول التالي التوفيق بين المعلومات المالية المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً والمعلومات المالية غير المتوافقة معها. | ||||||||||||||||
| ثلاثة أشهر تنتهي في 30 يونيو، | ستة أشهر تنتهي في 30 يونيو، | |||||||||||||||
| 2026 | 2025 | 2026 | 2025 | |||||||||||||
| (بالآلاف، باستثناء المبالغ الخاصة بالسهم الواحد) | ||||||||||||||||
| صافي الخسارة المنسوبة إلى شركة USA Rare Earth, Inc. | دولار | (10333) | ) | دولار | (142,506 | ) | دولار | (77,322 | ) | دولار | (90,674 | ) | ||||
| الأرباح المعلنة والمفترضة، وتراكم الفوائد | (733 | ) | (11240) | ) | (1442) | ) | (11,719 | ) | ||||||||
| الخسارة (الربح) على القيمة السوقية العادلة للأدوات المالية، صافي | (22,418 | ) | 134,662 | 21135 | 74,362 | |||||||||||
| صافي الخسارة المعدلة المنسوبة إلى شركة USA Rare Earth, Inc. (1) | vertical-align: middle; vertical-align: bottom ; "> $ | (33,484 | ) | دولار | (19,084 | ) | دولار | (57,629 | ) | دولار | (28,031 | ) | ||||
| صافي الخسارة المعدلة للسهم الواحد المنسوبة إلى شركة USA Rare Earth, Inc. - المخففة (1) | دولار | (0.15 | ) | دولار | (0.21 | ) | دولار | (0.27 | ) | دولار | (0.31 | ) | ||||
_____________
(1) راجع القسم "حول المقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً" للحصول على شرح لاستخدامنا للمقاييس المالية غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً وتعريفات هذه المقاييس.