نيويورك، 10 نوفمبر/تشرين الثاني 2025 (جلوب نيوز واير) - بلغ إجمالي الأصول المدارة لدى أكبر 500 مدير أصول في العالم 139.9 تريليون دولار أمريكي في نهاية عام 2024، بزيادة قدرها 9.4% عن العام السابق، وفقًا لبحث جديد من معهد Thinking Ahead Institute التابع لشركة WTW (NASDAQ: WTW) الرائدة عالميًا في مجال الاستشارات والوساطة والحلول.

ويمثل هذا انتعاشًا مستمرًا لقطاع إدارة الأصول، حيث عادت إجمالي الأصول الآن إلى ما يزيد عن الرقم القياسي الذي تم تسجيله آخر مرة في عام 2021. وكان هذا الانتعاش مدفوعًا إلى حد كبير بالمديرين في أمريكا الشمالية الذين سجلوا أسرع نمو، بزيادة 13٪ على أساس سنوي، ويمثلون 88.2 تريليون دولار أمريكي، أو 63٪ من إجمالي الأصول المدارة بين أكبر 500 شركة.

سجلت اليابان انخفاضًا في عدد مديري الأصول لديها، مع انخفاض الأصول المُدارة بنسبة 9.5% في عام 2024، مما يُبرز التفاوتات الإقليمية في الأداء الاقتصادي والاستثماري. ووفقًا لمعدلات النمو الحالية، يبدو من المرجح أن تتراجع المملكة المتحدة، التي كانت ثاني أكبر سوق لإدارة الأصول في عام 2019، إلى المركز الرابع خلال السنوات الخمس المقبلة، مع توقعات بتجاوزها من قبل فرنسا وكندا.

من الناحية الاستراتيجية، يشهد القطاع تحولاً ملحوظاً نحو استراتيجيات الاستثمار السلبي، التي تُمثل الآن 39.0% من إجمالي الأصول المُدارة، بزيادة قدرها 6.1% عن العام السابق. في الوقت نفسه، انخفضت نسبة الأصول المُدارة بنشاط إلى 61%، بانخفاض قدره 3.6% على أساس سنوي.

عزز أكبر 20 شركة لإدارة الأصول نفوذها، حيث أصبحت تسيطر على 47% من إجمالي الأصول المُدارة، ارتفاعًا من 45.5% في عام 2023. وارتفع إجمالي أصولها إلى 65.8 تريليون دولار أمريكي، حيث تُمثل 15 شركة مقرها الولايات المتحدة 83.9% من هذا القطاع. ومن بين هذه الشركات، حافظت بلاك روك وفانغارد وفيديليتي للاستثمارات على مراكزها كأكبر ثلاث شركات إدارة أصول عالمية، حيث احتفظت بلاك روك بالمركز الأول منذ عام 2009.

تُسلِّط هذه الدراسة الضوء أيضًا على النمو السريع لمتخصصي السوق الخاص، الذين تجاوز نمو أصولهم المُدارة نموّ المديرين التقليديين. على سبيل المثال، نمت أصول بروكفيلد المُدارة من 240 مليار دولار أمريكي في عام 2017 إلى 1,061 مليار دولار أمريكي في عام 2024 - وهي زيادة سنوية مُذهلة بنسبة 20% على مدى ثماني سنوات، وصعود 46 مركزًا في التصنيف، مدفوعًا بطلب المستثمرين على استراتيجيات الائتمان الخاص والبنية التحتية والعقارات.

على مستوى المناطق، اكتسبت منطقة الشرق الأوسط مكانةً بارزةً كمركز استراتيجي لمديري الأصول، حيث تجذب الإصلاحات التنظيمية في دولة الإمارات العربية المتحدة، بما في ذلك تحديثات قواعد الأصول الرقمية ونظام صناديق الاستثمار المؤهلة، شركاتٍ عالمية إلى مراكز مالية مثل مركز دبي المالي العالمي وأبو ظبي. علاوةً على ذلك، تتماشى الفرص الاستثمارية المتخصصة في مجالات الاستثمار المتوافق مع الشريعة الإسلامية، والحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية، والأصول الرقمية مع أجندات التحول الوطني، مما يزيد من تنافسية المنطقة.

