ارتفعت أسهم شركة الخطوط الجوية الأمريكية (NASDAQ: AAL ) بشكل طفيف بعد انخفاضها خلال جلسة ما قبل افتتاح السوق يوم الجمعة.

يحلل المتداولون أجواء سوق العقود الآجلة الإيجابية، لكنهم يراقبون أسهم شركات الطيران بحذر بعد ارتفاعها القوي لعدة أشهر، ما جعلها قريبة من منطقة انعطاف قصيرة الأجل على الرسم البياني. وقد ارتفعت أسهم شركات الطيران يوم الأربعاء مع انخفاض أسعار النفط الذي خفف الضغط على قطاع يعاني من ارتفاع تكاليف الوقود.

• تشهد أسهم مجموعة الخطوط الجوية الأمريكية (AAL) تحركات محدودة. ما الذي يجب على المتداولين مراقبته في أسهم AAL؟

ارتفعت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك بنسبة 0.39% بينما ارتفعت العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.38%.

لمحة سريعة عن الأرباح الأخيرة

أعلنت الخطوط الجوية الأمريكية الشهر الماضي عن نتائج الربع الأول من عام 2026 ، محققةً إيرادات قياسية بلغت 13.9 مليار دولار، بزيادة قدرها 10.8% على أساس سنوي، متجاوزةً التوقعات التي كانت تشير إلى 13.794 مليار دولار. وبلغ صافي الخسارة المعدلة 267 مليون دولار، أو 40 سنتًا للسهم، متجاوزةً بذلك التوقعات التي كانت تشير إلى خسارة قدرها 47 سنتًا .

تتوقع شركة أمريكان إيرلاينز تحقيق إيرادات تتراوح بين 16.344 مليار دولار و16.776 مليار دولار خلال الربع الثاني، وهو ما يتماشى تقريبًا مع التقديرات البالغة 16.436 مليار دولار. كما تتوقع الشركة أن يتراوح ربح السهم المعدل بين خسارة 20 سنتًا وربح 20 سنتًا، مقابل تقديرات تشير إلى خسارة 5 سنتات .

خفضت الشركة توقعاتها المعدلة لأرباح السهم للعام 2026 بالكامل إلى خسارة قدرها 40 سنتًا، بانخفاض عن التوجيهات السابقة التي تراوحت بين 1.70 دولارًا و2.70 دولارًا.

إجماع المحللين والإجراءات الأخيرة: يُوصى بالاحتفاظ بالسهم مع سعر مستهدف مُجمع يبلغ 15.83 دولارًا. تشمل تحركات المحللين الأخيرة ما يلي:

• جيفريز : الاحتفاظ (رفع السعر المستهدف إلى 13 دولارًا في 27 أبريل)
• بي إم أو كابيتال : أداء السوق (رفع السعر المستهدف إلى 13.50 دولارًا في 24 أبريل)
• سوسكيهانا : إيجابي (خفض السعر المستهدف إلى 16 دولارًا في 24 أبريل)

سهم شركة AAL: مستويات حرجة يجب مراقبتها

لا تزال أسهم الخطوط الجوية الأمريكية في وضع إيجابي على مؤشرات الاتجاه طويل الأجل، حيث تتداول فوق متوسطاتها المتحركة البسيطة لـ 20 يومًا (12.40 دولارًا)، و50 يومًا (11.64 دولارًا)، و100 يوم (12.88 دولارًا)، و200 يوم (12.98 دولارًا) - وهو توافق يدعم عادةً استراتيجية "الشراء عند الانخفاض" طالما استمرت هذه المتوسطات في الارتفاع. كما أن السهم أعلى بنحو 9.9% من المتوسط المتحرك البسيط لـ 20 يومًا، و17.1% من المتوسط المتحرك البسيط لـ 50 يومًا، مما قد يؤدي إلى انخفاض مؤقت في السعر عند تمدده.

بالنسبة لزخم السوق، يُعد مؤشر MACD هو المؤشر الأوضح حاليًا: فهو أعلى من خط الإشارة مع رسم بياني إيجابي، مما يشير إلى تحسن ضغط الصعود مقارنةً بالانخفاض السابق. بعبارة أخرى، عندما يكون مؤشر MACD أعلى من خط الإشارة، فهذا يوحي بأن البائعين يفقدون السيطرة وأن المشترين بدأوا بالضغط مجددًا، حتى وإن كان هذا الاتجاه لا يزال بحاجة إلى تأكيد.

يُظهر تقاطع المتوسطات المتحركة صورةً مختلطة، مما يُفسر التذبذب في حركة السعر: فالمتوسط المتحرك البسيط لـ 20 يومًا أعلى من المتوسط المتحرك البسيط لـ 50 يومًا (مؤشر صعودي)، لكن المتوسط المتحرك البسيط لـ 50 يومًا يبقى أدنى من المتوسط المتحرك البسيط لـ 200 يوم بعد تقاطع "الموت" في مارس (مؤشر تحذيري طويل الأمد). غالبًا ما يُؤدي هذا التناقض إلى تداولات متقلبة حيث يُمكن أن تُحقق الارتفاعات مكاسب، لكن قد يحتاج السهم إلى وقت فوق مستوى المتوسط المتحرك البسيط لـ 200 يوم لاستعادة الاتجاه العام بشكل كامل.

من منظور مستويات الأسعار، يحوم السهم حاليًا حول منطقة محورية قريبة المدى، لذا قد تبدو التحركات الصغيرة قبل افتتاح السوق أكبر مما هي عليه في الواقع. ويمكن للاستقرار فوق مستويات المقاومة التي تحولت إلى مستويات مرجعية أن يحافظ على استمرار الاتجاه الصعودي، بينما قد يؤدي التراجع نحو منتصف نطاق 12 دولارًا إلى إعادة الضغط على مستوى الاختراق الأخير.

• مستوى المقاومة الرئيسي : 13.50 دولارًا أمريكيًا - منطقة ارتكاز قريبة قد تحد من الارتدادات نظرًا لقربها من السعر الحالي.
• مستوى الدعم الرئيسي : 12.50 دولارًا أمريكيًا - يتماشى هذا المستوى بشكل وثيق مع المتوسط المتحرك الأسي لمدة 20 يومًا (12.47 دولارًا أمريكيًا)، مما يجعله منطقة "دفاع أول" منطقية للمشترين.

التعرض لصناديق المؤشرات المتداولة لشركة AAL: الصناديق الرئيسية والأوزان

• صندوق مؤشرات شركات الطيران (ناسداك: AIRL ): وزن 4.80%
• صندوق Invesco S&P MidCap 400 Revenue ETF (بورصة نيويورك: RWK ): وزن 2.22%
• صندوق يو إس جلوبال جيتس المتداول في البورصة (بورصة نيويورك: JETS ): وزن 10.71%

الأهمية: نظرًا لأن شركة الخطوط الجوية الأمريكية تحمل وزنًا كبيرًا في هذه الصناديق، فمن المرجح أن تؤدي أي تدفقات كبيرة داخلة أو خارجة لهذه الصناديق المتداولة في البورصة إلى عمليات شراء أو بيع تلقائية للسهم.

نشاط سعر سهم AAL: ارتفعت أسهم مجموعة الخطوط الجوية الأمريكية بنسبة 1.14% لتصل إلى 13.75 دولارًا عند النشر يوم الجمعة، وفقًا لبيانات Benzinga Pro .

صورة من موقع Shutterstock