يرجى استخدام متصفح الكمبيوتر الشخصي للوصول إلى التسجيل - تداول السعودية
حسنًا
تحليل المنافسين: تقييم أمازون ومنافسيها في قطاع التجزئة الشامل
أمازون دوت كوم -0.17% Post
أمازون دوت كوم AMZN | 0.00 |
في عالم الأعمال سريع التغير والتنافسية الشديدة اليوم، من الضروري للمستثمرين وعشاق هذا القطاع تقييم الشركات بعناية. في هذه المقالة، سنجري مقارنة شاملة بين أمازون (ناسداك: AMZN ) ومنافسيها الرئيسيين في قطاع التجزئة واسع النطاق. من خلال تحليل المقاييس المالية المهمة، ومكانة الشركة في السوق، وآفاق نموها، نهدف إلى تقديم رؤى قيّمة للمستثمرين، وتسليط الضوء على أداء الشركة في هذا القطاع.
خلفية Amazon.com
أمازون هي شركة التجزئة الإلكترونية الرائدة وسوقٌ للبائعين الخارجيين. تُمثل إيرادات التجزئة حوالي 75% من إجمالي الإيرادات، تليها خدمات الحوسبة السحابية والتخزين وقواعد البيانات وغيرها من خدمات أمازون ويب (15%)، ثم خدمات الإعلان (5% إلى 10%)، ثم النسبة المتبقية. تُشكل القطاعات الدولية ما بين 25% و30% من مبيعات أمازون غير المرتبطة بخدمات أمازون ويب، بقيادة ألمانيا والمملكة المتحدة واليابان.
| شركة | نسبة السعر إلى الربحية | ب/ب | ملاحظة/ملاحظة | العائد على حقوق الملكية | الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (بالمليارات) | إجمالي الربح (بالمليارات) | نمو الإيرادات |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| شركة أمازون | 36.35 | 7.75 | 3.69 | 5.79% | 36.48 دولارًا | 78.69 دولارًا | 8.62% |
| مجموعة علي بابا القابضة المحدودة | 15.48 | 1.96 | 2.01 | 1.23% | 21.8 دولارًا | 90.83 دولارًا | 6.57% |
| شركة بي دي دي القابضة | 11.25 | 3.24 | 2.77 | 4.59% | 16.09 دولارًا | 54.73 دولارًا | 10.21% |
| شركة ميركادو ليبري | 59.17 | 24.37 | 5.45 | 10.56% | 0.92 دولارًا | 2.77 دولارًا | 36.97% |
| شركة كوبانج | 223 | 12.97 | 1.84 | 2.53% | 0.36 دولارًا | 2.32 دولارًا | 11.16% |
| شركة JD.com | 7.69 | 1.40 | 0.29 | 4.6% | 14.27 دولارًا | 47.85 دولارًا | 15.78% |
| شركة إيباي | 18.49 | 7.16 | 3.66 | 9.95% | 0.77 دولارًا | 1.86 دولارًا | 1.13% |
| شركة أولي بارجين أوتلت القابضة المحدودة | 39.18 | 4.52 | 3.36 | 2.78% | 0.07 دولار | 0.24 دولارًا | 13.35% |
| شركة فيبشوب القابضة المحدودة | 7.80 | 1.39 | 0.54 | 4.85% | 2.45 دولارًا | 6.08 دولارًا | -4.98% |
| شركة ديلاردز | 12.21 | 3.71 | 1.08 | 8.97% | 0.26 دولارًا | 0.69 دولارًا | -1.64% |
| مجموعة مينيسو القابضة المحدودة | 16.14 | 3.66 | 2.23 | 3.98% | 0.65 دولارًا | 1.96 دولارًا | 18.89% |
| شركة ميسي | 6.09 | 0.74 | 0.15 | 0.84% | 0.31 دولارًا | 2.0 دولار | -4.14% |
| قرية سيفرز فاليو | 70.71 | 3.71 | 1.06 | -1.13% | 0.03 دولار | 0.2 دولار | 4.51% |
| شركة كولز | 8.61 | 0.28 | 0.07 | -0.4% | 0.23 دولارًا | 1.4 دولار | -4.41% |
| ساعة حلقة المحدودة | 168 | 10.16 | 0.42 | 11.93% | 0.0 دولار | 0.01 دولار | 4.68% |
| متوسط | 47.42 | 5.66 | 1.78 | 4.66% | 4.16 دولارًا | 15.21 دولارًا | 7.72% |
ومن خلال تحليل دقيق لموقع Amazon.com، يمكننا ملاحظة الاتجاهات التالية:
إن نسبة السعر إلى الأرباح للسهم البالغة 36.35 أقل من متوسط الصناعة بنحو 0.77x ، مما يشير إلى قيمة محتملة في نظر المشاركين في السوق.
