مرحبا بالجميع!

لذا، قامت إدارة ترامب للتو بإلقاء كرة منحنية أخرى من خلال فرض الرسوم الجمركية على العديد من البلدان والمناطق، مما تسبب في حالة من الذعر في السوق.

إس آند بي 500(SPX.US) انخفاضًا حادًا، وتشعر أسهم التكنولوجيا بالحرارة، كما أن سعر سهم إنفيديا(NVDA.US) لا يبدو مرتفعًا للغاية أيضًا.

لكن المفاجأة: صناعة أشباه الموصلات، التي تُعدّ إنفيديا جزءًا كبيرًا منها، ليست مُدرجةً ضمن قائمة الدول المُستهدفة بالرسوم الجمركية. هذا يعني أن أعمال إنفيديا الأساسية ستكون في مأمن من التأثير المباشر على المدى القريب.

يبدو أن رد فعل السوق المبالغ فيه يتعلق بحالة عدم اليقين العامة أكثر من أي مشاكل حقيقية مع شركة Nvidia نفسها.

من منظور التقييم، يبلغ مُعدّل EV/EBITDA لشركة Nvidia حوالي 26 ضعفًا، وهو أدنى مُعدّل له في خمس سنوات. لذا، هناك بصيص أمل!

وهنا خطة اللعبة: انتشار نداء الثور في Nvidia .

• قم بشراء مكالمة 2 مايو بسعر إضراب 97 دولارًا ( NVDA 020525 C 97 )، بتكلفة 7.70 دولارًا.
• بيع مكالمة 2 مايو بسعر إضراب 107 دولار ( NVDA 020525 C 107 )، وكسب 2.86 دولار.

التكلفة الصافية:
7.70 (شراء) −2.86 (بيع) = 4.84 دولار أمريكي/سهم

أقصى ربح:
107−97−4.84=5.16 دولار أمريكي/سهم (إذا وصل سعر السهم إلى ≥107 دولار أمريكي)

الحد الأقصى للخسارة:
4.84 دولار أمريكي/سهم (إذا كان السهم ≤97 دولارًا أمريكيًا)

نقطة التعادل:
97+4.84=101.84 دولار أمريكي97+4.84=101.84 دولار أمريكي

✅ لماذا هذا رائع:

• تم تحديد الحد الأقصى للمخاطر: خسارتك القصوى هي مجرد التكلفة الصافية (4.84 دولار أمريكي)، وهو أمر رائع إذا كنت متفائلاً بحذر ولا تريد المخاطرة كثيرًا.
• مزايا التقلبات العالية: التقلبات الضمنية الحالية مرتفعة جدًا، لذا يمكنك الحصول على علاوة جيدة من بيع خيار الشراء. إذا انخفض التقلب الضمني أو ارتفع السهم بثبات، فقد تشهد مكاسب جيدة.

⚠️ انتبه للمخاطر:

• يجب أن يتحرك السعر: يجب أن يتجاوز سهم إنفيديا 101.84 دولارًا أمريكيًا وأن يبقى دون 107 دولارات أمريكية. وبالنظر إلى انخفاضه بنسبة تزيد عن 28% هذا العام، فقد يكون التعافي السريع أمرًا صعبًا.
• الوقت يمرّ بسرعة: مع بقاء ثلاثة أسابيع فقط على انتهاء الصلاحية، فإنّ تناقص الوقت (ثيتا) ليس في صالحك. أنت بحاجة إلى ارتفاع سعر السهم بسرعة.
• قد يكون التقلب ضارًا: إذا انخفض مؤشر IV كثيرًا، فقد يتقلص القسط من بيع خيار الشراء، مما قد يؤدي إلى تآكل أرباحك.

إخلاء المسؤولية عن مخاطر تداول الخيارات:

تذكر أن تداول الخيارات ينطوي على مخاطر خاصة به. قد تكون قيمة الخيارات متقلبة للغاية، وقد تخسر استثمارك بالكامل. من الضروري فهم آليات تداول الخيارات ووضع استراتيجية مدروسة جيدًا. إذا كنت جديدًا في عالم الخيارات، فننصحك باستشارة مستشار مالي لضمان توافق هذه الاستراتيجية مع قدرتك على تحمل المخاطر وأهدافك الاستثمارية.