انخفض سهم شركة أبلوفين (ناسداك: APP ) بنحو 8% يوم الثلاثاء، حيث تأثرت أسهم شركات البرمجيات وتكنولوجيا الإعلان ذات المضاعفات العالية سلبًا في موجة عزوف المستثمرين عن المخاطرة التي قادها مؤشر ناسداك. وانخفض مؤشر ناسداك 100 بنسبة 1.66%، بينما تراجع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.59%. إليكم ما يحتاج المستثمرون معرفته .

• يُعد سهم AppLovin من بين الأسهم الأقل أداءً اليوم. ما سبب انخفاض سهم APP؟

الضغوط الكلية والمخاوف الجيوسياسية

يتزايد القلق قبيل صدور تقرير مؤشر أسعار المستهلكين لشهر مايو يوم الأربعاء. فبعد ارتفاع المؤشر بنسبة 3.8% على أساس سنوي في أبريل، قد يؤدي تسجيل قراءة مرتفعة أخرى إلى مزيد من التأخير في خفض أسعار الفائدة من قبل مجلس الاحتياطي الفيدرالي. تاريخياً، تُلحق هذه الظروف ضرراً كبيراً بأسهم شركات البرمجيات وتكنولوجيا الإعلان ذات المخاطر العالية، وذلك من خلال إبقاء تكاليف الاقتراض مرتفعة لفترة أطول.

ومما يزيد من حدة هذه المخاوف من التضخم بؤرة توتر جيوسياسية جديدة. فبعد إسقاط مروحية أمريكية فوق مضيق هرمز، أثارت تهديدات الرئيس ترامب بالانتقام مخاوف من حدوث اضطراب كبير في إمدادات النفط. إن الارتفاع الناتج في أسعار الطاقة سيعود مباشرة إلى التضخم الجامد وسيعقد بشدة مسار الاحتياطي الفيدرالي للمضي قدماً.

التحول بعيدًا عن النمو

إن الضغوط التي تواجهها شركة AppLovin اليوم مدفوعة بعوامل اقتصادية كلية وليست خاصة بالشركة نفسها. فمع ازدياد التقلبات وتراجع أداء مؤشر ناسداك الذي يضم شركات التكنولوجيا بشكل كبير، يقوم المستثمرون بجني الأرباح بقوة والانسحاب من أسهم النمو ذات القيمة السوقية المرتفعة.

على الرغم من الضغط الشديد على قطاع التكنولوجيا، إلا أن نظرة السوق العامة لا تزال إيجابية للغاية. فمع تقدم تسعة قطاعات ونسبة تقدم/تراجع تبلغ 4.5، يبرز الانخفاض الحاد في سهم AppLovin كمؤشر على ضعف النمو في منطقة محددة، وليس كعرض من أعراض بيع واسع النطاق في السوق.

مستويات الأسعار الحرجة التي يجب مراقبتها (تطبيق)

من منظور الاتجاه، لا يزال سهم APP مرتفعًا بنسبة 35.52% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية، إلا أن تراجع يوم الثلاثاء أبقى السهم في منطقة تذبذب بين مستويات مرجعية رئيسية طويلة الأجل. ويتداول السهم حاليًا أعلى بنسبة 9.4% من المتوسط المتحرك البسيط لـ 50 يومًا (475.22 دولارًا أمريكيًا) وأعلى بنسبة 10.6% من المتوسط المتحرك البسيط لـ 100 يوم (470.00 دولارًا أمريكيًا)، ولكنه أقل بنسبة 1.9% من المتوسط المتحرك البسيط لـ 20 يومًا (529.65 دولارًا أمريكيًا) وأقل بنسبة 3.9% من المتوسط المتحرك البسيط لـ 200 يوم (540.81 دولارًا أمريكيًا).

يُمكن فهم زخم السوق بشكل أفضل من خلال مؤشر MACD حاليًا: حيث يقع المؤشر فوق خط الإشارة، ويُشير الرسم البياني إلى اتجاه إيجابي، مما يُوحي بتراجع ضغط البيع مقارنةً بالانخفاض السابق، حتى وإن لم يستعد السعر كامل مستوى المقاومة طويل الأجل. بعبارة أخرى، عندما يكون مؤشر MACD فوق خط الإشارة، فإنه غالبًا ما يُشير إلى تلاشي زخم البيع وبدء المشترين في مقاومة السوق.

يُظهر هيكل المتوسط المتحرك تباينًا: فالمتوسط المتحرك البسيط لـ 20 يومًا أعلى من المتوسط المتحرك البسيط لـ 50 يومًا (وهو مؤشر صعودي على المدى القريب)، لكن المتوسط المتحرك البسيط لـ 50 يومًا يبقى أدنى من المتوسط المتحرك البسيط لـ 200 يوم بعد تقاطع الموت في مارس، مما قد يُبقي الارتفاعات تحت ضغط البيع حتى يتمكن السهم من الثبات فوق المتوسط المتحرك البسيط لـ 200 يوم. كما يُشير أدنى مستوى تأرجح في أبريل وأعلى مستوى تأرجح في يونيو إلى محاولة للدخول في نطاق صعودي، وهي محاولة لا تزال عرضة لتراجعات حادة.

• مستوى المقاومة الرئيسي : 622.00 دولارًا أمريكيًا - منطقة محورية/رقمية حيث يمكن أن تتوقف عمليات الارتداد بعد التقلبات الأخيرة
• مستوى الدعم الرئيسي : 430.50 دولارًا أمريكيًا - منطقة طلب سابقة تقع أسفل السعر الحالي بكثير، وتمثل مستوى دافع عنه المشترون سابقًا

شرح تصنيفات بنزينغا إيدج من أبلوفين

فيما يلي بطاقة تقييم بنزينغا إيدج لشركة أبلوفين، والتي تسلط الضوء على نقاط قوتها وضعفها مقارنة بالسوق الأوسع:

• الزخم : محايد (النتيجة: 64.37) - لا يزال اتجاه السهم إيجابيًا، ولكنه لا يتصرف كقائد زخم خالص خلال عمليات البيع التي يقودها مؤشر ناسداك اليوم.
• القيمة : ضعيفة (النتيجة: 0.47) - يقوم السوق بتسعير APP بعلاوة مرتفعة، مما قد يؤدي إلى تضخيم الانخفاضات عندما يتراجع شعور النمو.
• النمو : إيجابي (النتيجة: 99.73) - تُصنف الشركة كشركة نمو من الدرجة الأولى، وهو جزء أساسي من سيناريو النمو على المدى الطويل إذا استمر التنفيذ على المسار الصحيح.

الخلاصة: تشير إشارة بنزينغا إيدج من أبلوفين إلى نمو قوي مع زخم متوسط ودعم ضعيف للغاية للقيمة. قد يكون هذا المزيج مناسبًا للأسواق التي تميل إلى المخاطرة، ولكنه يعني أيضًا أن التراجعات قد تكون حادة عندما يقود مؤشر ناسداك الاتجاه الهبوطي.

نشاط سعر سهم APP اليوم

نشاط سعر سهم APP: انخفضت أسهم AppLovin بنسبة 7.65% لتصل إلى 520.58 دولارًا وقت النشر يوم الثلاثاء، وفقًا لبيانات Benzinga Pro .

صورة: Shutterstock