حققت شركة فيرتيف القابضة (VRT) ربحية قوية في أحدث تقرير أرباح لها، حيث ارتفع هامش صافي الربح إلى 8.9% من 6.9% في العام الماضي. وشهدت الأرباح نموًا ملحوظًا بنسبة 62.8% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية، بمتوسط زيادة سنوية بلغت 67.8% على مدى خمس سنوات. وتشير التوقعات إلى نمو سنوي في الإيرادات بنسبة 12.5%، ونمو متوقع في الأرباح بنسبة 18.7% سنويًا. ويتفوق كلا الرقمين على السوق الأمريكية الأوسع. ويتم تداول أسهم الشركة حاليًا عند 171.59 دولارًا أمريكيًا، وهو أعلى بكثير من القيمة العادلة المقدرة البالغة 137.51 دولارًا أمريكيًا. ويشير التحسن المستمر في أرباح وإيرادات فيرتيف إلى توقعات إيجابية على المدى المتوسط. ومع ذلك، فإن تقييمها المتميز ونموها المعتدل يشيران إلى جدوى استثمارية أكثر تنوعًا.

الآن، دعونا نلقي نظرة على كيفية مقارنة هذه النتائج الأخيرة بسرديات السوق الأوسع لمعرفة أين تتقارب الآراء أو تتباعد.

ارتفاعات هائلة في تراكم الأعمال بسبب الطلب على مراكز البيانات

• تشير مستويات الطلبات القياسية المتكررة ومتراكمات المبيعات المتزايدة إلى تسارع الطلب، مع توسع احتياجات تكامل مركز البيانات مع أحمال العمل التي تعتمد على الذكاء الاصطناعي.
• وبحسب إجماع آراء المحللين، من المتوقع أن يدعم ارتفاع عمليات بناء البنية التحتية للذكاء الاصطناعي والطلب المتزايد على حلول الطاقة المتكاملة والتبريد السائل ارتفاع أسعار الطاقة وتوسيع هامش الربح الصافي في المستقبل.
  • يساهم الزخم التنظيمي في الولايات المتحدة ومنطقة أوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا في تعزيز رؤية الإيرادات، حيث تعمل الإدارة الآن على رفع إرشادات نمو المبيعات العضوية فوق التوقعات السابقة.
  • تساهم الشراكات الاستراتيجية في مجال البحث والتطوير والصناعة، مثل تلك التي تمت مع CoreWeave وDell وOklo، في تمكين Vertiv من الاستفادة من دورات الترقية المتكررة وتنمية سوقها المستهدفة.
  ما تأثير الطلب المُعزز بالذكاء الاصطناعي على نمو شركة Vertiv على المدى الطويل؟ 📊 اقرأ التقرير الكامل لشركة Vertiv Holdings Co.

هدف الهامش يعتمد على التنفيذ

• ويتوقع المحللون ارتفاع هوامش الربح من 8.9% اليوم إلى 16.5% خلال ثلاث سنوات، حيث من المتوقع أن يعمل النطاق التشغيلي وتطبيع التكاليف على تعزيز الكفاءة.
• تسلط الرواية الإجماعية الضوء على أنه في حين تستهدف الإدارة تحقيق هامش تشغيل طويل الأجل بنسبة 25% بحلول عام 2029، فإن تحقيق ذلك يعتمد على حل اضطرابات سلسلة التوريد والتغلب على تحديات التنفيذ، وخاصة في منطقة أوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا.
  • وتخلق الاستثمارات الأولية وتوقعات المبيعات الثابتة في منطقة أوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا خطر استمرار ضعف الأداء، وهو ما قد يؤثر سلباً على الهوامش الموحدة إذا لم يتم معالجته.
  • يتم مراقبة تجاوزات التكلفة المؤقتة المرتبطة بالتحولات في التعريفات الجمركية والتوسع السريع وإعادة تشكيل سلسلة التوريد عن كثب لأنها تهدد بتأخير مكاسب الربحية المتوقعة.

نتائج متطلبات تقييم الأقساط

• يعكس السعر الحالي لسهم Vertiv البالغ 171.59 دولارًا علاوة بنسبة 24.8٪ على قيمته العادلة لتدفقاته النقدية المخصومة البالغة 137.51 دولارًا ونسبة السعر إلى العائد 80.7x، وهو أعلى بكثير من متوسط الصناعة البالغ 30.8x.
• ويؤكد إجماع آراء المحللين أنه لدعم التقييم الحالي، ستحتاج شركة Vertiv إلى مضاعفة إيراداتها (إلى 13.9 مليار دولار) وأرباحها (إلى 2.3 مليار دولار) بحلول عام 2028، مع ضغط نسبة السعر إلى الربحية نحو 35.6x حتى مع تكثيف المنافسة واستكشاف العملاء الكبار للتكامل الرأسي.
  • ويبلغ السعر المستهدف الذي يتفق عليه المحللون 175.53 دولاراً، وهو أعلى بقليل من المستويات الحالية، مما يشير إلى أن قدراً كبيراً من النمو المتوقع قد تم أخذه في الاعتبار بالفعل في السعر.
  • يتم تشجيع المستثمرين على التحقق من هذه التوقعات، حيث أن التقدم البطيء في تحقيق الأهداف التشغيلية أو توسيع الهامش قد يترك مجالًا محدودًا للصعود من هنا.

الخطوات التالية

لمعرفة كيفية ارتباط هذه النتائج بالنمو الطويل الأجل والمخاطر والتقييم، يمكنك الاطلاع على النطاق الكامل لسرديات المجتمع لشركة Vertiv Holdings Co على Simply Wall St. أضف الشركة إلى قائمة مراقبتك أو محفظتك حتى يتم تنبيهك عندما تتطور القصة.

هل لاحظتَ شيئًا قد يغفله الآخرون؟ وظّف رؤيتكَ وشكّل منظورك الشخصي حول Vertiv في دقائق معدودة. نفّذ ذلك على طريقتك .

نقطة البداية الرائعة لبحثك حول شركة Vertiv Holdings Co هي تحليلنا الذي يسلط الضوء على مكافأتين رئيسيتين وعلامة تحذير مهمة واحدة يمكن أن تؤثر على قرارك الاستثماري.

انظر ماذا يوجد هناك أيضًا

تعتمد أهداف الهامش الطموحة لشركة Vertiv وتقييم الأقساط على التنفيذ الخالي من العيوب، مما يترك مجالًا ضئيلًا للخطأ إذا توقف النمو أو التقدم التشغيلي.

إذا كنت تبحث عن قيمة أفضل ومزيد من الارتفاع، استخدم هذه الأسهم الـ 875 المقومة بأقل من قيمتها الحقيقية استنادًا إلى التدفقات النقدية لاستهداف الشركات التي تتداول بأقل من قيمتها الجوهرية مع هامش أكبر للسلامة.

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت عامة بطبيعتها. نقدم تحليلات مبنية على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، باستخدام منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.