ارتفع سهم شركة مارفيل تكنولوجي (ناسداك: MRVL ) بنحو 0.5% في تداولات ما قبل افتتاح السوق يوم الاثنين، حيث تطلع المستثمرون إلى تقرير الأرباح القادم لشركة تصنيع الرقائق.

وجاء هذا التحرك على الرغم من ضعف السوق بشكل عام. فقد انخفضت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك بنسبة 0.13%، بينما تراجعت العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.06%.

يترقب المستثمرون أيضاً تقرير أرباح شركة مارفيل المقرر صدوره في 27 أغسطس. وقد تُشكل هذه النتائج حافزاً رئيسياً لارتفاع سعر السهم.

التحليل الفني لشركة مارفل

لا يزال سعر سهم مارفيل أعلى بكثير من متوسطاته المتحركة طويلة الأجل. ويتداول السهم حاليًا أعلى بنسبة 60.7% من متوسطه المتحرك البسيط لـ 200 يوم والبالغ 138.14 دولارًا، وأعلى بنسبة 15.9% من متوسطه المتحرك البسيط لـ 100 يوم والبالغ 191.47 دولارًا.

مع ذلك، فإن سعر السهم أقل بنسبة 7.8% من متوسط سعره خلال الخمسين يومًا الماضية والبالغ 240.89 دولارًا. وهذا يشير إلى بعض الضعف على المدى المتوسط بعد الارتفاع السابق الذي شهده السهم.

يبلغ مؤشر القوة النسبية لشركة مارفيل، أو RSI، 52.91. ويعتبر هذا المؤشر محايدًا ويشير إلى أن السهم ليس في منطقة ذروة الشراء ولا في منطقة ذروة البيع.

تُرسل المتوسطات المتحركة إشارات متباينة. فالمتوسط المتحرك لـ 20 يومًا أدنى من المتوسط المتحرك لـ 50 يومًا، ما يُعد إشارة هبوطية قصيرة الأجل. مع ذلك، يبقى المتوسط المتحرك لـ 50 يومًا أعلى من المتوسط المتحرك لـ 200 يوم، ما يُحافظ على اتجاه "التقاطع الذهبي" طويل الأجل الذي بدأ في أكتوبر 2025.

قد يراقب المتداولون مستوى 178 دولارًا كمستوى دعم رئيسي إذا تعمق التراجع.

وول ستريت تدرس صفقة الذكاء الاصطناعي

مارفيل هي شركة لتصميم وتطوير أشباه الموصلات، متخصصة في البنية التحتية للبيانات. تشمل منتجاتها المعالجات، ومنتجات الاتصال الضوئي والنحاسي، والمحولات، ووحدات التحكم في التخزين. وتخدم الشركة أسواق مراكز البيانات، وشركات الاتصالات، والمؤسسات، والمستهلكين.

هذا التعرض يجعل شركة مارفيل حساسة لاتجاهات الإنفاق في مجال الشبكات وبنية مراكز البيانات. وغالبًا ما يقيم المستثمرون الشركة بناءً على توقعات النمو المستقبلي وليس فقط على نتائجها الفصلية الأخيرة.

كما أن انكشاف شركة مارفيل على مراكز البيانات يضعها في قلب نقاش أوسع حول المكان الذي يجب أن يبحث فيه المستثمرون عن المرحلة التالية من تجارة الذكاء الاصطناعي.

أوصى بنك جيه بي مورغان ، بقيادة ميسلاف ماتيكا، المستثمرين بتفضيل الشركات التي تستفيد بشكل مباشر من إنفاق شركات التكنولوجيا الكبرى على الذكاء الاصطناعي. ويصنف البنك شركات أشباه الموصلات في مرتبة متقدمة على شركات الحوسبة السحابية العملاقة وشركات البرمجيات التي تعتمد على الذكاء الاصطناعي.

أدرج بنك أوف أمريكا للأوراق المالية (BofA) شركة مارفيل ضمن قائمة موردي البنية التحتية للذكاء الاصطناعي المفضلين لديه. وتشمل اختياراته الأخرى شركات إنفيديا (NASDAQ: NVDA )، وبرودكوم (NASDAQ: AVGO )، وأدفانسد مايكرو ديفايسز (NASDAQ: AMD )، ومايكرون تكنولوجي (NASDAQ: MU ).

