تتعرض أسهم شركة Red Cat Holdings Inc. (NASDAQ: RCAT ) لضغوط بعد الإعلان عن نمو قوي في الإيرادات ولكن بخسارة أكبر من المتوقع.

انخفضت أسهم الشركة يوم الخميس عقب إصدار نتائج الربع الرابع من عام 2025، على الرغم من النمو القوي في الإيرادات.

نتائج الربع الرابع

أعلنت شركة ريد كات عن إيرادات ربع سنوية بلغت 26.24 مليون دولار، متجاوزةً بذلك توقعات المحللين البالغة 23.92 مليون دولار، ومسجلةً ارتفاعاً بنسبة 1985% مقارنةً بإيرادات العام الماضي البالغة 1.26 مليون دولار. مع ذلك، سجلت الشركة خسارة قدرها 17 سنتاً للسهم الواحد، وهي خسارة أكبر من الخسارة المتوقعة البالغة 15 سنتاً.

خلال العام بأكمله، نمت الإيرادات بنسبة 161% لتصل إلى 40.7 مليون دولار، مقارنةً بـ 15.6 مليون دولار في عام 2024. وارتفعت السيولة النقدية إلى 167.9 مليون دولار في نهاية العام، مقارنةً بـ 9.2 مليون دولار في العام السابق، بينما ارتفع المخزون والمخزون المدفوع مقدمًا إلى 30.4 مليون دولار من 13.6 مليون دولار.

وشملت أبرز الإنجازات التشغيلية طلبات جديدة لطائرات بلاك ويدو بدون طيار، وطلبية 100 وحدة من خلال NSPA، وتوسيع الشراكات مع AeroVironment و Redwire، وإطلاق منصة FANG FPV، وزيادة الطاقة الإنتاجية إلى 254000 قدم مربع.

قال الرئيس التنفيذي جيف طومسون إن الشركة "لا تستجيب فقط لفرص السوق"، بل "تحدد مستقبل أنظمة الطائرات بدون طيار التكتيكية المصنعة في أمريكا".

التحليل الفني

يتداول السهم حاليًا بنسبة 1.6% أقل من متوسطه المتحرك البسيط لمدة 20 يومًا و 3.6% أعلى من متوسطه المتحرك البسيط لمدة 50 يومًا، مما يشير إلى بعض الضعف على المدى القصير ولكن قوة على المدى الطويل.

على مدار الأشهر الـ 12 الماضية، ارتفعت الأسهم بنسبة 163.15%، وهي الآن أقرب إلى أعلى مستوياتها خلال 52 أسبوعًا من أدنى مستوياتها، مما يعكس اتجاهًا تصاعديًا قويًا.

يبلغ مؤشر القوة النسبية 64.87، وهو مستوى يُعتبر محايدًا، مما يشير إلى أن السهم ليس في منطقة ذروة الشراء ولا في منطقة ذروة البيع. في الوقت نفسه، يبلغ مؤشر الماكد 1.0160، وهو أعلى من خط الإشارة عند 0.7600، مما يدل على زخم صعودي.

أداء القطاع

يُظهر سهم شركة ريد كات أداءً ضعيفاً حالياً في قطاع التكنولوجيا، الذي يحتل المرتبة السابعة من بين 11 قطاعاً، حيث انخفض بنسبة 0.25% اليوم. ويُعدّ هذا الأداء الضعيف ملحوظاً بالنظر إلى أن القطاع شهد تراجعاً طفيفاً خلال الثلاثين يوماً الماضية، حيث خسر 1.32%.

يُبرز انخفاض سهم الشركة بنسبة 16.65% اليوم معاناتها وسط ضعف عام في القطاع. ومع التحديات التي يواجهها قطاع التكنولوجيا، قد يعكس أداء شركة ريد كات مخاوف محددة بشأن نموذج أعمالها أو موقعها في السوق.

توقعات الأرباح والمحللين

وبالنظر إلى المستقبل، فإن المحفز الرئيسي التالي للسهم سيأتي مع تقرير الأرباح المتوقع في 13 مايو 2026.

• تقدير ربحية السهم : خسارة قدرها 14 سنتًا (ارتفاعًا من خسارة قدرها 17 سنتًا)
• تقدير الإيرادات : 22.67 مليون دولار (ارتفاعاً من 2.78 مليون دولار)

إجماع المحللين والإجراءات الأخيرة: يُوصى بشراء السهم مع متوسط سعر مستهدف يبلغ 17.67 دولارًا. تشمل تحركات المحللين الأخيرة ما يلي:

• نيدهام : شراء (رفع السعر المستهدف إلى 20.00 دولارًا) (19 مارس)
• لادنبورغ ثالمان : شراء (رفع السعر المستهدف إلى 20.00 دولارًا) (3 مارس)
• نيدهام : شراء (مع الإبقاء على السعر المستهدف عند 16.00 دولارًا) (2 مارس)

أفضل صناديق الاستثمار المتداولة

• صندوق ستيت ستريت إس بي دي آر إس آند بي كينشو للأوراق المالية المستقبلية المتداول في البورصة (بورصة نيويورك: FITE ): وزن 2.16%
• صندوق SPDR S&P Kensho Future Security ETF (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز: FITE ): وزن 1.56%
• صندوق REX Drone ETF (ناسداك: DRNZ ): وزن 4.31%

الأهمية: نظرًا لأن RCAT تحمل وزنًا كبيرًا في هذه الصناديق، فمن المرجح أن تؤدي أي تدفقات كبيرة داخلة أو خارجة إلى الشراء أو البيع التلقائي للسهم.

نشاط سعر سهم RCAT: انخفضت أسهم شركة Red Cat Holdings بنسبة 16.38% لتصل إلى 14.21 دولارًا وقت النشر يوم الخميس، وفقًا لبيانات Benzinga Pro .

بعد النتائج، أبقى المحلل أوستن بوهليغ من شركة نيدهام على توصيته بشراء أسهم شركة RCAT ورفع السعر المستهدف إلى 20 دولارًا من 16 دولارًا.

تم إنشاء صورة الغلاف باستخدام الذكاء الاصطناعي عبر تطبيق Nano Banana 2.