تشير نسبة السعر إلى القيمة الدفترية المرتفعة البالغة 7.75 مقارنة بمتوسط الصناعة بنحو 1.37x إلى أن الشركة قد تكون مبالغ في تقييمها بناءً على قيمتها الدفترية.
مع نسبة سعر إلى مبيعات مرتفعة نسبيًا تبلغ 3.69 ، والتي تبلغ 2.07 ضعف متوسط الصناعة، يمكن اعتبار السهم مبالغًا في قيمته بناءً على أداء المبيعات.
بلغ العائد على حقوق الملكية 5.79%، وهو أعلى بنسبة 1.13% من متوسط الصناعة، مما يسلط الضوء على الاستخدام الفعال لحقوق الملكية لتحقيق الأرباح.
بلغت الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) 36.48 مليار دولار أمريكي، أي 8.77 مرة أعلى من متوسط الصناعة، مما يسلط الضوء على الربحية الأقوى وتوليد التدفق النقدي القوي.
وبالمقارنة بصناعتها، حققت الشركة صافي ربح أعلى بلغ 78.69 مليار دولار ، وهو ما يشير إلى 5.17 مرة فوق متوسط الصناعة، مما يشير إلى ربحية أقوى وأرباح أعلى من عملياتها الأساسية.
مع نمو الإيرادات بنسبة 8.62% ، وهو ما يتجاوز متوسط الصناعة البالغ 7.72% ، تظهر الشركة توسعًا قويًا في المبيعات واكتساب حصة في السوق.
نسبة الدين إلى حقوق الملكية
تُعد نسبة الدين إلى حقوق الملكية (D/E) مؤشرًا رئيسيًا على الصحة المالية للشركة واعتمادها على تمويل الديون.
إن مراعاة نسبة الدين إلى حقوق الملكية في المقارنات الصناعية يسمح بإجراء تقييم موجز للصحة المالية للشركة وملف المخاطر، مما يساعد في اتخاذ قرارات مستنيرة.
في ضوء نسبة الدين إلى حقوق الملكية، فإن المقارنة بين Amazon.com وأكبر 4 شركات مماثلة تكشف عن المعلومات التالية:
عند النظر في نسبة الدين إلى حقوق الملكية، تظهر Amazon.com وضعًا ماليًا أقوى مقارنة بأكبر 4 شركات منافسة لها.
ويشير هذا إلى أن الشركة تتمتع بتوازن إيجابي بين الديون وحقوق الملكية، مع نسبة دين إلى حقوق الملكية أقل تبلغ 0.44 ، وهو ما يمكن اعتباره جانبًا إيجابيًا من قبل المستثمرين.
النقاط الرئيسية
بالنسبة لشركة أمازون.كوم في قطاع التجزئة واسع النطاق، يُعدّ مُعدّل السعر إلى الربحية منخفضًا مقارنةً بنظرائها، مما يُشير إلى احتمالية تقييمها بأقل من قيمتها الحقيقية. أما مُعدّلا السعر إلى القيمة الدفترية (PB) والربحية إلى المبيعات (PS) فهما مرتفعان، مما يُشير إلى قوة معنويات السوق ومضاعفات الإيرادات. ومن حيث العائد على حقوق الملكية (ROE)، والأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA)، والربح الإجمالي، ونمو الإيرادات، تتفوق أمازون.كوم على نظيراتها في هذا القطاع، مما يعكس ربحية قوية وإمكانات نمو مُحتملة.
تم إنشاء هذه المقالة بواسطة محرك المحتوى الآلي الخاص بـ Benzinga وتمت مراجعتها بواسطة محرر.