يتوقع بنك أوف أمريكا أن تتجاوز النفقات الرأسمالية لشركات الحوسبة السحابية العملاقة 1.2 تريليون دولار خلال الأشهر الـ 12 المقبلة. وقد يُسهم هذا الإنفاق في دعم الشركات التي تُورّد الرقائق الإلكترونية وغيرها من البنى التحتية لمراكز بيانات الذكاء الاصطناعي.

مع ذلك، يرى مايك ويلسون، كبير مسؤولي الاستثمار في مورغان ستانلي ، إمكانية تفوق أداء شركات الحوسبة السحابية العملاقة على أسهم شركات أشباه الموصلات. وأوضح أن ترشيد الإنفاق الرأسمالي قد يدعم التدفقات النقدية لهذه الشركات، بينما يُصعّب على موردي الرقائق الإلكترونية تجاوز التوقعات المرتفعة.

بالنسبة لشركة مارفيل، يُسلط هذا النقاش الضوء على جانبي فرصة الذكاء الاصطناعي. قد يدعم استمرار إنفاق الشركات العملاقة في مجال الحوسبة السحابية الطلب على منتجات مراكز البيانات الخاصة بها، لكن التقييم المرتفع للسهم يرفع سقف التوقعات للنمو والأرباح المستقبلية.

توقعات الأرباح والمحللين

من المقرر أن تعلن شركة مارفيل عن أرباحها في 27 أغسطس.

تتوقع وول ستريت أرباحاً قدرها 87 سنتاً للسهم الواحد، بزيادة عن 67 سنتاً في العام السابق. ومن المتوقع أن ترتفع الإيرادات إلى 2.70 مليار دولار من 2.01 مليار دولار.

يتم تداول السهم بنسبة سعر إلى ربحية تبلغ حوالي 75.2، مما يعكس تقييمًا مرتفعًا.

يُجمع المحللون على توصية الشراء لأسهم شركة مارفيل، مع متوسط سعر متوقع يبلغ 270.83 دولارًا.

تشمل الإجراءات التحليلية الأخيرة قيام KeyBanc برفع توقعاتها لسعر السهم إلى 400 دولار مع الإبقاء على توصية "زيادة الوزن" في 14 يوليو. وأبقت RBC Capital على توصية "تفوق الأداء" وتوقعات سعرية عند 360 دولارًا في 7 يوليو. ورفعت UBS توقعاتها إلى 340 دولارًا وأبقت على توصية "شراء" في 29 يونيو.

تصنيفات بنزينغا إيدج

حصلت شركة مارفيل على تقييم قوي في الزخم والنمو في تصنيفات بنزينجا إيدج ، لكن تقييمها في القيمة لا يزال ضعيفًا.

يبلغ مؤشر الزخم للسهم 98.37 ومؤشر النمو 99.77. أما مؤشر القيمة الخاص به فيبلغ 1.5 فقط.

يشير هذا المزيج إلى نمو قوي وزخم سعري، ولكنه يشير أيضاً إلى تقييم مبالغ فيه. وهذا قد يجعل السهم أكثر حساسية للأرباح أو التوقعات أو تغيرات توجهات المستثمرين.

أفضل صناديق الاستثمار المتداولة

تُعد شركة مارفيل من الشركات الرئيسية التي تستثمر فيها العديد من صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة في قطاعي التكنولوجيا وأشباه الموصلات.

يخصص صندوق Invesco PHLX Semiconductor ETF (NASDAQ: SOXQ ) نسبة 5.12% لشركة Marvell. بينما يخصص صندوق State Street SPDR NYSE Technology ETF (NYSE: XNTK ) نسبة 6.33%، أما صندوق Global X Data Center & Digital Infrastructure ETF (NASDAQ: DTCR ) فيخصص نسبة 5.05%.

ولأن شركة مارفيل تمثل جزءًا كبيرًا من هذه الصناديق المتداولة في البورصة، فإن تدفقات الأموال الداخلة والخارجة يمكن أن تؤثر أيضًا على تداول الأسهم.

حركة سعر سهم MRVL

حركة سعر سهم MRVL: ارتفعت أسهم شركة Marvell Technology بنسبة 0.45% لتصل إلى 219.70 دولارًا في تداولات ما قبل افتتاح السوق يوم الاثنين، وفقًا لبيانات Benzinga Pro .

صورة من موقع Shutterstock