في سياقٍ آخر، لا يزال الذكاء الاصطناعي يُسهم بدورٍ فعّال في مختلف القطاعات، حيث وجدت الدراسة أن 47% من الشركات تستثمر فيه لأغراضٍ استراتيجيةٍ وتشغيليةٍ لتحسين تجربة العملاء. ومع ذلك، لا يزال التبني في مراحله الأولى، حيث تُخصص 78% من الشركات أقل من 10% من ميزانياتها التقنية للذكاء الاصطناعي. ومع ذلك، وجدت الدراسة أن 61% من الشركات تتوقع نمو الإنفاق على الذكاء الاصطناعي خلال السنوات الخمس المقبلة، بينما أعربت نسبةٌ مماثلة (64%) عن قلقها إزاء المخاطر السيبرانية المرتبطة بالذكاء الاصطناعي.

قالت جيسيكا غاو، مديرة معهد التفكير المستقبلي: "تُظهر هذه الدراسة صورةً واضحةً لقطاعٍ يمر بمرحلةٍ انتقالية". نشهد تلاقيًا للقوى، بدءًا من صعود الاستراتيجيات السلبية والأسواق الخاصة، وصولًا إلى التأثير المتزايد للذكاء الاصطناعي. تُعيد هذه الاتجاهات تشكيل أسس إدارة الأصول.

إن حجم النمو، لا سيما في أمريكا الشمالية، والتركيز المتزايد بين أفضل 20 مديرًا، يُشير إلى وجود فرص ومسؤوليات في آنٍ واحد. وبصفتها مسؤولة عن أصول تُقدر قيمتها بنحو 140 تريليون دولار، يتعين على القطاع الآن الموازنة بين الأداء والهدف، والمرونة والمساءلة. هذه لحظة محورية لإعادة تعريف معنى القيمة طويلة الأجل، ليس فقط للمستثمرين، بل للمجتمع ككل.

أكبر مديري الأموال في العالم
مرتبة حسب إجمالي الأصول المدارة، بالملايين في الولايات المتحدة.

نبذة عن معهد التفكير المستقبلي في WTW
معهد "التفكير المستقبلي" هو شبكة عالمية غير ربحية لأبحاث وابتكارات الاستثمار، مُكرسة لمساعدة المستثمرين على استشراف المستقبل. يجمع المعهد بين كبار مالكي الأصول ومديريها والشركاء الاستراتيجيين، ويدفع عجلة الابتكار من خلال البحث التعاوني والحلول العملية. منذ تأسيسه عام ٢٠١٥، جمع المعهد أكثر من ١٠٠ مؤسسة لوضع استراتيجيات استثمارية مُناسبة للغرض، وتحسين فعالية المؤسسات، وتعزيز ثقة أصحاب المصلحة. تعرّف على المزيد حول كيفية دعم معهد "التفكير المستقبلي" لمؤسستك عبر الرابط https://www.thinkingaheadinstitute.org/ .

حول WTW

في WTW (ناسداك: WTW)، نقدم حلولاً مبنية على البيانات ورؤى ثاقبة في مجالات الموارد البشرية والمخاطر ورأس المال. مستفيدين من الرؤية العالمية والخبرة المحلية لزملائنا الذين يخدمون 140 دولة وسوقًا، نساعد المؤسسات على تطوير استراتيجياتها، وتعزيز مرونتها التنظيمية، وتحفيز كوادرها، وتحقيق أقصى قدر من الأداء.

من خلال العمل جنبًا إلى جنب مع عملائنا، نكتشف فرص النجاح المستدام - ونقدم لك المنظور الذي يحركك.

لمعرفة المزيد، تفضل بزيارة wtwco.com

جهات الاتصال الإعلامية

ستايسي برونشتاين
sbronstein@meritcomms.com

إليانا فيولي
إليانا.فيولي@wtwco.com